회사 소개
Value Line, Inc.은 1982년 뉴욕에 설립된 미국의 기업으로, 투자 관련 기간별 간행물을 생산하고 해당 연구를 제공하며, Value Line 상표 및 Value Line 독점 순위 등 소유권 정보를 제공함으로써 제3자가 관리 및 마케팅하는 투자 상품에 사용되는 서비스를 제공합니다. Value Line은 Value Line 상품, 연구, 서비스를 브랜딩하여 투자 서비스 및 독점 정보를 마케팅하며, Value Line Investment Survey 및 Value Line Fund Advisor Plus와 같은 포괄적인 기간별 간행물과 특정 주식에 초점을 맞춘 뉴스레터 등을 제공합니다. 또한, 저작권료 및 투자 관리 수수료를 통해 수익을 창출하며, EULAV Asset Management Trust을 통해 투자 관리 서비스를 제공하고 있습니다. 주요 수익원은 구독비와 투자 관리 수수료로, 기간별 간행물을 기초로 한 특정 주식에 대한 투자 분석을 제공하고 있으며, 지식재산권을 보호하고 고객에게 가치 있는 정보를 제공하여 수익을 창출하고 있습니다[0].
주요 고객
Value Line, Inc.의 고객은 크게 네 가지 주요 세그먼트로 나눌 수 있습니다. 첫째, 개인 투자자들은 투자 결정을 내리기 위해 Value Line의 포괄적인 연구와 데이터를 구독합니다. 이들은 주식시장 분석, 포트폴리오 관리, 경제 및 금융 정보에 대한 최신 뉴스를 통해 시장에서의 입지를 강화하려 합니다. 둘째, 금융 전문가 및 고액 자산가들은 Value Line의 투자 분석 소프트웨어와 데이터베이스를 사용해 맞춤형 포트폴리오를 관리하고, 잠재적 투자 기회를 탐색하며, 고객에게 최상의 투자 전략을 제공합니다. 셋째, 기관 투자자들로는 대학 및 도서관을 포함한 교육기관과 투자 회사들이 있으며, 이들은 Value Line의 다양한 간행물과 디지털 서비스를 통해 연구 및 학술 목적을 달성합니다. 마지막으로, 저작권 프로그램을 통해 ETF 및 상장지수펀드와 같은 투자 상품 제공자들이 있는데, 이들은 Value Line의 독점 순위 시스템과 연구 결과를 활용해 상장지수펀드 포트폴리오를 구축하고, 이를 통해 시장에서 경쟁력을 유지합니다[0][1][2][3].
회사의 비용구조
Value Line, Inc.의 주요 비용 항목은 다음과 같습니다:
| 비용 항목 | 설명 | 주요 공급업체 |
|---|---|---|
| 광고 및 판촉 비용 | 매체 광고 및 직접 우편 캠페인에 대한 비용. 2023년에는 $3,049,000가 지출됨. | 매체 광고 대행사, 인쇄 및 우편 서비스 제공자 |
| 급여 및 직원 복리후생 | 급여, 복리후생, 성과 공유 비용 등. 2023년에는 $15,203,000가 지출됨. | 인사 관리 서비스 제공자, 의료 보험사 |
| 생산 및 배포 비용 | 웹사이트 유지 보수, 출판 및 응용 소프트웨어 운영 시스템 유지 비용 등. 2023년에는 $5,210,000가 지출됨. | IT 서비스 제공자, 소프트웨어 공급자 |
| 사무실 및 행정 비용 | 사무실 임대료, 전문 수수료 등. 2023년에는 $4,763,000가 지출됨. | 부동산 임대 회사, 법률 및 회계 서비스 제공자 |
| 임대 비용 | 뉴욕 본사 및 뉴저지 창고의 임대료. 뉴욕 본사 임대료는 연간 $1,126,000이며, 뉴저지 창고 임대료는 연간 $192,880. | ABM Industries, Seagis Property Group |
여기서 광고 및 판촉 비용은 매체 광고 회사와 인쇄 및 우편 서비스 제공자를 통해 집행되며, 급여 및 직원 복리후생 비용은 인사 관리 서비스 제공자와 의료 보험사를 통해 관리됩니다. 생산 및 배포 비용은 IT 서비스 제공자와 소프트웨어 공급자를 통해 집행되고, 사무실 및 행정 비용은 부동산 임대 회사, 법률 및 회계 서비스 제공자를 통해 관리됩니다. 임대 비용은 ABM Industries와 Seagis Property Group에서 제공하는 부동산을 통해 집행됩니다[0][1].
제품군
Value Line, Inc.의 주요 제품에는 투자 간행물 및 관련 출판물, 소프트웨어 및 데이터베이스 서비스, 펀드 관리 서비스 등이 있으며, 각 제품은 회사의 수익에 중요한 기여를 하고 있습니다.
주요 제품 및 수익 기여도
| 제품 | 설명 | 수익 기여도 (2023년 기준) |
|---|---|---|
| 투자 간행물 | Value Line Investment Survey, Value Line Fund Advisor Plus 등 포괄적인 주식 및 펀드 분석 간행물. 개인 및 기관 투자자 대상의 구독 서비스. | $26,232,000 (약 43%)[0] |
| 소프트웨어 및 데이터베이스 서비스 | 주식 시장 분석, 포트폴리오 관리 등 투자자 맞춤형 데이터 제공. | 데이터 분할 수익 미상[0] |
| 펀드 관리 서비스 | Value Line 자산운용이 관리하는 상호 펀드 제공. 투자 관리 수수료 및 기타 수수료 수익. | $29,598,000 (피)[2] |
| 저작권 수수료 | Value Line 독점 순위 시스템 및 연구 결과를 기반으로 한 저작권 프로그램. 주로 ETF 및 상장지수펀드 제공자에게 사용. | $13,463,000 (약 22%)[3] |
경쟁사
| 회사 | 제품 |
|---|---|
| Morningstar, Inc. | 투자 리서치 및 관리 도구 |
| S&P Global | 주식 분석 및 금융 정보 |
| FactSet | 데이터 분석 및 포트폴리오 관리 서비스 |
| Bloomberg | 금융 소프트웨어, 데이터 및 미디어 서비스 |
Value Line, Inc.은 이러한 제품과 서비스를 제공함으로써 개인 및 기관 투자자들에게 중요한 가치를 제공하고 있으며, 이를 통해 안정적인 수익을 창출하고 있습니다.
주요 리스크
VALU의 사업에 대한 잠재적인 위험 요인 중 하나는 지식재산권 관련 위험일 수 있습니다. Value Line은 고객들에게 가치 있는 정보를 제공하기 위해 투자 간행물 및 독점 순위 등의 지식재산권을 보유하고 있습니다. 이에 따라 지식재산권 침해나 유출이 발생할 경우, Value Line의 경쟁우위와 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 또한, 기술적인 측면에서 소프트웨어나 데이터베이스 서비스의 안정성과 보안에 대한 위험 또한 염두에 둘 필요가 있습니다. 소프트웨어나 데이터베이스 서비스의 장애나 해킹 공격으로 인해 고객 정보 유출 등의 문제가 발생할 경우, 고객 신뢰를 상실할 수 있으며 회사의 이미지와 신뢰도에 영향을 줄 수 있습니다. 이러한 위험을 줄이기 위해서는 적극적인 보안 대책과 위기 대응 계획이 필요할 것입니다.
뉴스
(2024-10-18) Value Line, Inc. (NASDAQ: VALU)는 2024년 11월 12일에 주당 보통주 0.30달러의 분기 현금 배당금을 지급한다고 발표했으며, 배당금은 2024년 10월 28일 기준 주주 명부에 등재된 주주에게 지급됩니다. 이 회사는 Value Line Investment Survey를 포함한 투자 리서치의 선도적인 제공업체입니다.link
재무
손익계산서
| 항목 | 2022 | 2023 | 2024 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 40.5M | 39.7M | 37.5M |
| 매출원가 | 17.3M | 15.2M | 14.9M |
| 매출총이익 | 23.2M | 24.5M | 22.6M |
| 영업비용 | 12.4M | 13.0M | 13.5M |
| 영업이익 | 10.8M | 11.5M | 9.1M |
| 영업외수익 | -19.8M | -12.3M | -16.0M |
| 세전 순이익 | 30.6M | 23.8M | 25.2M |
| 법인세 비용 | 6.8M | 5.7M | 6.2M |
| 당기순이익 | 23.8M | 18.1M | 19.0M |
대차대조표
| 항목 | 2022 | 2023 | 2024 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 57.8M | 62.1M | 68.3M |
| 매출채권, 순액 | 1.7M | 2.1M | 1.3M |
| 재고자산 | N/A | N/A | N/A |
| 유동자산 총계 | 61.3M | 66.1M | 71.0M |
| 유형자산, 순액 | 7.1M | 5.8M | 4.4M |
| 비유동자산 총계 | 67.4M | 65.0M | 65.0M |
| 자산 총계 | 128.7M | 131.1M | 136.0M |
| 매입채무 | 1.3M | 1.3M | 1.4M |
| 단기차입금 | 1.2M | 1.3M | 1.2M |
| 유동부채 총계 | 23.8M | 23.3M | 22.3M |
| 장기차입금 | 6.1M | 4.8M | 3.6M |
| 비유동부채 총계 | 25.3M | 24.1M | 23.0M |
| 부채 총계 | 49.1M | 47.4M | 45.2M |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 2.0M | 2.0M | 2.0M |
| 이익잉여금 | 87.6M | 96.0M | 104.2M |
| 자본 총계 | 79.6M | 83.7M | 90.8M |
| 부채 및 자본 총계 | 128.7M | 131.1M | 136.0M |
현금흐름표
| 항목 | 2022 | 2023 | 2024 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | 23.8M | 18.1M | 19.0M |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 1.3M | 1.3M | 1.4M |
| 비현금 운전자본 변동 | 587.0k | -1.3M | 405.0k |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | 24.6M | 18.2M | 17.9M |
| 유형자산 취득 | -11.0k | -30.0k | -15.0k |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -3.4M | -26.1M | -10.0M |
| 배당금 지급 | -8.4M | -9.5M | -10.6M |
| 차입금 변동 | N/A | N/A | N/A |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | -10.9M | -14.2M | -11.1M |
| 현금 순변동 | 10.4M | -22.1M | -3.2M |
주가 영향 미치는 요인들
VALU의 주가 변동 원인은 다양한 요인에 의해 발생할 수 있습니다. 첫째, 환율 변동은 해외 투자자의 수익률에 영향을 미쳐 주가에 긍정적 또는 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 예를 들어, 달러 강세가 지속되면 외국인 투자자의 투자 비용이 증가하여 주식 수요가 감소하게 됩니다. 둘째, 거시 경제 상황은 전반적인 투자 심리에 영향을 미칩니다. 경제 침체가 오면 투자자들이 안전 자산으로 이동하여 주식 시장에서 자금이 빠져나가 주가가 하락할 수 있습니다. 반면에 경제 호황은 투자 심리를 긍정적으로 자극하여 주가 상승을 촉진할 수 있습니다. 셋째, 국가 간의 분쟁, 예를 들어 미중 무역전쟁은 공급망에 악영향을 미쳐 주가를 부정적으로 압박할 수 있습니다. 넷째, 경쟁사의 부상은 시장 점유율 감소로 이어질 수 있어 주가에 악영향을 미칩니다. 예를 들어, 새로운 금융 정보 제공업체가 시장에 진입하여 더 나은 서비스와 낮은 가격을 제공한다면, VALU의 고객 이탈이 발생할 수 있습니다. 마지막으로, 시장 트렌드의 변화는 투자자의 관심을 다른 방향으로 돌릴 수 있습니다. 예를 들어, 디지털 금융 정보의 증가와 같은 트렌드 변화는 VALU의 전통적인 인쇄 간행물 수익에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다[0][1].
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
VALU의 미래 전망은 여러 요인에 따라 달라질 수 있습니다. 우선, 금융 기술의 발전은 VALU의 성장에 큰 도움이 될 수 있습니다. 인공지능과 빅데이터 분석을 활용하여 더 정확하고 신속한 투자 분석 정보를 제공할 수 있다면, 고객 만족도가 높아지고 신규 고객 유치가 가능할 것입니다. 또한, 글로벌 금융 시장의 확장과 더불어 해외 시장 진출을 모색한다면, 새로운 수익원을 창출할 수 있습니다. 반면에, 경쟁사의 증가와 기존 기업들의 기술적인 혁신은 VALU의 성장에 부담이 될 수 있습니다. 예를 들어, 경쟁사들이 더 저렴하고 혁신적인 서비스를 제공한다면, VALU의 시장 점유율은 감소할 가능성이 있습니다. 또한, 경제 불황과 같은 외부 요인은 투자자의 활동을 위축시켜 VALU의 수익에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 마지막으로, 법적 규제 변화와 같은 내부 요인도 중요한 변수입니다. 새로운 금융 규제 법안이 도입되거나, 기존 규제가 강화되면, 운영 비용이 증가하고 사업 진행에 제약이 따를 수 있습니다. 이러한 다양한 요인은 VALU의 성장 가능성뿐만 아니라 리스크도 함께 고려하여 분석할 필요가 있습니다.