회사 소개
EGIO는 2001년에 설립된 기업으로, 콘텐츠 딜리버리 네트워크 서비스 제공업체로 시작하여 디지털 콘텐츠를 인터넷을 통해 전달하는 서비스를 제공합니다. 이후 은행 및 기타 상호작용이 많은 애플리케이션의 솔루션을 제공하고 있습니다. 고객 팀이 순조롭게 인스턴트하고 안전한 웹 애플리케이션을 제공하여 클라이언트의 수익을 향상시키는 종합적인 솔루션을 제공하는 회사로, 경쟁이 치열한 업계에서 선도 역할을 하고 있습니다. EGIO는 세계적으로 유명한 브랜드들의 신뢰받는 파트너로서, 생방송 스포츠 이벤트, 글로벌 영화 론칭, 비디오 게임, 파일 다운로드 등 다양한 경험을 선보이는 글로벌 고객을 지원하고 있습니다. 주요 수익원은 Applications Platform을 통해 제공되며, 고객 팀이 가장 중요한 고객 대면 웹사이트와 API를 구축, 보호 및 가속화할 수 있게 합니다. 또한, 전문가와 관리 서비스를 제공하여 고객이 플랫폼에서 최대 가치를 추구할 수 있도록 지원하고 있습니다[0]. 해당 기업은 빠르고 안전하며 효율적이며 신뢰할 수 있는 엣지 액세스, 콘텐츠 전달 및 디지털 자산 관리 서비스를 제공하여 디지털 경험을 탁월하게 제공하는 것에 중점을 두고 운영되고 있습니다.[1].
주요 고객
EGIO의 고객은 주로 온라인 비디오, 생중계 스포츠, 디지털 음악, 뉴스 미디어, 게임, 리치 미디어 애플리케이션, 전자상거래, 금융 서비스, 여행, 소프트웨어 배포 등의 분야에 종사하는 유명 브랜드들로 구성되어 있습니다. 이들은 빠르고 신뢰성 있는 콘텐츠 전달이 필요하기 때문에 EGIO의 서비스를 이용합니다. 예를 들어, 생방송 스포츠 이벤트나 글로벌 영화 론칭 같은 대량 트래픽을 처리하고자 하는 미디어 플랫폼 고객이 여기에 해당됩니다. 또한, 개인화된 사용자 경험을 제공하고자 하는 전자상거래 기업이나 금융 서비스 업체들도 주요 고객입니다. 이러한 회사들은 EGIO의 애플리케이션 플랫폼을 통해 웹사이트와 API를 보호하고 가속화하여 사용자 참여를 극대화합니다. 보안이 중요한 온라인 은행 포털을 운영하는 금융 서비스 업체들도 EGIO의 보안 솔루션을 이용해 DDoS 공격 방어와 봇 관리 등 다양한 보안 기능을 활용합니다. 이 외에도, 여행 및 소프트웨어 배포 기업도 EGIO의 고성능 네트워크와 전문 관리 서비스를 통해 높은 품질의 서비스를 유지하고 있으며, 이러한 다양하고 강력한 서비스 덕분에 고객들은 EGIO의 플랫폼을 선택합니다[0][1].
회사의 비용구조
| 비용 항목 | 상세 설명 | 주요 제공업체 |
|---|---|---|
| 대역폭 및 코로케이션 비용 | 네트워크 제공업체와의 계약을 통해 대역폭 및 백본 서비스에 대한 비용을 지불하며, 비정산 무료 피어링과 ISP 네트워크에 연결하기 위한 비용도 포함됩니다. 데이터 센터 운영자에게 네트워크 장비를 서드파티 네트워크 데이터 센터에 배치하는 데 드는 비용인 코로케이션 비용도 포함됩니다. | Amazon, Verizon, Microsoft[0] |
| 네트워크 장비 감가상각비 | 콘텐츠 전달 서비스를 제공하는 데 사용되는 네트워크 장비의 감가상각비입니다. | 해당 없음 |
| 급여 및 관련 비용 | 네트워크 운영 및 전문 서비스 인력의 급여와 주식 기반 보상비용이 포함됩니다. | 해당 없음 |
| 클라우드 서비스 비용 | 클라우드 서비스와 관련된 비용입니다. | Amazon AWS, Microsoft Azure 등 |
| 오픈 엣지 파트너 비용 | 오픈 엣지 계약에 따라 금융 부채 초과분 및 관련 이자 비용에 대해 파트너에게 지불되는 비용입니다. | 해당 없음 |
| 연구 개발 비용 | 서비스 설계, 개발, 배포, 테스트, 운영 및 향상을 위한 인력비용이 포함됩니다. | 해당 없음 |
| 광고 비용 | 인터넷, 전시회 및 출판물 광고와 관련된 비용입니다. | 해당 없음 |
이와 같은 비용 구조에서 중요한 부분은 네트워크 제공업체와 데이터 센터 운영자와의 계약으로 인한 대역폭 및 코로케이션 비용입니다. 주요 제공업체로는 Amazon, Verizon, Microsoft 등이 있습니다[0][2][3].
제품군
EGIO의 주요 제품과 그 수익 기여도는 다음과 같습니다. EGIO의 애플리케이션 플랫폼은 주요 수익원으로, 고객 팀이 가장 중요한 고객 대면 웹사이트와 API를 구축, 보호 및 가속화할 수 있게 합니다. 이 플랫폼은 최고의 보안 기능, 즉각 로드되는 인터랙티브 경험, 팀 생산성 향상 등을 가능하게 하여 고객의 수익 향상, 보안 위험 감소, 사기 방지, 비용 절감을 돕습니다[0]. EGIO는 또한 Edgecast의 인수로 인해 비디오 스트리밍 제품과 추가적인 클라우드 서비스로부터의 수익을 획득하고 있습니다[1]. 주요 경쟁 업체는 Akamai Technologies와 Fastly, 그리고 Cloudflare이며, 이들은 EGIO와 유사한 콘텐츠 전달 네트워크 (CDN) 및 엣지 보안 서비스를 제공합니다.
| 제품명 | 설명 | 수익 기여도 |
|---|---|---|
| 애플리케이션 플랫폼 | 고객 웹사이트와 API의 구축, 보호, 가속화를 가능케 하는 종합 솔루션 | 주요 수익원 |
| 비디오 스트리밍 | Edgecast 인수를 통해 추가된 비디오 스트리밍 및 클라우드 서비스 | 추가 수익원 |
| 경쟁 업체 | 제공 제품 |
|---|---|
| Akamai Technologies | CDN, 엣지 보안 |
| Fastly | CDN, 엣지 컴퓨팅 |
| Cloudflare | CDN, 웹 보안 |
EGIO는 다양한 글로벌 고객을 지원하며, 이들 중에는 생방송 스포츠 이벤트, 글로벌 영화 론칭, 비디오 게임, 파일 다운로드 등의 대량 트래픽을 처리하는 미디어 플랫폼이 포함되어 있습니다[0][1].
주요 리스크
EGIO의 비즈니스에 영향을 줄 수 있는 몇 가지 가능한 위험 요인은 다음과 같습니다. 첫째, 기술적 문제가 발생할 경우 네트워크에 중단이 발생하거나 보안이 침해될 수 있으며, 이는 고객 신뢰를 훼손시키고 서비스 제공에 심각한 영향을 미칠 수 있습니다. 둘째, 경쟁 업체인 Akamai Technologies, Fastly 및 Cloudflare와의 치열한 경쟁에서 시장 점유율을 유지하는 것이 도전적일 수 있으며, 새로운 기술 도입 및 서비스 혁신을 통해 경쟁력을 강화해야 할 것입니다. 또한, 글로벌 미디어 산업의 변화나 규제 강화로 인해 콘텐츠 전달 서비스의 수요나 환경이 변화하는 경우, 기업의 수익에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 네번째, 글로벌 데이터 보호법 및 규정 준수 요구 사항을 충족시키지 못할 경우 법적 문제가 발생할 우려가 있으며, 이로 인해 상급자와의 계약 해지, 손해 배상 청구 등의 리스크가 생길 수 있습니다[0] .
뉴스
재무
EGIO의 2022년 재정 성과를 분석한 결과, 회사의 총 수익은 3억 3,859만 8천 달러로 전년 대비 대폭 증가했음을 알 수 있다. 그러나 이와 함께 매출원가가 68.2%로 크게 증가하며, 총 이익률은 31.8%에 그쳤다. 운영 비용도 크게 증가하여 총 2억 3,534만 6천 달러에 달했으며, 이로 인해 운영 손실은 1억 4,783만 6천 달러로 확대되었다. 이 외에도 기타 비용 및 세금 영향으로 순 손실은 1억 3,651만 9천 달러에 달해 총 매출의 40.3%를 차지했다. 2022년 말 현재 EGIO의 현금 및 현금 등가물, 시장성 유가증권 총액은 7,400만 9천 달러로, 이 중 약 2,650만 5천 달러가 미국 외 지역에 보유되어 있다. 영업 활동에서의 현금 유출은 1,167만 2천 달러로, 전년 대비 큰 폭으로 증가했다. 투자 활동에서는 1,257만 2천 달러의 순 현금 유입이 있었으며, 이는 시장성 유가증권 매각 및 Edgecast 인수로 인해 증가한 현금에 의한 것이다. 재무 활동에서는 Open Edge 계약에서 발생한 수익 및 직원 주식 옵션 행사로 인한 현금 유입이 있었으며, 전체적으로 1,425만 1천 달러의 순 현금 유입이 발생했다[0][1].
대차대조표
|
항목 |
금액 (천 달러) |
|---|---|
|
자산 |
|
|
유동 자산 |
|
|
현금 및 현금 등가물 |
55,275 |
|
시장성 유가증권 |
18,734 |
|
매출 채권, 순액 |
84,627 |
|
소득세 환급액 |
105 |
|
선불비용 및 기타 유동 자산 |
36,374 |
|
유동 자산 총계 |
195,115 |
|
비유동 자산 |
|
|
유형 자산, 순액 |
73,467 |
|
영업용 임대 자산 |
5,290 |
|
이연 법인세 자산 |
2,338 |
|
영업권 |
169,156 |
|
무형 자산, 순액 |
91,661 |
|
기타 자산 |
5,353 |
|
비유동 자산 총계 |
347,265 |
|
자산 총계 |
542,380 |
|
부채 및 주주 자본 |
|
|
유동 부채 |
|
|
미지급금 |
52,776 |
|
이연 수익 |
9,286 |
|
영업용 임대 부채 |
4,557 |
|
소득세 부담금 |
3,133 |
|
금융 부채 |
6,346 |
|
기타 유동 부채 |
76,160 |
|
유동 부채 총계 |
152,258 |
|
비유동 부채 |
|
|
전환 사채, 순액 |
122,631 |
|
영업용 임대 부채, 현재 부분 제외 |
9,181 |
|
이연 법인세 부채 |
596 |
|
이연 수익, 현재 부분 제외 |
2,949 |
|
금융 부채, 현재 부분 제외 |
13,784 |
|
기타 장기 부채 |
1,658 |
|
비유동 부채 총계 |
151,799 |
|
부채 총계 |
303,057 |
|
주주 자본 |
|
|
전환 우선주 |
0 |
|
보통주 |
222 |
|
보통주 조건부 대가 |
16,300 |
|
추가 납입 자본 |
807,507 |
|
기타 포괄 손실 누적액 |
(11,665) |
|
누적 결손금 |
(573,041) |
|
주주 자본 총계 |
239,323 |
|
부채 및 주주 자본 총계 |
542,380 |
EGIO의 2022년 말 기준 대차대조표를 분석해 보면, 총 자산은 5억 4,238만 달러로 상당히 크며, 이 중 유동 자산은 1억 9,511만 달러로 약 36%를 차지한다. 특히, 현금 및 현금 등가물은 5,528만 달러로 유동 자산 중 큰 비중을 차지하고 있으며, 이는 기업이 운영 자본을 충분히 확보하고 있음을 의미한다. 매출 채권 순액은 8,462만 달러로, 이는 회사의 주요 고객들로부터 아직 회수되지 않은 금액을 말한다. 비유동 자산 중에서는 영업권이 1억 6,915만 달러로 가장 큰 비중을 차지하고 있으며, 이는 EGIO가 인수 합병 등을 통해 축적한 무형 자산을 반영한 것이다. 부채 측면에서는, 유동 부채가 1억 5,225만 달러로 총 부채의 절반 이상을 차지하고 있다. 주요 유동 부채로는 미지급금과 기타 유동 부채가 있으며, 이는 각각 5,278만 달러와 7,616만 달러에 달한다. 비유동 부채로는 전환 사채가 1억 2,263만 달러로 큰 비중을 차지한다. 전체적으로 부채는 3억 305만 7천 달러로, 자산 대비 약 56%의 비율을 차지하고 있다. 주주 자본은 2억 3,932만 3천 달러로 나타나며, 이는 기업의 자본 구조가 상대적으로 안정적임을 보여준다. EGIO의 자산 배분을 살펴보면, 상당한 부분이 영업권 및 무형 자산으로 구성되어 있어 디지털 콘텐츠와 애플리케이션 솔루션 제공 기업으로서의 특성을 잘 반영하고 있다. 유동 자산 비율 또한 높아 단기적인 자금 압박에 대응할 여력이 충분함을 보여준다.
손익계산서
|
항목 |
2022 (천 달러) |
2021 (천 달러) |
2020 (천 달러) |
|---|---|---|---|
|
매출 |
338,598 |
201,115 |
223,990 |
|
매출 원가: 서비스 비용 |
202,887 |
122,687 |
121,926 |
|
매출 원가: 네트워크 감가상각비 |
28,171 |
24,106 |
21,787 |
|
매출 원가 총계 |
231,058 |
146,793 |
143,713 |
|
매출 총이익 |
107,540 |
54,322 |
80,277 |
|
운영 비용: 일반 및 관리비 |
88,150 |
40,091 |
31,284 |
|
운영 비용: 판매 및 마케팅비 |
48,803 |
29,960 |
42,945 |
|
운영 비용: 연구개발비 |
83,652 |
21,669 |
21,680 |
|
운영 비용: 감가상각비 및 상각비 |
14,741 |
2,794 |
1,591 |
|
운영 비용: 구조조정 비용 |
20,030 |
13,425 |
- |
|
운영 비용 총계 |
255,376 |
107,939 |
97,500 |
|
운영 손실 |
(147,836) |
(53,617) |
(17,223) |
|
기타 수입(비용): 이자 비용 |
(6,094) |
(5,423) |
(3,960) |
|
기타 수입(비용): 이자 수입 |
510 |
134 |
69 |
|
기타 수입(비용): 기타, 순액 |
(4,179) |
(1,106) |
(368) |
|
기타 총계 |
(9,763) |
(6,395) |
(4,259) |
|
세전 손실 |
(157,599) |
(60,012) |
(21,482) |
|
법인세 혜택(비용) |
(21,080) |
1,154 |
645 |
|
순 손실 |
(136,519) |
(61,166) |
(22,127) |
|
기본/희석 순손실 주당액 |
(0.75) |
(0.48) |
(0.18) |
|
평균 주식수 (기본 및 희석) |
182,381 |
127,789 |
121,196 |
[0]
EGIO의 수익구성은 2022년 기준으로 회사의 매출은 전년 대비 상당히 증가하여 3억 3,859만 8천 달러를 기록하였으나, 매출 원가 역시 큰 폭으로 상승하여 서비스 비용이 2억 288만 7천 달러로 매출의 상당 부분을 차지하고 있다. 이러한 매출 원가 증가로 인해 매출 총이익은 1억 754만 달러로 제한되었다. 그러나 운영 비용들이 엄청나게 증가하여, 특히 연구개발비가 8,365만 2천 달러로 전년 대비 거의 4배 가까운 증가를 보였다. 이는 기업이 기술적인 경쟁력을 유지하고 확대하기 위해 크게 투자하고 있음을 나타낸다. 그 외에도 일반 및 관리비와 판매 및 마케팅비도 각각 8,815만 달러 및 4,880만 3천 달러로 대폭 증가했다.
전체적으로 운영 손실은 1억 4,783만 6천 달러에 이르렀으며, 이자 비용 및 기타 비용들을 고려한 총 손실은 순 손실로 이어져 1억 3,651만 9천 달러에 달했다. 이는 매출 대비 매우 큰 손실을 기록한 것으로, 기업이 아직 성장 과정에서 높은 비용 구조를 가지고 있다는 것을 의미한다. 연구개발비의 큰 증가는 EGIO가 앞으로의 기술 혁신과 시장 점유율 증대를 목표로 하고 있음을 강조한다. 그러나 현재의 높은 비용 구조가 지속될 경우, 이에 대한 개선이 필요할 가능성도 있다.
매출과 비용의 불균형이 두드러지는데, 이는 대개 기업의 초기 성장 단계에서 흔히 볼 수 있는 현상이다. 특히 디지털 콘텐츠와 엣지 컴퓨팅 분야에서 선도적인 위치를 차지하기 위해 필요한 연구개발비의 대규모 투자 때문으로 보인다. 이에 따라 향후 매출 성장과 비용 절감이 함께 이루어져야 지속 가능한 성장이 가능할 것이다.
현금흐름표
|
항목 |
2022 (천 달러) |
2021 (천 달러) |
2020 (천 달러) |
|---|---|---|---|
|
운영 활동으로부터의 순현금 |
(18,471) |
902 |
21,328 |
|
투자 활동으로부터의 순현금 |
(2,610) |
(1,168) |
(102,665) |
|
재무 활동으로부터의 순현금 |
6,701 |
266 |
109,518 |
|
환율 변화의 효과 |
(363) |
279 |
|
|
현금 및 현금성 자산의 순증가(감소) |
(14,743) |
28,460 |
|
|
기초 현금 및 현금성 자산 |
41,918 |
18,335 |
|
|
기말 현금 및 현금성 자산 |
27,175 |
46,795 |
[0].
EGIO의 현금 흐름을 보면 운영 활동에서 2022년에 1억 8,471만 달러의 현금 유출이 있음을 알 수 있다. 이는 비즈니스가 현재 많은 운영 비용을 감당하고 있으며, 특히 연구개발 투자로 인해 큰 비용을 발생시키고 있음을 시사한다. 투자 활동에서는 2022년에 2,610만 달러의 유출이 있었다. 이로 인해 전체 현금성 자산이 감소하였다. 반면에 재무 활동에서는 6,701만 달러의 순현금 유입이 있었으나, 이는 전체적인 현금 흐름의 감소를 상쇄하기에 충분하지 않았다.
비슷한 업종의 다른 기업들과 비교해 봤을 때, EGIO는 아직 성장을 위해 많은 투자를 진행 중이라 현금 유출이 큰 상황이다. 예를 들어, 클라우드 서비스나 콘텐츠 딜리버리 네트워크를 제공하는 다른 기업들은 초기에도 상당한 운영 및 자본 비용을 부담하게 되며, EGIO가 현재 그런 상황에 처해 있음을 알 수 있다. 이러한 패턴은 업계의 다른 신생 또는 성장 단계의 기업들과 유사하다.
주요 부채 및 전환사채들
|
부채 종류 |
원금 (천 달러) |
이자율 |
상환 만기 |
|---|---|---|---|
|
전환사채 (Convertible Senior Notes) |
125,000 |
3.50% |
2025 |
|
운영 리스 부채 (Operating Lease Liability) |
9,181 |
정보 없음 |
장기 |
|
금융 부채 (Financing Obligations) |
13,784 |
정보 없음 |
장기 |
EGIO는 2025년 만기인 3.50%의 이자율을 가진 총 125,000천 달러의 전환사채를 보유하고 있다. 이 전환사채는 2020년 7월 27일에 발행되었으며, 순발행 수익은 120,741천 달러였다. 이 외에도 9,181천 달러의 운영 리스 부채와 13,784천 달러의 장기 금융 부채가 있다[0][1][2].
주가 영향 미치는 요인들
EGIO의 주가 변동 요인은 다양한 요소에 의해 영향을 받습니다. 첫 번째 시나리오는 환율 변동입니다. 만약 달러 강세가 지속되고 다른 통화 대비 달러 가치가 높아지면, 해외 매출이 감소하여 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 두 번째는 거시 경제 상황입니다. 예를 들어, 글로벌 경제가 침체기에 접어들어 기업의 IT 예산이 축소되면 EGIO의 제품과 서비스 수요가 감소하여 주가가 하락할 가능성이 큽니다. 세 번째로, 미중 무역전쟁과 같은 국가 간 갈등입니다. 예를 들어, 미중 간 기술 전쟁이 격화되어 중국의 클라이언트와의 계약이 취소되거나 제한되면, 주가 하락으로 이어질 수 있습니다. 네 번째 시나리오는 경쟁사의 부상입니다. 새로운 경쟁사가 EGIO의 시장 점유율을 빼앗아 가거나 더 나은 기술을 선보여 큰 고객을 유치하면 EGIO의 주가는 하락할 수 있습니다. 다섯 번째로는 시장 트렌드 변화입니다. 만약 디지털 콘텐츠 배포나 웹 애플리케이션의 수요가 급증하는 시장 트렌드가 형성된다면 EGIO의 서비스 수요도 증가하여 주가 상승에 긍정적인 영향을 줄 수 있습니다[0][1][2][3][4].
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
EGIO의 미래는 다양한 요인에 의해 좌우될 수 있습니다. 먼저, 디지털 콘텐츠와 온라인 서비스에 대한 수요가 지속적으로 증가함에 따라 EGIO의 비즈니스는 성장할 가능성이 큽니다. 특히, 비디오 스트리밍, 게임, 금융 서비스 등 각종 산업 분야에서 초저지연 네트워크와 보안 솔루션에 대한 수요가 증가하면서 EGIO의 서비스를 필요로 하는 기업들이 많아지고 있습니다. 그러나 이러한 긍정적인 요소에도 불구하고 치열한 경쟁 환경에서 가격 압박이 지속되면 매출과 이익률에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 또한, 기술 변화와 고객 요구사항에 빠르게 대응할 수 있는 능력이 중요한데, EGIO가 이에 성공적으로 대응하지 못할 경우 시장 점유율을 잃을 위험이 있습니다. 최근 EGIO는 Edgecast 인수와 같은 전략적 조치를 통해 글로벌 네트워크의 성능을 강화하고 서비스 다각화를 시도하고 있습니다. 이는 새로운 시장과 고객층을 확보할 수 있는 기회를 제공할 수 있습니다. 다만, 인수 합병 후 통합 과정에서 발생할 수 있는 문제들이 비즈니스 효율성을 저하시킬 수도 있습니다. 마지막으로, 전세계적인 경제 상황과 특정 지역의 정치적 불안정성은 EGIO의 글로벌 운영에 영향을 미칠 수 있는 중요한 변수입니다. 예를 들어, 미중 무역전쟁과 같은 상황이 발생하면 EGIO의 중국 내 매출이 감소할 가능성이 있으며, 이는 전체 재무 성과에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다 .