회사 소개
워터스톤 파이낸셜은 뱅킹 분야에서 활동하는 회사로, 두 가지 주요 사업부문인 지역사무소 뱅킹과 모기지 뱅킹을 운영하고 있습니다. 사모표약회인 WaterStone Bank SSB는 대중으로부터 예금을 유치하고 이를 부동산, 사업 및 개인 대출에 사용하는 주요 사업을 하고 있습니다. 이 뱅크는 남동부 위스콘신에 지점을 두고 고객에게 다양한 금융 서비스를 제공하며, 연방 및 주 정부의 규제를 준수하고 정기적인 감사를 받고 있습니다. 또한 모기지 뱅킹 자회사를 보유하고 있어 전국 각지의 지점에서 주택 모기지 대출을 발생시키고 있습니다. WaterStone Bank의 주요 대출 활동은 주택, 다주택주택, 상업용 부동산 대출을 자체 포트폴리오에서 발생시키는 것이며, 대출 생산 자금은 주로 소매 예금과 연방 홈 론 뱅크 조달로 이루어지고 있습니다[0].
주요 고객
WSBF의 고객 페르소나로는 주로 세 가지 주요 세그먼트가 존재합니다. 첫 번째로, 개인 고객은 위스콘신 남동부 지역에 주거하거나 작업하는 사람들로, 이들은 주택 모기지, 주택 자산 대출, 개인 대출, 그리고 투자 관리와 같은 다양한 금융 서비스를 이용합니다. 이들은 일상 금융 활동을 관리하고 장기적인 자산 관리를 위해 WSBF의 서비스를 선택합니다. 두 번째로, 중소기업 고객은 사업 운영 자금 조달, 재고 관리, 부동산 금융, 및 일반적인 기업 용도로 신용 라인과 대출을 사용합니다. 이들은 주로 작은 상점에서부터 중간 규모의 제조업체에 이르기까지 다양하며, 사업 성장을 위한 재정 지원을 필요로 합니다. 세 번째로, 전국 각지의 주택 구매자들은 모기지 은행 부문을 통해 주택 모기지 대출을 받습니다. 이들은 주로 주택을 신규 구매하거나 재융자를 통해 기존 대출을 개선하려는 사람들이며, 이는 WSBF의 모기지 대출 제품의 중요한 고객층입니다[0][1].
회사의 비용구조
| 비용 항목 | 설명 | 관련 회사 |
|---|---|---|
| 직원 급여 및 복리후생 | 직원들에게 지급되는 급여, 급여세, 그리고 기타 복리후생 비용을 포함합니다. 직원들의 업무 효율성과 만족도를 유지하는 데 중요한 역할을 합니다. | 자체 운영 |
| 건물 및 사무실 가구, 장비 | 사무실 임대료, 유지보수 비용, 사무실 가구와 장비 구매 및 유지 비용을 포함합니다. | 자체 운영 |
| 광고 비용 | 고객 유치를 위해 사용되는 다양한 광고 및 마케팅 캠페인에 소요되는 비용을 포함합니다. | 자체 운영 |
| 데이터 처리 비용 | 금융 데이터를 처리하고 보관하는 데 필요한 시스템 및 소프트웨어에 소요되는 비용을 포함합니다. | 자체 운영, 외부 데이터 처리 업체 |
| 통신 비용 | 회사의 내부 및 외부 커뮤니케이션을 유지하는 데 필요한 전화, 인터넷, 네트워크 비용을 포함합니다. | 자체 운영, 통신 서비스 제공업체 |
| 전문 서비스 비용 | 법무, 회계 및 기타 전문적인 서비스 제공업체에게 지급되는 비용을 포함합니다. | 법무 법인, 회계 법인 등 |
| 부동산 소유 관련 비용 | 회사가 소유한 부동산의 유지 및 관리에 필요한 비용을 포함합니다. | 자체 운영 |
| 대출 처리 비용 | 모기지 대출을 처리하고 관리하는 데 필요한 다양한 비용을 포함합니다. | 자체 운영, 외부 대출 관리 업체 |
WaterStone Financial의 주요 비용 항목에는 이러한 다양한 요소들이 포함되어 있으며, 각 항목에 따른 비용은 회사의 재무 상태와 운영 효율성에 영향을 미칩니다[0].
제품군
워터스톤 파이낸셜(WSBF)의 주요 제품과 이들의 수익 기여도를 분석하면 아래와 같습니다.
- 주요 제품
- 주택 모기지 대출: 주택 모기지 대출은 WSBF의 모기지 뱅킹 부문에서 중요한 비즈니스로, 주택 구입을 원하는 개인에게 대출을 제공합니다. 이 제품은 주택을 구매하거나 기존 대출을 재융자할 때 사용됩니다. 모기지 대출 매출의 대부분은 대출 판매와 이자 수익에서 발생하며, 2023년에는 약 2.02억 달러의 주택 모기지 대출을 판매하여 약 75.7백만 달러의 수익을 창출했습니다[0].
- 개인 대출 및 사업 대출: 개인 대출에는 주택 자산 대출, 개인 신용대출 등이 있으며, 사업 대출은 중소기업에게 운영 자금을 제공합니다. 개인 및 사업 대출은 주로 위스콘신 남동부 지역의 고객에게 제공되며, WSBF의 지역 사무소 뱅킹 부문에서 중요한 역할을 하고 있습니다[1].
- 예금 상품: WSBF는 다양한 예금 상품을 제공합니다. 여기에는 수시입출금식 예금, 정기예금, 머니 마켓 입출금 계좌, IRA 계좌 등이 포함됩니다. 예금 상품은 고객 예금을 유치하여 대출 자금을 마련하는 데 사용되며, 이는 WSBF의 주요 자금 조달 수단입니다[2].
- 주요 경쟁사 | 경쟁사 | 주요 제품 | |———————|—————————————————| | JP모건 체이스 | 주택 모기지 대출, 개인 신용 대출, 사업 대출, 예금 상품| | 뱅크 오브 아메리카 | 주택 모기지 대출, 자산 관리 서비스, 개인 및 사업 대출 | | 웰스파고 | 주택 모기지 대출, 예금 상품, 개인 및 사업 대출 | | US 뱅크 | 주택 모기지 대출, 개인 및 사업 대출, 예금 상품, 투자 관리|
WSBF는 주택 모기지 대출에서 큰 수익을 창출하며, 이외에도 개인 및 사업 대출과 예금 상품을 통해 안정적인 수익을 확보하고 있습니다. 주요 경쟁사들은 대부분 유사한 제품 포트폴리오와 서비스를 제공하고 있어 금융 서비스 시장에서의 경쟁이 치열합니다[1][2][0].
주요 리스크
워터스톤 파이낸셜(WaterStone Financial)의 비즈니스에 대한 가능한 리스크는 다음과 같습니다. 첫째, 주택 모기지 대출에 대한 연체 및 환수 요구가 커진다면 비용이 증가할 수 있고 이는 미래 수익에 영향을 미칠 수 있습니다(Waterstone Financial 10-K, 파일명:wsbf-10-K.txt). 둘째, 키 인원의 손실이나 재난 사태로 인한 주요인원 불가피한 결석 등이 있을 경우 우리의 운영 및 고객 서비스 능력에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다(이하 동일 파일). 셋째, 계정 정책이나 회계 기준의 변경이 재무 상태 및 영업 실적 보고에 중대한 영향을 줄 수 있습니다(동일 파일). 또한 사업 확장을 위해 획득하는데 필요한 자금 집행이 어려워진 경우 우리의 재무 유연성이 제한될 수 있고, 우리의 수익이 증가하지 않을 경우 운영 이익률과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다(동일 파일). 해당 리스크는 WSBF의 비즈니스 특성에 특히 관련되어 있습니다[0][1].
뉴스
재무
손익계산서
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 254.1M | 157.8M | 128.0M |
| 매출원가 | N/A | N/A | N/A |
| 매출총이익 | N/A | N/A | N/A |
| 영업비용 | N/A | N/A | N/A |
| 영업이익 | N/A | N/A | N/A |
| 영업외수익 | -92.1M | -24.5M | -11.0M |
| 세전 순이익 | 92.1M | 24.5M | 11.0M |
| 법인세 비용 | 21.3M | 5.0M | 1.7M |
| 당기순이익 | 70.8M | 19.5M | 9.4M |
대차대조표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 541.8M | 232.5M | 235.8M |
| 매출채권, 순액 | N/A | N/A | N/A |
| 재고자산 | N/A | N/A | N/A |
| 유동자산 총계 | N/A | N/A | N/A |
| 유형자산, 순액 | 22.3M | 21.1M | 20.0M |
| 비유동자산 총계 | N/A | N/A | N/A |
| 자산 총계 | 2.2B | 2.0B | 2.2B |
| 매입채무 | N/A | N/A | N/A |
| 단기차입금 | 5.0M | 185.7M | 309.0M |
| 유동부채 총계 | N/A | N/A | N/A |
| 장기차입금 | 470.0M | 200.0M | 155.0M |
| 비유동부채 총계 | N/A | N/A | N/A |
| 부채 총계 | 1.8B | 1.7B | 1.9B |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 174.8M | 128.8M | 104.1M |
| 이익잉여금 | 273.4M | 274.2M | 269.6M |
| 자본 총계 | 432.8M | 370.5M | 344.1M |
| 부채 및 자본 총계 | 2.2B | 2.0B | 2.2B |
현금흐름표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | 70.8M | 19.5M | 9.4M |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 6.0M | 4.0M | 3.3M |
| 비현금 운전자본 변동 | -8.2M | 3.3M | -4.3M |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | 142.0M | 206.7M | -27.6M |
| 유형자산 취득 | -778.0k | -701.0k | N/A |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | 160.1M | -335.7M | -159.2M |
| 배당금 지급 | -30.4M | -30.3M | -15.4M |
| 차입금 변동 | N/A | -270.0M | -45.0M |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | -20.1M | -201.0M | 176.6M |
| 현금 순변동 | 282.0M | -330.1M | -10.2M |
주가 영향 미치는 요인들
WSBF의 주가 상승이나 하락의 가능 원인에는 여러 가지가 있습니다. 첫 번째로, 통화 가치 변동의 시나리오를 고려할 수 있습니다. 예를 들어, 미국 달러의 가치가 급격히 상승하면, 대출과 같은 금융 서비스의 수요가 줄어들 수 있어 WSBF의 수익에 부정적인 영향을 미칠 것입니다. 두 번째로, 거시 경제 상황입니다. 만약 경제가 침체기에 들어서면 소비자들의 대출 상환 능력이 저하되어 부실 대출이 증가할 수 있으며, 이는 WSBF의 주가를 하락시킬 수 있는 요인이 됩니다. 세 번째로, 국가 간 갈등, 예를 들어 미중 무역전쟁이 심화되면, 금융시장의 불안정성이 높아지고 이에 따라 주식 가격이 하락할 가능성이 큽니다. 네 번째로, 경쟁사의 급부상입니다. 새로운 경쟁 금융기관이 혁신적인 금융 상품을 시장에 내놓으면 WSBF의 시장 점유율이 감소하여 주가가 하락할 수 있습니다. 마지막으로, 시장 트렌드의 변화입니다. 예를 들어 디지털 뱅킹의 인기가 높아지면, 전통적인 뱅크 서비스에 집중하는 WSBF는 적응에 어려움을 겪으며 주가가 하락할 가능성이 있습니다 .
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
워터스톤 파이낸셜(WSBF)의 미래 전망은 다양한 요인에 의해 좌우될 수 있습니다. 긍정적인 측면에서 보면, 첫째로 경제 회복에 따라 대출 활동이 활성화되면서 수익이 증가할 수 있습니다. 둘째로, 금융 기술의 발전으로 인한 디지털 뱅킹 서비스 확충이 고객 기반 확대에 기여할 수 있습니다. 셋째로, 저금리 환경이 지속된다면 대출 수요가 증가하여 이자 수익이 늘어날 가능성이 있습니다. 반면, 부정적인 요인도 존재합니다. 첫째로, 경제 불황이 찾아오면 대출 상환 능력이 악화되어 부도율이 상승할 수 있으며 이는 WSBF의 재무 건전성에 위험을 초래할 수 있습니다. 둘째로, 금융 규제의 강화는 운영 비용을 증가시키고 수익성을 저해할 수 있습니다. 셋째로, 경쟁사의 파격적인 금리 또는 서비스 조건은 시장 점유율을 잠식할 위험이 있습니다. 넷째로, 사이버 공격이나 기술적 문제로 인해 데이터 유출이나 운영 중단이 발생할 경우 신뢰도가 하락하고 고객이 이탈할 가능성이 큽니다. 마지막으로, 지속적인 인플레이션과 이에 따른 금리 인상은 대출 이용 고객의 부담을 가중시켜 대출 수요를 줄일 수 있습니다[0][1][2][3][4].