(ADSK는 소프트웨어 기업으로, 주로 구독 요금을 통해 주요 수익원을 창출합니다. 구독 요금 모델을 통해 고객들은 언제 어디서든 소프트웨어를 사용할 수 있으며, 최신 업데이트에 액세스할 수 있습니다. 또한, 클라우드 서비스 제공과 기업 사업 계약을 통해 수익을 창출합니다. 회사는 기본적으로 소프트웨어 개발에 상당한 기술 및 자금 자원을 할당하여 인공지능, 머신러닝, 그리고 생성적 디자인을 통해 자동화 및 통찰력을 제공합니다. 이를 통해 효율성과 지속가능성을 향상시키고 낭비를 줄입니다. 또한, 국제적으로 제품을 판매하고 다양한 채널을 통해 고객들과 연결됩니다. 회사는 설계 및 제조 분야의 혁신가들이 도전에 대처하도록 지원하고 있으며, 상품 개발과 영업점을 통해 세계가 더 나은 곳이 되도록 도와주는 기술을 제공하고 있습니다[0][1][2].)
(Apple Inc.은 주로 하드웨어, 운영 체제, 여러 소프트웨어 응용 프로그램 및 관련 서비스를 포함한 제품의 디자인 및 개발에 중점을 두고 있습니다. 회사의 경쟁 요소로는 가격, 제품 및 서비스 기능 (보안 기능 포함), 제품 및 서비스 품질 및 신뢰성, 디자인 혁신, 강력한 제3자 소프트웨어 및 액세서리 생태계, 마케팅 및 유통 능력, 서비스 및 지원, 그리고 기업 평판이 중요합니다. 회사는 스마트폰, 개인용 컴퓨터, 태블릿, 웨어러블 및 액세서리, 그리고 서비스와 관련한 시장 기회를 확대하는 데 집중하며, 해당 시장에서 기업의 기술, 마케팅, 유통 및 기타 자원이 상당한 기업들과의 치열한 경쟁 속에서 중요한 역할을 합니다. 또한, 회사는 제품 특징 및 응용 프로그램에서 회사의 경쟁상세와 실제 제품 특징과 응용 프로그램 내려받기 롤아웃 등을 본사로 하는 경쟁에 집중하고 있습니다. 경쟁사가 회사의 제품 특징과 응용 프로그램을 모방하거나, 협력하여 더 경쟁력 있는 통합 솔루션...)
 
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== '''회사 소개''' ==
== '''회사 소개''' ==


ADSK는 소프트웨어 기업으로, 주로 구독 요금을 통해 주요 수익원을 창출합니다. 구독 요금 모델을 통해 고객들은 언제 어디서든 소프트웨어를 사용할 수 있으며, 최신 업데이트에 액세스할 수 있습니다. 또한, 클라우드 서비스 제공과 기업 사업 계약을 통해 수익을 창출합니다. 회사는 기본적으로 소프트웨어 개발에 상당한 기술 및 자금 자원을 할당하여 인공지능, 머신러닝, 그리고 생성적 디자인을 통해 자동화 통찰력을 제공합니다. 이를 통해 효율성과 지속가능성을 향상시키고 낭비를 줄입니다. 또한, 국제적으로 제품을 판매하고 다양한 채널을 통해 고객들과 연결됩니다. 회사는 설계 제조 분야의 혁신가들이 도전에 대처하도록 지원하고 있으며, 상품 개발과 영업점을 통해 세계가 나은 곳이 되도록 도와주는 기술을 제공하고 있습니다[0][1][2].
Apple Inc.은 주로 하드웨어, 운영 체제, 여러 소프트웨어 응용 프로그램 및 관련 서비스를 포함한 제품의 디자인 및 개발에 중점을 두고 있습니다. 회사의 경쟁 요소로는 가격, 제품 및 서비스 기능 (보안 기능 포함), 제품 및 서비스 품질 및 신뢰성, 디자인 혁신, 강력한 제3자 소프트웨어 및 액세서리 생태계, 마케팅 및 유통 능력, 서비스 및 지원, 그리고 기업 평판이 중요합니다. 회사는 스마트폰, 개인용 컴퓨터, 태블릿, 웨어러블 및 액세서리, 그리고 서비스와 관련한 시장 기회를 확대하는 데 집중하며, 해당 시장에서 기업의 기술, 마케팅, 유통 기타 자원이 상당한 기업들과의 치열한 경쟁 속에서 중요한 역할을 합니다. 또한, 회사는 제품 특징 응용 프로그램에서 회사의 경쟁상세와 실제 제품 특징과 응용 프로그램 내려받기 롤아웃 등을 본사로 하는 경쟁에 집중하고 있습니다. 경쟁사가 회사의 제품 특징과 응용 프로그램을 모방하거나, 협력하여 경쟁력 있는 통합 솔루션을 제공하는 경우에 경쟁도 발생할 수 있습니다[0].




=== 주요 고객 ===
=== 주요 고객 ===


ADSK의 주요 고객들은 건축, 엔지니어링, 건설(AEC), 제품 설계 제조, 미디어 및 엔터테인먼트 분야의 전문가들로 구성됩니다. 건축가와 엔지니어는 설계 도구와 시뮬레이션 소프트웨어를 사용하여 복잡한 구조와 시스템을 계획하고 분석하며, 이를 통해 프로젝트의 효율성을 높이고 비용을 절감할 수 있습니다. 제품 설계자와 제조업체는 ADSK의 3D 모델링 및 제조 소프트웨어를 사용하여 제품의 프로토타입을 빠르게 만들고, 생산 라인을 최적화하며, 품질 관리 과정을 개선합니다. 미디어 및 엔터테인먼트 산업에서는 애니메이션, 시각 효과 및 3D 모형 제작을 위해 ADSK의 소프트웨어를 사용합니다. 각 산업의 고객들은 높은 비용 절감, 프로젝트의 정밀성 증가, 그리고 시간 절약을 기대하며 ADSK의 소프트웨어를 구독합니다. 또한, 클라우드 기반 기능을 통해 어디서든 작업을 관리할 수 있는 유연성을 제공합니다. 기업 고객들은 주로 엔터프라이즈 비즈니스 계약을 통해 다수의 라이선스를 일괄 구매하여 직원들이 일관된 툴셋을 사용할 수 있도록 합니다[0][1][2][3].
Apple Inc.의 고객은 주로 다음과 같은 세 가지 주요 세그먼트로 나눌 수 있습니다. 첫 번째는 프리미엄 사용자로, 이들은 최신 기술과 고품질 디자인을 중시하는 사람들입니다. 이들은 혁신적인 기능과 세련된 디자인, 그리고 브랜드의 가치에서 큰 만족을 얻기 때문에 Apple의 제품을 구매합니다. 두 번째 세그먼트는 전문가 크리에이티브 분야 종사자들로, 이들은 고성능과 안정성이 필요한 작업 환경에서 Apple의 제품을 선호합니다. 이들은 특히 맥북, 아이맥 등의 고사양 컴퓨터와 아이패드를 통해 더 나은 작업 효율성을 기대하고 있습니다. 세 번째는 일반 소비자들로, 이들은 iPhone, iPad, Apple Watch 같은 제품을 일상적인 통신 및 엔터테인먼트 목적으로 사용합니다. 이들은 직관적인 사용자 인터페이스와 원활한 애플 생태계 통합을 주요 구매 요인으로 보고 있습니다. 각 세그먼트의 고객들은 Apple의 안정성과 신뢰성을 높이 평가하며, 공통적으로 세련된 디자인과 뛰어난 사용자 경험 때문에 Apple의 제품에 비용을 지불합니다.




=== 회사의 비용구조 ===
=== 회사의 비용구조 ===
ADSK의 주요 비용 항목을 아래 표로 정리하였습니다. 이 표는 각 비용 항목과 이에 대한 설명을 포함하고 있으며, 이러한 자원을 공급하는 주요 업체들도 나열하고 있습니다.


{| class="wikitable"
{| class="wikitable"
20번째 줄: 18번째 줄:
! 비용 항목
! 비용 항목
! 설명
! 설명
! 공급 업체
! 주요 공급업체
|-
| 인력 관련 비용
| 급여, 보너스, 주식 기반 보상, 여행 및 엔터테인먼트 비용, 교육 비용 등
| 주로 내부 직원 및 프리랜서 계약자
|-
| 클라우드 호스팅 비용
| 클라우드 기반 소프트웨어 및 서비스 제공에 필요한 호스팅 비용
| Amazon Web Services (AWS), Microsoft Azure, Google Cloud Platform (GCP)
|-
| SaaS 벤더 비용
| SaaS 애플리케이션 사용에 따른 비용 (예: 마케팅, 판매, 연구 및 개발, 관리)
| Salesforce, Workday 등
|-
|-
| 전문 서비스 비용
| 자연 자원
| 소프트웨어 개발 회사 및 독립 계약자에게 지불하는 비용
| Apple의 제품 생산에 필수적인 원재료로, 이는 금속, 유리, 플라스틱 등으로 구성됩니다.
| 다양한 소프트웨어 개발 업체 및 IT 서비스 제공자 (Accenture, IBM 등)
| 주요 공급업체 명시 없음
|-
|-
| 데이터 센터 비용 및 IT 비용
| 특정 부품
| 컴퓨터 장비, 데이터 센터 운영 및 네트워크 인프라 관련 비용
| 프로세서, 메모리 칩, 배터리, 디스플레이 등과 같은 고급 전자 부품들.
| 주요 데이터 센터 제공업체 및 IT 장비 공급 업체 (Dell, Hewlett Packard Enterprise 등)
| 주로 중국, 인도, 일본, 한국, 대만, 베트남에 위치한 아웃소싱 파트너사[0]
|-
|-
| 마케팅 및 판매 비용
| 에너지 소비
| 광고, 판촉, 무역 박람회 전시 비용, 영업 및 주문 관리와 관련된 인력 비용
| 공장 운영 데이터 센터 운영을 위한 전력 소비.
| 다양한 광고 및 마케팅 에이전시, 이벤트 관리 업체
| 명시된 개별 에너지 공급업체는 없음
|-
|-
| 연구 및 개발 비용
| 컴퓨팅 파워
| 연구 개발 인력의 급여, 여행 엔터테인먼트 비용, 교육 비용, 프로급 용역비
| Apple의 소프트웨어 서비스 운영을 위한 고성능 서버 데이터 센터.
| 내부 연구 개발팀 및 외부 자문 업체 (McKinsey & Company 등)
| 주로 자사 데이터 센터
|-
|-
| 관리 및 일반 비용
| 클라우드 사용
| 최고경영자, 재무, 인사 및 법률 직원의 급여, 법률 및 회계 서비스비, 특정 외국 사업세
| iCloud와 같은 서비스를 위한 데이터 저장 처리.
| 법률 회계 서비스 업체 (Deloitte, PwC 등)
| 명시된 개별 클라우드 공급업체는 없음
|-
| 주식 기반 보상 비용
| 주식 기반으로 직원들에게 제공하는 보상
| 내부 보상 시스템
|}
|}


ADSK는 클라우드 서비스, 전문 서비스, 그리고 다양한 IT 자원을 통해 자사의 소프트웨어 서비스를 제공하며, 이 과정에서 다양한 공급 업체와 협력하고 있습니다. 주요 비용 요소들에는 클라우드 호스팅 비용, 인력 관련 비용, 전문 서비스 비용 등이 포함되며, 이는 회사가 지속적으로 혁신하고 고객에게 높은 가치를 제공하는 데 필수적인 요소들입니다 .
Apple은 하드웨어 제품을 생산하기 위해 중국, 인도, 일본, 한국, 대만, 베트남의 아웃소싱 파트너사에 크게 의존하고 있으며, 이들 대부분의 파트너사는 단일 장소에서 운영되고 있습니다[0][2].




=== 제품군 ===
=== 제품군 ===


ADSK는 건축, 엔지니어링, 건설(AEC), 제조(MFG), 미디어 및 엔터테인먼트(M&E) 분야에 걸친 다양한 소프트웨어 제품을 통해 수익을 창출하고 있습니다. 주요 제품으로는 AutoCAD, Revit, Fusion 360, Maya, 3ds Max 등이 있으며, 각각의 제품은 특정 산업의 니즈에 맞춰 설계되었습니다. 주요 제품과 그 매출 기여도를 아래와 같이 정리할 수 있습니다.
Apple Inc.의 주요 제품과 그 제품이 매출에 기여하는 비율을 아래 표와 함께 설명합니다. Apple의 주요 제품군은 iPhone, Mac, iPad, 웨어러블, 홈 및 액세서리, 그리고 서비스로 나눌 수 있습니다.


{| class="wikitable"
{| class="wikitable"
|-
|-
! 제품군
! 제품군
! 주요 제품
! 2023 매출 (백만 달러)
! 매출 기여도
! 비율(%)
! 설명
|-
| iPhone
| 200,583
| 약 52.3%
|-
|-
| AEC
| Mac
| Revit, AutoCAD, Autodesk Build
| 29,357
| $2,278M (2023년)
| 약 7.7%
| 건축 설계, 엔지니어링, 그리고 건설 관리 소프트웨어로 구성됩니다. Revit은 빌딩 정보 모델링(BIM) 소프트웨어이며, AutoCAD는 광범위하게 사용되는 설계 도구입니다[0][1].
|-
|-
| AutoCAD
| iPad
| AutoCAD, AutoCAD LT
| 28,300
| $1,387M (2023년)
| 약 7.4%
| 일반적인 설계와 초안 도구로 광범위한 산업에서 사용됩니다. AutoCAD LT는 보다 경량화된 버전으로, 일반 CAD 작업에 자주 활용됩니다[1].
|-
|-
| MFG
| 웨어러블, 홈 및 액세서리
| Fusion 360, Vault
| 39,845
| $978M (2023년)
| 약 10.4%
| 제품 설계 및 제조를 지원하는 소프트웨어. Fusion 360은 통합된 3D CAD, CAM, CAE 도구이며, Vault는 데이터 관리 소프트웨어입니다[1].
|-
|-
| M&E
| 서비스
| Maya, 3ds Max
| 85,200
| $291M (2023년)
| 약 22.2%
| 애니메이션, 시각효과, 게임 개발 등에 널리 사용되는 소프트웨어. Maya와 3ds Max는 3D 모델링 및 애니메이션 도구입니다[1].
|}
|}


주요 경쟁사는 다양한 소프트웨어 분야에서 ADSK와 유사한 제품을 제공하며, 아래는 주요 경쟁사를 요약한 표입니다:
* '''iPhone''': Apple의 대표 제품으로, 전 세계 스마트폰 시장에서 큰 점유율을 차지하고 있습니다. Pro 모델과 같은 고급 라인의 성능 향상 및 프리미엄 디자인이 주요 소비자층에게 큰 인기를 끌고 있습니다.
* '''Mac''': 주로 크리에이티브 전문가와 학생들이 많이 사용하는 고성능 개인용 컴퓨터입니다. MacBook Air와 MacBook Pro 라인이 대표적이며, 안정성 및 고화질 그래픽 처리 능력에서 강점을 보입니다.
* '''iPad''': 태블릿 시장에서 널리 사랑받는 제품으로, 다양한 용도로 활용 가능합니다. 교육용, 업무용, 엔터테인먼트용으로 다양하게 사용되며, 최근에는 여러 기능 강화로 주목받고 있습니다.
* '''웨어러블, 홈 및 액세서리''': Apple Watch, AirPods 등을 포함하는 카테고리로, 건강 관리 기능 및 높은 연결성 덕분에 큰 인기를 얻고 있습니다.
* '''서비스''': App Store, Apple Music, iCloud, Apple TV+ 등 다양한 디지털 콘텐츠와 서비스 구독 모델을 통해 안정적인 수익을 창출하고 있습니다[0].
 
Apple의 주요 경쟁 회사 및 경쟁 제품 목록은 다음과 같습니다.


{| class="wikitable"
{| class="wikitable"
|-
|-
! 기업명
! Apple 제품군
! 제품군
! 경쟁 회사
! 주요 제품
! 경쟁 제품
|-
| iPhone
| Samsung, Google
| Galaxy 시리즈, Pixel 시리즈
|-
|-
| Adobe
| Mac
| 디지털 미디어
| Microsoft, Dell, HP
| Photoshop, Illustrator
| Surface, XPS, Spectre
|-
|-
| Dassault Systèmes
| iPad
| CAD/PLM
| Samsung, Microsoft
| CATIA, SolidWorks
| Galaxy Tab, Surface Pro
|-
|-
| Ansys
| 웨어러블 및 액세서리
| 시뮬레이션
| Samsung, Fitbit, Huawei
| Ansys Workbench
| Galaxy Watch, Fitbit 시리즈
|-
|-
| Bentley Systems
| 서비스
| 인프라 설계
| Google, Amazon, Netflix
| MicroStation, OpenRoads
| Google Play, Amazon Prime, Netflix
|}
|}


ADSK의 주요 제품들과 그 제품들이 회사 매출에 기여하는 중요성을 고려할 때, 이들은 다양한 산업 분야에서 중요한 역할을 담당하고 있습니다. 또한, 경쟁사들은 유사한 제품을 통해 같은 시장을 공략하고 있습니다[0][1][7][8][9].
이와 같은 Apple의 제품과 서비스들은 각 분야에서 지속적인 혁신과 높은 품질로 시장에서 강력한 경쟁력을 유지하고 있습니다.




=== 주요 리스크 ===
=== 주요 리스크 ===


ADSK의 비즈니스에 대한 가능한 위험 요인은 다음과 같습니다. 첫째, 인공지능(AI)이 미래의 윤리적 문제를 제기하며, 이에 대한 해결책이 사회에 미치는 영향 때문에 브랜드 또는 평판에 피해를 입거나 경쟁력 법적 책임을 지는 위험을 갖고 있습니다. 둘째, 보안 사고가 발생하여 시스템, 솔루션, 데이터, 지적 재산의 무결성을 손상시키거나 평판을 훼손하며, 경쟁력을 해치고 금전적 결과에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 또한, 클라우드 웹 기술을 활용하여 Autodesk를 디지털화하면서 보안 위험도 증가했으며, 이로 인해 정보의 무단 액세스나 부적절한 사용 가능성이 있습니다. 이외에도 해커들이 시스템을 공격할 가능성이 있고, 이로 인해 데이터 노출, 손상, 또는 소멸 등의 파괴적 결과가 초래될 수 있습니다[0].
Apple Inc.의 사업에 관한 잠재적인 위험 요소 중 일부는 정치적 불안으로 인한 무역 및 국제 분쟁에 따른 영향, 지진 및 자연 재해로 인한 중단 위험, 과거 산업 사고나 공급 업체의 중단으로 인한 사업 위험, 제품 및 구성품의 설계 제조 결함에 따른 위험, 재고 가치의 평가 감소 위험, 필요한 취소 수수료 예약, 서드파티 지적 재산권 액세스에 대한 위험 등이 포함됩니다. 또한 글로벌 시장에서의 침투력 및 가격 경쟁, 산업 기준의 변화, 기술 혁신 속도 등에 따른 경쟁력 부품 공급 관련 위험도 주목해야 합니다[0][1].




=='''뉴스'''==
=='''뉴스'''==


(2024-07-09) 오토데스크(ADSK)의 옵션 거래 활동이 급증했으며, 트레이더들 사이에서 상승 및 하락 심리가 혼재되어 있습니다. 이 기사는 옵션 거래량, 미결제 약정 및 전문가 의견을 분석하여 회사의 현재 시장 위치에 대한 통찰력을 제공합니다.[https://www.benzinga.com/insights/options/24/07/39693906/autodesks-options-frenzy-what-you-need-to-know link]
(2024-07-09) Apple의 주요 칩 공급업체인 Cirrus Logic은 다가오는 iPhone 16에 대한 기대감 향상과 Apple의 새로운 AI 기능이 휴대폰 업그레이드에 미칠 잠재적 영향에 대한 긍정적 분석가 노트 이후 주식이 상승했습니다. 기사에는 Nvidia와 같은 다른 칩 주식에 대한 긍정적 분석가 노트도 언급되었습니다.[https://www.fool.com/investing/2024/07/09/why-cirrus-logic-rallied-today/ link]


=='''재무'''==
(2024-07-09) BofA 애널리스트 왐시 모한에 따르면, 2025년에는 Apple의 앱스토어 수익과 아이폰 업그레이드가 성장 원동력이 될 것으로 예상됩니다. 애널리스트는 강력한 아이폰 업그레이드 사이클과 내부 개발된 실리콘에서의 높은 마진, 앱 다운로드 증가에 따른 더 높은 서비스 수익을 기대하고 있습니다.[https://www.benzinga.com/analyst-ratings/analyst-color/24/07/39696001/apples-app-store-revenue-surge-and-iphone-upgrades-set-to-drive-growth-in-2025-bofa link]
 
(2024-07-09) 아마존과 애플 주식이 최고 기록을 경신했으며, 아마존의 다각화된 비즈니스 모델과 최근의 전환이 애플의 AI 확장 계획에 비해 더 신뢰할 수 있는 장기 투자로 만들고 있습니다.[https://www.fool.com/investing/2024/07/09/best-stock-to-buy-right-now-amazon-vs-apple/ link]


ADSK의 재무 상태는 전반적으로 긍정적인 모습을 보입니다. 2023 회계연도에 순이익은 8억 2,300만 달러로 2022년의 4억 9,700만 달러보다 크게 증가했습니다. 또한 비GAAP 기준 순이익은 14억 4,500만 달러로 전년도 11억 2,600만 달러에서 증가했습니다. 매출 총이익은 45억 2,500만 달러로 2022년의 39억 6,800만 달러보다 상승했으며, 운영 수익 역시 9억 8,900만 달러로 증가했습니다[0][1]. 운영 현금 흐름은 2023 회계연도에 20억 7,100만 달러로 전년도 15억 3,100만 달러보다 개선되었습니다. 또한, 2023 회계연도 동안 자사주 500만 주를 10억 8천만 달러에 매입하는 등 주주 환원을 지속하고 있습니다[2][3]. 결산일 기준으로 21억 7천만 달러의 현금과 현금성 자산 및 시장성 유가증권을 보유하고 있는 등 안정적인 유동성을 유지하고 있으며, 이는 복잡한 지정학적 및 거시 경제적 도전에도 불구하고 견고한 재무 상태를 뒷받침합니다[4].
(2024-07-09) PayPal은 팬데믹 동안 상당한 성장을 이룬 선도적인 디지털 결제 회사이지만, 최근 경제적 도전과 치열한 경쟁으로 주가가 부진했습니다. 이 기사에서는 네트워크 효과, 디지털 결제의 증가, 온라인 쇼핑의 인기를 이유로 PayPal이 여전히 매력적인 투자 기회라고 주장합니다.[https://www.fool.com/investing/2024/07/09/paypal-buy-sell-or-hold/ link]


(2024-07-09) 러시아 정부는 NordVPN과 Proton VPN과 같은 인기 있는 앱을 포함하여 25개의 VPN 앱을 Apple의 App Store에서 제거하라고 지시했습니다. 이는 러시아 통신 규제 기관이 불법으로 간주되는 콘텐츠에 접근하는 데 자주 사용되는 VPN 애플리케이션의 접근을 제한하려는 더 큰 캠페인의 일환입니다.[https://www.benzinga.com/news/24/07/39679564/russian-government-tightens-grip-on-internet-asks-apple-to-pull-25-vpn-apps-from-its-app-store link]


=== 대차대조표 ===
(2024-07-09) Apple의 최신 iOS 18 베타 3 업데이트에서는 Apple TV+의 'InSight' 기능과 다크 모드 아이콘을 도입했습니다. InSight 기능은 Apple TV+ 콘텐츠의 배우, 캐릭터 및 노래에 대한 세부 정보를 제공하며, 다크 모드 아이콘은 시각적 경험을 향상시키는 것을 목표로 합니다.[https://www.benzinga.com/news/24/07/39678774/from-apple-tv-s-new-feature-to-dark-mode-icons-heres-whats-new-in-latest-ios18-beta link]


다음은 ADSK의 2023년 1월 31일과 2022년 1월 31일 기준 연결 대차대조표입니다:
(2024-07-08) 호주의 증권 거래소는 화요일에 상승할 것으로 예상되며, 블루칩 기술주는 S&P 500을 야간 신기록으로 이끌었습니다. 애플과 NVIDIA가 주도하는 기술주 랠리가 눈에 띄었습니다.[https://au.investing.com/news/stock-market-news/asx-200-to-start-higher-us-bluechip-tech-stocks-shine-overnight-3331677 link]


{| class="wikitable"
|-
! 항목
! 2023년 1월 31일
! 2022년 1월 31일
|-
| '''자산'''
|
|
|-
| 유동 자산
|
|
|-
| - 현금 및 현금성 자산
| $1,947
| $1,528
|-
| - 시장성 유가증권
| $125
| $236
|-
| - 순 계정 미수금
| $961
| $716
|-
| - 선급비용 및 기타 유동 자산
| $308
| $284
|-
| '''총 유동 자산'''
| $3,341
| $2,764
|-
| 장기 시장성 유가증권
| $102
| $45
|-
| 컴퓨터 장비, 소프트웨어 등
| $144
| $162
|-
| 리스 사용권 자산
| $245
| $305
|-
| 무형 자산
| $407
| $494
|-
| 영업권
| $3,625
| $3,604
|-
| 이연 법인세 자산
| $1,014
| $741
|-
| 기타 장기 자산
| $560
| $492
|-
| '''총 자산'''
| $9,438
| $8,607
|-
| '''부채 및 주주 자본'''
|
|
|-
| 유동 부채
|
|
|-
| - 계정 미지급금
| $102
| $121
|-
| - 미지급 보수
| $358
| $341
|-
| - 미지급 법인세
| $33
| $30
|-
| - 이연 수익
| $3,203
| $2,863
|-
| - 운영 리스 부채
| $85
| $87
|-
| - 장기 차입금의 현재 부분
| -
| $350
|-
| - 기타 미지급 부채
| $219
| $217
|-
| '''총 유동 부채'''
| $4,000
| $4,009
|-
| 장기 이연 수익
| $1,377
| $927
|-
| 장기 운영 리스 부채
| $300
| $346
|-
| 장기 미지급 법인세
| $164
| $20
|-
| 장기 이연 법인세 부채
| $32
| $29
|-
| 장기 차입금
| $2,281
| $2,278
|-
| 장기 기타 부채
| $139
| $149
|-
| '''주주 자본'''
|
|
|-
| - 일반 주식 및 추가 납입 자본
| $3,325
| $2,923
|-
| - 기타 포괄 손실 누계
| ($185)
| ($124)
|-
| - 누적 결손금
| ($1,995)
| ($1,950)
|-
| '''총 주주 자본'''
| $1,145
| $849
|-
| '''총 부채 및 주주 자본'''
| $9,438
| $8,607
|}


ADSK의 2023 회계연도 대차대조표를 보면, 현금 및 현금성 자산이 $1,947백만으로 증가했으며, 이는 건전한 유동성을 나타냅니다. 유동 자산과 유동 부채가 거의 균형을 이루고 있어 단기적인 재무 안정성을 보여줍니다. 총 자산과 총 부채 및 주주 자본은 각각 $9,438백만으로, 전년도 $8,607백만에서 증가했습니다. 장기 이연 수익은 $1,377백만으로, 이는 고객 계약과 구독 모델의 강점을 반영하고 있습니다. 영업권이 $3,625백만으로, 이는 전략적 인수와 관련된 자산을 나타냅니다. ADSK의 자산 배분은 주로 소프트웨어 및 서비스와 관련된 무형 자산 및 영업권에 집중되어 있으며, 이는 회사의 비즈니스 모델과 잘 맞아떨어집니다[0].
=='''재무'''==


Apple Inc.의 2023년 회계연도 총 순매출은 3833억 달러였으며, 순이익은 970억 달러를 기록했습니다. 이는 전년도 대비 3% 감소한 수치로, 주로 미국 달러 대비 외화 약세와 Mac 및 iPhone 매출 감소 때문입니다. 반면 서비스 매출은 증가하여 일부 감소를 상쇄했습니다. 또한 2023년 5월, 회사는 최대 900억 달러의 자사주 매입 프로그램을 발표하고 분기 배당금을 주당 0.23달러에서 0.24달러로 인상했습니다. 이 외에도, Apple Inc.는 2023년 동안 766억 달러의 자사주를 매입하고 150억 달러의 배당금을 지급했습니다. 제품과 서비스의 총 이익률은 각각 36.5%와 70.8%로 나타났으며, 연구 개발(R&D)에 대한 지출은 전년 대비 14% 증가하여 299억 달러에 달했습니다. 또한 2023년 말 기준으로 총 유동성과 자산으로 1483억 달러를 보유하고 있어, 향후 12개월 이상 동안의 현금 요구 사항과 자본 환원 프로그램을 충족할 수 있는 충분한 재원을 확보하고 있습니다[0][1][2].


=== 손익계산서 ===


<span id="autodesk-inc.-통합-손익계산서"></span>
=== 대차대조표 ===
== Autodesk Inc. 통합 손익계산서 ==


{| class="wikitable"
<pre class="plain">|                | 2023년 9월 30일 | 2022년 9월 24일 |
|-
|----------------|----------------|----------------|
! 항목
| **자산**        |                |                |
! 2023년 1월 31일
| 유동 자산      |                |                |
! 2022년 1월 31일
| 현금 및 현금성 자산 | 29,965 | 23,646 |
! 2021년 1월 31일
| 시장성 증권    | 31,590 | 24,658 |
|-
| 매출채권, 순  | 29,508 | 28,184 |
| 매출 총이익
| 벤더 비무역채권  | 31,477 | 32,748 |
| $4,525
| 재고 자산      | 6,331  | 4,946  |
| $3,968
| 기타 유동 자산  | 14,695 | 21,223 |
| $3,453
| 유동 자산 총계 | 143,566| 135,405|
|-
| 비유동 자산    |               |               |
| 주식기반보상비용
| 시장성 증권    | 100,544| 120,805|
| $46
| 유형 자산, 순  | 43,715 | 42,117 |
| $35
| 기타 비유동 자산| 64,758 | 54,428 |
| $23
| 비유동 자산 총계| 209,017| 217,350|
|-
| 자산 총계      | 352,583| 352,755|
| 개발된 기술에 대한 상각비
| **부채 주주 자본** |      |        |
| $53
| 유동 부채      |                |               |
| $50
| 매입채무      | 62,611 | 64,115 |
| $31
| 기타 유동 부채  | 58,829 | 60,845 |
|-
| 이연 수익      | 8,061  | 7,912  |
| 인수 관련 비용
| 상업 용지      | 5,985  | 9,982  |
| $
| 장기 채무      | 9,822  | 11,128 |
| $1
| 유동 부채 총계 | 145,308| 153,982|
| $1
| 비유동 부채    |               |               |
|-
| 장기 채무      | 95,281 | 98,959 |
| 비GAAP 매출 총이익
| 기타 비유동 부채| 49,848 | 49,142 |
| $4,624
| 비유동 부채 총계| 145,129| 148,101|
| $4,054
| 부채 총계      | 290,437| 302,083|
| $3,508
| **주주 자본**  |               |               |
|-
| 보통주 추가 납입 자본 | 73,812 | 64,849 |
| 영업 수익
| 이익잉여금/(결손금) | (214) | (3,068) |
| $989
| 기타 포괄 손익 누계액 | (11,452) | (11,109) |
| $618
| 주주 자본 총계 | 62,146 | 50,672 |
| $629
| **부채 및 주주 자본 총계** | 352,583 | 352,755 |</pre>
|-
애플의 2023년 및 2022년 대차대조표를 보면, 총 자산은 3,525억 달러로 거의 동일한 수준을 유지하고 있습니다. 이는 애플의 자산 구조가 안정적임을 시사합니다. 유동 자산에서 현금 및 현금성 자산과 시장성 증권이 큰 비중을 차지하며 각각 299억 달러, 316억 달러로 나타났습니다. 이는 애플이 단기 유동성에서 매우 강력한 위치에 있음을 나타냅니다. 비유동 자산에서는 시장성 증권이 1,005억 달러로 가장 큰 비중을 차지하고 있으며, 이는 회사가 장기적으로 안정된 자산 포트폴리오를 유지하고 있는 것을 보여줍니다. 부채 측면에서는, 유동 부채가 1,453억 달러로 나타났으며, 주요 항목인 매입채무와 기타 유동 부채가 높은 비중을 차지한다는 점이 눈에 띕니다. 비유동 부채 역시 952억 달러의 장기 채무가 중요한 항목으로 나오며, 이는 애플이 장기적인 재무 건전성을 유지하고 있음을 나타냅니다. 주주 자본은 621억 달러로 증가했으며, 이는 주로 보통주 및 추가 납입 자본의 증가에 기인한 것으로 보입니다. 애플은 매우 안정적인 재무 구조를 가지고 있으며, 각 자산과 부채의 배분도 매우 균형 잡혀 있는 상태입니다. 특히, 기술 기반의 제품과 서비스를 제공하는 애플의 사업 특성상, 유형 자산보다도 현금 및 시장성 증권이 높아 유동성 확보에 주력하고 있음을 알 수 있습니다[0].
| 주식기반보상비용
| $660
| $559
| $399
|-
| 개발된 기술에 대한 상각비
| $53
| $50
| $31
|-
| 구입한 무형 자산의 상각비
| $40
| $40
| $38
|-
| 인수 관련 비용
| $10
| $26
| $15
|-
| 리스 관련 자산 감액 기타 비용
| $33
| $104
| $
|-
| 비GAAP 영업 수익
| $1,785
| $1,397
| $1,112
|-
| 영업 이익률
| 20%
| 14%
| 17%
|-
| 비GAAP 영업 이익률
| 36%
| 32%
| 29%
|-
| 순이익
| $823
| $497
| $1,208
|-
| 주식기반보상비용
| $660
| $559
| $399
|-
| 개발된 기술에 대한 상각비
| $53
| $50
| $31
|-
| 구입한 무형 자산의 상각비
| $40
| $40
| $38
|-
| 인수 관련 비용
| $10
| $26
| $15
|-
| 리스 관련 자산 감액 및 기타 비용
| $33
| $104
| $
|-
| 전략적 투자 처분 관련 이익(손실)
| $ (1)
| $ (3)
| <math display="inline">41            |
| 이연법인세 자산에 대한 평가충당금 해제      |</math> (38)
|-
| 불연속 GAAP 세금 항목
| <math display="inline">28            |</math> (72)
| $ (44)
|
|-
| 비GAAP 조정에 대한 소득세 효과
| <math display="inline">(163)         |</math> (75)
| $ (109)
|
|-
| 비GAAP 순이익
| $1,445
| $1,126
| $900
|-
| 희석 주당 순이익
| $3.78
| $2.24
| $5.44
|-
| 비GAAP 희석 주당 순이익
| $6.63
| $5.07
| $4.05
|}


ADSK의 2023 회계연도 손익계산서를 보면, 순이익이 $823백만으로 2022년의 $497백만에 비해 크게 증가했다는 점이 주목할 만합니다. 또한, 비GAAP 기준 순이익은 $1,445백만으로 전년도 $1,126백만에서 증가했습니다. 회사의 비GAAP 영업 이익률은 36%로 2022년의 32%에서 개선되었으며, 이는 운영 효율성을 반영합니다. 매출 총이익은 $4,525백만으로 전년도의 $3,968백만에서 증가했으며, 이는 매출 확대와 원가 관리의 결과로 판단됩니다.


한편, 주식기반보상비용(Stock-based compensation expense)이 $660백만으로 상당히 높은 편인데, 이는 기술 인력 유치와 유지에 중요한 요소임을 시사합니다. 이러한 비용은 기술 집약적인 회사에게 흔히 볼 수 있으며, 경쟁력 있는 인재를 확보하기 위해 필수적일 수 있습니다.
=== 손익계산서 ===


전반적으로 매출과 이익 모두 증가세를 보이고 있으며, 특히 비GAAP 영업이익과 순이익의 개선은 회사의 장기적인 성장 가능성을 보여줍니다. 다만, 주식기반보상비용과 개발된 기술에 대한 상각비 등이 비용 구조에서 큰 비중을 차지하고 있으니 이를 계속 주시할 필요가 있습니다[0].
업데이트를 통해 추가될 예정입니다.




=== 현금흐름표 ===
=== 현금흐름표 ===
<span id="autodesk-inc.-통합-현금-흐름표"></span>
== Autodesk Inc. 통합 현금 흐름표 ==


{| class="wikitable"
{| class="wikitable"
|-
|-
! 항목
! 항목
! 2023년 1월 31일
! 2023 (백만 달러)
! 2022년 1월 31일
! 2022 (백만 달러)
! 2021년 1월 31일
! 2021 (백만 달러)
|-
|-
| 영업 활동으로 인한 순 현금 흐름
| 운용 활동에서의 순이익
| $2,071
| $96,995
| $1,531
| $99,803
| $1,437
| $94,680
|-
|-
| 투자 활동으로 인한 순 현금 흐름
| 운용 활동에서의 현금 유입 (감가상각 및 상각 포함)
| $(143)
| $110,543
| $(1,595)
| $122,151
| $(404)
| $104,038
|-
|-
| 재무 활동으로 인한 순 현금 흐름
| 투자 활동에서의 현금 유출 (설비 및 장비 구매)
| $(1,487)
| $(10,959)
| $(169)
| $(10,708)
| $(1,047)
| $(11,085)
|-
| 금융 활동에서의 현금 유출 (배당금 등)
| $(108,488)
| $(110,749)
| $(93,353)
|-
| 기초 현금 보유액
| $24,977
| $35,929
| $39,789
|-
| 기말 현금 보유액
| $30,737
| $24,977
| $35,929
|}
|}


Autodesk Inc.의 2023 회계연도 현금 흐름을 분석하면, 영업 활동으로 인한 순 현금 흐름은 $2,071백만으로, 2022 회계연도의 $1,531백만에 비해 증가했습니다. 이는 주로 증가된 순이익과 주식기반보상비용, 감가상각비 등의 비현금 항목 조정에 기인합니다. 투자 활동으로 인한 현금 흐름은 $(143)백만으로, 주요 흐름은 유가증권의 매입과 기업 인수로 인해 감소한 반면, 유가증권의 판매와 만기로 일부 상쇄되었습니다. 재무 활동으로 인한 현금 흐름은 $(1,487)백만으로, 주로 자사주 매입 및 상환, 부채 상환에 기인합니다.
최근 Apple Inc.의 현금 흐름을 보면 운용 활동에서의 현금 유입이 매우 강력하다는 것을 알 수 있습니다. 2023년에는 110,543백만 달러의 현금이 운용 활동을 통해 유입되었고, 이는 회사의 높은 순이익(96,995백만 달러) 덕분입니다. 그러나 투자 활동에서는 현금 유출이 지속되었으며, 이는 주로 설비 및 장비 구매와 같은 자본적 지출 때문입니다. 금융 활동에서도 상당한 현금 유출이 발생하였는데, 이는 배당금 지급과 자사주 매입 때문입니다. 일반적으로 기술 업계에서는 지속적인 R&amp;D 투자와 자본적 지출이 필요한데, Apple 또한 예외는 아닙니다. Microsoft나 Google과 같은 다른 대형 기술 기업들과 비교해 보면, Apple의 현금 흐름 패턴은 유사해 보입니다. 이들 기업들도 높은 운용 활동 순이익을 기록하면서도 지속적인 투자와 주주 환원을 위한 지출이 많습니다[0].
 
Autodesk의 비즈니스 모델을 고려할 때, 클라우드 소프트웨어 및 구독 기반 서비스 제공 업체로서 안정적인 영업 현금 흐름이 중요한 요소입니다. 특히 영업 활동을 통해 상당한 현금이 꾸준히 창출되고 있는 점은 긍정적으로 평가할 수 있습니다. 유사한 소프트웨어 기업들과 비교하면, 예를 들어 Adobe 및 Microsoft와 같이 꾸준한 현금 창출 능력을 갖춘 기업들과 비슷한 패턴을 보여주고 있습니다. 이들 기업들 또한 구독 기반 모델과 클라우드 서비스 도입으로 인해 지속적인 영업 현금 흐름을 유지하며 성장하고 있습니다. 반면, 투자 및 재무 활동에서는 기업 성장과 관련된 전략적 지출이 꾸준히 이루어지고 있어 앞으로의 성장 가능성을 엿볼 수 있습니다. [0][1][2].




=== 주요 부채 및 전환사채들 ===
=== 주요 부채 및 전환사채들 ===


다음은 Autodesk Inc.의 부채에 관한 정보입니다:
Apple Inc.는 여러 형태의 부채를 가지고 있습니다. 아래 표는 회사의 주요 부채 및 이에 따른 이자율과 조건을 정리한 것입니다:


{| class="wikitable"
{| class="wikitable"
|-
|-
! 부채 항목
! 부채 형태
! 액수 (백만 달러)
! 만기 (년)
! 만기일
! 금액 (백만 달러)
! 이자율
! 유효 이자율 (%)
! 조건
|-
| 2012 Notes
| $350
| 2022년 12월 15일
| 3.6%
| 이미 상환 완료
|-
| 2015 Notes
| $300
| 2025년 6월 15일
| 4.375%
| 일반 사무 목적
|-
|-
| 2017 Notes
| 고정 금리 노트 (2013-2022 발행)
| $500
| 2024 - 2062
| 2027년 6월 15일
| $101,322
| 3.5%
| 0.03% - 6.72%
| 일정한 제한적 계약 약정 포함
|-
|-
| 2020 Notes
| 고정 금리 노트 (2023년 3분기 발행)
| $500
| 2026 - 2053
| 2030년 1월 15일
| $5,250
| 2.85%
| 4.04% - 4.88%
| 일부 상환 완료, 일부 일반 사무 목적 이용
|-
|-
| 2021 Notes
| 상업어음 (Commercial Paper)
| $1,000
| &lt;= 9개월
| 2031년 12월 15일
| $6,000
| 2.4%
| 5.28% (2023년)
| 지속가능성 프로젝트 자금으로 사용, 특정 조건 달성 시 조정 가능
|}
|}


밖에도 회사는 $1.5억 규모의 신용 계약을 보유하고 있으며 이는 최대 $2억까지 확장할 수 있습니다. 이 신용 계약은 연간 조정이 있을 수 있으며, 회사의 공공 부채 등급에 따라 이자율이 차등 적용됩니다[0][1][2][3].
Apple의 총 미상환 부채는 약 $106.6 billion이며, $9.9 billion은 12개월 이내에 상환해야 합니다. 상업어음의 가중 평균 이자율은 2023년 기준 5.28%로 나타났으며, 역시 단기적인 금융 조달 수단입니다[0][1].




=='''주가 영향 미치는 요인들'''==
=='''주가 영향 미치는 요인들'''==


ADSK의 주가 변동에는 다양한 요인이 영향을 미칠 수 있습니다. 첫째, 환율 변동이 있습니다. 예를 들어 미국 달러화가 강세를 보이면 해외 수익이 줄어들어 주가에 부정적인 영향을 수 있습니다. 둘째, 거시경제적 상황도 중요합니다. 경제 침체나 경기 후퇴가 발생하면 기업의 소프트웨어 수요가 감소하여 매출에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 셋째, 국가 간 갈등도 요인입니다. 예를 들어, 미중 무역 전쟁이 격화되면 양국의 무역 장벽이 높아져 ADSK의 중국 시장 매출이 감소할 가능성이 있습니다[0]. 넷째, 경쟁사 등장입니다. 새로운 경쟁사가 혁신적인 기술을 도입하면 시장 점유율이 줄어들어 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 다섯째, 시장 변화도 영향을 줄 수 있습니다. 클라우드 컴퓨팅이나 AI 기술의 발전으로 소프트웨어 산업 구조가 변화하면 이에 적응하지 못한 경우 매출 감소로 이어질 있습니다. 반대로, 신기술 도입에 성공하거나 신규 시장에 진출하면 주가에 긍정적인 영향을 줄 수 있습니다[1][2][3][4].
Apple Inc.의 주가 변동에는 다양한 요인이 영향을 미칠 수 있습니다. 첫째, 환율 변동이 중요한 요인입니다. 예를 들어, 미국 달러가 강세를 보이면 해외 매출이 줄어들어 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 둘째, 거시경제 상태도 중요한데, 경제 불황이 지속되면 소비자들이 새로운 제품 구매를 미루게 되어 Apple의 매출이 감소하고 주가가 하락할 가능성이 있습니다. 셋째, 국가 간 갈등, 예를 들어 미-중 무역 전쟁이 격화되면 Apple의 중국 내 수요나 공급망에 문제가 생겨 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 넷째, 새로운 경쟁사의 등장도 주가에 영향을 미칠 수 있습니다. 예를 들어, 혁신적인 기술을 가진 경쟁사가 시장에 등장하면 Apple의 시장 점유율이 감소해 주가가 하락할 가능성이 큽니다. 다섯째, 시장 트렌드 변화가 있는데, 예를 들어 5G 기술이 대중화되어 Apple이 이를 빠르게 적용하면 반대로 주가가 상승할 가능성이 큽니다. 이러한 다양한 시나리오들은 Apple 주가의 상승 또는 하락을 초래할 있으며, 각 요인은 회사의 운영과 수익성에 직접적인 영향을 미칩니다.




539번째 줄: 270번째 줄:
=='''회사의 미래 전망'''==
=='''회사의 미래 전망'''==


ADSK의 미래는 여러 요인에 따라 성장하거나 축소될 수 있습니다. 첫째, 기술 발전은 주요 성장 요인 중 하나로 작용할 수 있습니다. 인공지능, 머신러닝, 클라우드 컴퓨팅 등 혁신 기술에 대한 지속적인 투자가 이루어진다면, ADSK는 보다 효율적이고 강력한 소프트웨어 솔루션을 제공함으로써 시장에서의 경쟁력을 높일 수 있습니다. 둘째, 새로운 시장 개척 역시 중요한 성장 모멘텀입니다. 신흥국 시장으로의 진출이나 신규 산업 섹터에 대한 솔루션 제공이 가능한 경우, 매출 및 점유율 증대가 기대됩니다. 셋째, 기존 고객 유지 신규 고객 확보를 위한 고객 만족도 전략이 성공한다면, 충성 고객 기반이 확대되어 안정적인 수익 창출이 가능합니다. 반면, 거시경제적 변화와 같은 외부 요인은 사업 축소의 위험 요소가 될 수 있습니다. 경제 불황이나 경기 침체가 지속되면 소프트웨어에 대한 기업들의 투자 감소로 이어져 매출 감소가 발생할 있습니다. 또한, 환율 변동이 크게 일어나면 해외 시장에서의 수익이 감소할 가능성도 있습니다. 마지막으로, 정치적 불확실성이 가중되거나 글로벌 무역 분쟁이 심화되면, ADSK의 글로벌 사업 운영에 차질이 생겨 수익성에 악영향을 미칠 수 있습니다. 이러한 여러 요인들이 ADSK의 미래에 복합적으로 작용할 것입니다.
Apple의 미래는 여러 가지 요인에 따라 결정될 수 있습니다. 긍정적인 측면에서는, Apple이 지속적으로 혁신을 이어가고 있다는 점에서 성장이 기대됩니다. 예를 들어, 인공지능과 증강현실 기술을 활용한 새로운 제품 라인을 발표하거나, 자율주행차와 같은 새로운 시장에 진출할 경우 큰 성과를 낼 수 있습니다. 또한, 5G 기술의 확산과 함께 아이폰을 비롯한 Apple 제품의 수요가 증가할 가능성도 큽니다. 반면, 부정적인 측면에서는 몇 가지 리스크가 존재합니다. 글로벌 공급망 문제가 지속되거나, 미중 무역 갈등이 심화되면 제조 유통에 차질이 생길 수 있습니다. 또한, 스마트폰 시장의 성장이 둔화되거나, 더욱 혁신적인 경쟁 제품이 등장하면 Apple의 시장 점유율이 감소할 위험도 있습니다. 그리고 환율 변동이나 경제 불황과 같은 외부 경제적 요인들도 Apple의 매출과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 마지막으로, 개인정보 보호와 관련한 규제가 강화되면 Apple의 서비스 부문 성장에도 제약이 생길 수 있습니다. 이러한 다양한 요소들이 Apple의 미래 성장을 결정짓는 중요 요인이 될 것입니다.

2024년 7월 9일 (화) 21:29 기준 최신판


회사 소개

Apple Inc.은 주로 하드웨어, 운영 체제, 여러 소프트웨어 응용 프로그램 및 관련 서비스를 포함한 제품의 디자인 및 개발에 중점을 두고 있습니다. 회사의 경쟁 요소로는 가격, 제품 및 서비스 기능 (보안 기능 포함), 제품 및 서비스 품질 및 신뢰성, 디자인 혁신, 강력한 제3자 소프트웨어 및 액세서리 생태계, 마케팅 및 유통 능력, 서비스 및 지원, 그리고 기업 평판이 중요합니다. 회사는 스마트폰, 개인용 컴퓨터, 태블릿, 웨어러블 및 액세서리, 그리고 서비스와 관련한 시장 기회를 확대하는 데 집중하며, 해당 시장에서 기업의 기술, 마케팅, 유통 및 기타 자원이 상당한 기업들과의 치열한 경쟁 속에서 중요한 역할을 합니다. 또한, 회사는 제품 특징 및 응용 프로그램에서 회사의 경쟁상세와 실제 제품 특징과 응용 프로그램 내려받기 롤아웃 등을 본사로 하는 경쟁에 집중하고 있습니다. 경쟁사가 회사의 제품 특징과 응용 프로그램을 모방하거나, 협력하여 더 경쟁력 있는 통합 솔루션을 제공하는 경우에 경쟁도 발생할 수 있습니다[0].


주요 고객

Apple Inc.의 고객은 주로 다음과 같은 세 가지 주요 세그먼트로 나눌 수 있습니다. 첫 번째는 프리미엄 사용자로, 이들은 최신 기술과 고품질 디자인을 중시하는 사람들입니다. 이들은 혁신적인 기능과 세련된 디자인, 그리고 브랜드의 가치에서 큰 만족을 얻기 때문에 Apple의 제품을 구매합니다. 두 번째 세그먼트는 전문가 및 크리에이티브 분야 종사자들로, 이들은 고성능과 안정성이 필요한 작업 환경에서 Apple의 제품을 선호합니다. 이들은 특히 맥북, 아이맥 등의 고사양 컴퓨터와 아이패드를 통해 더 나은 작업 효율성을 기대하고 있습니다. 세 번째는 일반 소비자들로, 이들은 iPhone, iPad, Apple Watch 같은 제품을 일상적인 통신 및 엔터테인먼트 목적으로 사용합니다. 이들은 직관적인 사용자 인터페이스와 원활한 애플 생태계 통합을 주요 구매 요인으로 보고 있습니다. 각 세그먼트의 고객들은 Apple의 안정성과 신뢰성을 높이 평가하며, 공통적으로 세련된 디자인과 뛰어난 사용자 경험 때문에 Apple의 제품에 비용을 지불합니다.


회사의 비용구조

비용 항목 설명 주요 공급업체
자연 자원 Apple의 제품 생산에 필수적인 원재료로, 이는 금속, 유리, 플라스틱 등으로 구성됩니다. 주요 공급업체 명시 없음
특정 부품 프로세서, 메모리 칩, 배터리, 디스플레이 등과 같은 고급 전자 부품들. 주로 중국, 인도, 일본, 한국, 대만, 베트남에 위치한 아웃소싱 파트너사[0]
에너지 소비 공장 운영 및 데이터 센터 운영을 위한 전력 소비. 명시된 개별 에너지 공급업체는 없음
컴퓨팅 파워 Apple의 소프트웨어 및 서비스 운영을 위한 고성능 서버 및 데이터 센터. 주로 자사 데이터 센터
클라우드 사용 iCloud와 같은 서비스를 위한 데이터 저장 및 처리. 명시된 개별 클라우드 공급업체는 없음

Apple은 하드웨어 제품을 생산하기 위해 중국, 인도, 일본, 한국, 대만, 베트남의 아웃소싱 파트너사에 크게 의존하고 있으며, 이들 대부분의 파트너사는 단일 장소에서 운영되고 있습니다[0][2].


제품군

Apple Inc.의 주요 제품과 그 제품이 매출에 기여하는 비율을 아래 표와 함께 설명합니다. Apple의 주요 제품군은 iPhone, Mac, iPad, 웨어러블, 홈 및 액세서리, 그리고 서비스로 나눌 수 있습니다.

제품군 2023 매출 (백만 달러) 비율(%)
iPhone 200,583 약 52.3%
Mac 29,357 약 7.7%
iPad 28,300 약 7.4%
웨어러블, 홈 및 액세서리 39,845 약 10.4%
서비스 85,200 약 22.2%
  • iPhone: Apple의 대표 제품으로, 전 세계 스마트폰 시장에서 큰 점유율을 차지하고 있습니다. Pro 모델과 같은 고급 라인의 성능 향상 및 프리미엄 디자인이 주요 소비자층에게 큰 인기를 끌고 있습니다.
  • Mac: 주로 크리에이티브 전문가와 학생들이 많이 사용하는 고성능 개인용 컴퓨터입니다. MacBook Air와 MacBook Pro 라인이 대표적이며, 안정성 및 고화질 그래픽 처리 능력에서 강점을 보입니다.
  • iPad: 태블릿 시장에서 널리 사랑받는 제품으로, 다양한 용도로 활용 가능합니다. 교육용, 업무용, 엔터테인먼트용으로 다양하게 사용되며, 최근에는 여러 기능 강화로 주목받고 있습니다.
  • 웨어러블, 홈 및 액세서리: Apple Watch, AirPods 등을 포함하는 카테고리로, 건강 관리 기능 및 높은 연결성 덕분에 큰 인기를 얻고 있습니다.
  • 서비스: App Store, Apple Music, iCloud, Apple TV+ 등 다양한 디지털 콘텐츠와 서비스 구독 모델을 통해 안정적인 수익을 창출하고 있습니다[0].

Apple의 주요 경쟁 회사 및 경쟁 제품 목록은 다음과 같습니다.

Apple 제품군 경쟁 회사 경쟁 제품
iPhone Samsung, Google Galaxy 시리즈, Pixel 시리즈
Mac Microsoft, Dell, HP Surface, XPS, Spectre
iPad Samsung, Microsoft Galaxy Tab, Surface Pro
웨어러블 및 액세서리 Samsung, Fitbit, Huawei Galaxy Watch, Fitbit 시리즈
서비스 Google, Amazon, Netflix Google Play, Amazon Prime, Netflix

이와 같은 Apple의 제품과 서비스들은 각 분야에서 지속적인 혁신과 높은 품질로 시장에서 강력한 경쟁력을 유지하고 있습니다.


주요 리스크

Apple Inc.의 사업에 관한 잠재적인 위험 요소 중 일부는 정치적 불안으로 인한 무역 및 국제 분쟁에 따른 영향, 지진 및 자연 재해로 인한 중단 위험, 과거 산업 사고나 공급 업체의 중단으로 인한 사업 위험, 제품 및 구성품의 설계 및 제조 결함에 따른 위험, 재고 가치의 평가 감소 위험, 필요한 취소 수수료 예약, 서드파티 지적 재산권 액세스에 대한 위험 등이 포함됩니다. 또한 글로벌 시장에서의 침투력 및 가격 경쟁, 산업 기준의 변화, 기술 혁신 속도 등에 따른 경쟁력 및 부품 공급 관련 위험도 주목해야 합니다[0][1].


뉴스

(2024-07-09) Apple의 주요 칩 공급업체인 Cirrus Logic은 다가오는 iPhone 16에 대한 기대감 향상과 Apple의 새로운 AI 기능이 휴대폰 업그레이드에 미칠 잠재적 영향에 대한 긍정적 분석가 노트 이후 주식이 상승했습니다. 기사에는 Nvidia와 같은 다른 칩 주식에 대한 긍정적 분석가 노트도 언급되었습니다.link

(2024-07-09) BofA 애널리스트 왐시 모한에 따르면, 2025년에는 Apple의 앱스토어 수익과 아이폰 업그레이드가 성장 원동력이 될 것으로 예상됩니다. 애널리스트는 강력한 아이폰 업그레이드 사이클과 내부 개발된 실리콘에서의 높은 마진, 앱 다운로드 증가에 따른 더 높은 서비스 수익을 기대하고 있습니다.link

(2024-07-09) 아마존과 애플 주식이 최고 기록을 경신했으며, 아마존의 다각화된 비즈니스 모델과 최근의 전환이 애플의 AI 확장 계획에 비해 더 신뢰할 수 있는 장기 투자로 만들고 있습니다.link

(2024-07-09) PayPal은 팬데믹 동안 상당한 성장을 이룬 선도적인 디지털 결제 회사이지만, 최근 경제적 도전과 치열한 경쟁으로 주가가 부진했습니다. 이 기사에서는 네트워크 효과, 디지털 결제의 증가, 온라인 쇼핑의 인기를 이유로 PayPal이 여전히 매력적인 투자 기회라고 주장합니다.link

(2024-07-09) 러시아 정부는 NordVPN과 Proton VPN과 같은 인기 있는 앱을 포함하여 25개의 VPN 앱을 Apple의 App Store에서 제거하라고 지시했습니다. 이는 러시아 통신 규제 기관이 불법으로 간주되는 콘텐츠에 접근하는 데 자주 사용되는 VPN 애플리케이션의 접근을 제한하려는 더 큰 캠페인의 일환입니다.link

(2024-07-09) Apple의 최신 iOS 18 베타 3 업데이트에서는 Apple TV+의 'InSight' 기능과 다크 모드 아이콘을 도입했습니다. InSight 기능은 Apple TV+ 콘텐츠의 배우, 캐릭터 및 노래에 대한 세부 정보를 제공하며, 다크 모드 아이콘은 시각적 경험을 향상시키는 것을 목표로 합니다.link

(2024-07-08) 호주의 증권 거래소는 화요일에 상승할 것으로 예상되며, 블루칩 기술주는 S&P 500을 야간 신기록으로 이끌었습니다. 애플과 NVIDIA가 주도하는 기술주 랠리가 눈에 띄었습니다.link


재무

Apple Inc.의 2023년 회계연도 총 순매출은 3833억 달러였으며, 순이익은 970억 달러를 기록했습니다. 이는 전년도 대비 3% 감소한 수치로, 주로 미국 달러 대비 외화 약세와 Mac 및 iPhone 매출 감소 때문입니다. 반면 서비스 매출은 증가하여 일부 감소를 상쇄했습니다. 또한 2023년 5월, 회사는 최대 900억 달러의 자사주 매입 프로그램을 발표하고 분기 배당금을 주당 0.23달러에서 0.24달러로 인상했습니다. 이 외에도, Apple Inc.는 2023년 동안 766억 달러의 자사주를 매입하고 150억 달러의 배당금을 지급했습니다. 제품과 서비스의 총 이익률은 각각 36.5%와 70.8%로 나타났으며, 연구 개발(R&D)에 대한 지출은 전년 대비 14% 증가하여 299억 달러에 달했습니다. 또한 2023년 말 기준으로 총 유동성과 자산으로 1483억 달러를 보유하고 있어, 향후 12개월 이상 동안의 현금 요구 사항과 자본 환원 프로그램을 충족할 수 있는 충분한 재원을 확보하고 있습니다[0][1][2].


대차대조표

|                | 2023년 9월 30일 | 2022년 9월 24일 |
|----------------|----------------|----------------|
| **자산**        |                |                |
| 유동 자산      |                |                |
| 현금 및 현금성 자산 | 29,965 | 23,646 |
| 시장성 증권    | 31,590 | 24,658 |
| 매출채권, 순   | 29,508 | 28,184 |
| 벤더 비무역채권  | 31,477 | 32,748 |
| 재고 자산      | 6,331  | 4,946  |
| 기타 유동 자산  | 14,695 | 21,223 |
| 유동 자산 총계 | 143,566| 135,405|
| 비유동 자산    |                |                |
| 시장성 증권    | 100,544| 120,805|
| 유형 자산, 순  | 43,715 | 42,117 |
| 기타 비유동 자산| 64,758 | 54,428 |
| 비유동 자산 총계| 209,017| 217,350|
| 자산 총계      | 352,583| 352,755|
| **부채 및 주주 자본** |      |         |
| 유동 부채      |                |                |
| 매입채무       | 62,611 | 64,115 |
| 기타 유동 부채  | 58,829 | 60,845 |
| 이연 수익      | 8,061  | 7,912  |
| 상업 용지      | 5,985  | 9,982  |
| 장기 채무      | 9,822  | 11,128 |
| 유동 부채 총계 | 145,308| 153,982|
| 비유동 부채    |                |                |
| 장기 채무      | 95,281 | 98,959 |
| 기타 비유동 부채| 49,848 | 49,142 |
| 비유동 부채 총계| 145,129| 148,101|
| 부채 총계      | 290,437| 302,083|
| **주주 자본**  |                |                |
| 보통주 및 추가 납입 자본 | 73,812 | 64,849 |
| 이익잉여금/(결손금) | (214)  | (3,068) |
| 기타 포괄 손익 누계액 | (11,452) | (11,109) |
| 주주 자본 총계 | 62,146 | 50,672 |
| **부채 및 주주 자본 총계** | 352,583 | 352,755 |

애플의 2023년 및 2022년 대차대조표를 보면, 총 자산은 3,525억 달러로 거의 동일한 수준을 유지하고 있습니다. 이는 애플의 자산 구조가 안정적임을 시사합니다. 유동 자산에서 현금 및 현금성 자산과 시장성 증권이 큰 비중을 차지하며 각각 299억 달러, 316억 달러로 나타났습니다. 이는 애플이 단기 유동성에서 매우 강력한 위치에 있음을 나타냅니다. 비유동 자산에서는 시장성 증권이 1,005억 달러로 가장 큰 비중을 차지하고 있으며, 이는 회사가 장기적으로 안정된 자산 포트폴리오를 유지하고 있는 것을 보여줍니다. 부채 측면에서는, 유동 부채가 1,453억 달러로 나타났으며, 주요 항목인 매입채무와 기타 유동 부채가 높은 비중을 차지한다는 점이 눈에 띕니다. 비유동 부채 역시 952억 달러의 장기 채무가 중요한 항목으로 나오며, 이는 애플이 장기적인 재무 건전성을 유지하고 있음을 나타냅니다. 주주 자본은 621억 달러로 증가했으며, 이는 주로 보통주 및 추가 납입 자본의 증가에 기인한 것으로 보입니다. 애플은 매우 안정적인 재무 구조를 가지고 있으며, 각 자산과 부채의 배분도 매우 균형 잡혀 있는 상태입니다. 특히, 기술 기반의 제품과 서비스를 제공하는 애플의 사업 특성상, 유형 자산보다도 현금 및 시장성 증권이 높아 유동성 확보에 주력하고 있음을 알 수 있습니다[0].


손익계산서

업데이트를 통해 추가될 예정입니다.


현금흐름표

항목 2023 (백만 달러) 2022 (백만 달러) 2021 (백만 달러)
운용 활동에서의 순이익 $96,995 $99,803 $94,680
운용 활동에서의 현금 유입 (감가상각 및 상각 포함) $110,543 $122,151 $104,038
투자 활동에서의 현금 유출 (설비 및 장비 구매) $(10,959) $(10,708) $(11,085)
금융 활동에서의 현금 유출 (배당금 등) $(108,488) $(110,749) $(93,353)
기초 현금 보유액 $24,977 $35,929 $39,789
기말 현금 보유액 $30,737 $24,977 $35,929

최근 Apple Inc.의 현금 흐름을 보면 운용 활동에서의 현금 유입이 매우 강력하다는 것을 알 수 있습니다. 2023년에는 110,543백만 달러의 현금이 운용 활동을 통해 유입되었고, 이는 회사의 높은 순이익(96,995백만 달러) 덕분입니다. 그러나 투자 활동에서는 현금 유출이 지속되었으며, 이는 주로 설비 및 장비 구매와 같은 자본적 지출 때문입니다. 금융 활동에서도 상당한 현금 유출이 발생하였는데, 이는 배당금 지급과 자사주 매입 때문입니다. 일반적으로 기술 업계에서는 지속적인 R&D 투자와 자본적 지출이 필요한데, Apple 또한 예외는 아닙니다. Microsoft나 Google과 같은 다른 대형 기술 기업들과 비교해 보면, Apple의 현금 흐름 패턴은 유사해 보입니다. 이들 기업들도 높은 운용 활동 순이익을 기록하면서도 지속적인 투자와 주주 환원을 위한 지출이 많습니다[0].


주요 부채 및 전환사채들

Apple Inc.는 여러 형태의 부채를 가지고 있습니다. 아래 표는 회사의 주요 부채 및 이에 따른 이자율과 조건을 정리한 것입니다:

부채 형태 만기 (년) 금액 (백만 달러) 유효 이자율 (%)
고정 금리 노트 (2013-2022 발행) 2024 - 2062 $101,322 0.03% - 6.72%
고정 금리 노트 (2023년 3분기 발행) 2026 - 2053 $5,250 4.04% - 4.88%
상업어음 (Commercial Paper) <= 9개월 $6,000 5.28% (2023년)

Apple의 총 미상환 부채는 약 $106.6 billion이며, 이 중 $9.9 billion은 12개월 이내에 상환해야 합니다. 상업어음의 가중 평균 이자율은 2023년 기준 5.28%로 나타났으며, 이 역시 단기적인 금융 조달 수단입니다[0][1].


주가 영향 미치는 요인들

Apple Inc.의 주가 변동에는 다양한 요인이 영향을 미칠 수 있습니다. 첫째, 환율 변동이 중요한 요인입니다. 예를 들어, 미국 달러가 강세를 보이면 해외 매출이 줄어들어 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 둘째, 거시경제 상태도 중요한데, 경제 불황이 지속되면 소비자들이 새로운 제품 구매를 미루게 되어 Apple의 매출이 감소하고 주가가 하락할 가능성이 있습니다. 셋째, 국가 간 갈등, 예를 들어 미-중 무역 전쟁이 격화되면 Apple의 중국 내 수요나 공급망에 문제가 생겨 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 넷째, 새로운 경쟁사의 등장도 주가에 영향을 미칠 수 있습니다. 예를 들어, 혁신적인 기술을 가진 경쟁사가 시장에 등장하면 Apple의 시장 점유율이 감소해 주가가 하락할 가능성이 큽니다. 다섯째, 시장 트렌드 변화가 있는데, 예를 들어 5G 기술이 대중화되어 Apple이 이를 빠르게 적용하면 반대로 주가가 상승할 가능성이 큽니다. 이러한 다양한 시나리오들은 Apple 주가의 상승 또는 하락을 초래할 수 있으며, 각 요인은 회사의 운영과 수익성에 직접적인 영향을 미칩니다.


주가 급등/급락 히스토리

회사 주요 이슈들

회사의 미래 전망

Apple의 미래는 여러 가지 요인에 따라 결정될 수 있습니다. 긍정적인 측면에서는, Apple이 지속적으로 혁신을 이어가고 있다는 점에서 성장이 기대됩니다. 예를 들어, 인공지능과 증강현실 기술을 활용한 새로운 제품 라인을 발표하거나, 자율주행차와 같은 새로운 시장에 진출할 경우 큰 성과를 낼 수 있습니다. 또한, 5G 기술의 확산과 함께 아이폰을 비롯한 Apple 제품의 수요가 증가할 가능성도 큽니다. 반면, 부정적인 측면에서는 몇 가지 리스크가 존재합니다. 글로벌 공급망 문제가 지속되거나, 미중 무역 갈등이 심화되면 제조 및 유통에 차질이 생길 수 있습니다. 또한, 스마트폰 시장의 성장이 둔화되거나, 더욱 혁신적인 경쟁 제품이 등장하면 Apple의 시장 점유율이 감소할 위험도 있습니다. 그리고 환율 변동이나 경제 불황과 같은 외부 경제적 요인들도 Apple의 매출과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 마지막으로, 개인정보 보호와 관련한 규제가 강화되면 Apple의 서비스 부문 성장에도 제약이 생길 수 있습니다. 이러한 다양한 요소들이 Apple의 미래 성장을 결정짓는 중요 요인이 될 것입니다.