회사 소개
The company PROP is engaged in providing consulting services in the field of investment and management. They generate revenue primarily through offering advisory services to businesses seeking investment opportunities and strategic management solutions. PROP’s main expertise lies in assisting clients in making informed investment decisions, managing risk effectively, and optimizing their operations for growth and profitability. Their business model revolves around analyzing market trends, conducting feasibility studies, and providing tailored recommendations to help clients achieve their financial objectives successfully .
주요 고객
PROP의 고객 군은 주로 금융 투자자, 기관 투자자, 기업 경영진 및 암호화폐 채굴 업자들로 구성된다. 금융 투자자는 PROP가 제공하는 시장 분석과 투자 전략을 통해 보다 정확한 투자 결정을 내릴 수 있기 때문에 비용을 지불하게 되며, 이들은 주로 자산 관리를 전문으로 하는 개인이나 금융 회사들이다. 기관 투자자는 대규모 자본을 운영하며, PROP의 위험 관리 솔루션과 투자 조언을 통해 포트폴리오를 최적화하고 리스크를 줄이는 데 도움을 받는다. 기업 경영진은 회사의 경영 효율성을 높이고 장기적인 성장 전략을 개발하기 위해 PROP의 컨설팅 서비스를 이용하며, 이를 통해 기업의 재무 건전성을 확보하고 경쟁력을 강화하려는 목적을 가진다. 마지막으로, 암호화폐 채굴 업자들은 PROP의 기술적 지원과 전력 비용 최적화, 장비 관리 서비스를 통해 운영 비용을 줄이고 효율성을 극대화할 수 있다. 이 모든 고객 군은 자신들의 재무 및 운영 목표를 달성하기 위해 PROP의 전문적인 서비스와 솔루션을 필요로 한다.
회사의 비용구조
| 비용 세그먼트 | 설명 | 공급업체 |
|---|---|---|
| 암호화폐 채굴 비용 | 암호화폐 채굴을 위한 전용 컴퓨터 사용으로 인해 발생하는 비용으로, 회사는 복잡한 알고리즘을 풀어 비트코인을 받게 됩니다. | Bitmain (채굴기 제조업체) |
| 감가상각, 고갈 및 상각 | 채굴 장비의 사용 수명이 2~5년으로 예상되며, 매년 감가상각 비용이 발생합니다. 2023년에는 약 98만 달러의 감가상각이 인정되었습니다. | 자체 감가상각 계산 |
| 일반 및 관리비 | 고용 및 복리후생 비용, 주식 기반 보상, 투자자 관계 비용, 법률 및 회계 비용, 이사회 비용 및 기타 관리 비용 등으로 구성됩니다. 2023년에는 총 1,627만 달러가 발생했습니다. | 법률 및 회계 회사, 투자자 관계 회사 |
| 암호화폐 채굴 장비 감손 | 합병 거래의 할당 구매 가격이 공정 가치보다 높아 발생하는 감손 비용으로, 2023년에는 약 1,707만 달러가 발생했습니다. | 자체 감손 계산 |
| 전력 비용 | 채굴기 운영에 필요한 전력 비용으로, 고정된 kWh당 0.08달러의 전력 비용을 부과받습니다. | Atlas (전력 공급업체) |
PROP는 Bitmain으로부터 암호화폐 채굴기를 구매하고, Atlas가 제공하는 전력으로 이를 운영합니다. 추가로 법률 및 회계 서비스, 투자자 관계, 주식 기반 보상 등을 통해 일반 관리 비용이 발생합니다 .
제품군
PROP의 주요 제품은 암호화폐 채굴 서비스와 테크니컬 컨설팅 서비스이다. 2023년 동안 모든 수익은 암호화폐 채굴 활동에서 발생했으며, 2024년에는 모든 암호화폐 자산을 매각했다 .
주요 제품 및 수익 기여도
| 제품 | 설명 | 수익 기여도 |
|---|---|---|
| 암호화폐 채굴 | Atlas Power Hosting, LLC와 제휴하여 암호화폐 채굴 자산 운영. Atlas는 모든 비트코인 보상을 유지하고, 채굴로 인한 수익을 미 달러로 정산하여 지급. | 전체 수익의 100% |
| 테크니컬 컨설팅 | 투자 전략, 리스크 관리 및 운영 최적화를 위한 컨설팅 서비스 제공. 고객 맞춤형 솔루션을 통해 기업의 재무 목표 달성을 지원. | 미판매 |
경쟁사
PROP와 유사한 제품을 제공하는 몇몇 경쟁사들이 있으며, 주요 경쟁사로는 다음과 같다.
| 경쟁사 | 주요 제품 및 서비스 | 특징 |
|---|---|---|
| Riot Blockchain Inc. | 암호화폐 채굴 | 전력 비용 최적화를 위한 대규모 운영. |
| Marathon Digital Holdings, Inc. | 암호화폐 채굴 | 에너지 효율성과 대규모 채굴 장비 운영을 특징으로 함. |
| Core Scientific, Inc. | 암호화폐 채굴 서비스 및 기술 솔루션 | 기술적 지원과 장비 관리뿐만 아니라 자체 개발한 소프트웨어 솔루션 제공. |
PROP는 이러한 경쟁사들과의 차별화를 통해 암호화폐 채굴과 관련된 독자적인 서비스 모델을 구축하고 있다.
주요 리스크
PROP의 사업에 대한 가능한 리스크는 다음과 같다:
- 암호화폐 시장 변동성: 암호화폐 시장의 불안정성으로 인해 가격 변동이 예상치 못한 손실을 야기할 수 있습니다.
- 채굴 비용 상승: 전력 가격이 상승하거나 암호화폐 채굴에 필요한 하드웨어 비용이 증가하는 경우 수익률이 저하될 수 있습니다.
- 기술적 문제: 암호화폐 채굴 장비의 고장 또는 기술적 문제로 인해 생산성이 감소할 수 있습니다.
- 규제 리스크: 암호화폐 시장에 관한 규제 변화로 인해 사업 모델에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
- 자원 확보 어려움: 적절한 전력 공급 및 채굴 장비 확보에 어려움을 겪을 경우 사업 운영에 제약이 발생할 수 있습니다.
뉴스
재무
PROP의 재무 상태는 현재 상당한 어려움을 겪고 있습니다. 2023년 12월 31일 기준, 회사는 7,910만 달러의 순손실을 기록했으며, 이는 2022년의 50만 달러 순손실에 비해 크게 증가한 수치입니다. 2023년 말까지 현금 및 현금 등가물이 1,300만 달러였지만, 기업의 누적 적자는 7,890만 달러에 달합니다. 경영진은 향후 운영을 유지하기 위해 상당한 추가 자본이 필요하다고 언급하고 있으며, 현재의 자본으로는 기존 자산의 개발을 시작하거나 새로운 인수 합병을 완료하지 못할 가능성이 높습니다. 이는 회사가 지속적으로 손실을 이어가고 있다는 것을 의미하며, 특히 장기간 동안 손실과 현금 유출이 계속될 경우 사업 운영과 확장에 큰 타격을 줄 수 있습니다. 또한, 새로운 자금을 조달하지 못하면 자본 지출을 줄이거나 성장을 제한하는 등 경영상의 제약이 발생할 수 있습니다 [0][1][2].
대차대조표
PROP의 재무상태표
| 항목 | 2023년 12월 31일 | 2022년 12월 31일 |
|---|---|---|
| 자산 | ||
| 유동 자산 | ||
| 현금 및 현금성 자산 | $13,036,950 | $79,845 |
| 미수금 및 기타 | $329,750 | - |
| 선불비용 | $164,391 | - |
| 유동 자산 합계 | $13,531,091 | $79,845 |
| 비유동 자산 | ||
| 석유 및 천연가스 자산 | $28,705,404 | - |
| 암호화폐 채굴 장비 | $4,293,422 | - |
| 감가상각 누계액 | ($1,111,115) | - |
| 비유동 자산 합계 | $31,887,711 | - |
| 영업 리스 자산 | $155,253 | - |
| 이연 거래 비용 | $108,956 | $1,760,665 |
| 자산 합계 | $45,683,011 | $1,840,510 |
| 부채와 자본 | ||
| 유동 부채 | ||
| 매입채무 및 미지급 비용 | $5,374,494 | $2,219,946 |
| 관련자 무입 이자 및 비용 | - | $2,084 |
| 영업 리스 부채 - 유동 | $41,890 | - |
| 유동 부채 합계 | $5,416,384 | $2,222,030 |
| 비유동 부채 | ||
| 영업 리스 부채 - 비유동 | $93,816 | - |
| 비유동 부채 합계 | $93,816 | - |
| 부채 합계 | $5,510,200 | $2,222,030 |
| 주주 자본 | ||
| 총 부채과 자본 | $45,683,011 | $1,840,510 |
PROP의 자산은 주로 현금, 석유 및 천연가스 자산, 암호화폐 채굴 장비 등으로 구성되어 있습니다. 이러한 자산들은 회사의 투자 포트폴리오 및 운영 전략에서 중요한 역할을 합니다. 특히, 석유 및 천연가스 자산과 암호화폐 채굴 장비는 회사의 주요 수익 창출원이자 핵심 자산입니다. 유동 자산이 상대적으로 많이 증가한 반면, 비유동 자산이 큰 비중을 차지하고 있어 자산 배분의 균형이 필요할 수 있습니다. 리스 자산과 이연 거래 비용은 회사의 장기적인 전략적 투자를 반영하며, 이는 자산 관리와 최적화의 중요성을 보여줍니다. 부채는 주로 매입채무 및 미지급 비용으로 구성되어 있으며, 이는 회사의 운영비와 관련이 있습니다. PROP의 자산과 부채는 회사의 사업 활동과 긴밀히 연관되어 있으며, 각 항목은 PROP의 재무 상태와 사업 방향을 이해하는 데 중요한 지표가 됩니다[0][1][2].
손익계산서
업데이트를 통해 추가될 예정입니다.
현금흐름표
업데이트를 통해 추가될 예정입니다.
주요 부채 및 전환사채들
| 종류 | 금액 | 이자율 | 조건 |
|---|---|---|---|
| AR 전환채권 | $1,000,000 | 12% | 2023년 12월 31일 만기, 분기별 이자 지급 |
| SBA 대출 | 상환 완료 | 3.75% | 2050년 6월 만기 예정이었으나 2023년 9월 전액 상환 |
PROP는 2023년 12월 31일 기준으로 부채가 없으며, 주요 부채 항목으로는 AR 전환채권과 SBA 대출이 있었다[0][1][2].
주가 영향 미치는 요인들
PROP의 주가 급등 또는 하락의 가능 요인에는 여러 가지가 있다. 첫째, 통화 변동성이 주가에 영향을 미칠 수 있다. 예를 들어, 원-달러 환율이 급격히 변동하면 PROP가 보유한 외화 자산의 가치가 변동되어 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있다. 둘째, 거시 경제 상황도 중요한 요인이다. 글로벌 경제가 침체기에 접어들면 투자 심리가 위축되어 PROP의 자금 조달 비용이 증가하고 주가는 하락할 가능성이 크다. 셋째, 국가 간 갈등, 예를 들어 미-중 무역 전쟁과 같은 상황은 공급망에 혼란을 야기하여 비용을 증가시키고 수익성을 악화시켜 주가에 부정적 영향을 줄 수 있다. 넷째, 경쟁사의 부상도 중요한 변수이다. 새로운 경쟁자가 시장 점유율을 빠르게 확대하면 PROP의 시장 점유율이 감소하고 주가는 하락할 가능성이 높다. 다섯째, 시장 트렌드 변화도 주가에 큰 영향을 미칠 수 있다. 예를 들어, 친환경 에너지로의 전환이 가속화되면 PROP의 기존 사업 모델이 도전 받을 수 있으며, 이에 따라 주가가 하락할 수 있다. 반면, PROP가 새로운 트렌드에 신속히 대응하고 혁신적인 투자 전략을 통해 성과를 낸다면, 이는 주가에 긍정적인 영향을 미칠 수 있다.
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
PROP의 미래 성장 가능성은 다양한 요인에 의해 영향을 받을 수 있다. 우선, PROP가 진행 중인 석유 및 가스 탐사 프로젝트의 성공 여부는 큰 변수가 될 것이다. 새로운 유전 또는 가스전이 상업적으로 성공할 경우, 회사의 수익성과 주가가 급상승할 가능성이 높다. 또한, 에너지 가격의 상승은 PROP의 수익성에 직접적인 긍정적 영향을 미칠 수 있다. 반면, 에너지 가격이 하락하면 수익성이 악화될 수 있으며, 이는 회사의 자금 조달과 사업 확장에도 부정적인 영향을 미칠 수 있다 . 또한, 정부의 환경 규제와 정책 변경도 PROP 사업의 성장에 중요한 변수가 될 수 있다. 더 엄격한 환경 규제가 도입되면 사업 운영 비용이 증가하여 수익성이 저하될 수 있다. 반면, 친환경 에너지로의 전환을 선도하는 기술 개발에 성공하면, 이 분야에서 새로운 시장 기회를 창출할 수 있을 것이다. 경쟁사들의 움직임도 중요한 요인이다. 경쟁사들이 기술적으로 우수한 방법을 사용해 더 저렴하게 생산할 경우, PROP는 시장 점유율을 빼앗길 수 있다. 마지막으로, 글로벌 경제 상황도 중요한 변수이다. 글로벌 경제가 성장세를 보이면 투자 심리가 긍정적으로 변해 PROP가 더 쉽게 투자 자금을 조달할 수 있고, 이는 사업 확장에 기여할 수 있다 .