회사 소개
Gyrodyne, LLC는 뉴욕주 법률에 따라 형성된 유한책임회사로, 주요 사업은 뉴욕주 Suffolk 및 Westchester 지역에 위치한 의료 사무실 및 산업용 부동산 포트폴리오를 관리하고 그에 대한 권리를 추구하는 것입니다. 주요 사업은 특정 임차인이 유틸리티, 보험, 수리, 유지보수 및 부동산세 등의 비용 중 일부 또는 대부분을 상환하는 임대료에 대한 부동산 임차 및 산업 부동산 관리입니다. 회사의 전략은 매수자들에게 개발 유연성을 늘려주는 권리 기회를 추구하여 재산 가치를 향상시키고 임대료의 가치를 향상시키는 것입니다. 회사의 목표는 재산 가치 증대의 노력이 회사에 소요된 비용을 초과하는 부동산 가치 상승을 이끌어낼 것으로 믿습니다. 이러한 가치 향상 노력의 결과는 불확실하며, 최종 배당액은 회사의 잔액 및 의무 이행 능력에 따라 결정될 것입니다[0].
주요 고객
GYRO의 주요 고객은 의료 사무실 및 산업용 부동산 서비스를 이용하는 다양한 산업의 기업들입니다. 이들은 주로 뉴욕주 Suffolk 및 Westchester 지역에 위치한 부동산을 임대하여 사용하는 임차인들로 구성되어 있습니다. 첫 번째 고객군은 의료 서비스 제공자들입니다. 병원, 클리닉, 의료 연구소와 같은 기관들이 이에 포함되며, 이들은 의료 인프라를 확장하고 주요 환자 접근성을 보장하기 위해 GYRO의 부동산을 임대합니다. 두 번째 고객군은 산업 및 상업용 부동산을 필요로 하는 기업들입니다. 물류 센터, 제조업체, 그리고 다양한 상업적 활동을 위한 공간을 필요로 하는 기업들이 여기에 해당합니다. 이들은 운영 효율성을 높이고 물류 및 생산 인프라를 최적화하기 위해 이러한 공간을 임대하며, 일반적으로 임대료에 유틸리티, 보험, 수리와 유지보수 및 부동산세 등 다양한 서비스 비용을 포함합니다. GYRO의 고객들은 이러한 이유로 비용 효율적인 부동산 운영이 가능하며, 높은 품질의 시설을 통해 비즈니스 연속성을 유지할 수 있습니다[0][1].
회사의 비용구조
| 주요 비용 항목 | 설명 | 공급 회사 |
|---|---|---|
| 운영비용 | 임대 운영에 소요되는 일반적 경비로, 유틸리티, 보험, 수리 및 유지보수, 부동산세 등을 포함합니다. | 다양한 서비스 제공 업체 |
| 토지 자격 비용 | 기존 부동산의 가치를 높이기 위해 수행되는 조치로, Cortlandt Manor와 Flowerfield 등의 부동산에 발생한 비용입니다. | 지역 정부 및 관련 부처 |
| 자본 지출 | 부동산 포트폴리오를 개선하거나 유지하기 위한 비용으로, 토지 자격 비용을 제외한 자본 지출을 포함합니다. | 건설 업체 및 자재 공급 업체 |
| 법적 비용 | 소송과 관련된 비용으로, 고소 방어 및 기타 법적 절차에 소요되는 비용을 포함합니다. | 법률 사무소 및 변호사 |
| 일반 및 관리비 | 회사 운영에 필요한 일상적인 비용으로, 인건비, 사무실 임대, 기타 운영 경비를 포함합니다. | 다양한 사무용품 및 서비스 제공 업체 |
| 이자 비용 | 회사가 차입금을 유지하고 있는 금액에 대해 발생하는 비용입니다. | 금융 기관 및 은행 |
| 전문 수수료 | 회사의 권리 공모 및 기타 전문 서비스 제공과 관련된 비용입니다. | 회계 법인 및 컨설팅 회사 |
| 대출 원금 상환 | 회사가 보유한 다양한 대출에 대한 원금 상환 비용입니다. | 금융 기관 및 은행 |
| 최종 청산 및 해산 비용 | 회사의 청산 및 해산 절차와 관련된 모든 비용으로, 이를 위해 필요한 인력 배치 및 기타 관련 비용을 포함합니다. | 청산 서비스 제공 업체 및 법률 사무소 |
| D&O 책임 보험 및 보상 | 임원 및 이사들에 대한 책임 보호를 위해 구매하는 보험과 상응하는 비용입니다. | 보험 회사 |
| 세무 및 회계 서비스 비용 | 회계 및 세무 업부를 처리하기 위한 비용으로, 외부 회계 법인에 지급되는 비용입니다. | 회계 법인 및 세무 서비스 제공 업체 |
이 정보를 통해 GYRO는 매출 운영에서 발생하는 현금 흐름과 자산 매각 등을 통해 청산 과정에서 발생하는 다양한 비용을 충당하고 있습니다[0][1].
제품군
GYRO의 주요 제품은 의료 사무실 및 산업용 부동산 임대입니다. 이들은 주로 뉴욕주 Suffolk 및 Westchester 지역에 위치해 있으며, 두 개의 개발된 부동산 포트폴리오를 보유하고 있습니다. 각 포트폴리오는 다양한 목적의 빌딩으로 구성되어 있으며, 다음과 같은 제품과 서비스로 GYRO의 수익에 기여하고 있습니다.
- 의료 사무실 임대:
- 설명: 의료 서비스 제공자에게 사무실 공간을 임대하는 서비스로, 병원, 클리닉, 의료 연구소 등이 주요 고객입니다.
- 수익 기여도: 회사의 총 임대료 수익 중 약 21%가 이 부문에서 발생하였습니다[0].
- 산업용 부동산 임대:
- 설명: 제조업체, 물류 센터 등 산업 활동을 위한 공간을 임대하는 서비스로, 뉴욕주의 산업 단지들이 주요 임대 대상입니다.
- 수익 기여도: 회사의 총 임대료 수익 중 약 25%가 이 부문에서 발생하였습니다[0].
- 스포츠 및 레크리에이션 시설 임대:
- 설명: 애슬레틱 훈련 및 스포츠 활동을 위한 시설을 임대하는 서비스로, 스포츠 클럽 등이 주요 고객입니다.
- 수익 기여도: 회사의 총 임대료 수익 중 약 9%가 이 부문에서 발생하였습니다[0].
다음은 GYRO와 유사한 제품을 제공하는 주요 경쟁업체 리스트입니다:
| 경쟁사 이름 | 주요 제품 | 주요 지역 |
|---|---|---|
| Alexandria Real Estate Equities | 생명과학 및 기술 연구소 임대 | 전 세계 주요 도시 |
| Duke Realty | 산업용 부동산 임대 | 미국 전역 |
| Healthpeak Properties | 의료 사무실 및 병원 임대 | 미국 전역 |
이러한 정보는 GYRO의 주요 사업 영역, 제품 및 주요 수익 기여도를 종합적으로 이해하는 데 도움이 될 것입니다.
주요 리스크
GYRO의 사업에 대한 가능한 위험 요인은 다음과 같습니다: 1) 뉴욕 메트로폴리탄 지역에서의 경제적 후퇴: 회사의 부동산이 뉴욕 메트로폴리탄 지역에 집중되어 있으므로 해당 지역의 경제적 조건 변화가 수익과 부동산 가치에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 2) 리모델링 및 자본 투자와 관련된 위험: 부동산의 개량 및 자본 투자에 따르는 환경 문제, 공사 비용 초과 및 지연, 자본 투자 자금 부족으로 인한 위험 등이 발생할 수 있습니다. 3) 사이버 보안 위험: 사이버 공격으로 인한 운영 중단, 기밀 정보의 침해 또는 훼손, 조세 및 다른 비즈니스 관계의 손상 등이 발생할 수 있습니다. 4) 테넌트의 재정 상태에 대한 위험: 테넌트의 비즈니스 감소로 인해 임대료 지불 불가능성 및 파산 법의 적용으로 인한 금액 감소 가능성이 있습니다. 이러한 요인들은 GYRO의 사업 운영 및 재무 상태에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다[0][1].
뉴스
재무
손익계산서
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | N/A | N/A | N/A |
| 매출원가 | N/A | N/A | N/A |
| 매출총이익 | N/A | N/A | N/A |
| 영업비용 | N/A | N/A | N/A |
| 영업이익 | N/A | N/A | N/A |
| 영업외수익 | N/A | N/A | N/A |
| 세전 순이익 | N/A | N/A | N/A |
| 법인세 비용 | N/A | N/A | N/A |
| 당기순이익 | N/A | N/A | N/A |
대차대조표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 5.7M | 4.1M | 3.5M |
| 매출채권, 순액 | 39.6k | 99.7k | 119.5k |
| 재고자산 | N/A | N/A | N/A |
| 유동자산 총계 | 5.7M | 4.2M | N/A |
| 유형자산, 순액 | N/A | N/A | N/A |
| 비유동자산 총계 | 42.5M | 53.7M | N/A |
| 자산 총계 | 48.3M | 57.9M | 57.4M |
| 매입채무 | 237.3k | 281.2k | 1.4M |
| 단기차입금 | N/A | N/A | N/A |
| 유동부채 총계 | 15.2M | 17.7M | N/A |
| 장기차입금 | 10.0M | 9.8M | N/A |
| 비유동부채 총계 | 10.1M | 9.8M | N/A |
| 부채 총계 | 25.3M | 27.5M | 26.7M |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | N/A | N/A | N/A |
| 이익잉여금 | N/A | N/A | N/A |
| 자본 총계 | N/A | N/A | N/A |
| 부채 및 자본 총계 | 25.3M | 27.5M | 26.7M |
현금흐름표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | N/A | N/A | N/A |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | N/A | N/A | N/A |
| 비현금 운전자본 변동 | N/A | N/A | N/A |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | N/A | N/A | N/A |
| 유형자산 취득 | N/A | N/A | N/A |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | N/A | N/A | N/A |
| 배당금 지급 | N/A | N/A | N/A |
| 차입금 변동 | N/A | N/A | N/A |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | N/A | N/A | N/A |
| 현금 순변동 | N/A | N/A | N/A |
GYRO 2023년 12월 31일 기준 손익계산서
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | N/A | N/A | N/A |
| 매출원가 | N/A | N/A | N/A |
| 매출총이익 | N/A | N/A | N/A |
| 영업비용 | N/A | N/A | N/A |
| 영업이익 | N/A | N/A | N/A |
| 영업외수익 | N/A | N/A | N/A |
| 세전 순이익 | N/A | N/A | N/A |
| 법인세 비용 | N/A | N/A | N/A |
| 당기순이익 | N/A | N/A | N/A |
전문가 분석
GYRO의 2023년 손익계산서를 보면, 전체 수익은 임대료와 상환액을 통해 $3,131,339를 달성했으며, 운영 비용으로 $1,713,435가 사용되었습니다. 순운영소득은 $1,417,904로, 전년도와 비교해볼 때 증가세를 보였습니다. 대출 수익은 $1,431,297로 기여했으나, 다양한 토지 권리 비용 및 자본 지출, 법적 및 전문 서비스 비용이 크게 반영되었습니다.
주목할 점은 비영업 현금 흐름에서의 높은 지출입니다. Cortlandt Manor와 Flowerfield의 토지 권리 비용만 해도 각각 $60,718와 $388,403에 이르며, 법적 및 전문 서비스 비용은 $199,567에 달합니다. 이는 회사가 부동산 가치를 최대화하려는 전략적인 노력이 포함된 지출로 해석됩니다. 이러한 비용이 장기적으로 부동산 매각 가치에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 기대됩니다.
GYRO의 비즈니스 특성을 고려할 때, 임대료 및 상환 수익이 운영 비용을 초과하는 수익 구조는 안정성이 있지만, 비영업 지출이 상당히 높은 부분도 눈에 띕니다. 특히 이는 부동산 개발 및 권리 확보 등에 대한 집중 투자와 관련이 있습니다. 부동산 산업 특성상 이러한 비용은 일반적이지만, 회사의 순수익에 영향을 미칠 수 있다는 점에서 주의가 필요합니다.
그러나 전반적 수익과 비용의 균형은 안정적으로 보입니다. 비영업 비용 항목도 전략적인 부동산 가치 상승을 목표로 하는 지출로, 회사의 장기적인 재무 상태 개선을 위한 필수적인 투자로 해석할 수 있습니다[0][1][2].
현금흐름표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | N/A | N/A | N/A |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | N/A | N/A | N/A |
| 비현금 운전자본 변동 | N/A | N/A | N/A |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | N/A | N/A | N/A |
| 유형자산 취득 | N/A | N/A | N/A |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | N/A | N/A | N/A |
| 배당금 지급 | N/A | N/A | N/A |
| 차입금 변동 | N/A | N/A | N/A |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | N/A | N/A | N/A |
| 현금 순변동 | N/A | N/A | N/A |
주요 부채 및 전환사채들
| 항목 | 금액 (달러) | 이자율 | 만기일 | 비고 |
|---|---|---|---|---|
| 상환 대출금 | $1,995,916 | 3.85% | 2028.04.30 | Flowerfield 산업 공원 담보[0] |
| 영구 대출 | $2,730,973 | 3.85% | 2028.05.20 | 초기 이자만 납입, 이후 원금 납입 포함[0] |
| 모기지 대출 | $4,754,180 | 3.75% | 2026.09.15 | 필요 시 5년 추가 연장 옵션[2] |
Gyrodyne, LLC는 Flowerfield 산업 공원과 같은 부동산을 담보로 다양한 대출을 통해 자본을 조달하고 있습니다. 주요 대출 항목에는 상환 대출금, 영구 대출, 모기지 대출이 있으며, 각각 고정 이자율로 지급되며, 만기일이 다릅니다. 상환 대출금은 3.85%의 이자율로, 2028년 4월 30일에 만기됩니다. 영구 대출은 3.85%의 이자율로, 2028년 5월 20일 만기이며, 초기에는 이자만 납입하다가 이후에는 원금도 함께 납입합니다. 모기지 대출은 4,754,180달러로 3.75%의 이자율을 적용받으며, 2026년 9월 15일에 만기되지만, 필요 시 5년 추가 연장이 가능합니다. 이들 대출 모두의 담보는 Flowerfield 산업 공원이며, 회사는 현재 모든 대출 계약 조건을 준수하고 있습니다.
주가 영향 미치는 요인들
Gyrodyne, LLC의 주식 가격 변동에는 여러 가지 요인이 영향을 미칠 수 있습니다. 첫째, 금리 인상과 같은 통화 정책이 중요한 변수입니다. 미국 연방준비제도가 금리를 인상하면 부동산 자산의 평가가 감소하여 판매 수익이 감소하고, 이는 주식 가격에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다[0]. 둘째, 미국과 중국 간의 무역 전쟁과 같은 국제 분쟁이 발생하면 경제 불확실성이 증가하고, 이는 부동산 시장에 부정적인 영향을 주어 주식 가격이 하락할 수 있습니다. 셋째, 경쟁사의 증가도 중요한 요소입니다. 유사한 부동산 관리 및 임대 회사를 포함한 경쟁사의 성장이 가속화되면 시장 점유율이 감소하여 주식 가격에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다[1]. 넷째, 새로운 업무 형태나 시장 트렌드의 변화 역시 영향을 미칩니다. 예를 들어, COVID-19 팬데믹 이후 재택근무와 원격 의료의 활성화는 오피스 공간 수요를 감소시킬 수 있으며, 이는 Gyrodyne의 비즈니스 모델에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다[2]. 마지막으로, 주식 시장의 전반적인 변동성도 중요한 요인입니다. 부동산 섹터에서 발생하는 광범위한 시장 변동은 Gyrodyne의 주가 변동성을 증가시킬 수 있습니다[0]. 이러한 시나리오들은 Gyrodyne의 주식 가격에 다양한 영향을 미칠 수 있으며, 각각의 요인들이 어떻게 함께 작용하느냐에 따라 긍정적 또는 부정적인 결과를 초래할 수 있습니다.
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
Gyrodyne, LLC의 미래 성장 가능성은 여러 요인에 달려있다. 먼저, 의료 사무실 및 산업용 부동산에 대한 수요가 증가할 경우 회사의 임대 수입이 크게 늘어날 수 있다. 이는 고령화 사회로 접어들면서 의료 서비스 수요가 지속적으로 증가함에 따라 의료 사무실 공간의 필요성이 커질 수 있기 때문이다. 또한, 산업용 부동산의 경우 전자상거래의 확산으로 물류 창고 수요가 증가하는 것도 긍정적인 영향을 미칠 수 있다. 반면, 금리 인상으로 인한 차입 비용 증가와 부동산 가치 하락은 회사의 성장에 부정적인 영향을 줄 수 있다. 특히, 금리가 높아지면 부동산 매입 및 보유 비용이 증가하여 수익성이 감소할 수 있다. 또한, 경제 불황이나 시장 불확실성이 지속될 경우 부동산 임대 시장 전반에 부정적인 영향을 미칠 수 있다. 아울러, COVID-19와 같은 전염병 발생으로 인해 임차인의 재정 상황이 악화되면 임대 수입이 감소할 가능성도 있다. 마지막으로, 경쟁사의 증가는 시장 점유율 감소와 가격 경쟁 심화를 초래할 수 있다. 이러한 다양한 요인들이 Gyrodyne의 사업 성장이나 축소에 영향을 미칠 것으로 예상된다.