회사 소개
HZO 회사는 유독성 물질이나 폐기물의 사용, 처리, 저장 및 재활용 또는 처분에 관여하고 있는데, 모터 오일, 전기동, 냉각수, 프리온, 폐페인트 및 락커 휘너, 배터리, 용제, 윤활유, 디지싱제, 휘발유 및 디젤 등 환경에 민감한 물질들을 다루고 있습니다. 또한 제품 제조 세그먼트와 요트 챠터, 오프사이트 판매, 리테일 위치, 기술 플랫폼 등을 통해 수익을 창출하고 있습니다. 제품 제조 세그먼트에서는 프리미엄 스포츠 요트 및 요트를 생산하는 Cruisers Yachts와 맞춤화된 보트를 제작하는 Intrepid Powerboats를 보유하고 있으며, 오프사이트 판매를 통해 중고 보트를 판매하고 부품 및 악세서리를 제공합니다. 또한 요트 챠터, 리테일 위치, 기술 플랫폼을 운영하며, 최근에는 Fraser Yachts Group, Northrop & Johnson, SkipperBud’s, IGY Marinas, Midcoast Marine Group, C&C Boat Works 및 AGY를 포함한 회사를 인수하여 비즈니스를 확장하고 있습니다[0][1][2][3].
주요 고객
HZO의 고객은 주로 레크리에이션 보트, 요트, 스포츠 보트 및 맞춤형 보트에 관심이 있는 사람들입니다. 주요 고객 세그먼트에는 다음과 같은 유형의 고객들이 포함됩니다. 첫째, 고급 보트와 요트를 찾는 부유층 고객들로, 이들은 주로 해변가나 수상 스포츠를 즐기는 지역에서 거주하며 HZO의 고급 제품 라인을 선호합니다. 이 고객들은 Sea Ray, Azimut, Princess 등과 같은 브랜드의 고급 요트와 크루저를 구매하며, 품질, 성능, 스타일에 대한 높은 기대를 가지고 있습니다[0]. 둘째, 낚시 애호가들로, 이들은 고품질의 낚시 보트와 관련 장비를 찾는 고객들입니다. 이들은 주로 실용성과 안정성을 중시하며, Boston Whaler와 같은 실용적인 브랜드를 선호합니다[0]. 셋째, 가족 단위의 레저 고객들로, 이들은 주로 안전성과 사용 편의성을 중시하여 Harris와 같은 브랜드의 포톤 보트나 작은 크기의 레저 보트를 찾습니다. 넷째, 모험과 스릴을 추구하는 스포츠 애호가들로, 이들은 고성능의 파워 보트나 스포츠 크루저를 선호하며, Intrepid Powerboats와 같은 맞춤형 고성능 보트를 찾습니다[0]. 이러한 고객들은 HZO의 제품을 통해 고품질의 레저 경험, 뛰어난 안전성, 그리고 소유의 기쁨을 얻기 위해 지불합니다. HZO는 또한 요트 차터 서비스와 중고 보트 판매를 통해 다양한 고객의 니즈를 충족시키며, 이는 또 다른 주요 수익원입니다[3][4].
회사의 비용구조
HZO 주요 원가 세그먼트 분석
| 원가 세그먼트 | 세부 설명 | 주요 공급업체 |
|---|---|---|
| 자연 자원 비용 | HZO의 요트와 보트 제조에는 석유, 알루미늄, 구리, 강철, 레진과 같은 주요 자원이 필요합니다. | 다양한 글로벌 광물 및 화학 공급업체[0][1] |
| 부품 및 구성 요소 | 엔진 부품, 가구, 가죽, 보트 유리창 등은 중요한 구성 요소로, 한정된 공급업체로부터 공급받습니다. | 주로 Mercury Marine, Yamaha, Volvo 등 엔진 공급업체[1][3] |
| 에너지 소비 | 제조 과정에서 상당한 양의 에너지를 소비하며, 이는 재료의 가공과 조립에 필수적입니다. | 지역 전력회사 및 연료 공급업체 |
| 연료 및 유지비용 | 모든 레크리에이션 보트는 디젤 또는 가솔린 엔진으로 구동되므로 높은 연료 비용이 발생하며, 이는 제품 사용 및 소유 비용에 영향을 미칠 수 있습니다. | 지역 및 글로벌 연료 공급업체[3] |
| 운송 및 물류 비용 | 완성된 제품의 운송과 물류에 드는 비용이 있으며, 이는 제품의 최종 가격에 반영됩니다. | 다양한 물류 회사 및 해운사 |
| 클라우드 사용 및 컴퓨팅 파워 | 기술 플랫폼과 데이터를 관리하는 데 클라우드 서비스와 서버 유지 비용이 발생합니다. | 주요 클라우드 서비스 제공업체 (예: AWS, Microsoft Azure) |
| 판매 및 마케팅 비용 | 제품을 시장에 홍보하고 판매하는 데 드는 광고비, 프로모션비, 마케팅 비용이 포함됩니다. | 광고 대행사 및 마케팅 파트너 |
| 인건비 | 제조, 관리, 판매 등 다양한 부문의 인력 비용이 발생합니다. | 자체 고용 및 인력 관리 |
이 표는 HZO의 주요 비용 구성 요소와 이를 제공하는 주요 공급업체를 체계적으로 정리한 것으로, 각 비용 세그먼트가 회사의 운영 및 재무 상태에 어떤 영향을 미치는지 자세히 설명하고 있다.
제품군
HZO의 주요 제품은 다음과 같으며 각 제품은 HZO의 수익에 중요한 기여를 하고 있습니다:
- 신규 보트 판매
- 대표 모델: Sea Ray, Boston Whaler, Azimut, Cruisers Yachts, Intrepid Powerboats
- 수익 기여도: 전체 수익의 약 68.7%에 해당하는 16억 4540만 달러[0]
- 제품 설명: 다양한 크기와 가격대의 레저 보트와 요트를 포함. 고급 품질과 뛰어난 성능을 제공하며, 고급 레저 고객을 주요 타겟으로 함.
- 유지보수 및 수리 서비스
- 서비스 항목: 수리 서비스, 부품 및 액세서리 판매, 보관 서비스
- 수익 기여도: 전체 수익의 약 9.5%에 해당하는 2억 2860만 달러[1]
- 제품 설명: 보트 유지보수와 수리서비스는 높은 수준의 고객 서비스를 제공하며, 보관 서비스는 연중무휴로 제공됨.
- 브로커리지 판매
- 수익 기여도: 전체 수익의 약 4.8%에 해당하는 1억 1270만 달러[2]
- 제품 설명: 중고 보트와 요트를 위탁 판매하며, 고도의 고객 서비스를 제공하여 중고 보트 판매를 촉진함.
- 중고 보트 판매
- 수익 기여도: 전체 수익의 약 7.9%에 해당하는 1억 8950만 달러[3]
- 제품 설명: 신형 보트 모델의 중고 버전을 판매하며, 주로 고객으로부터 트레이드인 방식으로 입수됨. 사용된 보트도 고품질 유지 및 수리 프로그램을 통해 판매.
- 해양 엔진 및 관련 장비
- 수익 기여도: 전체 수익의 약 4.7%에 해당하는 1억 1210만 달러[3]
- 제품 설명: 주로 Mercury Marine과 Yamaha에서 제조된 해양엔진 및 관련 장비를 고객에게 제공.
- F&I 제품
- 수익 기여도: 전체 수익의 약 2.8%에 해당하는 6680만 달러[2]
- 서비스 항목: 보트 구매를 위한 금융 서비스 및 보험 상품 제공. 연장 서비스 계약 및 선불 유지보수 계획 등을 포함.
주요 경쟁사 HZO와 유사한 제품을 제작하는 주요 경쟁사는 다음과 같습니다:
| 제품군 | 경쟁사 |
|---|---|
| 고급 요트 및 레저 보트 | Brunswick Corporation (Sea Ray, Boston Whaler), Azimut-Benetti Group, Yamaha |
| 유지보수 및 수리 서비스 | Bass Pro Group (Tracker Marine Group), OneWater Marine Inc. |
| 중고 보트 및 브로커리지 서비스 | Marine Products Corporation, Campion Marine, LLC |
| 해양 엔진 및 관련 장비 | Mercury Marine, Yamaha Motor Corporation |
HZO는 주로 고급 레저 보트와 요트를 판매하며, 고객 맞춤형 금융 서비스와 유지보수 서비스를 통해 고객의 다양한 요구를 충족시키며 수익을 창출합니다. 경쟁사들 역시 고급 보트와 해양 엔진 시장에서 강력한 입지를 가지고 있으며, 이는 HZO와의 치열한 경쟁을 예고하고 있습니다.
주요 리스크
HZO의 비즈니스에 대한 가능한 위험은 다음과 같습니다: 환경규제 준수를 위한 지속적인 요구사항으로 인한 추가 비용 발생 가능성, 해상 산업 규제 요건으로 인한 보트 구매자에 대한 규제 요구 사항, 증가하는 사이버 보안 요구 사항으로 인한 정보 기술 시스템 해킹 및 중단 위험, 글로벌 사이버 공격으로 인한 개인정보 침해 및 사생활 보호 문제, 생산 소재 및 원가의 불안정성으로 인한 비즈니스 운영에 부정적인 영향을 줄 수 있는 석유 가격 상승 가능성, 주요 제공업체의 운영 지속을 방해할 수 있는 원자재 공급 중단 및 단일 공급업체 위험, 국제 무역 정책 변경으로 인한 무역 거래 및 금융 활동에 부정적인 영향을 줄 수 있는 티켓 무역 장벽 등이 있습니다[0][1][2][3]. 해당 위험들은 HZO의 비즈니스 운영을 영향을 줄 수 있으며 적절한 대비 및 관리가 필요합니다.
뉴스
재무
손익계산서
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 2.1B | 2.3B | 2.4B |
| 매출원가 | 1.4B | 1.5B | 1.6B |
| 매출총이익 | 659.4M | 805.8M | 835.3M |
| 영업비용 | 450.0M | 540.5M | 634.5M |
| 영업이익 | 209.5M | 265.2M | 200.8M |
| 영업외수익 | 3.7M | 3.3M | 53.4M |
| 세전 순이익 | 205.8M | 261.9M | 147.4M |
| 법인세 비용 | 50.8M | 63.9M | 38.0M |
| 당기순이익 | 155.0M | 198.0M | 109.3M |
대차대조표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 222.2M | 228.3M | 201.5M |
| 매출채권, 순액 | 39.0M | 41.2M | 70.8M |
| 재고자산 | 231.0M | 454.4M | 812.8M |
| 유동자산 총계 | 517.5M | 754.0M | 1.1B |
| 유형자산, 순액 | 280.4M | 342.8M | 666.3M |
| 비유동자산 총계 | 490.3M | 598.8M | 1.3B |
| 자산 총계 | 1.0B | 1.4B | 2.4B |
| 매입채무 | 25.7M | 34.3M | 71.7M |
| 단기차입금 | 38.1M | 144.6M | 580.9M |
| 유동부채 총계 | 251.1M | 412.8M | 847.0M |
| 장기차입금 | 144.5M | 135.0M | 513.0M |
| 비유동부채 총계 | 161.8M | 157.3M | 655.8M |
| 부채 총계 | 412.9M | 570.1M | 1.5B |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 288.9M | 303.5M | 323.2M |
| 이익잉여금 | 432.7M | 630.7M | 739.9M |
| 자본 총계 | 594.9M | 782.7M | 918.4M |
| 부채 및 자본 총계 | 1.0B | 1.4B | 2.4B |
현금흐름표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | 155.0M | 198.0M | 109.5M |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 15.6M | 19.4M | 41.0M |
| 비현금 운전자본 변동 | 187.8M | -163.7M | -411.0M |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | 373.9M | 76.6M | -222.2M |
| 유형자산 취득 | -26.1M | -58.5M | -65.4M |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -161.1M | -140.5M | -576.4M |
| 배당금 지급 | N/A | N/A | N/A |
| 차입금 변동 | 44.0M | -2.9M | 374.7M |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | -145.7M | 73.1M | 770.4M |
| 현금 순변동 | 67.0M | 9.2M | -28.2M |
주가 영향 미치는 요인들
HZO 회사의 주가 상승 또는 하락의 원인은 여러 가지 요인에 의해 결정됩니다. 환율 변동의 경우, 미국 달러가 강세를 보이면 해외 판매 수익이 감소해 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 반대로, 미국 달러가 약세를 보이면 해외 판매 수익이 증가해 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 거시경제적 상태에서는 경기 침체나 금리 인상은 소비자 구매력을 감소시켜 보트 판매가 줄어들어 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 반대로, 경제 호황이나 금리 인하는 소비자들이 더 많은 지출 여력을 가지게 되어 긍정적인 영향을 줄 수 있습니다. 국가 간 갈등, 예를 들어 미중 무역 전쟁은 수입 관세가 높아져 원자재 비용 상승을 초래해 회사의 이익을 감소시킬 수 있어 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 그러나 무역 갈등이 완화되면 원자재 비용이 안정화되어 긍정적인 영향을 줄 수 있습니다. 경쟁사의 부상은 시장 점유율을 잃는 결과를 초래해 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 반대로, 경쟁사가 큰 손실을 겪거나 운영 문제를 겪으면 시장 점유율을 확대할 수 있어 긍정적인 영향을 줄 수 있습니다. 시장 트렌드 변화와 관련해서는, 예를 들어 친환경 요트에 대한 수요 증가가 회사의 신제품 출시와 맞물리면 긍정적인 영향을 줄 수 있습니다. 그러나 회사가 이러한 트렌드에 적응하지 못하면 부정적인 영향을 받을 수 있습니다[0][1].
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
HZO 회사의 미래는 여러 가지 요인에 의해 영향을 받을 수 있습니다. 먼저, HZO는 최근 다양한 인수와 디지털 플랫폼 확장을 통해 사업을 다각화하고 있습니다. Fraser Yachts Group, Northrop & Johnson, SkipperBud’s, IGY Marinas 등의 인수는 슈퍼요트 브로커리지 및 럭셔리 요트 서비스에서의 경쟁력을 강화하며, IGY Marinas의 글로벌 네트워크는 고급 요트 고객들에게 일관된 서비스를 제공할 수 있는 장점을 가지고 있습니다. 또한, 디지털 서비스는 24시간 제공되어 고객이 언제든지 요트와 보트를 검색하고 질문할 수 있는 플랫폼을 제공하며, 이로 인해 고객 만족도와 접근성이 향상될 것으로 보입니다[0][1]. 그러나 글로벌 경제 상황과 환율 변동, 특히 미국 달러 강세는 해외 판매 수익에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 경기 침체나 높은 금리는 소비자들의 구매력을 줄여 HZO의 매출에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다[1]. 또한, HZO의 성장 전략은 새로운 소매 위치 개설, 신규 제품 라인 제공 등을 통해 내부 성장을 모색하고 있지만, 기존 제조업체와의 유통 권한 확보에 어려움을 겪을 가능성도 있습니다[3]. 인수 합병을 통한 성장도 계속 추구하고 있지만, 적절한 인수 대상을 찾는 것이 점점 어려워질 수 있으며, 통합 과정에서 직원 유지, 고객과의 관계 유지를 포함한 운영상의 어려움을 겪을 수 있습니다[4][5]. 이러한 요소들은 HZO의 미래 성장을 좌우할 중요 요소가 될 것입니다.