회사 소개
CHRD는 독립적인 탐사 및 생산(E&P) 회사로, 크루드 오일, NGL(Natural Gas Liquids), 천연 가스를 획득, 탐사, 개발 및 생산하는 일을 수행합니다. 이들은 Williston Basin 지역에서 품질과 지속 가능한 장수 수산물 자산과 함께 활동하며, 중심인 오아시스 페트롤리엄 이전의 기업인 Oasis Petroleum Inc.와 Whiting Petroleum Corporation 간의 평등한 합병 완료를 통해 설립되었습니다. CHRD는 지속 가능한 현금의 반환을 증대시키고, 강력한 현금 유출을 창출하려고 노력하며, 운영하는 곳의 커뮤니티와 환경에 대한 책임있는 경영 자세를 보여주기 위해 노력합니다. 2023년 12월 31일 기준으로 Williston Basin 지역에서 1,029,263에이커의 순 임대 지역을 보유하고 있으며, 이 중 거의 모두가 생산 시 보유하고 있습니다. 또한, Williston Basin 내에서 중부 백큰 및 쓰리 포크스 포메이션에서 중요한 자원 잠재력을 활용하고 있습니다. CHRD의 경영진은 Williston Basin에서 지속 가능한 개발 드릴 프로그램을 식별, 획득 및 실행하는 데 있어서 입증된 성과를 보유하며, Williston Basin에서 상당한 경험을 축적하고 있습니다.
주요 고객
CHRD의 고객은 주로 에너지 및 석유화학 산업 내 다양한 부문에 속해 있습니다. 첫 번째 고객군은 정유 기업들로, 이들은 CHRD가 생산한 크루드 오일을 구매하여 정제 제품으로 가공하고 판매합니다. 정유 기업들은 원유를 안정적으로 공급받기 위해 CHRD와 계약을 맺으며, 원유의 품질과 생산량에 대해 주기적인 검토를 실시합니다. 두 번째 고객군은 천연가스 및 NGL을 사용하는 가스 유통 회사들입니다. 이들은 에너지 생산업체, 산업 공정, 난방 및 발전소 등에 천연가스를 공급하며, 가격 및 공급 안정성을 중시합니다. 세 번째 고객군은 산업 및 제조 분야 기업들로, 이들은 다양한 공정에서 천연가스 및 NGL을 원료로 사용합니다. 이들 고객은 안정적인 원료 공급망을 보장받기 위해 CHRD와 거래를 진행합니다. 네 번째 고객군은 상업 및 가정용 에너지 공급회사들로, 이들은 천연가스와 NGL을 통해 난방 및 전력을 공급합니다. 이 고객들은 공급 연속성과 서비스 품질을 매우 중시합니다. 마지막으로, 정부 및 공공기관도 중요한 고객들로, 국가 에너지 정책에 따라 에너지 자원을 구매하고 관리합니다. 이러한 고객들은 CHRD의 안정적인 공급 능력과 환경 책임성을 중요시합니다. 각 고객군은 CHRD가 제공하는 고품질의 에너지 자원 및 지속 가능한 공급 능력을 기반으로 원활한 운영을 위해 비용을 지불합니다.
회사의 비용구조
CHRD의 주요 비용은 여러 가지로 나눌 수 있습니다. 첫 번째 비용 요소는 리스 운영비로, 이는 주요 생산 및 유지보수 비용을 포함합니다. 2023년에는 리스 운영비가 총 $658.9백만 달러로 증가했으며, 이 중 워커오버 비용이 $86.7백만 달러, 고정 비용이 $75.8백만 달러, 변수 비용이 $28.1백만 달러를 차지했습니다. 두 번째 비용 요소는 수집, 처리 및 운송비로, 이는 생산된 원유와 가스를 처리하고 운송하는데 드는 비용입니다. 2023년에는 이 비용이 $180.2백만 달러였습니다. 세 번째 비용 요소는 구매한 원유 및 가스 비용으로, 이는 구매한 원유의 양이 증가하면서 $761.3백만 달러로 증가했습니다. 네 번째 비용 요소는 생산세로, 이는 생산된 원유와 가스에 부과되는 세금입니다. 2023년에는 이 비용이 $260.0백만 달러였습니다. 다섯 번째 비용 요소는 감가상각비와 고갈비로, 이는 자산의 가치가 시간 경과에 따라 감소하는 것을 나타내며, 2023년에는 총 $598.6백만 달러였습니다. 여섯 번째 비용 요소는 탐사 및 감손 비용으로, 탐사 활동에 대해 $35.3백만 달러를 지출했습니다. 마지막으로, 일반 및 관리비(G&A)는 주로 직원 급여와 같은 관리 비용을 포함하며, 2023년에는 총 $126.3백만 달러였습니다.
| 비용 요소 | 설명 | 제공 회사 |
|---|---|---|
| 리스 운영비 | 주요 생산 및 유지보수 비용 | - |
| 수집, 처리 및 운송비 | 원유와 가스의 처리 및 운송 비용 | - |
| 구매한 원유 및 가스 비용 | 구매한 원유와 가스의 비용 | - |
| 생산세 | 생산된 원유와 가스에 부과되는 세금 | - |
| 감가상각비 및 고갈비 | 자산 가치 감소 비용 | - |
| 탐사 및 감손 비용 | 탐사 활동과 관련된 비용 | - |
| 일반 및 관리비 | 직원 급여 등 관리 비용 | - |
각 비용 요소는 CHRD의 사업 운영의 핵심 부분을 차지하며, 이를 통해 회사의 전반적인 운영 비용이 관리됩니다.
제품군
CHRD의 주요 제품은 원유(Crude Oil), 천연가스(Natural Gas), 그리고 천연가스 액체(Natural Gas Liquids, NGL)입니다. 이 회사의 매출에 기여하는 각 제품과 그들의 상세한 설명은 아래와 같습니다.
| 제품 | 설명 | 매출 기여도 (2023) |
|---|---|---|
| 원유 | 원유는 CHRD의 가장 큰 매출원으로, 주요 정유 기업들에게 판매됩니다. 이 제품은 2023년에 약 28억 달러의 매출을 올렸으며, 이는 전체 매출의 상당 부분을 차지합니다. | |
| 천연가스 | 천연가스는 산업 및 가정용 에너지로 사용됩니다. 2023년 천연가스 매출은 약 2억 96백 4십만 달러로, 천연가스 및 NGL 매출 전체가 감소했음에도 불구하고 CHRD의 중요한 매출원입니다. | |
| 천연가스 액체 | NGL은 석유화학 제품의 원료로 사용됩니다. NGL 시장의 가격 변동으로 인해 매출은 변동성이 있지만, 2023년 NGL 매출은 여전히 중요한 부분을 차지합니다. 2023년 천연가스 및 NGL의 평균 매출 가격은 각각 $1.43 per Mcf 및 $13.62 per 배럴로 보고되었습니다. |
경쟁사들도 유사한 제품을 생산하고 판매합니다. 다음은 CHRD와 비슷한 제품을 생산하며 경쟁하고 있는 주요 기업들입니다.
| 기업 | 주요 제품 | 경쟁 제품 |
|---|---|---|
| 엑손모빌 (ExxonMobil) | 원유, 천연가스, NGL | 원유, 천연가스, NGL |
| 셰브런 (Chevron) | 원유, 천연가스, NGL | 원유, 천연가스, NGL |
| 쉘 (Shell) | 원유, 천연가스, NGL | 원유, 천연가스, NGL |
| 코노코필립스 (ConocoPhillips) | 원유, 천연가스 | 원유, 천연가스 |
| 옥시덴탈 (Occidental Petroleum) | 원유, 천연가스, NGL | 원유, 천연가스, NGL |
이와 같이 CHRD는 다양한 주요 에너지 자원을 생산하며, 원유, 천연가스 및 NGL이 이 회사의 매출에 크게 기여하고 있습니다. 또한, 엑손모빌, 셰브런, 쉘 등 대형 에너지 기업들이 주요 경쟁사로 활동하고 있습니다.
주요 리스크
CHRD의 비즈니스에 영향을 미칠 수 있는 위험 요인은 다음과 같습니다. 먼저, 국제, 연방, 지역 또는 주 법령, 행정 조치, 규제, 정책 이니셔티브 등이 석유 및 가스 산업의 온실가스 배출 기준을 강화하거나 생산 지역을 제한하거나 온실가스 배출을 제한하거나 환경 부담계정 및 기후 관련 정보의 개선을 요구할 경우, 이로 인해 준수 비용이 증가할 수 있으며 이를 고객에게 지불할 경우 화석 연료 소비 비용이 증가하고 이에 따라 원유 및 천연가스 수요가 감소할 수 있습니다. 또한, 감염병의 발생은 CHRD의 비즈니스에 심각한 영향을 미칠 수 있습니다. 마지막으로, 사이버 사고나 기술적 장애로 인해 정보 시스템이나 데이터, 사업 파트너들의 시스템 데이터에 영향을 미칠 경우 공급망 중단, 매출 손실, 비즈니스 중단, 운영 장애 등이 발생할 수 있으며 이는 회사의 운영 여부에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다.
뉴스
(2024-11-07) 이 기사는 필립스 66, 코드 에너지, 글로벌 X MLP ETF의 에너지 배당주에 각각 $3,000을 투자하여 5년 동안 $1,000의 수동 소득을 창출할 것을 권장합니다. 높은 배당 수익률과 S&P 500을 초과할 가능성이 강조됩니다.link
재무
손익계산서
(단위: Million USD)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 1579.9 | 3646.8 | 3896.6 |
| 매출원가 | 909.8 | 1856.4 | 2459.0 |
| 매출총이익 | 670.1 | 1790.4 | 1437.6 |
| 영업비용 | 83.5 | 211.5 | 161.6 |
| 영업이익 | 586.6 | 1578.9 | 1275.9 |
| 영업외수익 | 398.7 | 195.3 | -63.1 |
| 세전 순이익 | 188.0 | 1383.6 | 1339.0 |
| 법인세 비용 | -1.0 | -46.9 | 315.2 |
| 당기순이익 | 319.6 | 1856.2 | 1023.8 |
대차대조표
(단위: Million USD)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 172.1 | 593.2 | 318.0 |
| 매출채권, 순액 | 309.8 | 661.1 | 749.4 |
| 재고자산 | 29.0 | 54.4 | 72.6 |
| 유동자산 총계 | 1615.4 | 1482.5 | 1424.6 |
| 유형자산, 순액 | 1336.2 | 4735.2 | 5336.0 |
| 비유동자산 총계 | 1411.3 | 5148.6 | 5501.6 |
| 자산 총계 | 3026.8 | 6631.1 | 6926.1 |
| 매입채무 | 2.1 | 29.1 | 34.5 |
| 단기차입금 | 37.4 | 83.7 | 120.9 |
| 유동부채 총계 | 1225.2 | 1361.3 | 1165.5 |
| 장기차입금 | 399.2 | 407.5 | 414.6 |
| 비유동부채 총계 | 580.0 | 590.0 | 684.1 |
| 부채 총계 | 1805.2 | 1951.3 | 1849.5 |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 863.2 | 3486.3 | 3609.3 |
| 이익잉여금 | 269.7 | 1445.5 | 1960.6 |
| 자본 총계 | 1221.6 | 4679.8 | 5076.6 |
| 부채 및 자본 총계 | 3026.8 | 6631.1 | 6926.1 |
현금흐름표
(단위: Million USD)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | 355.3 | 1858.5 | 1023.8 |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 158.3 | 369.7 | 598.6 |
| 비현금 운전자본 변동 | 6.2 | -46.6 | -91.9 |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | 914.1 | 1924.0 | 1819.9 |
| 유형자산 취득 | -2.9 | N/A | N/A |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -920.8 | -682.6 | -1430.3 |
| 배당금 지급 | -111.9 | -654.7 | -500.3 |
| 차입금 변동 | -165.2 | 26.5 | -1.7 |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | 161.2 | -823.1 | -664.7 |
| 현금 순변동 | 154.6 | 418.4 | -275.2 |
주가 영향 미치는 요인들
CHRD의 주가 급등 또는 하락의 원인은 다양한 요인에 따라 달라질 수 있습니다. 첫 번째 시나리오는 미국과 중국 간의 무역 전쟁 심화로 전 세계 경제 불확실성이 증가하며, 이는 원유 수요 감소로 이어질 수 있습니다. 이 경우 CHRD의 주요 수익원인 원유 가격이 하락하고 이에 따라 주가가 하락할 가능성이 큽니다. 두 번째 시나리오는 새로운 경쟁자의 등장입니다. 만약 기술적으로 우수한 경쟁업체가 시장에 진입하여 더 낮은 비용으로 원유를 생산한다면, 이는 CHRD의 시장 점유율 감소와 주가 하락으로 이어질 수 있습니다. 세 번째 시나리오는 석유 및 가스 시장의 전반적인 트렌드 변화입니다. 전 세계적으로 친환경 에너지로의 전환이 가속화될 경우, 화석 연료에 대한 수요가 줄어들고 이는 CHRD의 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 네 번째 시나리오는 국제 유가 상승입니다. 중동 지역 갈등이나 자연 재해로 인해 원유 공급이 차질을 빚을 경우 유가가 급등하고, 이는 CHRD의 수익 증가와 주가 상승을 초래할 수 있습니다. 마지막으로, 미국 달러 강세로 인한 수출 경쟁력 약화도 고려해야 합니다. 달러 강세는 국제 원유 시장에서 미국산 원유의 가격 경쟁력을 떨어뜨려 CHRD의 수출과 수익에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 이러한 다양한 시나리오는 각각 CHRD의 주가에 긍정적 또는 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 기업이 처한 특정 환경에 따라 그 영향력도 달라질 수 있습니다.
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
CHRD의 미래는 다양한 요인에 따라 달라질 수 있습니다. 첫째, 원유와 가스 가격이 상승하면 CHRD의 매출과 이익이 증가할 가능성이 큽니다. 글로벌 경제 회복이나 중동 지역의 지리적 불안정성 등으로 인해 공급이 줄고 수요가 늘어날 때 이런 현상이 나타날 수 있습니다. 둘째, 회사의 새로운 탐사 및 시추 기술 도입이 성공적이면 더 많은 자원을 효율적으로 확보하고 생산량을 증대시킬 수 있습니다. 셋째, 미국 정부의 에너지 정책 변화도 중요한 변수입니다. 만약 친환경 에너지 지원이 강화된다면 화석 연료 시장의 위축으로 이어질 수 있으나, 반대로 에너지 안보 강화 정책이 지속된다면 CHRD 같은 기업에게는 긍정적일 수 있습니다. 넷째, 환경 규제와 관련된 법적 제재가 강화될 경우, 운영 비용이 증가하고 프로젝트 진행이 지연될 가능성이 있어 이는 사업 성장에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 다섯째, 국제 무역 및 금융 시장의 불확실성도 CHRD의 미래를 결정짓는 중요한 요소입니다. 환율 변동이나 국제 무역 규제 강화는 수출입 비용과 매출에 영향을 미칠 수 있습니다. 마지막으로, 회사 내부의 경영 전략과 인재 관리도 중요한 역할을 합니다. 효율적인 경영 전략과 우수한 인재 확보는 장기적인 사업 성장을 견인할 수 있습니다. 반면, 내부 경영 실패나 인재 유출은 사업 축소의 원인이 될 수 있습니다.