회사 소개
Commvault Systems, Inc.는 데이터 보호 및 사이버 내성을 제공하는 기업으로, 수익원은 구독료, 영구 소프트웨어 라이센스, 고객 지원 계약 및 기타 서비스에서 발생합니다. 구독은 소프트웨어 부분의 기간 제한 계약을 포함하며, 영구 라이센스는 영구 소프트웨어 라이센스 판매에서 발생합니다. 이 외에도 고객 지원에는 소프트웨어 제품과 관련된 지원 계약과 관련된 수익이 포함되며, 기타 서비스는 주로 컨설팅, 설치 서비스 및 교육과 관련된 수익을 포함합니다. 또한, Commvault는 전략적 관계를 통해 솔루션의 개발, 마케팅 및 판매를 지원하는 파트너십을 구축하고 있으며, 기존 사용자들이 사이버 내성 목표를 달성하도록 전략적 가이드와 조언을 제공하는 엔터프라이즈 성공 프로그램과 같은 고객 성공 옵션도 제공하고 있습니다. 또한, 기술 컨설팅 서비스, 회복 서비스, 교육 서비스 및 원격 관리 서비스를 통해 데이터 보호 및 사이버 내성을 지원하고 있습니다. Commvault는 글로벌 기업 및 정부 기관을 비롯한 다양한 규모의 고객을 지원하며, 다양한 산업분야의 고객들을 대상으로 솔루션을 제공하고 있습니다 .
주요 고객
Commvault Systems, Inc.의 고객들은 주로 대규모 글로벌 기업부터 중소기업 및 정부 기관까지 다양한 규모의 조직들로 구성되어 있습니다. 고객 세그먼트는 금융 서비스, 정부, 의료, 제약, 기술, 법률, 제조, 유틸리티 및 에너지와 같은 다양한 산업 분야로 나뉩니다. 이들 고객은 데이터 보호와 사이버 내성 솔루션을 통해 데이터를 안전하게 보호하고, 규제 준수 요구 사항을 충족하며, 사이버 공격으로부터 복구하기 위해 Commvault의 제품을 사용합니다. 대기업 고객들은 복잡한 데이터 관리와 보호 요구 사항을 처리하기 위해 Commvault의 포괄적인 데이터 관리 솔루션을 채택하며, 중소기업과 정부 기관은 비용 효율적이고 확장 가능한 데이터 보호 솔루션을 찾습니다. 또한, 고객들은 클라우드 기반 인프라를 신속하게 채택하기 위해 Commvault의 SaaS(Software-as-a-Service) 및 데이터 보호 서비스를 활용합니다. 특히, 잠재 고객이나 기존 대기업 고객의 경우, 솔루션 평가에 상당한 자원을 투입하며, Commvault는 이러한 고객들에게 솔루션의 가치를 교육하는 데 많은 시간과 노력을 들이고 있습니다[0][1][2].
회사의 비용구조
| 비용 항목 | 세부 설명 | 주요 공급 업체 |
|---|---|---|
| 구독 비용 | 제3자 로열티, 미디어, 매뉴얼, 번역 및 배포 비용, 하드웨어 및 SaaS 제공과 관련된 제3자 호스팅 비용 | Microsoft Azure, Amazon Web Services (AWS) |
| 영구 라이센스 비용 | 제3자 로열티, 미디어, 매뉴얼, 번역 및 배포 비용 | Oracle, Red Hat |
| 고객 지원 비용 | 고객 지원 서비스 제공을 위한 급여와 직원 혜택 비용 | 내부 인력 |
| 기타 서비스 비용 | 전문가 서비스 제공을 위한 급여와 직원 혜택 비용 | 내부 인력 |
| 영업 및 마케팅 비용 | 급여, 커미션, 직원 혜택, 주식 기반 보상, 출장 경비, 판매 홍보비용 및 마케팅 행사 비용 | 내부 인력 및 외부 마케팅 에이전시 |
| 연구 개발 비용 | 소프트웨어 애플리케이션 개발과 수정 관련 비용으로, 급여, 주식 기반 보상, 컨설팅 비용, 특허 등록 관련 법무 비용 | 내부 인력, IBM |
| 일반 및 행정 비용 | 경영진, 회계, 인사, 법무, 정보 시스템 및 기타 행정 인력의 급여, 주식 기반 보상, 외부 법무 및 회계 서비스 비용 | 내부 인력, 외부 법무 및 회계 법인 |
비용 항목은 주로 급여, 제3자 로열티, 호스팅 비용, 마케팅 및 연구 개발 관련 비용 등으로 구성되며, 주요 공급 업체로는 Microsoft Azure, AWS, Oracle, Red Hat 등이 포함됩니다[0][1].
제품군
Commvault Systems, Inc.는 주로 데이터 보호와 사이버 내성 솔루션을 제공하며, 아래와 같은 주요 제품들을 통해 수익을 창출합니다. 각 제품군은 회사의 전체 매출에 기여하며, 다양한 수익 모델을 특징으로 합니다.
주요 제품 및 수익 기여도
| 제품군 | 설명 | 수익 기여도 |
|---|---|---|
| 구독(Subscription) | 기간제 소프트웨어 라이센스 및 SaaS(Software-as-a-Service) 제공. 고객은 일정 기간 동안 소프트웨어를 사용할 권리를 가지며, SaaS의 경우 계약 기간 내 호스팅된 소프트웨어를 사용 | 약 90% |
| 영구 소프트웨어 라이센스(Perpetual Software License) | 영구 사용 가능한 소프트웨어 판매. 소프트웨어가 제공될 때 일시에 수익 인식 | 데이터 미표시 |
| 고객 지원(Customer Support) | 소프트웨어 업데이트, 전화 및 웹 지원, 프리미엄 지원 서비스 등을 포함하는 고객 지원 계약. 일정 비율로 매출 인식됨 | 데이터 미표시 |
| 기타 서비스(Other Services) | 컨설팅, 설치 서비스, 고객 교육 등을 포함한 전문 서비스. 서비스 제공 시점에 따라 수익 인식 | 데이터 미표시 |
주요 경쟁사와 제품 비교
Commvault는 데이터 보호 및 사이버 내성 시장에서 여러 경쟁사들과 경쟁하고 있습니다. 주요 경쟁사 및 이들이 제공하는 유사한 제품은 아래와 같습니다.
| 경쟁사 | 주요 제품 | 설명 |
|---|---|---|
| Veeam | Veeam Backup & Replication | 가상, 물리 및 클라우드 기반 워크로드를 위한 백업 및 복구 솔루션 |
| IBM | IBM Spectrum Protect | 엔터프라이즈 데이터 보호 솔루션으로 백업, 복구, 아카이빙 기능 제공 |
| Dell-EMC | Dell EMC Data Protection Suite | 데이터 백업, 복구, 아카이빙 및 복제 솔루션 포함 |
| Veritas | Veritas NetBackup | 멀티클라우드 환경을 위한 데이터 보호 및 백업 솔루션 |
| Cohesity | Cohesity DataProtect | 하이퍼컨버지드 데이터 보호 솔루션으로 백업, 복구, 파일 및 객체 서비스 제공 |
Commvault는 이들 경쟁사와 차별화된 포괄적 데이터 관리 솔루션을 제공하며, 다양한 산업 분야의 고객들에게 데이터 보호와 사이버 내성 목표를 달성하도록 지원합니다[0][1].
주요 리스크
Commvault Systems, Inc.의 비즈니스에 영향을 미칠 수 있는 잠재적 위험으로는 다음과 같은 요인들이 포함됩니다. 먼저, 고객 및 리셀러가 금전적인 어려움으로 인해 지불 의무를 이행하지 못하는 경우가 있을 수 있으며, 이는 재무상태, 영업실적 및 현금흐름에 실질적인 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 또한, 솔루션의 상호운용성을 개발할 때 다른 기업의 제품, 운영 체제 및 하드웨어와 협력해야 하는데, 이러한 시스템에 대한 개발 지연이나 시장에서의 경쟁력이 떨어질 경우 비즈니스 및 영업 결과에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 또한, 긴 판매 및 구현 주기인 경우가 있어 큰 고객을 대상으로 하는 경우 수익의 규모, 시기 및 예측 가능성에 부정적인 영향을 줄 수 있고, 이러한 위험으로 인해 영업 결과와 재무적 상태가 불안정해질 수 있습니다. 또한, 기술 및 보안 관련 위험으로 IT 시스템의 고장, 네트워크 장애, 사이버 보안 사고 및 데이터 보안 위반에 대처해야 하며, 이러한 문제가 재무 상태 및 영업 결과에 실질적인 악영향을 줄 수 있습니다[0][1].
뉴스
재무
손익계산서
| 항목 | 2022 | 2023 | 2024 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 769.6M | 784.6M | 839.2M |
| 매출원가 | 113.9M | 135.4M | 151.6M |
| 매출총이익 | 655.7M | 649.2M | 687.6M |
| 영업비용 | 608.0M | 596.1M | 607.7M |
| 영업이익 | 47.8M | 53.0M | 79.9M |
| 영업외수익 | 4.3M | 68.4M | -3.7M |
| 세전 순이익 | 43.4M | -15.4M | 83.6M |
| 법인세 비용 | 9.8M | 20.4M | -85.3M |
| 당기순이익 | 33.6M | -35.8M | 168.9M |
대차대조표
| 항목 | 2022 | 2023 | 2024 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 267.5M | 287.8M | 312.8M |
| 매출채권, 순액 | 194.2M | 210.4M | 222.7M |
| 재고자산 | N/A | N/A | N/A |
| 유동자산 총계 | 484.1M | 550.9M | 595.1M |
| 유형자산, 순액 | 121.4M | 20.1M | 18.5M |
| 비유동자산 총계 | 332.0M | 231.7M | 348.8M |
| 자산 총계 | 816.1M | 782.6M | 943.9M |
| 매입채무 | 432.0k | 108.0k | 299.0k |
| 단기차입금 | 4.8M | 4.5M | 4.9M |
| 유동부채 총계 | 394.1M | 410.1M | 484.9M |
| 장기차입금 | 11.3M | 8.3M | 7.2M |
| 비유동부채 총계 | 166.2M | 186.4M | 180.9M |
| 부채 총계 | 560.3M | 596.5M | 665.8M |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 1.2B | 1.3B | 1.4B |
| 이익잉여금 | -898.7M | -1.1B | -1.1B |
| 자본 총계 | 255.8M | 186.1M | 278.1M |
| 부채 및 자본 총계 | 816.1M | 782.6M | 943.9M |
현금흐름표
| 항목 | 2022 | 2023 | 2024 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | 33.6M | -35.8M | 168.9M |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 10.9M | 10.3M | 6.5M |
| 비현금 운전자본 변동 | 9.4M | 14.3M | 16.9M |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | 177.2M | 170.3M | 203.8M |
| 유형자산 취득 | -3.9M | -3.2M | -4.1M |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -24.4M | -5.3M | -5.5M |
| 배당금 지급 | N/A | N/A | N/A |
| 차입금 변동 | N/A | N/A | N/A |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | -276.1M | -135.6M | -170.6M |
| 현금 순변동 | -123.4M | 29.4M | 27.7M |
주가 영향 미치는 요인들
Commvault Systems, Inc.의 주가 변동 원인은 다양한 요소들이 있으며, 이는 환율 변동, 거시경제 상황, 국가 간 갈등, 경쟁자 증가, 시장 트렌드 변화 등을 포함합니다. 먼저, 환율 변동의 경우 달러 대비 유로, 호주 달러, 영국 파운드 등 주요 통화의 환율 변동이 수익에 크게 영향을 미칠 수 있습니다. 예를 들어, 미국 달러 강세가 지속된다면, 해외 매출액은 달러로 환산될 때 감소하여 부정적인 영향을 줄 수 있습니다[0]. 거시경제 상황에서는 경제 회복 속도가 느리거나 불안정할 경우, 소비자 신뢰도 감소와 기업 이익 감소로 주문 취소 또는 지연이 발생할 수 있으며, 이는 주가에 부정적 영향을 줄 것입니다[1]. 미중 무역 전쟁과 같은 국가 간 갈등은 글로벌 공급망에 혼란을 초래하여 운영 비용 증가와 매출 감소를 유발할 수 있는데, 이는 주가 하락으로 이어질 수 있습니다[2]. 새로운 경쟁자의 등장은 시장 점유율 감소로 인한 매출 감소를 초래할 수 있으며, 이는 주가에 부정적 영향을 미칩니다[3]. 마지막으로, 시장 트렌드가 데이터 보호와 사이버 내성 솔루션의 수요 증가로 변한다면, 이는 Commvault의 제품 및 서비스 수요 증가로 이어져 주가 상승을 도모할 수 있습니다[4].
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
Commvault Systems, Inc.의 미래는 데이터 보호 및 사이버 내성 시장의 성장에 크게 의존할 것입니다. 이 시장이 지속적으로 확장된다면, CVLT의 제품과 서비스에 대한 수요가 증가할 가능성이 높습니다. 반면, 이 시장이 축소되거나 성장 속도가 둔화되면 매출과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. CVLT는 또한 SaaS(Software as a Service) 기반의 솔루션을 강화하고 있으며, 이를 위해 상당한 인프라 투자가 필요합니다. 클라우드 서비스의 성공적인 구축과 운영은 성장을 돕겠지만, 고객 수요 감소나 기술적 문제로 인한 비용 증가가 발생하면 재정적 성과에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다[0][1]. 또한, 전 세계적으로 판매 네트워크를 강화하고 있는데, 파트너나 리셀러의 효과적인 판매가 이루어지지 않으면 매출 감소가 예상됩니다[2][3]. 경쟁 심화로 인한 가격 인하, 시장 점유율 감소, 이윤율 저하 역시 예상되는 위험 요소입니다[4]. 반면, 데이터 보호 기술에 대한 투자와 혁신이 지속된다면, 시장의 기술적 진보와 함께 장기적으로 안정적인 성장을 기대할 수 있습니다.