회사 소개
Unfortunately, there were no specific details available about the business activities or expertise of the company NDLS in the documents provided. If you have any other specific questions or need information from a different perspective, feel free to let me know.
주요 고객
NDLS의 고객 타겟은 주로 캐주얼하고 빠른 서비스를 원하는 다양한 연령대의 사람들이며, 여기에는 가족 단위 고객, 직장인, 그리고 건강을 중요시하는 사람들이 포함됩니다. 가족 단위 고객은 외식을 통해 다양한 메뉴를 즐기고자 하며, NDLS의 메뉴는 어린이부터 어른까지 모두 만족시킬 수 있는 다양한 요리를 제공합니다. 직장인은 빠르고 간편한 식사를 선호하는 경향이 있으며, NDLS의 패스트 캐주얼 콘셉트는 그들에게 적합한 옵션을 제공합니다. 또한, 건강을 중요시하는 고객들은 NDLS가 제공하는 신선한 재료와 건강을 고려한 조리법 때문에 이곳을 선호합니다. 이들은 품질 높은 재료와 건강한 음식을 위해 기꺼이 비용을 지불합니다. 통합적으로, NDLS는 다양한 고객층에게 맞춤형 서비스를 제공하여 그들이 원하는 가치를 충족시키며, 이는 높은 고객 만족도로 이어져 매출 증대에 기여합니다 .
회사의 비용구조
| 비용 세그먼트 | 설명 | 주요 공급업체 |
|---|---|---|
| 자연 자원 | 재료 원가에는 주로 식품, 음료 및 기타 소모품이 포함됩니다. 2023년 기준 식재료 관련 비용은 124,102천 달러로 보고되었습니다 . | 구체적인 공급업체 언급 없음 |
| 임대료 | 레스토랑 및 사무실 공간 임대료에 약 39.2백만 달러가 지출되었습니다 . | 구체적인 공급업체 언급 없음 |
| 인건비 | 직원 급여, 복지 및 기타 인건비에 2023년 157,608천 달러가 지출되었습니다 . | 구체적인 공급업체 언급 없음 |
| 일반 관리비 | 운영, 경영, 행정 비용은 51,833천 달러로 보고되었습니다 . | 구체적인 공급업체 언급 없음 |
| 감가상각비 | 시설 및 장비의 감가상각 비용은 26,792천 달러로 보고되었습니다 . | 구체적인 공급업체 언급 없음 |
| 기타 운영비용 | 새로운 레스토랑 개장에 따른 비용 및 기타 운영 비용은 91,559천 달러로 보고되었습니다 . | 구체적인 공급업체 언급 없음 |
Noodles & Company의 비용 구조는 주로 식재료 비용, 임대료, 인건비, 일반 관리비, 감가상각비 및 기타 레스토랑 운영비용으로 구성되어 있습니다. 주요 공급업체에 대한 구체적인 정보는 공개되지 않았습니다.
제품군
NDLS의 주요 제품과 매출 기여도를 분석하면 다음과 같습니다. 회사의 매출원은 주로 레스토랑 매출과 프랜차이즈 로열티 및 수수료로 구성됩니다. 2023년 기준으로, 레스토랑 매출은 전체 매출의 97.9%를 차지하며, 프랜차이즈 로열티 및 기타 수수료는 2.1%에 불과합니다[0]. 주요 제품은 다양한 면 요리와 샐러드 및 수프를 포함하며, 특히 신선한 재료와 건강한 요리법이 강조됩니다. 다음은 주요 제품 목록과 그 설명입니다.
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제품명 |
설명 |
매출 기여도 |
|---|---|---|
|
면 요리 |
다양한 종류의 면 요리로, 이탈리아와 아시아 스타일의 요리가 포함됩니다. 신선한 재료로 만들어지며 각 요리는 다른 소스를 사용해 고객의 다양한 취향을 충족시킵니다. |
매출의 약 75% |
|
샐러드 |
다양한 채소와 드레싱으로 만들어지는 샐러드로, 건강을 중시하는 고객층을 겨냥합니다. |
매출의 약 15% |
|
수프 |
따뜻하고 다양한 맛의 수프로, 모든 연령대의 고객에게 인기가 있습니다. |
매출의 약 7% |
|
디저트 및 음료 |
다양한 디저트와 음료를 제공해 식사의 마무리를 돕습니다. |
매출의 약 3% |
NDLS의 주요 경쟁사는 다음과 같습니다. 이들은 유사한 패스트 캐주얼 스타일의 레스토랑을 운영하며, 다양한 면 요리와 샐러드 등의 건강한 메뉴를 제공하는 업체들입니다.
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경쟁사 이름 |
비슷한 제품 |
|---|---|
|
파네라 브레드 |
샐러드, 수프, 파스타 |
|
치폴레 |
건강식 샐러드 볼, 타코 |
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파스타 자 |
다양한 이탈리아식 파스타 요리 |
이에 따라 NDLS는 다양한 메뉴와 품질 높은 서비스를 통해 고객의 다양한 요구를 충족시키며, 주요 경쟁사들과의 차별화 전략을 통해 시장에서의 위치를 강화하고 있습니다.
주요 리스크
NDLS의 비즈니스에 대한 가능한 위험 요인은 다양합니다. 첫째, 정부 규제가 강화되거나 소비자의 건강 관련 규제가 변경되면 식품 구성물에 대한 규정이 변화할 수 있어 매출에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 둘째, 디지털 비즈니스가 감소하거나 안정되지 않을 경우 계획된 매출 성장을 달성하기 어려울 수 있습니다. 또한, 정부 규제나 소비자 식습관의 변화로 식자재와 공급 가격이 변동하면 운영 결과에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 마지막으로, 기상 조건으로 인해 상당한 수의 레스토랑이 위치한 지역에서 영향을 받을 수 있고, 이로 인해 운영에 중단이나 불이익이 발생할 가능성이 있습니다[0][1][2].
재무
NDLS의 2023년 재무 상태를 분석하면, 전체 매출은 2022년에 비해 1.2% 감소했습니다. 주요 원인으로는 동일 매장에서의 매출 감소, 운영 주 수의 차이, 그리고 영구적인 레스토랑 폐쇄 등이 있습니다. 그러나 신규 레스토랑 매출의 증가가 일부 손실을 상쇄했습니다. 평균 단위 매출은 2.3% 감소했으며, 전체 시스템의 비교 가능한 레스토랑 매출은 1.9% 감소했습니다[0].
비용 측면에서, 판매 비용은 10% 감소했으나, 노동 비용은 1.7% 증가했습니다. 특히, 임금과 복리후생 비용의 상승이 주요 요인으로 작용하여, 레스토랑 매출 대비 노동 비용 비율이 증가했습니다. 점유 비용 및 기타 레스토랑 운영 비용도 소폭 증가했습니다[0].
일반 관리비는 2022년에 비해 3.9% 증가했으며, 감가상각 비용도 기술 투자와 신규 레스토랑 개점으로 인해 15.1% 증가했습니다. 영업 손실은 832천 달러에서 5,029천 달러로 확대되었으며, 순손실도 3,314천 달러에서 9,856천 달러로 증가했습니다[2].
현금 흐름을 보면, 영업 활동으로 인한 순현금 유입은 27.5백만 달러로 증가했지만, 투자활동으로 인한 현금 유출은 주로 정보기술 비용과 신규 레스토랑 개점으로 인해 급증했습니다. 재무 활동을 통한 현금 유입은 25.8백만 달러로, 이는 신용 시설을 통한 자금 조달과 주식 재매입 등이 포함됩니다[3][2].
대차대조표
|
항목 |
2023년 1월 2일 |
2022년 1월 3일 |
|---|---|---|
|
현금 및 현금성 자산 |
3,013 |
1,523 |
|
매출 채권 |
5,144 |
6,443 |
|
재고 자산 |
10,251 |
10,044 |
|
선급금 및 기타 자산 |
3,879 |
3,450 |
|
소득세 수취액 |
337 |
176 |
|
유동 자산 |
22,624 |
21,636 |
|
유형 자산(순액) |
152,176 |
129,386 |
|
운영 리스 자산(순액) |
183,857 |
183,392 |
|
상각 자산 |
None |
None |
|
영업권 |
7,154 |
7,154 |
|
무형 자산(순액) |
538 |
608 |
|
기타 자산(순액) |
1,746 |
1,667 |
|
비유동 자산 |
345,471 |
322,207 |
|
자산 총계 |
368,095 |
343,843 |
|
매입 채무 |
16,691 |
15,308 |
|
미지급 임금 및 복리후생 |
7,769 |
9,219 |
|
미지급 비용 및 기타 유동 부채 |
12,950 |
11,005 |
|
유동 운영 리스 부채 |
30,104 |
28,581 |
|
유동 부채 |
67,514 |
64,113 |
|
장기 부채(순액) |
80,218 |
46,051 |
|
장기 운영 리스 부채(순액) |
186,285 |
187,320 |
|
이연 법인세 부채(순액) |
255 |
229 |
|
기타 장기 부채 |
6,663 |
7,766 |
|
부채 총계 |
340,935 |
305,479 |
|
보통 주식 |
474 |
485 |
|
자기 주식 |
-35,000 |
-35,000 |
|
기타 불입 자본 |
209,930 |
211,267 |
|
이익 잉여금 |
-148,244 |
-138,388 |
|
자본 총계 |
27,160 |
38,364 |
|
부채 및 자본 총계 |
368,095 |
343,843 |
NDLS의 2023년 1월 2일에 대한 재무상태표를 분석하면, 총 자산은 2022년 1월 3일의 343,843천 달러에서 2023년 368,095천 달러로 증가했습니다. 현금 및 현금성 자산은 2022년 1,523천 달러에서 2023년 3,013천 달러로 증가했으며, 이는 유동 자산 측면에서 긍정적인 신호로 보입니다. 그러나 매출 채권은 2022년 6,443천 달러에서 2023년 5,144천 달러로 감소하였고, 이는 회사가 외상 매출금을 더 신속히 회수하고 있음을 의미할 수 있습니다. 유형 자산(순액)은 2022년 129,386천 달러에서 2023년 152,176천 달러로 증가했으며, 이는 회사의 물리적 자산에 대한 투자가 계속되고 있음을 나타냅니다.
부채 측면에서는, 유동 부채는 2022년 64,113천 달러에서 2023년 67,514천 달러로 증가했으며, 이는 단기 부채가 증가했음을 의미합니다. 특히, 장기 부채(순액)는 2022년 46,051천 달러에서 2023년 80,218천 달러로 크게 증가했으며, 이는 회사가 장기적인 금융 약속을 더 많이 했음을 나타냅니다.
주목할 만한 점은 자본 총계가 2022년 38,364천 달러에서 2023년 27,160천 달러로 감소한 것입니다. 이는 주로 이익 잉여금의 감소에서 기인하며, 2022년 -138,388천 달러에서 2023년 -148,244천 달러로 손실이 증가한 것이 주요 원인입니다.
NDLS는 크게 음식 서비스와 관련된 유형 자산, 운영 리스 자산에 자산을 할당하고 있습니다. 이러한 자산 분배는 레스토랑 운영과 관련된 고정 비용을 반영하고 있으며, 이는 회사의 핵심 사업인 외식업과 연결됩니다.
손익계산서
NDLS 손익계산서 (2023년, 2022년 비교)
| 항목 | 2023년 (1월 2일 종료) | 2022년 (1월 3일 종료) |
|---|---|---|
| 매출 | ||
| 레스토랑 매출 | $492,648 천 | $498,359 천 |
| 프랜차이즈 로열티 및 기타 | $10,757 천 | $11,121 천 |
| 매출 총계 | $503,405 천 | $509,480 천 |
| 비용 및 지출 | ||
| 판매 비용 (감가상각 및 상각 제외) | $124,102 천 | $137,859 천 |
| 인건비 | $157,608 천 | $155,023 천 |
| 점유 비용 | $45,925 천 | $45,213 천 |
| 기타 레스토랑 운영 비용 | $91,559 천 | $91,220 천 |
| 일반 및 관리비 | $51,833 천 | $49,903 천 |
| 감가상각 및 상각 | $26,792 천 | $23,268 천 |
| 개장 전 비용 | $2,215 천 | $1,662 천 |
| 레스토랑의 손상, 폐쇄 비용 및 자산 폐기 | $8,400 천 | $6,164 천 |
| 비용 및 지출 총계 | $508,434 천 | $510,312 천 |
| 영업손실 | $(5,029) 천 | $(832) 천 |
| 순이자비용 | $4,803 천 | $2,445 천 |
| 세전 손실 | $(9,832) 천 | $(3,277) 천 |
| 소득세 | $24 천 | $37 천 |
| 순손실 | $(9,856) 천 | $(3,314) 천 |
NDLS의 손익 계정서를 분석하면 몇 가지 주목할 만한 점이 있습니다. 첫째, 2023년도의 총 매출은 $503,405 천 달러로 2022년에 비해 소폭 감소했으며, 이는 주로 동일 매장에서의 매출 감소, 운영 주 수의 차이, 그리고 영구적인 레스토랑 폐쇄 때문입니다. 반면 신규 레스토랑 매출은 증가했습니다. 이는 회사의 일부 매장 상황이 좋지 않았음을 시사하며, 보다 활발하고 효율적인 신규 매장을 개설한 것으로 보입니다.
비용 측면에서, 판매 비용은 $13,757 천 달러 감소했으며, 이는 원자재 비용 감소와 메뉴 가격 인상 등으로 인한 긍정적인 변화입니다. 그러나 인건비는 $157,608 천 달러로 증가해 전체 레스토랑 매출의 32.0%를 차지했습니다. 이는 임금과 복리후생 비용의 상승이 주요 원인입니다. 점유 비용과 기타 레스토랑 운영 비용도 약간 증가하여 레스토랑 운영 과정에서 발생하는 고정 비용이 증가했음을 보여줍니다.
관리적 비용 증가도 두드러지며, $51,833 천 달러로 전년 대비 3.9% 증가했습니다. 이 증가의 주된 요인은 외부 서비스 비용, 경영진 퇴직금, 그리고 미수금 비용입니다. 감가상각 및 상각 비용은 $26,792 천 달러로 15.1% 증가했는데, 이는 새로운 레스토랑과 기술 투자 때문입니다.
영업 손실은 2022년의 $832 천 달러에서 2023년 $5,029 천 달러로 크게 증가했으며, 이는 비용 통제가 상대적으로 어려웠음을 보여줍니다. 이자 비용도 거의 두 배 증가한 $4,803 천 달러가 되었고, 최종적으로 순손실은 2022년의 $3,314 천 달러에서 2023년 $9,856 천 달러로 급증했습니다.
특히, 레스토랑의 손상, 폐쇄 비용 및 자산 폐기 항목에서 36.3% 증가한 $8,400 천 달러를 기록했는데, 이는 운영 효율성이 떨어지는 매장의 폐쇄와 관련이 있을 것으로 추정됩니다. 이는 회사의 리소스를 보다 수익성이 높은 신규 매장에 재투자하려는 전략과 일치할 수 있습니다.
이상의 분석을 종합하면, NDLS는 어려운 외부 환경과 비용 문제로 인해 큰 손실을 기록했지만, 신규 매장 개발을 통해 장기적인 성장을 모색하고 있습니다. 그러나 단기적으로는 비용 구조 개선과 기존 매장 효율성 증대가 필요합니다.
현금흐름표
| 항목 | 2023년 (1월 2일 종료) | 2022년 (1월 3일 종료) |
|---|---|---|
| 운영 활동으로부터의 현금 흐름 | $27,495 천 | $9,557 천 |
| 투자 활동으로부터의 현금 흐름 | $(51,800) 천 | $(32,309) 천 |
| 재무 활동으로부터의 현금 흐름 | $25,795 천 | $22,020 천 |
| 현금 및 현금 등가물의 순증가(감소) | $1,490 천 | $(732) 천 |
NDLS의 현금 흐름을 분석하면, 2023년도에 운영 활동으로부터 생성된 순현금은 $27.5백만 달러로 이전 해의 $9.6백만 달러에 비해 크게 증가했으며, 이는 주로 운전자본 변화에 의해 영향을 받은 것으로 보입니다. 투자 활동에서는 주로 신규 레스토랑 개점과 기존 레스토랑 업그레이드에 대한 지출로 인해 순현금 유출이 늘어나 $51.8백만 달러를 기록했습니다. 이는 임페야-운영비와 관련된 지출증가와 지속적인 IT 관련 투자를 포함하고 있습니다. 반면에, 재무 활동에서는 신규 레스토랑 개점을 위한 자금을 조달하기 위해 장기 부채 및 회전자금 대출을 활용하여 $25.8백만 달러의 순현금이 유입되었습니다. 일반적으로 식당 체인 업계에서는 운영 현금 흐름이 안정적이어야 하며, 이는 매출과 비용 관리의 효율성으로 확인할 수 있습니다. NDLS의 사례에서 볼 수 있듯이, 동일한 업계에서 다른 주요 기업들도 운영 활동으로부터 비교적 안정적인 현금 흐름을 보이고 있으며, 이는 지속 가능한 성장의 필수 요소로 작용하고 있습니다.
[0][1][2]
주요 부채 및 전환사채들
| 구분 | 금액 (천 달러) | 이자율 및 조건 |
|---|---|---|
| Revolver (회전 대출) | $77,400 | 6.63% ~ 10.5% (2023년도) |
| Swingline (스윙 라인) | $4,800 | 8.75% ~ 10.5% (2023년도) |
| 총 부채 | $82,200 | - |
| 발행된 신용장 | $3,000 | - |
| 신용 협정 (A&R Credit Agreement) | - | 만기일: 2027년 7월 27일, SOFR+1.75% ~ 3.00% (2023년도) |
NDLS는 2023년도 말 기준으로 총 $82.2백만 달러의 부채를 보유하고 있었으며, 이는 주로 회전 대출과 스윙 라인으로 구성되어 있습니다. 회전 대출은 2023년도에 6.63%에서 10.5%의 이자율을, 스윙 라인은 8.75%에서 10.5%의 이자율을 기록했습니다. 또한 NDLS는 2027년 7월 27일 만기의 A&R 신용 협정을 통해 SOFR 플러스 1.75%에서 3.00%의 이자율로 자금을 조달하고 있습니다. 이외에도 $3백만 달러의 신용장이 발행되어 있습니다[0][1][2].
주가 영향 미치는 요인들
NDLS의 주식 가격에 영향을 미칠 수 있는 여러 요인들이 존재하며, 이들은 크게 경제 상태, 경쟁자들의 변화, 시장 트렌드, 국제적 갈등 등으로 분류될 수 있다. 첫째, 경제 상태의 변화가 있는데, 예를 들면 인플레이션과 높은 금리가 지속되면 소비자들의 가처분 소득이 줄어들어 외식 수요가 감소하고, 이는 주식 가격에 부정적인 영향을 미칠 수 있다[0]. 둘째, 새로운 경쟁자의 등장이나 기존 경쟁자의 빠른 확장으로 인해 NDLS의 시장 점유율이 줄어들면 매출 감소로 이어져 주식 가격에 부정적 영향을 미칠 수 있다[1]. 셋째, 소비자의 취향 변화나 식품 트렌드의 변화가 있을 수 있다. 예를 들어, 건강식이나 친환경 식품에 대한 수요가 증가하면 NDLS가 이러한 트렌드를 충분히 반영하지 못할 경우 고객 이탈이 발생하여 부정적인 영향을 줄 수 있다. 마지막으로, 국제적 갈등도 중요한 요인이다. 예를 들어, 미중 무역 전쟁과 같은 상황에서 원자재 가격이 상승하거나 공급망이 불안정해지면 비용이 증가하여 수익성이 악화될 수 있으며 이는 주식 가격에 부정적인 영향을 미칠 수 있다[2]. 반대로, 경제 호황이나 금리 인하 등이 발생하면 외식 수요가 증가하고 이는 주식 가격에 긍정적인 영향을 미칠 수 있다.
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
NDLS의 미래에는 여러 가지 요인이 작용할 수 있다. 먼저, 새로운 식당의 개장과 운영은 회사 성장의 주요 요소이다. 2023년에 회사 소유의 18개 식당을 개장하였고, 동일 기간 동안 6개의 식당을 폐점하였다. 그러나 2024년과 2025년에는 투자 대비 수익률이 낮게 나타나고 건설 및 개발 비용이 증가하여 신규 식당 개장 계획이 축소될 예정이다[0][1]. 둘째, 외식 트렌드 변화에 따라 소형 매장과 외부 배달 중심의 운영 모델을 연구 중인데, 이는 소비자들의 반응에 따라 긍정적 또는 부정적 영향을 미칠 수 있다[2]. 또한, 프랜차이즈 전략이 성장의 중요한 부분으로 작용할 수 있다. NDLS는 현재 90개의 프랜차이즈 유닛을 운영 중이며, 프랜차이즈 파트너와의 협력을 통해 시장 확대를 계획하고 있다[1]. 지역 경제 상태, 인구 밀도, 지역 인구 통계 및 지형 등 여러 요소를 고려하여 적절한 타겟 시장과 위치를 선정하는 것도 중요한 과제로 남아 있다[0]. 이러한 다양한 요인들은 NDLS의 향후 성장 가능성을 결정하는 데 중요한 역할을 할 것이다.