회사 소개
Sterling Infrastructure, Inc.은 미국 내에서 활동하는 다양한 자회사를 통해 E-인프라, 교통 및 건물 솔루션에 특화된 세 가지 세그먼트로 운영됩니다. E-인프라 솔루션은 제조업, 데이터 센터, 전자 상거래 유통 센터, 창고, 전력 생산 및 기타 대규모 현장 개발 서비스를 제공합니다. 교통 솔루션은 고속도로, 도로, 다리, 공항, 항구, 철도 및 폭우 배수 시스템을 위한 인프라 및 복원 프로젝트를 포함하고 있습니다. 건물 솔루션에는 단독 및 다중 가족 주택을 위한 주거 공사 및 상업용 콘크리트 기초, 주차 구조물, 고층 슬랩, 기타 콘크리트 작업 및 신규 단독 주택 건설을 위한 배관 서비스가 포함되어 있습니다. 2016년 이후 기업의 전략적 비전은 기본 사업을 견고히 하는 것, 고가 마진 제품 및 서비스를 성장시키는 것, 인접 시장으로의 확장 등을 중심으로 하고 있습니다. 이러한 전략적 초점을 바탕으로 Sterling Infrastructure, Inc.는 경쟁적인 시장에서 경쟁력을 유지하고 이익을 극대화하기 위해 다양한 노력을 기울이고 있습니다 .
주요 고객
Sterling Infrastructure, Inc.의 고객은 주로 대규모 인프라 프로젝트를 진행하거나 관리하는 다양한 산업 관계자들로 구성됩니다. 주요 고객 세그먼트는 다음과 같습니다. 첫째, 정부 기관 및 공공 기관은 도로, 다리, 공항, 항만 등 대규모 공공 인프라 프로젝트를 위한 주요 고객입니다. 이들은 공공 안전과 효율적인 교통망 구축을 위해 STRL의 서비스를 활용합니다. 둘째, 대형 민간 기업 및 데이터 센터 운영업체는 제조 시설, 전자 상거래 유통 센터 및 데이터 센터 구축을 위해 STRL의 전문성을 요구합니다. 이러한 고객은 첨단 기술과 안정적인 인프라를 필요로 하며 이를 통해 비즈니스 운영의 효율성을 극대화하려고 합니다. 셋째, 부동산 개발업체 및 주택 건설업체는 단독 주택 및 다중 가족 주택을 포함한 주거 프로젝트에서 STRL의 건설 및 공사 능력을 필요로 합니다. 이들은 고품질의 주거 공간을 제공하기 위해 STRL의 전문성과 신뢰성을 중시합니다. 각 세그먼트의 고객들은 자신들의 프로젝트가 성공적으로 완료되기 위해서, 다양하고 복잡한 건설 및 인프라 요구 사항을 충족시키기 위해 STRL에 대한 높은 신뢰를 가지고 있습니다.
회사의 비용구조
테이블 형식으로 작성된 Sterling Infrastructure, Inc.의 주요 비용 세그먼트 분석은 다음과 같습니다:
| 비용 세그먼트 | 설명 | 공급자 |
|---|---|---|
| 원자재 | 철강, 콘크리트, 아스팔트, 자갈, 모래, 오일 등 건설에 필요한 다양한 원자재. 원자재는 프로젝트별로 다르지만, 안정적인 공급이 필수적입니다. | 지역 및 글로벌 자재 공급업체 |
| 연료 및 윤활유 | 건설 장비 및 차량 운영에 필요한 연료 및 윤활유. 연료비는 건설 비용의 큰 부분을 차지합니다. | 석유 회사 및 연료 공급업체 |
| 장비 유지보수 | 자체 장비의 유지보수와 외부 수리 서비스. 장비의 효율적인 운용을 위해 필수적인 유지보수 비용이 필요합니다. | 자체 유지보수 팀, 외부 수리업체 및 부품 공급업체 |
| 인력 비용 | 프로젝트 수행을 위한 노동자 및 전문 인력의 고용 비용. 인력 비용에는 급여, 복리후생 등이 포함됩니다. | 직접 고용 |
| 하도급 | 특정 작업이나 전문 기술이 필요한 프로젝트에서는 외부 하도급업체를 사용합니다. 하도급 비용은 전체 프로젝트 비용에 큰 영향을 미칠 수 있습니다. | 다양한 하도급업체 |
| 에너지 소비 | 건설 현장 및 운영 시설에서 사용하는 전기 및 기타 에너지 비용. 특히 대규모 공사에서는 에너지 비용이 많이 소요됩니다. | 지역 전력 회사 및 에너지 공급업체 |
이 비용 요소들은 모두 Sterling Infrastructure, Inc.의 비용 구조에 중요한 역할을 하며, 각각의 요소들은 프로젝트의 수익성과 직결됩니다[0][1][2].
제품군
Sterling Infrastructure, Inc. (STRL)은 세 가지 주요 제품군을 통해 수익을 창출하고 있습니다. 각각의 제품군과 이들이 회사 전체 매출에 기여하는 비율을 아래 표로 설명합니다. 추가적으로, 유사한 제품을 제공하는 경쟁 업체 목록도 표로 제공됩니다.
주요 제품군과 매출 기여
| 제품군 | 설명 | 2023년 매출 (백만 달러) | 매출 기여율 (%) |
|---|---|---|---|
| E-인프라 솔루션 | 제조업, 데이터 센터, 전자 상거래 유통 센터, 창고, 전력 생산 관련 대규모 현장 개발 서비스 제공 | 937.4 | 47.5 |
| 교통 솔루션 | 고속도로, 도로, 다리, 공항, 항만, 철도 및 폭우 배수 시스템 관련 인프라 및 복원 프로젝트 | 630.9 | 32.0 |
| 건물 솔루션 | 단독 및 다중 가족 주택을 위한 콘크리트 기초, 주차 구조물, 고층 슬랩, 기타 콘크리트 작업 및 신규 단독 주택 건설을 위한 배관 서비스 | 403.9 | 20.5 |
E-인프라 솔루션은 47.5%로 가장 큰 매출 기여율을 보여주며, 이는 데이터 센터 및 전자 상거래 유통 센터 등 고성장 산업의 수요 증가 때문입니다. 교통 솔루션은 32.0%로 고속도로와 철도 등의 주요 인프라 프로젝트에 대한 지속적인 수요를 반영합니다. 마지막으로, 건물 솔루션은 20.5%의 매출 기여율을 보여 주거 및 상업용 건축 시장에서의 안정적인 수요를 나타냅니다 .
주요 경쟁 업체
STRL과 유사한 제품을 제공하는 주요 경쟁 업체는 다음과 같습니다.
| 경쟁 업체 | 주요 제품 | 설명 |
|---|---|---|
| Granite Construction Inc. | 중대형 인프라 프로젝트 | 교통 및 공공 인프라 프로젝트에 주로 집중 |
| Jacobs Engineering Group Inc. | 전방위 인프라 솔루션 | 교통, 수자원, 건축 등 다양한 인프라 프로젝트 수행 |
| Fluor Corporation | 산업 및 인프라 프로젝트 | 에너지, 화학, 채광 및 인프라 부문 대규모 프로젝트 전문 |
이들 경쟁 업체는 STRL와 비슷한 영역에서 활동하며, 특히 중대형 인프라 프로젝트에 주력하고 있습니다. 각각의 기업은 다양한 산업에 걸쳐 광범위한 서비스를 제공하며, 시장 내에서 STRL와 경쟁하고 있습니다.
주요 리스크
STRL의 사업에 대한 가능한 위험은 다음과 같습니다. 먼저, 원자재 공급 업체 및 하청업체에 대한 의존도가 증가할 경우 원가가 상승하고 계약을 제때 또는 전혀 완료하지 못할 수 있으며, 장기간 동안 원가 상승을 상쇄할 수 없을 경우 이익 마진에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 또한, 특히 여러 원인으로 최초 예상과 다른 공사 비용이 발생할 때 계약 수행 중 손실을 입을 수 있습니다. 마지막으로, 그중 요소로는 현장 조건의 차이, 필요 재료나 작업 미포함, 기상 조건에 따른 지연, 계약 수정에 따른 추가 비용, 그리고 제품 사용과 운영으로 인한 소손에 대한 요구 등이 포함됩니다[0].
뉴스
재무
손익계산서
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 1.4B | 1.8B | 2.0B |
| 매출원가 | 1.2B | 1.5B | 1.6B |
| 매출총이익 | 203.5M | 274.6M | 337.6M |
| 영업비용 | 92.6M | 113.9M | 131.0M |
| 영업이익 | 110.9M | 160.7M | 206.7M |
| 영업외수익 | 22.1M | 20.5M | 16.1M |
| 세전 순이익 | 88.8M | 140.2M | 190.6M |
| 법인세 비용 | 24.9M | 41.7M | 47.8M |
| 당기순이익 | 62.6M | 106.5M | 138.7M |
대차대조표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 60.9M | 181.5M | 471.6M |
| 매출채권, 순액 | 200.2M | 262.6M | 252.4M |
| 재고자산 | N/A | N/A | N/A |
| 유동자산 총계 | 434.7M | 597.3M | 848.0M |
| 유형자산, 순액 | 213.4M | 274.9M | 300.9M |
| 비유동자산 총계 | 800.1M | 844.4M | 929.2M |
| 자산 총계 | 1.2B | 1.4B | 1.8B |
| 매입채무 | 112.7M | 121.9M | 146.0M |
| 단기차입금 | 29.9M | 52.3M | 46.2M |
| 유동부채 총계 | 351.8M | 446.6M | 678.2M |
| 장기차입금 | 441.6M | 438.8M | 352.7M |
| 비유동부채 총계 | 522.8M | 517.2M | 475.2M |
| 부채 총계 | 874.5M | 963.8M | 1.2B |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 280.6M | 288.2M | 293.9M |
| 이익잉여금 | 79.9M | 186.4M | 325.0M |
| 자본 총계 | 360.2M | 477.8M | 623.9M |
| 부채 및 자본 총계 | 1.2B | 1.4B | 1.8B |
현금흐름표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | 65.1M | 108.2M | 142.8M |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 34.2M | 52.1M | 57.4M |
| 비현금 운전자본 변동 | 27.6M | 29.4M | 252.5M |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | 158.9M | 219.1M | 478.6M |
| 유형자산 취득 | N/A | N/A | N/A |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -223.4M | -89.8M | -87.8M |
| 배당금 지급 | N/A | N/A | N/A |
| 차입금 변동 | 231.7M | -23.4M | -90.9M |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | 80.6M | -32.8M | -104.5M |
| 현금 순변동 | 16.1M | 96.6M | 286.3M |
주가 영향 미치는 요인들
Sterling Infrastructure, Inc.의 주가 변동을 일으킬 수 있는 다양한 요인들이 존재합니다. 첫째, 환율 변동은 회사 실적에 직간접적 영향을 미칠 수 있습니다. 예를 들어, 미국 달러의 강세는 수출 경쟁력을 약화시켜 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 둘째, 매크로 경제 상황 역시 큰 영향을 줍니다. 미국 경제가 침체에 빠질 경우 인프라 투자 감소로 주가가 하락할 가능성이 큽니다. 셋째, 국가 간의 갈등, 예를 들어 미중 무역 전쟁은 공급망 차질과 원가 상승을 초래해 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 넷째, 경쟁자의 부상은 시장점유율 감소로 이어질 수 있습니다. 만약 강력한 경쟁자가 나타나 가격 경쟁이 심화된다면 주가에 부정적인 영향을 미칠 것입니다. 다섯째, 시장이나 트렌드 변화 역시 중요한 요인입니다. 예를 들어, 친환경 인프라 투자가 증가하는 경우 Sterling이 이 분야에 강점이 있다면 긍정적인 영향을 받을 수 있습니다. 각 시나리오에 따라 주가는 상승하거나 하락할 수 있으며, 이는 회사의 경영 전략과 외부 환경에 따라 달라질 것입니다.
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
Sterling Infrastructure, Inc.의 미래는 여러 요인에 의해 좌우될 수 있습니다. 긍정적인 측면에서 보면, 미국의 인프라 투자 확대는 이 회사의 사업 성장에 중요한 원동력이 될 수 있습니다. 특히 정부가 노후화된 인프라를 현대화하려는 정책을 추진할 경우, 도로, 교량, 공항 등의 프로젝트 증가로 인해 매출이 크게 증가할 가능성이 있습니다. 또한, 전자상거래와 데이터 센터 수요가 계속 증가함에 따라 E-인프라 솔루션 부문의 성장이 기대됩니다. 반면, 글로벌 경제 불안이나 무역 분쟁으로 인해 자재 비용이 상승하거나 공급망이 불안정해지면 회사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 경쟁사의 등장과 기술 혁신으로 인한 시장 변화도 회사의 성장을 저해할 수 있는 요소입니다. 또한, 환경 규제의 강화나 노동 비용의 증가도 잠재적인 리스크가 될 수 있습니다. Sterling Infrastructure, Inc의 미래는 이런 다양한 내부 및 외부 요인들에 의해 영향을 받을 것이며, 회사의 전략적 대응 능력이 핵심이 될 것입니다.