회사 소개
AEI는 다양한 사업분야를 포괄하는 다변화된 홀딩 회사로, 주로 미국, 싱가포르, 홍콩, 호주 및 한국에서 EHome 커뮤니티 및 부동산 개발, 금융 서비스, 디지털 변형 기술, 생물 보건 활동 및 소비재를 주요 사업으로 갖고 있습니다. 주요 사업은 싱가포르 증권 거래소에 상장된 Alset International Limited을 통해 주로 관리되며, 부동산 부문에서는 주로 휴스턴 근처의 부동산 프로젝트를 개발하고 있는 반면, 디지털 변형 기술 부문에서는 B2B(사업 간) 전자 상거래, 협업 및 소셜 네트워킹 기능에 초점을 맞추고 있습니다. 생물 보건 부문은 소비자 제품 판매를 포함하며, 향후 사업 인수와 관련된 기업 인수 및 부화, 기업 자문 서비스 제공을 지향하고 있습니다. 또한 미국, 호주, 싱가포르, 한국에서 사업을 확대하기 위한 관련 기업에 대한 소유권이 있습니다. AEI의 수익 모델은 부동산 개발용 부지 매각, 임대 주택료, 생물 보건 제품 판매 및 기타 활동으로부터 파생되며, 해당 수익 모델은 점차 임대사업, 디지털 변형 기술, 생물 보건 사업 및 향후 사업 인수로 인한 수익 기여도 증대를 전망하고 있습니다 .
주요 고객
AEI의 고객 프로필은 주로 부동산 개발자, 임대 주택 거주자, 바이오헬스 제품 구매자 및 디지털 전환 기술을 필요로 하는 기업들로 나눌 수 있습니다. 부동산 개발자는 AEI가 개발한 주택용 토지를 구매하여 주택 건설을 위한 기반을 마련하며, 대부분의 부동산 매출이 여기에서 발생합니다. 또한 임대 주택 거주자들은 AEI의 주택 임대 서비스를 이용하여 거주 환경을 마련하는데, 이는 안정적이고 지속적인 임대료 수익을 제공합니다. 바이오헬스 제품 구매자는 개별 소비자나 건강관리 관련 기업들로, 이들은 건강 증진을 목표로 AEI의 첨단 바이오헬스 제품을 구매합니다. 마지막으로 디지털 전환 기술을 필요로 하는 기업들은 비즈니스를 효율적으로 운영하고 경쟁력을 높이기 위해 AEI의 기술 솔루션을 사용하며, 이는 주로 B2B(기업 간 거래) 방식으로 이루어집니다. 고객들이 AEI의 제품과 서비스를 구매하는 이유는 각각의 서비스를 통해 얻는 고유한 가치 때문입니다. 부동산 개발자는 안정적인 토지 공급과 개발 지원을, 임대 거주자는 질 높은 주거 환경을, 바이오헬스 제품 구매자는 건강 증진을 위한 신뢰성 높은 제품을, 기업 고객은 경쟁력 강화를 위한 효율적이고 혁신적인 디지털 솔루션을 제공받기 때문입니다 .
회사의 비용구조
AEI의 주요 비용 항목은 여러 가지로 구분됩니다. 각 비용 항목과 관련된 설명은 아래 표에 정리했습니다.
| 비용 항목 | 설명 | 주요 공급 회사 |
|---|---|---|
| 토지 및 개발 비용 | 개발 중인 부동산 프로젝트와 관련된 비용으로 토지 매입, 건축비, 엔지니어링, 컨설팅 및 프로젝트 관리 비용 등이 포함됩니다. | AEI 자체 조달 |
| 경영 및 법률 비용 | 법률 자문과 관련된 비용으로, 대규모 개발 프로젝트에 수반되는 법률 문제 해결과 준수를 위해 소요됩니다. | 외부 법률 자문사 |
| 에너지 소비 | 건설 현장에서 소모되는 상당한 에너지 비용으로, 개발 프로젝트의 진행 과정에서 전기에너지 확보가 중요합니다. | 지역 전력 회사 |
| 클라우드 사용 및 컴퓨팅 파워 | 디지털 전환 기술 분야에서 클라우드 컴퓨팅과 데이터 센터 사용에 소요되는 비용으로, 주로 데이터 저장과 처리에 사용됩니다. | 주요 클라우드 서비스 제공자, 예를 들어 AWS, Microsoft Azure |
| 세금 | 부동산 구매 및 판매와 관련된 지방 및 국가 세금으로, 개발 지역에 따라 다를 수 있습니다. | 해당 지방 자치 단체 |
| 기타 서비스 | 개발 과정 중 필요로 하는 추가 서비스 비용으로, 예를 들어 특별한 기술적 지원이나 일시적 필요에 따른 외부 서비스입니다. | 다양한 외부 공급 업체 |
이들을 통해 AEI는 부동산 개발, 디지털 전환 및 바이오헬스 사업을 성공적으로 운영하며 비즈니스를 성장시키고 있습니다 .
제품군
AEI의 주요 제품은 주로 부동산, 디지털 전환 기술, 바이오헬스 및 기타 사업으로 구성되어 있으며, 각 제품의 수익 기여도는 다음과 같습니다.
| 제품 | 설명 | 2023년 수익 | 기여도 |
|---|---|---|---|
| 부동산 | 휴스턴 근처 부동산 프로젝트 개발. 주택용 부지 매각과 관련된 수익 발생 | $18,186,750 | 높은 기여 (판매된 335개 부지를 통한 수익) |
| 임대 사업 | 임대 주택 서비스를 통해 지속적인 임대료 수익 창출 | $2,776,911 | 중간 기여 (임대 주택 증가로 지속적 성장을 기대) |
| 바이오헬스 | 건강 보조제 및 관련 제품을 직접 판매 | $12,758 (건강 보조제 직판 모델) | 낮은 기여 (한국 시장에서의 직접 판매 모델에서 발생) |
| 디지털 전환 기술 | 기업을 위한 B2B 전자 상거래, 협업 및 소셜 네트워킹 기능 제공 | $28,117 | 낮은 기여 (AI 채팅 봇 서비스 등) |
| 기타 사업 | 기업 자문 서비스, 식음료 사업 등 | $1,083,971 (한국 및 싱가포르의 카페 및 레스토랑에서 발생) | 낮은 기여 (다양한 신규 벤처 포함) |
AEI의 주요 경쟁자는 부동산 개발, 디지털 전환 기술 및 바이오헬스 부문에서 활동하는 다양한 기업들이 있습니다. 다음 표는 AEI와 비슷한 제품을 만드는 주요 경쟁 기업들을 나타냅니다.
| 경쟁자 | AEI와 유사한 제품 | 세부 설명 |
|---|---|---|
| Lennar Corporation | 부동산 개발 | 미국 내 다양한 주거용 부동산 프로젝트 개발. |
| Zillow Group | 임대 사업 및 부동산 거래 플랫폼 | 부동산 임대 및 매매 중개 서비스 제공. |
| Amway | 바이오헬스 제품 | 건강 보조제 및 관련 제품 직판 모델 운영. |
| Salesforce | 디지털 전환 기술 | 기업을 위한 소프트웨어 솔루션 제공. |
AEI의 주요 제품은 부동산 개발 및 임대, 디지털 전환 기술, 바이오헬스 제품으로 구성되어 있으며, 이는 회사의 총 수익에 중요한 기여를 하고 있습니다.
주요 리스크
AEI의 비즈니스에 대한 잠재적인 위험 요인 중 하나는 국제적인 인수를 추구할 때 발생할 수 있는 위험입니다. 국제 인수는 국내 인수보다 더 많은 위험성을 내포하며, 적합한 조건으로 인수를 완료하지 못할 수 있습니다. 또한, 인수를 성공적으로 통합하지 못할 경우 운영에 부정적인 영향을 줄 수 있으며, 인수한 기술이나 비즈니스가 기대한 대로 성과를 내지 못할 수 있어 예상 수익을 실현하지 못할 수도 있습니다. 뿐만 아니라, 인수 전략이 기존 비즈니스를 방해하거나 중요한 고객이나 직원을 잃는 결과로 이어질 수 있습니다. 또한, 미국 외 거주하는 이사회원이 있고, 일부 자산이 미국 외에 위치해 있기 때문에 해당 이사회원이나 자산을 상대로 미국의 판결을 집행하기 어려울 수 있습니다. 특히 중요한 이사와 자산이 미국 외에 위치할 경우 미국 내에서 이러한 비미국 거주자에 대한 소송을 집행하기 어려울 수 있습니다. 또한, 미국에서 획득한 판결을 해당 이사회원이나 비미국 거주하는 이사 또는 자산에 대해 집행하는 것 또한 미국 내에 위치한 경우에 비해 더 어려울 수 있습니다. 이러한 요인들은 AEI의 비즈니스를 부정적으로 영향을 줄 수 있는 잠재적인 위험 요인으로 간주될 수 있습니다.
뉴스
재무
손익계산서
(단위: Million USD)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 19.8 | 4.5 | 22.1 |
| 매출원가 | 11.3 | 3.7 | 14.6 |
| 매출총이익 | 8.5 | 0.7 | 7.5 |
| 영업비용 | 23.5 | 7.8 | 9.5 |
| 영업이익 | -15.0 | -7.1 | -2.0 |
| 영업외수익 | 103.5 | 39.1 | 59.2 |
| 세전 순이익 | -118.5 | -46.2 | -61.2 |
| 법인세 비용 | 0.5 | N/A | 0.1 |
| 당기순이익 | -103.3 | -40.5 | -58.9 |
대차대조표
(단위: Million USD)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 123.3 | 90.4 | 48.5 |
| 매출채권, 순액 | 0.0 | 0.0 | 0.1 |
| 재고자산 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
| 유동자산 총계 | 142.7 | 95.4 | 55.5 |
| 유형자산, 순액 | 0.9 | 2.9 | 2.2 |
| 비유동자산 총계 | 41.5 | 58.1 | 70.9 |
| 자산 총계 | 184.2 | 153.5 | 126.3 |
| 매입채무 | 11.3 | 3.0 | 4.4 |
| 단기차입금 | 1.4 | 0.2 | 1.0 |
| 유동부채 총계 | 13.5 | 3.2 | 8.3 |
| 장기차입금 | 0.4 | 1.6 | 0.7 |
| 비유동부채 총계 | 0.4 | 1.6 | 0.7 |
| 부채 총계 | 13.9 | 4.8 | 9.1 |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 296.3 | 322.5 | 352.9 |
| 이익잉여금 | -148.2 | -188.7 | -247.9 |
| 자본 총계 | 170.3 | 148.7 | 117.2 |
| 부채 및 자본 총계 | 184.2 | 153.5 | 126.3 |
현금흐름표
(단위: Million USD)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | -119.0 | -46.2 | -61.3 |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 0.8 | 1.0 | 1.2 |
| 비현금 운전자본 변동 | -2.4 | -26.9 | 5.0 |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | -16.7 | -31.9 | 7.5 |
| 유형자산 취득 | -0.2 | -0.6 | -0.0 |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -56.0 | -15.1 | -2.1 |
| 배당금 지급 | -0.1 | N/A | -0.2 |
| 차입금 변동 | -2.1 | -0.0 | -0.0 |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | 103.4 | 6.1 | 3.2 |
| 현금 순변동 | 30.7 | -40.9 | 8.5 |
주가 영향 미치는 요인들
AEI의 주가 변동에는 여러 가지 요인이 영향을 미칠 수 있다. 첫째, 통화 환율 변동이 회사의 주가에 큰 영향을 줄 수 있다. 예를 들어, 주요 수익원이 되는 국제 거래에서 미국 달러 가치가 하락하면 수익이 줄어들어 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있다. 둘째, 거시 경제 상황 변화도 주가에 영향을 줄 수 있다. 글로벌 경제가 침체에 빠질 경우 소비자 지출이 줄어들어 AEI의 제품과 서비스 판매량이 감소하면서 주가가 떨어질 가능성이 높다. 셋째, 미중 무역 전쟁과 같은 국가 간 갈등도 영향을 준다. 만약 미국과 중국 간의 무역 전쟁이 격화되어 AEI가 관세 인상 등으로 인한 비용 증가를 겪게 되면 이는 회사의 수익성을 악화시켜 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있다. 넷째, 경쟁사의 부상도 고려해야 한다. AEI와 유사한 새로운 경쟁사가 시장에 등장해 AEI의 시장 점유율을 뺏어가면, 이는 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있다. 마지막으로, 시장 트렌드의 변화 역시 주가에 영향을 미친다. 새로운 기술이나 서비스가 대중화되면서 AEI가 경쟁력을 잃게 되면 주가가 하락할 수 있다. 반대로, AEI가 이러한 트렌드에 선제적으로 대응하여 새로운 시장을 개척하면 주가에 긍정적인 영향을 줄 수 있다.
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
AEI의 미래는 여러 가지 이유로 성장하거나 축소될 수 있다. 첫째, 부동산 개발 사업에서 임대 사업, 디지털 변형 기술, 그리고 생물 보건 사업으로의 수익 비중이 증가할 가능성이 있다. 이는 각 부문에서 꾸준한 성장이 전망되기 때문이다. 둘째, 팬데믹 이후 사람들이 밀집된 도시 지역에서 교외로 이동하는 트렌드는 AEI의 몇몇 프로젝트에 긍정적 영향을 미칠 수 있다. 세 번째로, 태양열 에너지 및 에너지 효율 제품, 스마트 홈 기술 등 새로운 사업 기회를 탐색함으로써 성장이 기대된다. AEI는 지속 가능한 친환경 커뮤니티 개발을 목표로 태양광 시스템, 배터리 시스템, 전기차 충전 포트를 포함한 다양한 친환경 기술을 도입하고 있다. 또한, 블록체인, 전자 상거래, 소셜 미디어, 인공지능 고객 서비스 애플리케이션 및 메타버스 서비스 등의 디지털 변형 기술을 통해 기업들이 디지털 전환을 촉진하도록 돕고 있다. 그러나, 매출 확대 실패나 영업 비용 초과, 경쟁사의 등장, 기술의 급변 등 여러 리스크도 존재하여 사업에 부정적 영향을 미칠 수 있다. 예를 들어, AEI의 기술이 원활하게 채택되지 않거나, 신제품 출시가 지연될 경우, 수익성이 악화될 수 있다. 마지막으로, 관계사 및 자회사의 배당금 의존 문제도 장기적인 사업 운영에 영향을 미칠 요소이다.