회사 소개
Coeur Mining, Inc.은 미국, 캐나다 및 멕시코에 자산을 보유한 귀금속 생산업체로, 황금과 은에 대한 운송 및 처리 계약을 체결하여 광물을 제 3자 정련업자와 제련업자에게 이송합니다. 이러한 거래에서 회사의 성과 책임은 일반적으로 금속을 고객에게 이송하는 것이며, 최종 가격 결정은 실제 정정 주기에 따라 이루어집니다. 또한 Coeur은 금과 은 문제를 생산하고 이를 다국적 은행, 금 거래소 및 제련업자에 판매합니다. 회사는 미국, 캐나다 및 멕시코에 있는 다양한 운영부문에서 귀금속을 생산하고 판매하며, 지속 가능한 고품질의 현금 유출과 수익을 창출하는 데 초점을 맞추고 있습니다. 이는 탐사 및 확장에 대한 약속을 지키며 채굴 친화적 국가에서 전망이 좋은 자산 기반으로부터 이익을 얻는 것을 목표로하고 있습니다. 또한 황금과 은의 시장 가격에 매우 의존하며 금과 실버 가격이 크게 변동할 수 있기 때문에 파생 계약을 체결하여 향후 수익을 보호하고 외환 리스크를 관리합니다[0][1].
주요 고객
Coeur Mining, Inc.의 주요 고객은 금과 은을 구매하는 다국적 은행, 귀금속 거래소, 정련업체 및 제련업체입니다. 다국적 은행들은 금과 은을 금융 상품으로 활용하여 자산을 다양화하거나 고객들에게 금과 은 기반 금융 상품을 제공합니다. 귀금속 거래소는 금과 은을 거래하며, 이 과정에서 유동성을 공급하고 가격을 조절하는 역할을 합니다. 정련업체와 제련업체는 원광 형태의 금과 은을 고품질의 귀금속으로 정련하여 최종 제품으로 가공합니다. Coeur Mining의 고객들은 귀금속의 안정성과 가치 보존 능력 때문에 금과 은을 구매하며, 이는 금융 위기나 시장 변동성에 대한 대비책으로도 작용합니다. 이들은 금과 은의 시장 가격에 따라 승자나 손실을 입을 수 있어서, Coeur Mining의 안정적인 공급과 고품질의 금속 생산에 대한 신뢰를 중요시합니다[0][1][2].
회사의 비용구조
| 비용 요소 | 상세 설명 | 공급업체 |
|---|---|---|
| 천연 자원 | Coeur Mining, Inc.는 금과 은 생산을 위해 지하 자원을 채굴합니다. 다양한 광산에서 채굴된 금속 원광은 정련 및 제련 과정을 통해 최종 제품으로 제조됩니다. | 자체 생산 |
| 에너지 소비 | 광산 운영 과정에서 상당한 양의 에너지가 필요하며, 이는 주로 전력과 디젤 연료를 포함합니다. 이러한 에너지는 현장 작업과 운송 과정에서 필수적입니다. | 지역 전력 회사 및 연료 공급업체 |
| 소비재 비용 | 광산 운영에는 폭약, 시안화합물, 석회 및 기타 화학물질이 사용되며, 이는 금과 은을 효율적으로 추출하는 데 필요합니다. | 다양한 소비재 공급업체 |
| 인건비 | Coeur의 주요 광산 지역인 미국, 캐나다, 멕시코에서 근로자의 임금 및 복리후생 비용이 발생합니다. 인건비는 운영 비용 중 상당한 부분을 차지합니다. | 현지 인력 |
| 감가상각비 | 광산 장비와 시설의 감가상각비는 장비의 사용 연수와 관련된 비용으로, 자산의 사용 기간 동안 점진적으로 비용화됩니다. | 내부 회계 처리 |
| 유지보수 및 운영 비용 | 광산 시설과 장비의 정기적인 유지보수와 운영을 위한 비용이 지속적으로 발생합니다. 이는 광산의 효율적이고 안전한 운영을 위해 필수적입니다. | 다양한 유지보수 서비스 공급업체 |
| 탐사 및 개발 비용 | 새로운 광산 지역을 탐사하고 개발하는 데 들어가는 비용으로, 이는 장기적인 자원 확보에 중요한 투자입니다. | 전문 탐사 업체 및 컨설턴트 |
Coeur Mining, Inc.는 내부 자산을 최대한 활용하고 효과적인 비용 관리를 위해 다양한 외부 공급업체와 계약을 맺고 있으며, 이는 운영의 안정성 및 지속 가능성을 확보하는 데 중요한 역할을 합니다 .
제품군
주요 제품 및 매출 기여도
주요 제품
- 금 (Gold)
- 생산량 및 매출: 2023년 금 판매량은 315,511 온스로, 매출액은 총 $575.7 백만 달러였습니다[0].
- 매출 기여도: 금 판매는 회사 전체 매출의 약 70%를 차지합니다[0].
- 은 (Silver)
- 생산량 및 매출: 2023년 은 판매량은 10.1 백만 온스로, 매출액은 총 $245.5 백만 달러였습니다[0].
- 매출 기여도: 은 판매는 회사 전체 매출의 약 30%를 차지합니다[0].
제품별 상세 기능
- Palmarejo
- 주요 광물: 금, 은
- 매출: $303.4 백만 달러[4]
- Kensington
- 주요 광물: 금
- 매출: $162.5 백만 달러[5]
- Wharf
- 주요 광물: 금
- 매출: $189.5 백만 달러[6]
- Rochester
- 주요 광물: 금, 은
- 매출: $156 백만 달러[4]
유사 제품을 생산하는 경쟁업체
| 경쟁업체 이름 | 주요 제품 | 비고 |
|---|---|---|
| Barrick Gold | 금, 은 | 세계 최대의 금 생산업체 중 하나 |
| Newmont Corporation | 금, 은 | 포춘 500대 기업에 포함된 광산업체 |
| Hecla Mining | 은, 금 | 미국 내 주요 은 생산업체 |
| Pan American Silver | 은, 금 | 세계 최대의 1차 은 생산업체 중 하나 |
이 표는 Coeur Mining, Inc.와 유사한 제품을 생산하는 주요 경쟁업체들을 보여줍니다. 각각의 기업은 금과 은을 주요 제품으로 제작하여 시장에서 경쟁하고 있습니다.
주요 리스크
- 급격한 인플레이션 및 금리 상승: 금과 은 가격의 변동성으로 인해 파생 상품 계약을 통해 미래 수익을 보호하는 Coeur Mining, Inc.은 수익에 영향을 줄 수 있는 급격한 금리 상승에 노출될 수 있습니다[0].
- 수급 및 산업산물 공급 위험: 감염병이나 유행병으로 인한 직장 인원 감소나 정부 제한 조처로 생산 중단이 필요할 수 있어 생산량 감소, 탐사 활동 및 개발 프로젝트 제한, 현금 유동성과 재무 결과에 영향을 미칠 수 있습니다. 또한, COVID-19나 이와 유사한 공중 보건 위협으로 인한 질병, 정부 제약 조처로 인해 구매되는 원자재, 장비, 용품 및 서비스의 공급이 중단될 수 있습니다[1].
- 수력 공급과 수량 제한: 수급 부족으로 생산 및 가공 중단이 발생할 수 있으며, 특정 지역에서 물의 부족은 생산을 위한 충분한 물을 구하고자 하는 비용 증가로 이어질 수 있습니다. 수량 허가를 잃거나 지속적인 소송, 물의 부족, 물을 충분히 확보하기 위한 비용 증가로 인해 현 상황 유지나 예상 생산 수준을 유지할 수 없게 될 수 있으며, 광산 작업의 중단 또는 폐쇄를 요구하거나 채권 계책을 재구조화하거나 계속 실태해야 할 수 있습니다. 법률과 규정에 따라 일부 운영 국가에서는 충분한 물 자원에 대한 접근을 제한할 수 있어 기존 운영 또는 확장 계획에 불이익을 주거나 다른 개발 기회를 방해할 수 있습니다[2].
뉴스
재무
손익계산서
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 832.8M | 785.6M | 821.2M |
| 매출원가 | 639.9M | 718.2M | 732.7M |
| 매출총이익 | 193.0M | 67.5M | 88.5M |
| 영업비용 | 91.6M | 66.1M | 72.6M |
| 영업이익 | 101.4M | 1.4M | 15.9M |
| 영업외수익 | 97.8M | 64.8M | 84.4M |
| 세전 순이익 | 3.6M | -63.4M | -68.5M |
| 법인세 비용 | 35.0M | 14.7M | 35.2M |
| 당기순이익 | -31.3M | -78.1M | -103.6M |
대차대조표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 56.7M | 93.5M | 61.6M |
| 매출채권, 순액 | 4.9M | 6.3M | 3.9M |
| 재고자산 | 132.4M | 144.8M | 156.1M |
| 유동자산 총계 | 289.6M | 300.4M | 267.3M |
| 유형자산, 순액 | 1.2B | 1.4B | 1.7B |
| 비유동자산 총계 | 1.4B | 1.5B | 1.8B |
| 자산 총계 | 1.7B | 1.8B | 2.1B |
| 매입채무 | 103.9M | 96.1M | 115.1M |
| 단기차입금 | 41.1M | 36.1M | 32.6M |
| 유동부채 총계 | 235.9M | 219.4M | 289.6M |
| 장기차입금 | 457.7M | 491.4M | 522.7M |
| 비유동부채 총계 | 698.3M | 737.8M | 767.3M |
| 부채 총계 | 934.2M | 957.1M | 1.1B |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 3.7B | 3.9B | 4.1B |
| 이익잉여금 | -2.9B | -3.0B | -3.1B |
| 자본 총계 | 800.3M | 889.0M | 1.0B |
| 부채 및 자본 총계 | 1.7B | 1.8B | 2.1B |
현금흐름표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | -31.3M | -78.1M | -103.6M |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 128.3M | 111.6M | 99.8M |
| 비현금 운전자본 변동 | -35.1M | -46.2M | 8.5M |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | 110.5M | 25.6M | 67.3M |
| 유형자산 취득 | N/A | N/A | N/A |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -304.1M | -146.2M | -303.7M |
| 배당금 지급 | N/A | N/A | N/A |
| 차입금 변동 | 162.4M | -18.7M | 69.5M |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | 158.1M | 125.0M | 236.1M |
| 현금 순변동 | -35.5M | 4.5M | -358.0k |
주가 영향 미치는 요인들
Coeur Mining, Inc.의 주가 변동 가능 요인은 여러 가지가 있습니다. 첫 번째로, 글로벌 금리와 인플레이션 예측 같은 거시경제적 상태의 변화가 있을 수 있습니다. 예를 들어, 금리 인상 시 투자자들이 안전자산인 금과 은을 선호하게 되어 주가 상승이 기대됩니다. 두 번째로, 미국-중국 무역 전쟁이나 다른 국제 분쟁은 귀금속의 공급망을 방해할 수 있어 공급 부족으로 가격이 상승하고, 이로 인해 Coeur의 주가도 상승할 수 있습니다. 세 번째로, 경쟁자의 등장입니다. 새로운 경쟁자가 시장에 진입하여 가격 경쟁을 촉발하면 Coeur의 시장 점유율이 감소해 주가 하락이 예상됩니다. 네 번째로, 달러 강세 또는 약세와 같은 환율 변동입니다. 달러 약세 시 금과 은의 가격이 상승할 수 있어 Coeur의 주가에도 긍정적인 영향을 미칠 것입니다. 다섯 번째로, 기술 발전이나 환경 규제 강화와 같은 시장 트렌드 변화입니다. 예를 들어, 친환경 광산 기술 도입으로 운영 비용 절감이 가능해지면 주가 상승이 기대됩니다. 이러한 가상의 시나리오들은 Coeur의 사업성과에 직접적인 영향을 미치며, 각각의 상황에 따라 주가는 긍정적 또는 부정적으로 변동할 수 있습니다[0][1][2][3][4].
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
Coeur Mining, Inc.의 미래는 여러 요인에 따라 변동될 수 있습니다. 먼저 금과 은의 시장 가격이 계속해서 상승한다면, Coeur의 수익성과 주가는 긍정적으로 영향을 받을 가능성이 큽니다. 지속적인 금과 은 수요 증가와 공급의 안정성 확보는 회사의 성장에 중요한 요소입니다. 둘째, 환경 규제와 같은 법률적 변화가 Coeur의 운영에 타격을 줄 수 있습니다. 하지만, 친환경 광업 기술을 도입하고 지속 가능한 운영 방식을 강화한다면 이러한 규제를 극복하고 긍정적인 평가를 받을 수도 있습니다. 셋째, 기술 혁신은 Coeur의 비용 절감과 생산성 향상을 가능하게 해줍니다. 예를 들어, 자동화 기술이나 인공지능을 활용한 자원 탐사는 더욱 효율적인 자원 활용을 도울 수 있습니다. 넷째, 국제 분쟁이나 지역적 정치 불안은 공급망에 영향을 미칠 수 있으며, 이는 회사의 생산과 수익성에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 다섯째, 환율 변동성 또한 중요한 요인입니다. 달러 약세 시 금과 은 가격은 상승하는 경향이 있어 Coeur의 수익성을 높일 수 있지만, 달러 강세 시에는 반대의 상황이 발생할 수 있습니다. 여섯째, 경쟁사의 등장과 경쟁 심화는 시장 점유율 확보에 도전 과제가 될 수 있습니다. 마지막으로, 투자자 심리와 글로벌 경제 상태에 대한 예측은 Coeur의 주가 변동에 직접적인 영향을 줄 것입니다. 이러한 다양한 요인들이 종합적으로 작용하여 Coeur Mining, Inc.의 미래를 결정하게 될 것입니다.