회사 소개
엑손모빌은 석유 및 천연가스의 탐사와 생산, 석유 제품, 석유화학제품, 특수제품의 제조, 무역, 운송 및 판매, 탄소 포집 및 저장, 수소, 저배출 연료, 리튬 등을 포함한 다양한 특수제품의 사업을 주요으로 하며, 산업 및 개인 소비자들의 에너지, 연료, 화학물질 공급을 위한 에너지 및 석유화학 산업에서 경쟁을 이루고 있습니다. 또한 미래 에너지 전환에 대비하여 탄소 포집 및 저장, 수소, 저배출 연료, 리튬 등과 같은 기술을 개발하고 배포하기 위해 노력하고 있습니다. 이를 위해 기업의 역량을 적용하여 미래 에너지 제품을 경쟁력 있는 방법으로 제공하고 있습니다. 또한 엑손모빌은 기술 연구 및 개발, 안전 및 환경 리스크 관리, 운영 효율성을 향상시키는 데 중점을 두어 경쟁 우위를 유지하고 있습니다. 미래 사업 성과는 정책 및 시장 발전에 의해 영향을 받을 것으로 예상되며, 이러한 인수와 결합, 자본 배분에 따라 우려되는 부분을 성공적으로 관리하는 것이 경쟁력을 확보하는 데 중요합니다.
주요 고객
엑손모빌의 고객들은 주로 에너지 및 석유화학 산업과 관련된 다양한 세그먼트로 나뉩니다. 첫째, 정유 및 석유화학 산업의 다른 기업들이 있습니다. 이들은 엑손모빌의 원유, 천연가스 및 석유화학 제품을 구매하여 자체 정유 공정 및 석유화학 제품 제조에 활용합니다. 주로 Chevron, BP, TotalEnergies와 같은 글로벌 석유 기업들이 여기에 해당됩니다. 둘째, 대규모 산업 고객들이 있습니다. 이들은 정유, 화학제품, 특수제품을 대량으로 사용하여 다양한 제품을 생산합니다. 예를 들어, 자동차 제조업체들은 다양한 화학제품과 연료를 사용합니다. 셋째, 정부 및 공공 기관들이 있습니다. 이들은 주로 에너지 공급의 안정성을 중시하며 국가 에너지 정책에 따라 연료 및 에너지를 공급받습니다. 넷째, 도매 및 소매 유통업체들이 있으며, 이들은 주유소와 같은 소비자 접점에서 엑손모빌의 제품을 최종 사용자에게 판매합니다. 마지막으로, 첨단기술 연구 기관들은 신기술 개발을 위해 엑손모빌과 협력하여 저배출 연료, 탄소 포집 및 저장 기술 등을 연구합니다. 이러한 고객들은 각각 자신들의 필요에 맞게 엑손모빌의 제품과 서비스를 구매하며, 주된 이유는 그 제품의 신뢰성, 질적 우수성 및 효율성 때문입니다 .
회사의 비용구조
| 비용 항목 | 설명 | 주요 공급업체 |
|---|---|---|
| 원유 및 천연가스 | 석유 및 가스의 탐사, 채굴, 생산 등이 포함되며, 이것은 엑손모빌의 주요 원자재로 작용합니다. | OPEC 국가, Chevron, BP, TotalEnergies 등 . |
| 정제 및 화학 공정 | 석유 화학제품의 제조와 정제에 필요한 다양한 촉매와 화학물질, 장비 비용이 포함됩니다. | Dow Chemical, BASF, LyondellBasell 등. |
| 에너지 소비 | 운영 과정에서 필요한 대규모 전력과 열 에너지 비용이 포함됩니다. 정제 공정과 석유화학 공장 운영에 특히 중요합니다. | 주요 지역 전력 공급 업체, Duke Energy, Constellation Energy 등. |
| 물류 및 운송 | 원유, 천연가스, 석유화학 제품의 글로벌 및 지역 운송 비용이 포함됩니다. | Maersk, A.P. Moller, FedEx 등. |
| 인권 및 안전 관리 | 직원, 계약자, 현장 작업의 안전 관리 및 환경 보호 비용 포함. | 다양한 안전 장비 및 훈련 제공업체. |
| 기술 개발 및 연구 | 신기술 개발, 효율성 개선, 환경 보호 기술 등에 대한 연구 개발 비용 포함. | IBM, Microsoft (클라우드 및 컴퓨팅), 다양한 대학 및 연구 기관. |
엑손모빌은 이러한 비용 요소들을 효과적으로 관리하기 위해 다양한 공급업체와 협력하며, 이를 통해 효율성을 극대화하고 비용을 절감하고 있습니다.
제품군
엑손모빌은 다양한 제품과 서비스를 제공하여 수익을 창출합니다. 주요 제품군은 다음과 같습니다:
- 원유 및 천연가스:
- 설명: 원유와 천연가스를 탐사하고 생산하며, 이를 통해 에너지와 연료를 공급합니다.
- 수익 기여도: 엑손모빌의 전체 수익에서 상당한 비중을 차지합니다.
- 경쟁사: Chevron, BP, TotalEnergies.
- 석유 제품:
- 설명: 원유를 정제하여 휘발유, 디젤, 항공유 등의 다양한 석유 제품을 생산합니다.
- 수익 기여도: 특히 정유 부문에서 큰 수익을 창출합니다.
- 경쟁사: Shell, Valero Energy Corporation, Marathon Petroleum.
- 석유화학제품 및 특수제품:
- 설명: 플라스틱, 합성고무, 화학제품 등을 포함하며, 다양한 산업 분야에 사용됩니다.
- 수익 기여도: 석유화학 부문에서 상당한 매출을 기록합니다.
- 경쟁사: Dow Chemical, BASF, LyondellBasell.
- 저배출 연료 및 재생 에너지:
- 설명: 저탄소 기술을 활용한 연료 및 재생 에너지 제품을 제공합니다.
- 수익 기여도: 현재는 주요 수익원은 아니지만, 미래 성장 가능성이 큽니다.
- 경쟁사: Neste, TotalEnergies, BP.
- 탄소 포집 및 저장(CCS):
- 설명: 탄소 배출을 줄이기 위한 기술로, 대기 중의 탄소를 포집하고 저장합니다.
- 수익 기여도: 신흥 기술로, 장기적인 수익원을 기대합니다.
- 경쟁사: Equinor, Shell, Chevron.
- 수소:
- 설명: 청정 수소 생산 및 공급을 통해 에너지 전환을 지원합니다.
- 수익 기여도: 장기적인 성장 분야로 인식됩니다.
- 경쟁사: Air Liquide, Siemens, ITM Power.
엑손모빌의 주요 제품 및 경쟁사
| 제품군 | 설명 | 경쟁사 |
|---|---|---|
| 원유 및 천연가스 | 에너지 및 연료 공급, 탐사 및 생산 | Chevron, BP, TotalEnergies |
| 석유 제품 | 휘발유, 디젤, 항공유 등의 석유 제품 생산 | Shell, Valero Energy Corporation, Marathon Petroleum |
| 석유화학제품 및 특수제품 | 플라스틱, 합성고무, 화학제품 | Dow Chemical, BASF, LyondellBasell |
| 저배출 연료 및 재생 에너지 | 저탄소 기술 활용 연료, 재생 에너지 제품 | Neste, TotalEnergies, BP |
| 탄소 포집 및 저장 | 대기 중 탄소 포집 및 저장 | Equinor, Shell, Chevron |
| 수소 | 청정 수소 생산 및 공급 | Air Liquide, Siemens, ITM Power |
엑손모빌은 위와 같은 다양한 제품군을 통해 다양한 산업과 소비자에게 핵심 에너지 및 화학제품을 공급하고 있으며, 이를 통해 안정적인 수익 창출과 성장을 지속하고 있습니다.
주요 리스크
엑손모빌의 사업에 영향을 미칠 수 있는 잠재적 위험 요인은 다음과 같습니다:
- 정부 및 정치적 요인:
- 액세스 제한: 일부 국가는 석유 및 가스 자원에 대한 액세스를 제한하거나 개발이 불가능한 자원을 배제할 수 있습니다.
- 사업 제한: 미국이나 다른 관할 구역에서 부과된 법률 및 제재로 인해 특정 국가에서 사업을 할 수 없거나 행할 수 있는 사업의 종류가 제한될 수 있으며, 이는 유사한 제한이 적용되지 않는 경쟁사에게 경쟁 우위를 제공할 수 있습니다.
- 법적 불확실성: 일부 국가는 잘 개발되지 않은 법률 체계를 가지고 있거나 분명한 규제 체계를 채택하지 못하거나 유지할 수 없는 경우가 있습니다. 이러한 법적 불확실성으로 인해 정부의 예측할 수 없는 행동으로부터 더 많은 위험을 노출받을 수 있습니다.
- 기술 및 저배출 솔루션:
- 기술 혁신: 사회가 온실 가스 배출을 줄이고 궁극적으로 순영에서 달성하기 위해 새로운 기술이 필요하며, 이는 대안 에너지원의 비용을 감소시키고 확장성을 높일 필요가 있습니다.
- 정책 및 시장 발전: 세계의 에너지 시스템 규모는 기술 발전 외에도 성공적인 에너지 전환을 위해 전 세계 경제 전반에서 정부 및 사설 참여자들의 적절한 지원이 필요합니다. CCS 및 저배출 에너지 기술을 상업 규모에서 개발하고 배포하고, 우리가 투자하는 LCS 및 기타 신흥 사업의 성장과 미래 수익은 일부기 바르게 정부 정책과 시장의 계속된 발전에 달렸습니다.
- 사업 운영 및 기타 요인:
- 탐사 및 개발 프로그램: 석유 및 가스 생산의 유지 및 성장은 탐사와 개발 노력의 성공에 의존합니다.
- 사이버 보안: 엑손모빌은 다양한 출처에서 시도되는 사이버 보안 방해에 지속적으로 노출될 수 있으며, 이러한 사이버 안정성 방지 조치가 부족하다고 판명되면, 소유권 데이터가 보호되지 않을 수 있으며, 엑손모빌뿐만 아니라 고객, 직원 또는 제3자에게 악영향을 줄 수 있습니다.
이러한 위험은 엑손모빌의 사업을 직간접적으로 영향을 미칠 수 있으며, 기업은 위험을 관리하고 대비해가며 비즈니스 운영을 지속할 필요가 있습니다.
뉴스
(2024-10-25) 엑손 모빌과 카타르 에너지의 골든 패스 LNG 프로젝트는 주도 계약자인 잭리 홀딩스의 파산으로 인한 지연 때문에 3년 연장을 받았습니다. 이 프로젝트는 미국의 LNG 생산 능력을 크게 증가시킬 것으로 예상됩니다.link
(2024-10-25) 이 기사는 장기적인 투자로서 단기 불확실성에도 불구하고 매력적인 배당 수익률, 낮은 가치 평가, 안정적인 배당금을 제공하는 고수익 배당주로 화이자, 리얼티 인컴, 엑슨모빌을 추천합니다.link
(2024-10-25) 이 기사는 주식 시장에서 가치주가 모멘텀을 얻어 성장주를 능가할 수 있는 잠재적인 회전에 대해 논의합니다. 성장과 가치를 각각 대표하는 IVW와 IVE ETF를 강조하며 이들 펀드의 성과와 보유 종목을 분석합니다.link
재무
손익계산서
(단위: Million USD)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 276692.0 | 398675.0 | 334697.0 |
| 매출원가 | 211806.0 | 295608.0 | 250555.0 |
| 매출총이익 | 64886.0 | 103067.0 | 84142.0 |
| 영업비용 | 41653.0 | 39521.0 | 40395.0 |
| 영업이익 | 23233.0 | 63546.0 | 43747.0 |
| 영업외수익 | -8001.0 | -14207.0 | -9036.0 |
| 세전 순이익 | 31234.0 | 77753.0 | 52783.0 |
| 법인세 비용 | 7636.0 | 20176.0 | 15429.0 |
| 당기순이익 | 23040.0 | 55740.0 | 36010.0 |
대차대조표
(단위: Million USD)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 6802.0 | 29640.0 | 31539.0 |
| 매출채권, 순액 | 26883.0 | 32844.0 | 30296.0 |
| 재고자산 | 18780.0 | 24435.0 | 25120.0 |
| 유동자산 총계 | 59154.0 | 97631.0 | 96609.0 |
| 유형자산, 순액 | 216552.0 | 204692.0 | 214940.0 |
| 비유동자산 총계 | 279769.0 | 271436.0 | 279708.0 |
| 자산 총계 | 338923.0 | 369067.0 | 376317.0 |
| 매입채무 | 26623.0 | 33169.0 | 31249.0 |
| 단기차입금 | 4276.0 | 634.0 | 4090.0 |
| 유동부채 총계 | 56643.0 | 69045.0 | 65316.0 |
| 장기차입금 | 43428.0 | 40559.0 | 37483.0 |
| 비유동부채 총계 | 106597.0 | 97549.0 | 98463.0 |
| 부채 총계 | 163240.0 | 166594.0 | 163779.0 |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 15746.0 | 15752.0 | 17781.0 |
| 이익잉여금 | 392059.0 | 432860.0 | 453927.0 |
| 자본 총계 | 175683.0 | 202473.0 | 212538.0 |
| 부채 및 자본 총계 | 338923.0 | 369067.0 | 376317.0 |
현금흐름표
(단위: Million USD)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | 23598.0 | 57577.0 | 37354.0 |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 20607.0 | 24040.0 | 20641.0 |
| 비현금 운전자본 변동 | 4162.0 | -194.0 | -4255.0 |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | 48129.0 | 76797.0 | 55369.0 |
| 유형자산 취득 | -12076.0 | -18407.0 | -21919.0 |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -10235.0 | -14742.0 | -19274.0 |
| 배당금 지급 | -14924.0 | -14939.0 | -14941.0 |
| 차입금 변동 | -19654.0 | -7220.0 | -239.0 |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | -35423.0 | -39114.0 | -34297.0 |
| 현금 순변동 | 2471.0 | 22941.0 | 1798.0 |
주가 영향 미치는 요인들
엑손모빌의 주가 변동은 다양한 요인에 의해 영향을 받을 수 있습니다. 첫째, 환율 변동이 중요한 요인 중 하나입니다. 가령, 미국 달러화가 강세를 보이면 엑손모빌의 해외 수익이 줄어들며, 이는 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 둘째, 거시경제 상황이 주가에 큰 영향을 미칩니다. 특히, 글로벌 경제 침체가 발생하면 에너지 수요가 감소해 엑손모빌의 수익성에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 셋째, 국가 간 갈등, 예를 들면 미중 무역 전쟁이 발생하면, 엑손모빌의 수출 및 무역 활동에 지장을 초래해 주가에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 넷째, 경쟁사의 부상 역시 주목할 만한 요인입니다. 예를 들어, 경쟁사들이 새로운 원유 탐사 기술을 개발해 생산비용을 줄인다면, 엑손모빌은 시장 점유율을 잃을 위험이 있으며 주가 하락으로 이어질 수 있습니다. 마지막으로, 시장 트렌드 변화 역시 중요한데, 예를 들어, 재생 가능 에너지에 대한 수요가 급증할 경우 엑손모빌은 기존의 화석 연료 시장에서의 입지를 잃을 수 있으며 이는 주가에 부정적인 영향을 가져올 수 있습니다.
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
엑손모빌의 미래는 다양한 요인에 따라 성장하거나 축소될 수 있다. 첫째, 에너지 전환 트렌드가 중요한 변수다. 전 세계적으로 재생 가능 에너지와 친환경 에너지에 대한 수요가 늘어나면 엑손모빌은 기존의 화석 연료 중심의 사업 모델을 수정해야 한다. 둘째, 기술 혁신도 중요한 요인이다. 예를 들어, 탄소 포집 및 저장 기술이나 수소 기술에서 중요한 돌파구를 마련하면, 미래 에너지 시장에서 경쟁력을 확보할 수 있을 것이다. 셋째, 국제 정세와 규제 변화도 영향을 미칠 것이다. 예를 들어, 환경 규제가 강화될 경우 추가적인 비용 부담이 발생할 수 있다. 넷째, 석유 및 가스의 국제 가격 변동 역시 크게 작용할 것이다. 국제 유가가 오르면 매출과 이익이 증가할 수 있지만, 반대로 유가가 하락하면 수익성이 크게 악화될 수 있다. 다섯째, 글로벌 경제 성장이 지속된다면 에너지 수요는 증가할 가능성이 크지만, 글로벌 경기 침체가 찾아오면 에너지 수요가 줄어 수익성에 부정적인 영향을 미칠 것이다. 여섯째, 지리적 리스크와 공급망 문제도 염두에 두어야 한다. 특정 지역에서의 정치적 불안정성이나 전쟁 등이 발생한다면 생산과 공급망에 큰 타격을 줄 수 있다. 마지막으로, 연구 개발 투자와 인재 확보가 지속적으로 이루어진다면 기술적 우위를 유지해 성장 가능성을 높일 수 있을 것이다.