회사 소개
AMCR는 글로벌 포장 솔루션을 개발하고 제조하는 글로벌 리더로, 음식물, 음료, 의약품, 의료기기, 가정용품 및 개인용품 등을 위한 책임감 있는 포장을 생산하여 매일 세계적인 포장 문제를 해결하며 고객과 소비자들을 위해 기능성, 매력성 및 비용 효율성이 뛰어난, 환경 친화적인 포장물을 제공합니다. 그들은 주요 포장 소재인 종이, 금속, 플라스틱, 재활용 및 생물 기반 소재, 재활용 가능한 플라스틱의 지속 가능한 사용을 포함한 모든 주요 포장 소재에 대한 전문성을 갖추고 있으며 이를 통해 고객들의 성장하는 포장 요구 사항을 충족시키는 혁신적인 솔루션으로 환경 영향을 개선합니다. 또한, 유연 구성 및 강인 포장, 특수 판지, 그리고 폐폐의 포장 솔루션을 제공하는 업무 전략을 갖추고 있으며 이를 통해 고객, 직원, 주주 및 환경을 위해 승리하겠다는 포부를 갖고 있습니다[0].
주요 고객
AMCR의 주요 고객은 고성능 포장 솔루션을 필요로 하는 다양한 산업에 걸쳐 분포되어 있습니다. 고객 세그먼트는 크게 식음료, 제약, 의료기기, 가정용품 및 개인용품 산업으로 나눌 수 있습니다. 식음료 산업에서는 신선도 유지와 안전성을 위해 고품질 포장이 필요하며, 주로 유연한 포장 및 경질 포장 솔루션을 사용합니다. 제약 및 의료기기 산업의 경우 엄격한 규제를 준수해야 하며, 제품의 무균 상태와 보존을 위해 특수한 포장재가 필수적입니다. 가정용품 및 개인용품 산업에서는 제품의 매력도와 사용 편의성을 높이기 위한 다양한 디자인과 소재가 중요합니다. AMCR의 고객들은 이러한 포장 솔루션을 통해 제품의 품질을 유지하거나 향상시키고, 브랜드 이미지 개선, 비용 효율성, 그리고 환경적 지속 가능성을 강화할 수 있기 때문에 AMCR의 제품에 비용을 지불합니다[0][1].
회사의 비용구조
아래는 AMCR의 주요 비용 항목과 관련된 상세 설명입니다. 각 비용 항목에 대해 자원을 제공하는 주요 회사를 포함합니다.
| 비용 항목 | 상세 설명 | 자원 제공 회사 |
|---|---|---|
| 원자재 비용 | AMCR는 폴리머 수지, 필름, 종이, 잉크, 용매, 접착제, 알루미늄 및 화학 물질과 같은 원자재를 사용하여 제품을 제조합니다. 이러한 원자재의 가격은 경제 상황, 환율 변동, 자원 가용성 및 공급망 문제 등의 이유로 변동합니다. | 다우 케미칼, 듀폰, 바스프, 롯데케미칼 같은 글로벌 화학 회사 |
| 에너지 비용 | 제조 공정에서 상당한 양의 에너지를 소비합니다. 특히, 유럽의 경우 러시아-우크라이나 분쟁으로 인해 에너지 가격 변동이 심합니다. | 지역 전력 회사와 국제 에너지 공급업체 |
| 물류 및 운송 비용 | 제품의 운송 및 공급망 관리 비용이 포함되며, 연료 가격 및 글로벌 무역 정책 변화에 따라 변동합니다. | DHL, UPS, 페덱스 같은 국제 물류 회사 |
| 인건비 | 제조 공장 운영 및 관리, 연구 개발 등의 인건비가 포함되며, 지역별 최저 임금 인상 및 노동법 규제 변화에 영향을 받습니다. | - |
| 재활용 및 환경 규제 비용 | 지속 가능성 목표 달성을 위해 재활용 소재 사용 및 환경 규제 준수 비용이 포함됩니다. 특히, 포스트컨슈머 리사이클드(PCR) 콘텐츠 사용과 관련된 비용이 증가하고 있습니다. | 재활용 소재 제공업체 및 환경 관련 규제 기관 |
| IT 및 기술 비용 | 생산 공정의 자동화, 공급망 관리, 고객 관리 시스템 등을 위한 컴퓨팅 파워, 클라우드 사용 비용이 포함됩니다. | 아마존 웹 서비스(AWS), 마이크로소프트 Azure 등 |
AMCR는 이러한 비용 요소들을 관리하기 위해 다양한 전략을 채택하고 있으며, 주요 원자재 및 에너지 공급업체와 긴밀히 협력합니다[0][1][2][3].
제품군
AMCR의 주요 제품과 매출 기여도는 다음과 같습니다:
| 제품 | 세그먼트 | 2023년 매출 (백만 달러) | 2022년 매출 (백만 달러) | 2021년 매출 (백만 달러) |
|---|---|---|---|---|
| 필름 및 기타 유연 제품 | 유연 포장 | 10,061 | 10,033 | 8,934 |
| 특수 유연 접이식 상자 | 유연 포장 | 1,093 | 1,118 | 1,104 |
| 용기, 프리폼 및 클로저 | 경질 포장 | 3,540 | 3,393 | 2,823 |
| 총 매출 | 14,694 | 14,544 | 12,861 |
필름 및 기타 유연 제품은 AMCR의 주요 제품군으로, 유연 포장 세그먼트에서 가장 높은 매출을 차지하고 있으며, 2023년에 10,061백만 달러의 매출을 기록했습니다. 이 제품군은 다양한 산업에서 주로 음식물, 음료 및 제약 제품의 포장에 사용되며, 높은 신선도 유지와 제품 안전성을 보장합니다. 특수 유연 접이식 상자는 유연 포장 세그먼트의 또 다른 주요 제품으로, 주로 가정용품 및 개인용품의 포장에 사용되며 2023년에 1,093백만 달러의 매출을 발생시켰습니다. 용기, 프리폼 및 클로저는 경질 포장 세그먼트의 주요 제품군으로, 음료 및 식품 산업에서 널리 사용되며 2023년에 3,540백만 달러의 매출을 기록했습니다[0].
경쟁사로는 패키징 솔루션 분야에서 활약하는 여러 다른 기업들이 있으며, 이들 중 일부는 다음과 같습니다:
| 경쟁사 | 주요 제품 |
|---|---|
| Ball Corporation | 금속 용기 및 캔 |
| Crown Holdings | 금속 포장 |
| Sealed Air Corporation | 보호 포장 및 식품 포장 |
| Berry Global Group | 플라스틱 포장 제품 |
Ball Corporation과 Crown Holdings는 금속 포장 부문에서 강력한 경쟁자로, 주로 음료 캔과 같은 금속 용기를 생산합니다. Sealed Air Corporation은 보호 포장 및 식품 포장을 전문으로 하며, Berry Global Group은 다양한 플라스틱 포장 제품을 제조하여 AMCR와 경쟁하고 있습니다[0].
주요 리스크
AMCR의 사업에 잠재적인 위험은 다음과 같습니다:
- 정치적, 법적, 규제적 시스템이 계속적으로 변화하는 아르헨티나, 브라질, 중국, 콜롬비아, 인도, 페루와 같은 운영 국가들에서의 영향, 국가간 갈등, 테러리즘 행위, 사회 및 민족 폭동, 그리고 지리적 사건 등에 의한 경제적, 법적, 규제적 혼란이 운영에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
- 원료 비용의 가격 변동이나 부족으로 인해 사업에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 팔로머 수지, 필름, 종이, 잉크, 용제, 알루미늄, 화학물 등 모든 원자재는 제3자로부터 구매되며, 가격 변동은 경제 상황, 통화 및 상품 가격 변동, 자원 가용성 및 기타 공급망 도전요소 등으로 인해 발생할 수 있습니다[0].
- 대기 및 다른 기입물의 가격 변동 또는 부족에 의해 비즈니스에 악영향을 줄 수 있으며, 본사의 제품 판매 및 수익성이 원자재, 노동력 및 에너지를 포함한 기타 출처의 가용성과 비용에 의존하고 있음을 감안할 때, 이러한 원료 가격의 변동은 우리의 통제 범위를 벗어난 상당한 변동이 발생할 수 있습니다. 즉, 본사의 업무와 재무 성과에 부정적인 영향을 줄 수 있으며, 비즈니스를 관통하는 다소 공급 이상으로 인한 비용 증가와 공급 중단은 비즈니스 및 재무 성과에 중요한 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다[1].
- 정보 기술 및 사이버 보안 위험을 고려해야 합니다. 우리의 정보 기술 시스템의 보안과 가용성에 영향을 미칠 수 있는 사이버 공격의 증가는 우리의 금융 상황과 운영 결과에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 마찬가지로, 고급국가 및 정부 기관에서의 사이버 공격에 대한 위협은 계속해서 증가할 수 있으며, 이러한 사이버 공격으로 인해 우리의 정보 기술 시스템에 영향이 없다. 그러나, 우리의 보안장치가 항상 시스템에 영향을 미치지 못할 수 있으며, 이로 인해 비즈니스, 재정 건전성 결과, 또는 현금 흐름에 중대한 영향을 미칠 수 있습니다[2].
뉴스
(2024-10-17) 글로벌 수축 및 신축 슬리브 라벨 시장 규모는 2025년 149억 8천만 달러에서 2032년까지 234억 8천만 달러로 성장할 것으로 예상되며, 이는 포장 식품에 대한 수요 증가와 기술 발전에 의해 주도됩니다. 아시아 태평양 지역은 2023년 시장을 지배했으며 계속해서 성장할 것으로 보입니다.link
재무
손익계산서
| 항목 | 2022 | 2023 | 2024 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 14.5B | 14.7B | 13.6B |
| 매출원가 | 11.7B | 12.0B | 10.9B |
| 매출총이익 | 2.8B | 2.7B | 2.7B |
| 영업비용 | 1.3B | 1.3B | 1.4B |
| 영업이익 | 1.5B | 1.4B | 1.3B |
| 영업외수익 | 358.0M | 153.0M | 404.0M |
| 세전 순이익 | 1.1B | 1.3B | 907.0M |
| 법인세 비용 | 300.0M | 193.0M | 163.0M |
| 당기순이익 | 805.0M | 1.0B | 730.0M |
대차대조표
| 항목 | 2022 | 2023 | 2024 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 775.0M | 689.0M | 588.0M |
| 매출채권, 순액 | 1.9B | 1.9B | 1.8B |
| 재고자산 | 2.4B | 2.2B | 2.0B |
| 유동자산 총계 | 5.9B | 5.3B | 5.0B |
| 유형자산, 순액 | 4.2B | 4.3B | 4.3B |
| 비유동자산 총계 | 11.6B | 11.7B | 11.6B |
| 자산 총계 | 17.4B | 17.0B | 16.5B |
| 매입채무 | 3.1B | 2.7B | 2.6B |
| 단기차입금 | 150.0M | 93.0M | 96.0M |
| 유동부채 총계 | 5.1B | 4.5B | 4.3B |
| 장기차입금 | 6.8B | 7.1B | 7.1B |
| 비유동부채 총계 | 8.2B | 8.4B | 8.3B |
| 부채 총계 | 13.3B | 12.9B | 12.6B |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 4.4B | 4.0B | 4.0B |
| 이익잉여금 | 534.0M | 865.0M | 879.0M |
| 자본 총계 | 4.1B | 4.1B | 4.0B |
| 부채 및 자본 총계 | 17.4B | 17.0B | 16.5B |
현금흐름표
| 항목 | 2022 | 2023 | 2024 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | 815.0M | 1.1B | 740.0M |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 625.0M | 586.0M | 595.0M |
| 비현금 운전자본 변동 | -207.0M | -265.0M | -120.0M |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | 1.5B | 1.3B | 1.3B |
| 유형자산 취득 | -527.0M | -526.0M | -492.0M |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -527.0M | -309.0M | -476.0M |
| 배당금 지급 | -732.0M | -723.0M | -722.0M |
| 차입금 변동 | 471.0M | 217.0M | 997.0M |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | -891.0M | -1.0B | -857.0M |
| 현금 순변동 | 108.0M | -73.0M | -12.0M |
주가 영향 미치는 요인들
AMCR의 주가 급등 또는 하락의 원인은 다양하며, 여기에는 환율, 거시경제 상황, 국가 간 갈등, 경쟁자의 부상, 시장 트렌드 변화 등이 포함됩니다. 가상 시나리오를 통해 이러한 요인들이 주가에 미치는 영향을 알아보겠습니다. 첫째, 환율 변동 시나리오에서는 주요 거래 통화인 유로, 파운드, 호주 달러, 중국 위안 등이 달러 대비 가치가 급락할 경우, 환차손이 발생해 회사의 순이익이 감소하고 주가에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다[0]. 둘째, 거시경제 상황 시나리오에서는 글로벌 경제 침체가 발생하면 제품 수요가 줄어들어 매출 감소와 함께 주가가 하락할 가능성이 큽니다[1]. 셋째, 미중 무역전쟁과 같은 국가 간 갈등 시나리오에서는 원자재 비용 상승과 공급망 차질이 발생해 이익이 줄어들어 주가에 부정적 영향을 줄 수 있습니다[2]. 넷째, 새로운 경쟁자의 부상 시나리오에서는 시장 점유율을 뺏기며 매출이 감소해 주가에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 마지막으로, 친환경 포장재 수요 증가와 같은 시장 트렌드 변화 시나리오에서는 AMCR의 지속 가능한 포장 솔루션에 대한 수요가 늘어나면서 매출 증가로 주가가 긍정적 영향을 받을 수 있습니다[3][4].
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
AMCR(AMCOR)의 미래 전망은 다양한 요인에 따라 성장하거나 축소될 수 있다. 성장 요인으로는 지속 가능한 포장 솔루션에 대한 높아지는 수요가 있다. 전 세계적으로 환경 보호에 대한 인식이 증대되면서 재활용 가능하고 친환경적인 포장재에 대한 수요가 증가하고 있으며, 이는 AMCR의 수익을 견고히 할 수 있다[0]. 또한 신흥 시장에서의 확장도 큰 기회 요인이다. 신흥 시장에서는 경제 발전과 함께 포장재 수요가 급증하고 있어, 이 지역에서의 사업 확장은 상당한 매출 증가를 가져올 수 있다[1]. 반면에, 거시경제적 불확실성, 특히 인플레이션과 같은 요소는 회사에 부정적인 영향을 미칠 수 있다. 이러한 경제 불확실성은 고객의 구매력 감소와 연쇄적으로 매출 감소를 초래할 수 있다[0]. 또 다른 리스크는 글로벌 원자재 가격 변동으로, 원자재 가격의 급등은 생산 비용을 증가시키고, 이는 이익 감소로 이어질 수 있다[0][4]. 마지막으로, 경쟁사들의 기술 혁신과 시장 점유율 확대도 AMCR의 성장을 제한하는 요소가 될 수 있으며, 주기적인 산업 트렌드 변화에 대한 빠른 대응이 없을 경우 시장 경쟁력에도 악영향을 미칠 수 있다[5][6].