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| | | #REDIRECT [[스테이트 스트리트 (STATE STREET CORP, STT)]] |
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| == '''회사 소개''' ==
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| STT(State Street Corporation)는 기관 투자자들에게 종합적인 금융 서비스 솔루션을 제공하는 세계 최대의 조직 중 하나이며, 전 세계 100개 이상의 시장에서 운영되고 있습니다. STT의 주요 수익원은 투자 서비스와 투자 관리 서비스에서 발생하며, 이는 자산 관리, 보험사, 중앙은행 등에 솔루션을 제공하는 것입니다. 투자 서비스 부문에서는 자산 보관, 회계, 관리 보고, 거래 서비스 및 증권 금융과 같은 다양한 서비스를 제공하여 고객의 포트폴리오를 관리하고 최적화합니다. 특히, 고객의 자산을 안전하게 보관하고 관리하는 역할을 하며, 이로 인해 발생하는 수수료와 서비스 요금이 주요 수익원입니다. 투자 관리 부문에서는 시장의 다양한 투자 전략을 적용하여 고객의 자산을 운영하며, 이를 통해 관리 수수료를 받습니다. 예를 들어, STT는 상장지수펀드(ETF)와 같은 금융 상품을 통해 고객의 투자 포트폴리오를 확대하고 그에 대한 수수료를 청구합니다. 또한 STT는 고객이 사용하는 전자 거래 플랫폼을 통해 외환 거래도 수행하며 이로 인해 발생하는 거래 수수료도 중요한 수익 원천입니다. 회사는 특히 위험 관리, 성능 분석, 투자 전략 개발 등 복잡한 투자 서비스 분야에서 높은 전문성을 보유하고 있습니다. 이처럼 STT는 기관 투자자들이 필요로 하는 다양한 금융 서비스를 종합적으로 제공하여 수익을 창출하며, 이를 통해 고객과의 장기적인 관계를 구축하고 있습니다[0].
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| === 주요 고객 ===
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| STT(State Street Corporation)의 고객은 주로 금융 기관 중에서도 기관 투자자들로 구성되며, 이들은 다양한 분야에 걸쳐 전문적인 금융 서비스를 필요로 합니다. 첫 번째 고객 세그먼트는 자산 관리 회사로, 이들은 고객의 자산을 보관하고 효율적으로 운용하는 데 STT의 금융 솔루션을 활용하며, 그 대가로 보관 수수료와 관리 수수료를 지불합니다. 두 번째 세그먼트는 중앙은행과 같은 공공 금융기관으로, 이들은 외환 거래 및 국제 금융 관리에서 STT의 전문성을 활용합니다. 이들은 주로 대규모 거래 처리와 관련된 수수료를 통해 STT의 서비스를 이용합니다. 세 번째는 연기금과 보험회사와 같은 대형 연금 및 보험 기구로, 이들은 장기적인 투자 전략을 개발하고 이를 실행하는 데 STT의 투자 관리 서비스를 활용하여, 포트폴리오의 성과를 최적화하고 안정적인 수익을 확보하기 위해 관리 수수료를 지불합니다. 또한, 다국적 기업도 STT의 중요한 고객으로, 이들은 국제적 비즈니스 운영에 수반되는 금융 리스크 관리를 위해 STT의 위험 관리 서비스를 활용하며, 관련 수수료를 지불합니다. 이러한 고객들은 복잡한 투자 관리 및 글로벌 재무 전략 실현에 있어 STT의 전문적이고 통합적인 서비스를 통해 효율성을 높이고 리스크를 최소화하기 위해 STT를 선택합니다 .
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| === 회사의 비용구조 ===
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| STT(State Street Corporation)의 주요 비용 부문은 아래와 같습니다. 첫째, 인건비는 상당한 부분을 차지하며, 고도로 숙련된 금융 전문가들을 채용하기 위한 급여 및 혜택이 포함됩니다. 둘째, IT 관련 비용도 중요합니다. STT는 금융 데이터를 처리하고 분석하기 위해 고성능 컴퓨팅 파워와 클라우드 서비스를 이용하며, 이를 위해 아마존 웹 서비스(AWS), 구글 클라우드 플랫폼(GCP) 등과 같은 클라우드 서비스 제공업체와 파트너십을 맺고 있습니다. 셋째, 데이터 처리 및 소프트웨어 사용료도 주요 비용 항목이며, 이는 고객 정보 관리와 금융 솔루션 제공에 사용됩니다. 이러한 IT 관련 비용은 SAP, 마이크로소프트 등과 같은 소프트웨어 제공업체로부터 발생할 수 있습니다. 넷째, 사무실 임대 및 유지비는 주로 글로벌 오피스 운영을 지원하기 위해 발생하며, 이는 부동산 회사와의 계약을 통해 이루어집니다. 마지막으로, 규제 준수를 위한 법률 및 감사 비용도 무시할 수 없습니다. 이는 다양한 법률 및 감사 서비스 제공업체들에게서 발생합니다[0].
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| === 제품군 ===
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| STT(State Street Corporation)의 주요 제품은 크게 투자 서비스와 투자 관리 서비스로 구분됩니다. 이 두 가지 제품은 STT의 전체 수익에 중대한 기여를 하며, 각각 고유한 기능과 시장 내 경쟁력을 가지고 있습니다.
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| {|
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| !width="29%"| 주요 제품
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| !width="70%"| 주요 기능 및 수익 기여도
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| |-
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| | 투자 서비스
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| | 자산 보관, 거래 서비스, 증권 대출 등을 포함하여 기관 투자자의 자산을 안전하게 관리하고 최적화하는 데에 중점을 둡니다. 이 부문은 고객의 포트폴리오 관리에 필요한 다양한 서비스를 제공하며, 발생하는 수수료 및 서비스 요금이 주요 수익원입니다.
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| |-
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| | 투자 관리 서비스
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| | 고객의 자산을 운용하며, 다양한 투자 전략을 통해 수익을 창출합니다. 특히 상장지수펀드(ETF)와 같은 금융 상품을 통해 수익을 창출하며, 이로 인해 발생하는 관리 수수료가 수익의 중요한 일부입니다.
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| |}
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| 이 외에도 STT는 전자 거래 플랫폼을 통해 외환 거래 수수료 등의 부문에서 추가적인 수익을 창출합니다.
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| 경쟁사들을 살펴보면, Everspin Technologies와 같은 기업이 STT-MRAM 기술을 발전시키고 있으며, 이는 메모리 기술 시장에 새로운 혁신을 가져오고 있습니다[0]. 또한, GLOBALFOUNDRIES와의 협력관계를 통해 이 MRAM 기술을 더욱 확장하고 있으며, 이는 STT-MRAM 산업 전반에 영향을 미칠 수 있는 경쟁력 요소가 됩니다[1].
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| {|
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| !width="27%"| 경쟁사
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| !width="72%"| 주요 제품 및 서비스
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| |-
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| | Everspin Technologies
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| | STT-MRAM 및 Toggle MRAM 기술과 관련된 제품 및 솔루션을 제공하며 반도체 메모리 산업에서 주목받고 있습니다.
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| |-
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| | GLOBALFOUNDRIES
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| | Everspin과의 협력을 통해 MRAM 기술을 생산하고 있으며, 관련 지적 재산권 및 기술을 통한 시장 확장을 도모하고 있습니다. [1]
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| |}
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| 이처럼 STT는 투자 관리 및 관리 서비스를 통해 주로 수익을 창출하고 있으며, STT-MRAM 기술을 활용하는 기업들과의 경쟁을 통해 자사의 포지셔닝을 강화하고 있습니다.
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| === 주요 리스크 ===
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| STT(State Street Corporation)의 비즈니스와 관련된 특정 리스크는 여러 가지가 있으며, 그중에서도 특히 주목할 만한 리스크는 외부 하청업체와의 의존 관계에서 발생하는 위험이다. STT는 운영 효율성을 높이기 위해 여러 나라와 지역에 위치한 하청업체에 의존하고 있으며, 이러한 하청업체의 운영 실패나 서비스 품질 저하는 STT의 평판에 심각한 영향을 미칠 수 있다. 특히 인도, 폴란드, 중국과 같은 지역에 있는 하청업체의 법적, 정치적 환경 변화는运营风险을 증가시키고 있으며, 이로 인해 고객의 요구에 대한 응답 속도와 품질이 저하될 수 있다. 또한, STT의 고객의 외환 거래 및 결제가 집중적인 기회를 제공하는 시장에서의 불확실성은 외환 거래 과정에서의 예기치 않은 손실을 초래할 수 있다. 이런 환경 속에서 STT가 직면할 수 있는 비즈니스와 금융 서비스의 변동성은 고유의 위험 요소로 작용할 수 있으며, 이는 STT의 수익성과 고객 신뢰도에 부정적인 영향을 줄 수 있다[0][1].
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| =='''재무'''==
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| State Street Corporation(STT)의 2023년도 재무 성과는 몇 가지 주요한 요소로 분석할 수 있습니다. STT의 총 매출은 전년 대비 2% 감소했으며 이러한 감소는 투자 증권 매각에서 발생한 손실과 낮아진 수수료 수익에 의해 특히 영향을 받았습니다[0]. 이로 인해 주당 순이익(EPS)은 2022년 대비 22% 감소한 5.58달러를 기록하였습니다[1]. 그러나 순이자 수익(NII)은 금리 인상의 영향을 받아 8% 증가했으며, 이는 일부 수익 감소 요인을 상쇄했습니다[2]. 반면, 총 지출은 9% 증가하였으며, 이는 높은 급여와 지속적인 사업 투자 및 2023년의 특별 항목들이 한몫했습니다[1]. 자산관리금액(AUM)은 전년 대비 19% 증가하여 4.13조 달러에 달했으며, 관리 하에 있는 자산과 관리(AUC/A)도 41.81조 달러로 전년 대비 14% 증가했습니다[4]. 배당금 및 주식 재매입을 통해 주주들에게 약 46억 달러를 반환했으며, 이로 인해 CET1 자본 비율이 2023년 말 11.6%로 감소했습니다[4]. 또한, 전반적인 운영 레버리지는 (10.6)% 포인트로 악화되었으며 이는 수익 및 지출의 변동에 있어서 큰 영향을 미쳤습니다[0]. STT는 지속적으로 인도 주도의 운영 공동 사업체를 통합하며 운영 비용 절감과 고객 서비스 개선을 목표로 하고 있으며, 이는 2023년 내에 두 번째 사업체의 통합 계획으로 이어졌습니다[0]. 이러한 다양한 경제적 도전 속에서도 STT는 사업 투자의 지속과 효율성을 위한 전략을 강조하고 있습니다[1].
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| === 대차대조표 ===
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| STT(State Street Corporation)의 2023년 12월 31일 재무상태표는 다음과 같습니다 [0]: | |
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| {|
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| ! 항목
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| ! 2023년 (백만 달러)
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| ! 2022년 (백만 달러)
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| |-
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| | 자산:
| |
| |
| |
| |
| |
| |-
| |
| | 현금 및 은행 예치금
| |
| | 4,047
| |
| | 3,970
| |
| |-
| |
| | 이자부 예금
| |
| | 87,665
| |
| | 101,593
| |
| |-
| |
| | 되사기준 매입 증권
| |
| | 6,692
| |
| | 5,215
| |
| |-
| |
| | 거래 계정 자산
| |
| | 773
| |
| | 650
| |
| |-
| |
| | 매도 가능 투자 증권
| |
| | 44,526
| |
| | 40,579
| |
| |-
| |
| | 만기 보유 투자 증권
| |
| | 57,117
| |
| | 64,700
| |
| |-
| |
| | 대출금
| |
| | 36,496
| |
| | 32,053
| |
| |-
| |
| | 건물 및 장비
| |
| | 2,399
| |
| | 2,315
| |
| |-
| |
| | 계상된 이자 및 수수료 수익
| |
| | 3,806
| |
| | 3,434
| |
| |-
| |
| | 영업권
| |
| | 7,611
| |
| | 7,495
| |
| |-
| |
| | 기타 무형자산
| |
| | 1,320
| |
| | 1,544
| |
| |-
| |
| | 기타 자산
| |
| | 44,806
| |
| | 37,902
| |
| |-
| |
| | 총 자산
| |
| | 297,258
| |
| | 301,450
| |
| |-
| |
| | 부채 및 주주 지분:
| |
| |
| |
| |
| |
| |-
| |
| | 비이자부 예금
| |
| | 32,569
| |
| | 46,755
| |
| |-
| |
| | 이자부 예금 - 미국 내
| |
| | 121,738
| |
| | 111,384
| |
| |-
| |
| | 이자부 예금 - 미국 외
| |
| | 66,663
| |
| | 77,325
| |
| |-
| |
| | 총 예금
| |
| | 220,970
| |
| | 235,464
| |
| |-
| |
| | 되팔기 기준 매도 증권
| |
| | 1,867
| |
| | 1,177
| |
| |-
| |
| | 매입한 연방 자금
| |
| | 1,000
| |
| | —
| |
| |-
| |
| | 기타 단기 차입금
| |
| | 2,660
| |
| | 2,097
| |
| |-
| |
| | 계상된 비용 및 기타 부채
| |
| | 28,123
| |
| | 22,525
| |
| |-
| |
| | 장기 채무
| |
| | 18,839
| |
| | 14,996
| |
| |-
| |
| | 총 부채
| |
| | 273,459
| |
| | 276,259
| |
| |-
| |
| | 우선주
| |
| | 1,976
| |
| | 1,976
| |
| |-
| |
| | 일반주
| |
| | 504
| |
| | 504
| |
| |-
| |
| | 잉여금
| |
| | 10,741
| |
| | 10,730
| |
| |-
| |
| | 유보 이익
| |
| | 27,957
| |
| | 27,028
| |
| |-
| |
| | 기타 포괄 손익 누계액
| |
| | (2,354)
| |
| | (3,711)
| |
| |-
| |
| | 자사주
| |
| | (15,025)
| |
| | (11,336)
| |
| |-
| |
| | 총 주주 지분
| |
| | 23,799
| |
| | 25,191
| |
| |-
| |
| | 총 부채 및 주주 지분
| |
| | 297,258
| |
| | 301,450
| |
| |}
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| | |
| 재무상태표를 통해 본 STT의 재무 상태는 몇 가지 특징적인 요인들을 포함합니다. 총 자산은 2023년에 297,258백만 달러로 소폭 감소하였으며, 이는 주로 이자부 예금의 감소에서 비롯되었습니다. 특히 이자부 예금의 감소는 전체 자산의 감소에 주요한 영향을 미쳤습니다. 이에 반해, 대출금의 증가는 투자 활동의 지속성을 보여주고 있습니다. 부채 중에서는 총 예금이 감소한 반면, 장기 채무는 증가하였으며 이는 자금 조달 전략에 변화가 있었음을 암시합니다. 이러한 자산 및 부채의 배분은 STT의 주요 사업인 자산 관리 및 금융 서비스 제공에서 필수적인 역할을 하고 있으며, 매도 가능 및 만기 보유 증권은 영업 활동에서 중요한 자금 회수를 나타냅니다. STT는 자산 보관과 관리, 투자 서비스에 강점이 있으며, 이러한 자산 배분은 이러한 서비스 제공을 위한 적절한 재무 구성임을 보여줍니다.
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| | |
| === 손익계산서 ===
| |
| | |
| 업데이트를 통해 추가될 예정입니다.
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| === 현금흐름표 ===
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| | |
| 업데이트를 통해 추가될 예정입니다.
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| | |
| | |
| === 주요 부채 및 전환사채들 ===
| |
| | |
| 회사의 부채는 다음과 같이 요약될 수 있습니다:
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| | |
| {|
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| ! 부채 종류
| |
| ! 만기 연도
| |
| ! 금액 (백만 달러)
| |
| ! 이자율(Effective Interest Rate)
| |
| |-
| |
| | 2026 Notes
| |
| | 2026
| |
| | $1,250
| |
| | 12.0%
| |
| |-
| |
| | 2029 Green Convertible Notes
| |
| | 2029
| |
| | $1,500
| |
| | 4.9%
| |
| |-
| |
| | 2030 Green Convertible Notes
| |
| | 2030
| |
| | $1,725
| |
| | 3.8%
| |
| |}
| |
| | |
| 위의 정보에서 볼 수 있듯이, 회사는 여러 종류의 부채 및 채권을 발행하고 있으며, 각기 다른 만기 및 이자율을 가지고 있습니다[0].
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| =='''주가 영향 미치는 요인들'''==
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| | |
| STT의 주가 변동은 다양한 요인에 의해 영향을 받을 수 있습니다. 첫째, 환율 변동은 회사의 수익성에 직접적인 영향을 미칠 수 있다. 예를 들어, 미국 달러의 강세가 지속될 경우, STT의 해외 매출이 감소하면서 수익성이 악화될 수 있으므로 주가에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 높다. 둘째, 세계 경제 상황의 변화도 중요하다. 만약 세계 경제가 회복세에 들어가 금융 시장의 신뢰도가 상승하면, 투자 서비스에 대한 수요 증대로 인해 STT 주가가 긍정적인 영향을 받을 수 있다. 셋째, 국가 간 갈등, 예를 들어, 미중 무역 전쟁이 고조되면 글로벌 금융 시장의 불확실성이 커질 수 있으며, 이는 STT의 투자 관리 비즈니스에 부정적인 영향을 줄 수 있다. 넷째, 경쟁업체의 부상도 주가에 영향을 미칠 수 있다. 새로운 경쟁자가 저렴한 수수료로 차별화된 서비스를 제공하면 STT의 시장 점유율이 감소할 수 있어 주가에 부정적인 영향을 줄 수 있다. 마지막으로 시장 트렌드 변화, 예를 들어 디지털 자산 관리 기술이 발전하여 고객이 이러한 기술로 이동할 경우 STT가 기술 혁신에 뒤처질 수 있으며 이러한 트렌드 변화를 반영하지 못하면 주가에 불리한 영향을 줄 수 있다. 각 시나리오는 STT의 주가에 긍정적 또는 부정적 결과를 초래할 수 있다.
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| === 주가 급등/급락 히스토리 ===
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| === 회사 주요 이슈들 ===
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| | |
| =='''회사의 미래 전망'''==
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| | |
| STT(State Street Corporation)의 미래는 다양한 외부 요인에 의해 발전하거나 위축될 가능성이 있다. 기술 혁신과 디지털 전환의 진전은 STT의 비즈니스를 성장시키는 주요 이유가 될 수 있다. 특히 블록체인 기술은 자산 보관 및 거래의 효율성을 높여줄 수 있으며, 이를 통해 고객에게 보다 나은 서비스를 제공할 수 있다. 또한, 글로벌 경제가 지속적으로 회복되고 금융 시장이 안정될 경우, 투자 서비스와 관리에 대한 수요가 증가하면서 STT의 매출도 늘어날 수 있다. 반면에, 규제 변화는 비즈니스의 주요 위험 요소가 될 수 있다. 각국 정부가 금융업에 대한 규제를 강화하면 운영 비용이 증가하고 수익성이 악화될 수 있다. 또한, 경쟁업체의 부상과 혁신적인 피어 투 피어 플랫폼의 등장은 기존 투자 관리 서비스의 시장 점유율을 잠식할 가능성이 있다. 고객의 요구가 변화하면서 맞춤형 자산 관리 서비스에 대한 수요가 증가할 때 STT가 이에 유연하게 대응하지 못한다면 성장 기회를 놓칠 수 있다. 마지막으로, 지속 가능한 투자 트렌드와 ESG(환경, 사회, 지배구조)에 대한 관심이 높아짐에 따라 STT가 해당 분야에 집중하고 투자 상품을 개발하면 새로운 고객층을 확보하며 성장할 수 있는 기회가 있다 .
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