회사 소개
iRobot Corporation는 가정을 더욱 편리하고 효율적으로 만드는 로봇 및 가정 혁신 제품을 디자인, 제작 및 판매하는 회사입니다. 회사는 전 세계 주요 지역에 강한 존재감을 자랑하는 세계적 시장 선도 기업인 로봇 공급업체로 성장하면서, 로봇 소프트웨어, 전자기기 및 하드웨어의 밀접한 통합을 통해 내구성이 있고 고성능이며 비용 효율적인 로봇을 디자인하는 데 필요한 전문 기술을 개발해왔습니다. 회사는 Roomba 로봇 진공 청소기(RVC)를 처음으로 선보인 이후 전 세계적으로 5천만 대 이상의 소비자 로봇을 판매하여 코어 기술을 재사용 가능한 구축 블록으로 사용하고 있습니다. 또한, 연결된 로봇 바닥 청소 제품 포트폴리오를 구동하는 iRobot OS의 소프트웨어 지능은 사용자에게 로봇이 작동하는 위치, 시간 및 방식에 대한 더 큰 통제를 제공하고 다른 스마트 홈 장치와의 간단한 통합, 청소 경험을 더욱 향상시키는 사려 깊은 추천, 여러 iRobot 로봇에 걸쳐 집 지식을 공유하고 이전하는 능력을 제공합니다. 이러한 능력은 iRobot OS 내에서 지속적으로 투자하고 있는 AI, 가정 이해 및 머신 비전 기술에 대한 회사의 상당한 전문 지식 및 고객 요구 파악 및 대응에 대한 명확한 집중을 통해, 회사를 로봇 디자인, 공학 및 스마트 홈 기술 분야에서 유망한 입지에 세워줍니다.[0].
주요 고객
iRobot Corporation의 주 고객층은 주로 가정에서 편리하게 청소를 원하는 소비자들로 나눌 수 있습니다. 첫째로, 바쁜 현대 생활로 청소에 많은 시간을 할애할 수 없는 직장인과 가정주부들이 주요 고객입니다. 이들은 로봇 청소기를 통해 시간과 노력을 절약하며 청소 효율을 높일 수 있습니다. 둘째로, 기술 친화적인 소비자들, 특히 스마트 홈 기기를 선호하는 사람들이 있습니다. 이들은 iRobot의 Roomba와 같은 로봇 청소기를 스마트폰이나 스마트 스피커와 연동해 더 편리하게 사용할 수 있습니다. 셋째로, 알레르기나 애완동물 털로 인한 문제가 있는 가정에서 iRobot의 고성능 필터와 강력한 흡입력을 통해 공기 중의 미세먼지와 털을 효과적으로 제거할 수 있습니다. 넷째로, 노년층이나 물리적 제약이 있는 사람들이 주요 고객입니다. 이들은 로봇 청소기를 통해 직접 청소할 필요 없이 집안을 깨끗하게 유지할 수 있습니다. 이러한 소비자들은 제품 성능과 편리성, 전체적인 사용자 경험을 중시하기 때문에 iRobot의 기술력과 사용자 중심의 설계가 큰 매력으로 작용합니다[0][1].
회사의 비용구조
| 비용 항목 | 세부 설명 | 주요 공급업체 |
|---|---|---|
| 제품 비용 | 제품 비용 항목에는 계약 제조업체의 생산 및 구성 요소 비용, 인바운드 및 아웃바운드 운송, 수입 관세, 세금, 물류 및 이행 비용, 제조 및 도구 장비 감가상각비, 호스팅 비용, 보증 비용 및 초과 재고 처리 비용이 포함됩니다. | 중국 및 말레이시아의 계약 제조업체, 운송 및 물류 회사 |
| 인건비 | 회사의 경영진 및 행정 직원의 급여와 관련 비용이 주된 인건비를 차지합니다. | 내부 HR 부서, 외부 인력 공급업체 |
| 전문 서비스 비용 | 법률, 회계 및 기타 전문 서비스에 대한 비용입니다. | 법률 사무소, 회계 법인 |
| 정보 시스템 및 인프라 비용 | IT 시스템 유지 및 소프트웨어 비용, 클라우드 서비스 및 유지보수 비용 등이 포함됩니다. | 클라우드 제공 업체 (예: AWS, 구글 클라우드), 소프트웨어 벤더 |
| 여행 및 관련 비용 | 출장 및 관련 비용으로 출장비, 숙박비 등이 포함됩니다. | 여행사, 호텔 체인 |
| 점유 및 기타 간접비 | 회사 사무실 및 시설 유지 비용, 임대료, 공공요금 등이 포함됩니다. | 부동산 임대 회사, 유틸리티 공급업체 |
| 인수 관련 비용 | 인수 및 합병 과정에서 발생하는 법률 비용 및 유지 보수 보너스 비용 등이 포함됩니다. | 법률 사무소, M&A 컨설팅 회사 |
| 연구 개발 비용 | 제품 연구 및 개발에 사용되는 비용으로, 실험실 장비, 소프트웨어 라이선스 및 연구 인력 비용이 포함됩니다. | 연구 장비 공급업체, 소프트웨어 제공업체 |
| 판매 및 마케팅 비용 | 광고, 프로모션, 전시 및 기타 마케팅 활동의 비용이 포함됩니다. | 광고 대행사, 전시회 주최사 |
| 재구성 비용 | 회사 구조 조정 중 발생하는 비용으로, 해고 수당, 재배치 비용 등이 포함됩니다. | HR 컨설팅 회사 |
이 팩터에 대한 주요 공급업체는 주로 중국 및 말레이시아의 계약 제조업체이며, 클라우드 서비스 비용과 관련하여 AWS 및 구글 클라우드를 비롯한 클라우드 제공 업체가 있습니다. 또한 전문 서비스 비용과 관련하여 법률 사무소와 회계 법인 등이 주요 공급업체로 포함됩니다[0][1][2][3].
제품군
iRobot Corporation의 주요 제품과 그들의 매출 기여도는 다음과 같습니다:
- Roomba 로봇 진공 청소기 (RVC)
- 설명: Roomba는 iRobot의 대표적인 로봇 진공 청소기로, 자동으로 바닥을 청소하는 기능을 제공합니다. 다양한 모델이 있으며, 스마트폰 애플리케이션과 연동하여 원격으로 제어할 수 있습니다.
- 매출 기여도: iRobot의 가장 큰 매출원으로, 로봇 진공 청소기 판매가 전체 매출의 대부분을 차지합니다[0][1].
- Braava 로봇 물걸레 청소기
- 설명: Braava는 자동으로 바닥을 물걸레질하는 로봇입니다. Roomba와 마찬가지로 스마트폰 애플리케이션과 연동하여 제어가 가능하며, Roomba와 다른 기능을 제공하는 제품군입니다.
- 매출 기여도: 주요 제품 중 하나로, 특히 로봇 진공 청소기와 함께 사용되며 부가적인 매출을 일으킵니다[0].
- iRobot Genius Home Intelligence
- 설명: iRobot Genius는 iRobot의 소프트웨어 플랫폼으로, 사용자의 청소 습관에 맞춘 맞춤형 청소를 제공합니다. 이를 통해 로봇의 사용성을 높이고, 더욱 효율적인 청소 경험을 제공합니다.
- 매출 기여도: 소프트웨어 서비스로서의 매출은 로봇 판매에 비해 낮지만, 제품의 부가가치를 높이는 중요한 부분입니다[3].
- Roomba Combo 시리즈
- 설명: 이 시리즈는 진공 청소와 물걸레질을 동시에 할 수 있는 2-in-1 로봇 청소기입니다. 하나의 기기로 두 가지 청소 기능을 제공하여 편리함을 높였습니다.
- 매출 기여도: 최근 트렌드에 맞춘 제품으로, 높은 수익성을 기대하고 있습니다[4].
경쟁사 및 유사 제품
| 경쟁사 | 제품명 및 설명 |
|---|---|
| 삼성전자 | Powerbot 시리즈: 강력한 흡입력과 스마트 기능을 제공하는 로봇 청소기 |
| LG전자 | CordZero ThinQ: 물걸레 기능과 진공 청소 기능을 모두 제공하는 로봇 청소기 |
| 파나소닉 | Rulo: 독특한 삼각형 디자인으로 코너 청소에 강점을 가진 로봇 청소기 |
| Xiaomi | Mi Robot Vacuum: 비교적 저렴한 가격에 고성능을 제공하는 로봇 청소기 |
| Dyson | 360 Heurist: 뛰어난 청소 성능과 AI 기반의 스마트 기능을 제공하는 로봇 청소기 |
| Ecovacs | Deebot 시리즈: 여러 가지 모델로 다양한 소비자 요구에 맞춘 로봇 청소기 |
| Roborock | S 시리즈: 물걸레와 진공 청소를 동시에 수행하는 고성능 로봇 청소기 |
| Bissell | SpinWave: 물걸레 청소 기능을 제공하는 가성비 높은 로봇 청소기 |
| Shark | IQ Robot: 자가 청소 베이스와 스마트 맵핑 기술을 탑재한 로봇 청소기 |
이 표를 통해 시장에서의 경쟁 상황과 각 회사가 제공하는 유사 제품들을 명확히 알 수 있습니다. 주요 경쟁사들 역시 iRobot과 유사한 기능을 가진 로봇 청소기를 제공하며, 각자의 강점을 내세워 시장 점유율을 확대하고자 합니다[4][0].
주요 리스크
IRBT의 사업에 대한 잠재적 위험은 다음과 같습니다:
- 주요 부품 공급 위험
- 결정적인 부품의 공급이 지연되거나 제한될 경우, 주요 공급업체 중 하나 이상이 사업을 중단할 경우, 대체 소스나 공급업체가 합리적인 조건이나 전혀 제공되지 않을 수 있습니다. 주요 제품 부품 생산을 중단할 경우, 이러한 부품의 대체 공급원을 개발하는 것은 시간이 걸리며 어렵고 비용이 많이 들 수 있습니다. 이러한 요인으로 인해 제품을 적시에 충분히 얻을 수 없게 되면 시장 수요를 충족시키기 위한 제품 판매 능력이 영향을 받을 수 있으며, 매출, 이미지, 사업 전망, 재무 상태 및 영업 결과를 실질적으로 해칠 수 있습니다[0].
- 글로벌 운영 및 규제 환경에 따른 위험
- 해외 매출 및 운영은 여러 가지 위험에 노출됩니다. 인적 자원 관리, 다국가에서의 운영 지원 및 법적 문제에서 미불이익을 받을 수 있습니다. 지적재산권에 대한 보호 부재, 외환 및 미국 및 외국 세무 문제, 정부의 수출 규정 정책에 대한 인가 획득 어려움, 외국 경제의 변동성, 외환 통화 가치와 이자율의 변동성 등에 따른 위험 등 다양한 리스크가 존재합니다[1].
- 제품 중요 부품 공급 위험
- 특정 공급업체로부터 구매하는 제품의 중요 부품이 제공되지 않으면 출하 지연 및 사업에 피해를 입을 수 있습니다. 제품의 하드웨어 구성 요소, 다양한 부속품, 원자재 및 배터리 등을 제한된 공급업체 그룹으로부터 구입하며, 일부는 독점 공급업체입니다. 이 제품과 관련된 영속적인 대체 수요에 충족할 수 없거나 수리품질이 요구되는 양과 품질로 시간에 맞게 비용 효율적으로 공급하지 못하면 고객이 우리와의 계약을 해지할 수 있으며, 성장 구조, 영업 결과 및 재무 상태에 심각한 피해를 줄 수 있습니다[2].
뉴스
(2024-07-23) 로봇 청소기의 선구자인 아이로봇은 지난 몇 년간 롤러코스터를 타온 후, 팬데믹으로 인한 급증 이후 수익성이 악화되었고, 아마존의 인수 실패로 이어졌다. 현재 아이로봇은 현금 흐름을 안정시키기 위한 구조조정 계획을 진행 중이지만 부채 상황과 계속기업 가정에 대한 우려가 투자자들을 불안하게 하고 있다.link
재무
iRobot Corporation(IRBT)의 2023년 재정 상태는 매출 감소와 경영 손실 증가로 인해 도전에 직면해 있습니다. 2023년 회계연도 동안 매출은 2022년에 비해 24.7% 감소하여 8억 9,060만 달러를 기록했습니다. 이 감소는 주로 소비자 심리 악화와 지출 감소, 그리고 시장 내 가격 경쟁 증가로 인한 소매업체와 유통업체의 주문 감소에 기인했습니다. 결과적으로, 2023년에는 2억 6,410만 달러의 운영 손실과 1억 1,480만 달러의 운영 현금 유출이 발생했습니다. 회사는 이러한 재정 어려움을 해결하기 위해 2023년 7월에 2억 달러의 담보 대출을 체결했으며, 이를 통해 현금 및 현금등가물을 1억 1,790만 달러에서 1억 8,510만 달러로 증가시켰습니다[0][1]. IRBT는 비용 구조를 조정하고 수익성을 높이기 위해 2024년 운영 재구성 계획을 발표했으며, 여기에는 연구개발비 축소, 인력 감축, 글로벌 마케팅 활동 중앙화 등이 포함됩니다. 또한 2022년과 2023년 동안 본사 일부를 서브리스하여 430만 달러의 추가 현금을 확보하였고, 재고 관리를 통해 운영 자본의 효율성을 유지하기 위해 노력하고 있습니다. 이러한 재구성 계획과 비용 절감 조치는 회사의 장기적인 재무 안정성과 수익성 향상에 기여할 것으로 기대됩니다[0][3].
대차대조표
iRobot Corporation의 대차대조표 (2023년 12월 30일 기준)
| 구분 | 금액 (단위: 천 달러) |
|---|---|
| 자산 | |
| 유동 자산 | |
| 현금 및 현금등가물 | 185,113 |
| 매출채권 | 90,906 |
| 재고 | 167,276 |
| 기타 유동 자산 | 18,092 |
| 유동 자산 합계 | 461,387 |
| 비유동 자산 | |
| 유형 자산, 순 | 65,748 |
| 무형 자산 | 1,895 |
| 사용권 자산 | 26,229 |
| 기타 비유동 자산 | 178,440 |
| 비유동 자산 합계 | 272,312 |
| 자산 총계 | 733,699 |
| 부채 | |
| 유동 부채 | |
| 매입채무 및 기타 채무 | 166,875 |
| 기타 유동 부채 | 120,272 |
| 유동 부채 합계 | 287,147 |
| 장기 부채 | |
| 담보 대출 | 201,501 |
| 운영리스 부채 | 27,609 |
| 기타 장기 부채 | 20,954 |
| 장기 부채 합계 | 250,064 |
| 부채 총계 | 537,211 |
| 자기자본 | |
| 발행 자본 | 280 |
| 추가납입자본 | 290,755 |
| 미처분이익 (결손금) | (105,295) |
| 기타포괄손익누계액 | 10,747 |
| 자기자본 합계 | 196,487 |
| 부채 및 자기자본 총계 | 733,698 |
iRobot Corporation의 2023년 대차대조표를 분석하면, 회사는 총 7억 3,369만 달러의 자산을 보유하고 있으며, 그 중 유동 자산은 약 4억 6,138만 달러로 구성되어 있습니다. 이는 회사가 당장 현금화할 수 있는 자산이 상당히 많다는 것을 의미하며, 비교적 짧은 시간 내의 재무 유동성에 긍정적이지만, 매출채권과 재고가 큰 비중을 차지하고 있어 재고 관리 및 매출금 회수에 영향을 받을 수 있습니다. 비유동 자산 중에서도 기타 비유동 자산(1억 7,844만 달러)의 비중이 높으며, 이는 장기간에 걸쳐 회사의 성장을 지원할 수 있는 자산으로 평가될 수 있습니다.
부채 측면에서는, 총 부채가 5억 3,721만 달러로 적지만 상당한 비중을 차지하고 있으며, 특히 장기 부채의 주요 구성 요소인 담보 대출이 2억 1,501만 달러로, 이는 회사가 유동성 확보를 위해 적극적인 대출 전략을 사용하고 있음을 나타냅니다. 자기자본은 1억 9,648만 달러로 자산 총액 대비 낮은 비중을 차지하고 있어, 회사의 재무 건전성에 대한 우려를 야기할 수 있습니다.
전반적으로 iRobot Corporation의 자산은 유동 자산과 비유동 자산으로 나뉘어 있으며, 유동 자산 비율이 높아 단기 부채 대응 능력은 있지만, 장기적인 관점에서의 자본 구조 개선이 필요합니다[0].
손익계산서
업데이트를 통해 추가될 예정입니다.
현금흐름표
업데이트를 통해 추가될 예정입니다.
주요 부채 및 전환사채들
| 종류 | 금액 (백만달러) | 이자율 및 조건 | 만기일 |
|---|---|---|---|
| 담보부 담보 대출 (Term Loan) | $200.0 | 선택 사항에 따라 (i) SOFR 기반 금리 + 9.00% 스프레드 또는 (ii) 기준 금리 + 8.00% 스프레드; 각 스프레드의 일부분인 2.5%는 자본화하여 원금에 포함. | 2026년 7월 24일 |
| 미국뱅크 (Bank of America) 신용장 | $0.4 | 신용장은 현금 담보로 보장. | - |
| 미즈호 은행 (Mizuho Bank) 무담보 보증 신용 한도 | N/A | 신용 한도는 일본에서의 수입세 납부를 위해 사용 가능한 총 2.5억 엔까지. | - |
2023년 7월 24일, 회사는 Carlyle Group의 계열사인 TCG Senior Funding L.L.C.와 함께 $200.0 백만의 선순위 담보부 담보 대출 계약을 체결하였으며, 총 대출 수익은 $188.2 백만, 부채 발행 비용 $11.8 백만이 발생했습니다. 2024년 1월 29일 아마존으로부터 인수 종료 수수료로 $94.0 백만을 받은 후, 즉시 $35.0 백만이 대출 상환에 사용되었고, $40.0 백만은 제한된 계좌에 예치되었습니다[0][1][2][3].
주가 영향 미치는 요인들
iRobot Corporation(IRBT)의 주가 변동 원인에는 여러 가지 요인이 있습니다. 첫째, 환율 변동입니다. 예를 들어, 미국 달러가 강세를 보이면 iRobot의 주요 수출 시장의 제품 가격이 상승하여 매출에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 이는 주가에 부정적 영향을 줄 것입니다. 반면, 달러 약세 시에는 수출 경쟁력이 높아져 매출이 증가할 가능성이 있어 주가에 긍정적 영향을 미칠 수 있습니다. 둘째, 거시경제 상황입니다. 예를 들어, 글로벌 경제가 불황에 접어들면 소비자들이 로봇 청소기와 같은 비필수 소비재 구매를 줄이게 되어 iRobot의 매출 감소로 이어질 수 있습니다. 이는 주가에 부정적 요인으로 작용합니다. 셋째, 국가 간 갈등입니다. 예를 들어, 중국과의 무역 전쟁이 심화될 경우 iRobot의 생산 및 유통 비용이 증가할 가능성이 있으며, 이는 주가에 부정적 영향을 미칩니다. 넷째, 경쟁사의 성장입니다. 만약 경쟁사가 혁신적인 로봇 청소기를 출시해 시장 점유율을 급격히 확대한다면, iRobot의 시장 지배력이 약화되고 이는 주가 하락으로 이어질 수 있습니다. 다섯째, 시장 및 트렌드 변화입니다. 예를 들어, 스마트 홈 시장이 급성장하고 소비자 선호도가 로봇 청소기로 이동하는 경우, iRobot의 매출 증대와 함께 주가 상승이 예상됩니다[0][1][2][3][4].
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
iRobot Corporation(IRBT)의 미래는 여러 요인에 의해 좌우될 것입니다. 첫째, 기술 혁신의 지속 여부는 중요한 요소입니다. iRobot은 인공지능과 머신 비전 기술을 통해 로봇 청소기의 성능을 지속적으로 향상시키고 새로운 기능을 추가하고 있는데, 이는 소비자 요구를 충족시키고 시장 경쟁력을 유지하는 데 필수적입니다. 둘째, 시장 수요와 트렌드 변화도 중요한 영향을 미칠 것입니다. 특히, 2-in-1 로봇 청소기에 대한 수요가 증가함에 따라 이에 대한 대응이 매출 증대에 기여할 수 있습니다. 셋째, 경제 상황과 소비자 신뢰도도 중요한 요소입니다. 글로벌 경제가 회복세를 보이고 소비자들이 비필수 소비재에도 지출을 늘릴 경우 매출 증가가 기대됩니다. 반면, 경제 불황 시 소비자들이 지출을 줄이게 되면 매출에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 넷째, 경쟁사의 움직임도 영향을 미칠 수 있습니다. 새로운 경쟁사나 기존 경쟁사가 혁신적인 제품을 출시하여 시장 점유율을 확대할 경우 iRobot의 시장 지배력이 약화될 수 있습니다. 다섯째, 공급망 관리와 비용 절감 노력도 중요한 요소입니다. iRobot은 비용 절감과 효율성 증대를 위해 설계-제조 협력 파트너와의 계약을 개선하고, 비핵심 부문의 엔지니어링 기능을 저비용 지역으로 이전하는 등 다양한 전략을 추진하고 있습니다. 또한, 직접 판매 채널의 확장과 고객 경험 향상도 중요한 전략으로 자리잡고 있습니다. 이러한 다양한 요인들이 결합되어 iRobot의 미래 성장이 좌우될 것입니다 .