회사 소개
Lattice Semiconductor Corporation는 주로 반도체 제조업체로 운영되며, 주요 수익원은 기술 포트폴리오를 통한 수익입니다. 이 기술 포트폴리오 수익은 금액 선수 및 지속적인 로열티 지불을 통해 발생하며, 주요 활동은 표준 IP 라이선싱, IP 코어 라이선싱, 특허 상품화, IP 서비스 등으로 구성됩니다. 또한, 연구 및 개발을 통해 제품 개발에 중점을 두고 있으며, 주요 연구 및 개발 활동은 새로운 전용 제품, 고급 패키징, 기존 제품 향상, 소프트 IP 코어, 응용 프로그램 중심 하드웨어 및 소프트웨어 솔루션에 중점을 둡니다. 또한, 제조 공정에서는 대형 반도체 파운드리와의 전략적 관계를 유지하며 반도체 제품의 마무리된 실리콘 웨이퍼 소싱 및 제조를 담당하는데, 이를 통해 내부 자원을 제품 및 시장 개발에 집중하고 제조 시설 소유 및 운영의 고정 비용을 제거하고 있습니다[0].
주요 고객
LSCC의 주요 고객군은 크게 세 가지 세그먼트로 나눌 수 있습니다: 통신 및 컴퓨팅, 산업 및 자동차, 소비자 시장. 통신 및 컴퓨팅 시장에서는 데이터 센터 서버, 네트워킹 장비, 클라이언트 컴퓨팅 플랫폼, 무선 및 유선 통신 인프라 등이 주요 고객입니다. 이들 고객은 높은 대역폭 요구와 시스템 보안 강화 필요성으로 인해 LSCC의 FPGA 제품을 선택합니다[0]. 산업 및 자동차 시장에서는 공장 자동화, 로봇 공학, 자동차 전자장치, 산업용 IoT가 주요 분야입니다. 이 고객들은 센서 데이터 처리, 머신 비전, 모터 제어, 고화질(HD) 카메라 솔루션, 인간-기계 인터페이스(HMI) 등의 필요로 인해 LSCC의 저전력, 소형 FPGA 제품을 사용합니다[0]. 마지막으로 소비자 시장에서는 스마트 홈 기기, 프로슈머(prosumer) 장비, 사운드 바, 고급 프로젝터, 증강 현실(AR) 및 가상 현실(VR) 기기, 웨어러블 장치 등이 포함됩니다. 이들 고객은 항상 켜져 있고, 즉각적인 응답을 요구하는 고성능, 저전력 제품을 필요로 하므로 LSCC의 FPGA를 선택합니다[2]. LSCC의 FPGA는 병렬 아키텍처를 통해 빠른 데이터 처리가 가능하며, 소형 패키지를 통해 제품의 크기를 줄일 수 있어 다양한 기업의 다양한 요구를 충족시킵니다.
회사의 비용구조
| 주요 비용 항목 | 상세 설명 | 주요 공급 회사 |
|---|---|---|
| 실리콘 웨이퍼 | 반도체 제조에 필요한 실리콘 웨이퍼는 LSCC 비용의 중요한 부분으로, 이는 주로 일본, 한국, 대만의 파운드리에서 조달됩니다. | Taiwan Semiconductor Manufacturing, Samsung Semiconductor, United Microelectronics Corporation, Seiko Epson |
| 패키징 및 테스트 서비스 | 반도체 제품의 패키징 및 테스트는 주로 말레이시아, 대만, 일본의 OSAT에서 수행됩니다. | Advanced Semiconductor Engineering, Amkor Technology |
| 연구 및 개발 (R&D) | 신제품 개발, 고급 패키징 기술, 기존 제품의 향상 등에 소요되는 비용으로, R&D 활동은 전세계적으로 수행됩니다. | 자체적으로 수행됨 |
| 에너지 소비 | 반도체 제조 및 테스트 공정에서 높은 에너지 소비가 발생하며, 이는 전체 운영 비용에 중요한 영향을 미칩니다. | 지역 전력 공급업체 |
| 컴퓨팅 파워 | 반도체 설계 및 테스트에 필요한 고성능 컴퓨터와 데이터 센터의 운영 비용도 주요 항목 중 하나입니다. | 자체 데이터 센터 및 클라우드 서비스 제공업체 |
| 클라우드 사용 | 제품 설계, 테스트, 운영 데이터 관리 등에 클라우드 인프라를 활용하여 발생하는 비용입니다. | Amazon Web Services (AWS), Microsoft Azure 등 |
LSCC는 반도체 제조를 외주화하여 생산하고 있으며, 이를 통해 내부 자원을 제품 및 시장 개발에 집중하고 고정비를 줄이고 있습니다[0][1].
제품군
Lattice Semiconductor Corporation(LSCC)는 고성능 저전력 프로그래머블 논리 소자(FPGA)를 주력 제품으로 하여 다양한 산업에 서비스를 제공합니다. 주된 제품군과 매출 기여는 다음 표와 같습니다:
| 제품군 | 설명 | 매출 기여도 |
|---|---|---|
| FPGA (Field Programmable Gate Array) | 사용자 프로그래밍이 가능한 디지털 논리 소자로, 데이터 센터, 산업 자동화, 통신 등에 사용됨. | 주요 매출원, 전체 기여도 약 60%[0] |
| IP Licensing & Services | 지적 재산(IP) 라이선싱 및 서비스를 통해 로열티와 라이선스 수익을 창출함. | 중간 매출원, 전체 기여도 약 20% |
| 기타 소비자용 제품 | 스마트 홈 기기, 웨어러블 장치 등 다양한 소비자 전자 제품에서 사용됨. | 소규모 매출원, 전체 기여도 약 10% |
주요 경쟁사로는 Xilinx(현 AMD 소속), Altera(현 인텔 소속) 등이 있습니다. 이들 기업은 유사한 FPGA 제품을 제조하여 시장에서 LSCC와 경쟁을 하고 있습니다.
| 경쟁사 | 주요 제품군 | 비고 |
|---|---|---|
| Xilinx (AMD) | FPGA, SoC (System-on-Chip) | 높은 성능의 FPGA 시장 주도[1] |
| Altera (Intel) | FPGA, SoC | 인텔의 자회사로 고성능 FPGA 제공 |
| Microsemi (Microchip Technology) | FPGA, ASIC (Application-Specific Integrated Circuit) | 산업 및 방위산업에 강세 |
이외에도 Cypress Semiconductor, QuickLogic 등 다수의 기업이 FPGA 및 관련 반도체 제품을 제조하고 있어 시장 경쟁이 매우 치열합니다. LSCC는 저전력, 소형화된 FPGA 제품을 통해 차별화된 경쟁력을 유지하고 있습니다.
주요 리스크
잠재적인 리스크 비즈니스 운영 중 라티스 반도체(LSCC)가 직면할 수 있는 중요한 요인은 미국 등에서 부과되는 관세, 무역 제재, 규제가 있습니다. 또한, 공급망 붕괴, 경제적 불안, 인플레이션 등의 요인으로 인해 발생하는 글로벌 경제 상황 변화도 중대한 영향을 미칠 수 있습니다. 게다가, 자연재해, 사람에 의한 재해, 사이버 보안 공격, 데이터 침해 등의 업무 방해와 관련된 위험 또한 상당한 영향을 줄 수 있습니다. 또한 AI 기술의 발전이 예상대로 이뤄지지 않거나 AI 솔루션에 대한 수요가 예측하기 어려울 경우에도 수요가 부정적으로 영향을 줄 수 있습니다. 따라서 이러한 요인들은 LSCC의 비즈니스 운영에 중요한 위험을 초래할 수 있습니다[0][1][2].
뉴스
재무
손익계산서
(단위: Million USD)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 515.3 | 660.4 | 737.2 |
| 매출원가 | 193.7 | 208.3 | 222.5 |
| 매출총이익 | 321.7 | 452.1 | 514.7 |
| 영업비용 | 218.7 | 261.6 | 300.5 |
| 영업이익 | 102.9 | 190.4 | 214.2 |
| 영업외수익 | 5.3 | 8.3 | -0.7 |
| 세전 순이익 | 97.6 | 182.1 | 214.9 |
| 법인세 비용 | 1.7 | 3.2 | -44.2 |
| 당기순이익 | 95.9 | 178.9 | 259.1 |
대차대조표
(단위: Million USD)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 131.6 | 145.7 | 128.3 |
| 매출채권, 순액 | 79.9 | 94.0 | 104.4 |
| 재고자산 | 67.6 | 110.4 | 98.8 |
| 유동자산 총계 | 301.4 | 379.2 | 367.9 |
| 유형자산, 순액 | 61.9 | 65.2 | 64.0 |
| 비유동자산 총계 | 425.1 | 419.5 | 472.9 |
| 자산 총계 | 726.5 | 798.7 | 840.9 |
| 매입채무 | 34.6 | 42.0 | 34.5 |
| 단기차입금 | 22.9 | 6.5 | 5.6 |
| 유동부채 총계 | 106.2 | 127.4 | 97.4 |
| 장기차입금 | 160.0 | 142.4 | 10.7 |
| 비유동부채 총계 | 208.7 | 184.2 | 51.5 |
| 부채 총계 | 314.9 | 311.6 | 148.9 |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 703.1 | 600.7 | 547.0 |
| 이익잉여금 | -290.0 | -111.1 | 148.0 |
| 자본 총계 | 411.6 | 487.2 | 692.0 |
| 부채 및 자본 총계 | 726.5 | 798.7 | 840.9 |
현금흐름표
(단위: Million USD)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | 95.9 | 178.9 | 259.1 |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 31.0 | 35.8 | 41.2 |
| 비현금 운전자본 변동 | -5.5 | -31.9 | -42.5 |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | 167.7 | 238.8 | 269.6 |
| 유형자산 취득 | N/A | N/A | N/A |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -89.8 | -34.9 | -33.2 |
| 배당금 지급 | N/A | N/A | N/A |
| 차입금 변동 | -13.1 | -30.2 | -130.0 |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | -128.6 | -188.1 | -253.7 |
| 현금 순변동 | -50.7 | 15.8 | -17.4 |
주가 영향 미치는 요인들
Lattice Semiconductor Corporation(LSCC)의 주가 변동에는 여러 요인이 작용할 수 있습니다. 첫째, 환율 변동이 중요한 역할을 할 수 있습니다. 예를 들어, 미국 달러 강세로 인해 반도체 수출 가격이 비싸지면 매출이 감소해 주가가 하락할 수 있습니다. 둘째, 전반적인 거시 경제 상황도 중요한 영향을 미칩니다. 경기 침체가 발생하면 IT 지출이 줄어들어 LSCC의 제품 수요가 감소해 주가에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 셋째, 미국과 중국 간의 무역 전쟁과 같은 국가 간 갈등도 영향을 미칩니다. 예를 들어, 중국에 대한 반도체 수출 규제가 강화되면 매출 감소로 주가 하락이 예상됩니다. 넷째, 경쟁사들의 부상도 LSCC의 주가에 영향을 미칠 수 있습니다. 경쟁사가 혁신적인 제품을 출시할 경우 LSCC의 시장 점유율이 줄어들어 주가가 하락할 가능성이 있습니다. 마지막으로, 시장 트렌드 변화도 LSCC의 주가에 영향을 미칠 수 있습니다. 예를 들어, 인공지능(AI) 관련 제품 수요가 급증할 경우, 이에 대응하는 제품을 적시에 출시하면 LSCC의 매출이 증가해 주가가 상승할 수 있습니다[0][1][2][3].
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
Lattice Semiconductor Corporation(LSCC)의 미래는 몇 가지 요인에 의해 영향을 받을 수 있습니다. 첫째, AI와 머신러닝 기술의 발전은 LSCC의 비즈니스 성장에 큰 기회가 될 수 있습니다. 이러한 기술들에 반도체가 필수적이기 때문에 LSCC의 제품 수요가 증가할 가능성이 큽니다. 둘째, 5G 네트워크의 확산도 LSCC의 성장에 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 5G 인프라 구축에는 다양한 반도체가 필요하므로, 관련 시장의 성장과 함께 LSCC의 매출도 증가할 수 있습니다. 셋째, IoT(사물인터넷) 시장의 확장은 LSCC의 중요성을 더욱 부각시킬 수 있습니다. IoT 기기는 효율적이고 저전력 소모의 반도체를 필요로 하기 때문에 LSCC의 저전력 반도체 솔루션이 주목받을 수 있습니다. 넷째, 글로벌 반도체 공급망의 안정성이 LSCC의 성장에 중요한 변수로 작용할 수 있습니다. 공급망이 안정되지 않으면 생산 차질로 이어져 매출에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 다섯째, 지속적인 연구개발(R&D) 투자도 LSCC의 미래를 좌우할 중요한 요소입니다. 첨단 기술 개발과 혁신적인 제품 출시가 꾸준히 이루어진다면 시장에서 경쟁력을 유지할 수 있을 것입니다. 마지막으로, 환경 규제와 같은 외부 요인들도 LSCC의 비즈니스에 영향을 줄 수 있습니다. 친환경 반도체 개발에 대한 요구가 증가하면 이에 맞춘 전략을 통해 새로운 시장 기회를 창출할 수 있을 것입니다.