회사 소개
APDN(응용 DNA 과학)는 생명공학 회사로, 주로 DNA 및 RNA의 생산과 검출 기술을 개발하고 상용화하는 데 중점을 두고 있다. 이 회사는 세 가지 주요 사업 분야에서 운영되고 있으며, 첫 번째는 핵산 기반 치료제 생산에 사용되는 합성 DNA의 효소적 제조로, 최근 스피들 바이오텍(Spindle Biotech)을 인수하여 mRNA 치료제를 생산하는 데 사용할 수 있는 RNA 중합효소(RNAP)의 개발 및 판매 서비스도 추가되었다. 두 번째 분야는 분자 진단 및 유전자 검사를 포함한 MDx 테스트 서비스로, DNA 및 RNA의 검출을 담당한다. 세 번째로는 공급망 보안 서비스를 위한 합성 DNA의 제조 및 검출이다. APDN은 치료용 DNA 생산 서비스의 개발 및 상용화에 특히 집중하며, 계약 개발 및 제조 운영(CDMO)을 확장하여 합성 DNA의 생산을 목표로 하고 있다. 또한, COVID-19 검사를 포함한 MDx 테스트 서비스의 상업화를 통해 유전자 검사 분야로의 확장을 도모하고 있다. 이 회사의 DNA 태깅 및 보안 제품은 고객이 고유한 방식으로 객체를 표시하고 DNA 태그의 존재 여부를 검출하여 이 객체를 식별할 수 있게 한다. APDN은 이러한 기술을 통해 면세 면직물 및 영양제와 같은 복잡한 공급망 내에서 제품 인증 방법을 제공하고 있으며, 이는 주로 면화의 추적 및 출처 인증에 활용된다. APDN의 수익은 주로 이러한 DNA 태깅 및 보안 서비스, 유전자 검사를 통한 MDx 테스트 서비스, 그리고 치료용 DNA 생산 서비스에서 발생한다.
주요 고객
APDN의 고객은 몇 가지 주요 세그먼트로 구분할 수 있다. 첫째, 제약 및 생명공학 회사들은 APDN의 합성 DNA 및 mRNA 생산 서비스를 활용하여 새로운 치료제를 개발하고 상업화한다. 이들은 효율적이고 신뢰할 수 있는 제조 공정이 필요하기 때문에 APDN의 전문 기술에 의존한다. 둘째, 의류 및 섬유 제조업체는 DNA 태깅 및 보안 서비스를 통해 제품의 출처와 진위성을 보장받고자 한다. 이들은 주로 공급망의 투명성과 추적성을 확보하기 위해 APDN을 선택한다. 셋째, 유전자 검사 및 분자 진단을 사용하는 의료 기관 및 연구소가 있다. 이러한 고객은 APDN의 MDx 테스트 서비스를 통해 더 빠르고 정확한 진단 결과를 획득할 수 있어 환자 치료 개선에 기여하고자 한다. 넷째, 농식품 업계의 기업들은 DNA 태그 기술을 통해 제품의 신뢰성과 안전성을 높이는 데 관심을 가진다. 이들은 농산물의 출처와 품질을 검증하여 소비자 신뢰를 구축하고자 APDN의 서비스를 선택한다. 전체적으로 APDN의 고객은 첨단 기술을 활용하여 제품의 품질과 안전성을 높이고, 투명하고 효율적인 공급망을 구축하려는 목적을 가지고 있다.
회사의 비용구조
| 비용 항목 | 상세 설명 | 제공 업체 |
|---|---|---|
| 재료 비용 | 합성 DNA 및 mRNA 치료제 생산에 필요한 핵산 재료 | Thermo Fisher Scientific 같은 생명과학 소재 공급 업체 |
| 인력 비용 | 연구 개발(R&.D), 일반 관리 및 운영을 위한 인건비 | 내부 인력 관리 |
| 연구 개발 비용 | 새로운 기술 개발 및 기존 기술 개선을 위한 비용 | 자체 R&.D 팀 |
| 시설 및 장비 비용 | 생산 환경 유지, 기계 및 장비의 감가상각 | 중장비 제공업체와 유지보수 업체 |
| 에너지 비용 | 생산 공정에 필요한 전력 및 가스 소비 | 지역 전력 회사 및 가스 공급 업체 |
| IT 및 클라우드 비용 | 데이터 저장 및 처리를 위한 클라우드 서비스 이용 비용 | Amazon Web Services, Microsoft Azure |
| 비즈니스 개발 및 마케팅 비용 | 제품 홍보 및 비즈니스 파트너십 개발 비용 | 자체 마케팅 팀 및 외부 광고 대행사 |
다양한 비용 항목이 탐지되었으며, 주로 핵산 물질 공급과 연구 개발 인력에 크게 의존하는 바이오테크놀로지 회사라는 점을 반영한다. APCDN의 경우, 생명과학 소재 공급 업체와의 협력이 중요할 수 있다.
제품군
APDN의 주요 제품과 이들의 수익에 대한 기여도는 다음과 같습니다. 첫째, 합성 DNA 및 RNA 관련 제품이 있습니다. 이 제품들은 치료용 DNA 및 RNA를 생산하고, 공급망 추적 및 보안 솔루션에 사용됩니다. 이들은 제품 인증 및 원산지 확인 등 다양한 분야에서 활용되며, APDN의 주요 수익원으로 작용하고 있습니다. 둘째, 분자 진단 및 유전자 검사 서비스가 있습니다. 이는 진단 시장에서의 수익 창출에 기여하며, 특히 COVID-19 검사를 포함한 다양한 MDx 테스트 서비스를 통해 매출을 높이고 있습니다.
다음은 APDN과 유사한 제품을 생산하여 경쟁하는 회사들의 리스트입니다.
| 회사명 | 주된 제품/서비스 |
|---|---|
| Genmark Diagnostics | 분자 진단 플랫폼 |
| Meridian Bioscience | 유전자 검사 도구 |
| Codex DNA | 합성 생물학 도구 |
이와 같은 제품들은 생명공학 및 진단 분야에서 APDN과 경쟁하고 있으며, APDN은 향후에도 이러한 경쟁사들 사이에서 독자적인 DNA 태깅과 보안 기술을 바탕으로 시장 점유율을 확대해 나갈 것입니다.
주요 리스크
APDN의 사업과 관련된 특정 리스크는 여러 가지가 있으며, 그 중 몇 가지는 고유한 특성을 지니고 있다. 첫째, APDN의 DNA 태깅 및 보안 제품이 악의적인 용도로 오용될 가능성이 있다. 제품이 고객에게 전달된 후, 고객이 제품을 비윤리적이거나 불법적인 방식으로 사용할 경우, 회사의 명성과 수익에 큰 타격을 줄 수 있다. 둘째, 이 회사는 생명과학 및 생물 의약품 산업의 급속한 기술 변화와 경쟁의 압력에 노출되어 있어, 기존 제품이 뒤처지거나 없어질 수 있는 위험이 존재한다. 특히, 경쟁사들이 더 효율적이거나 가격이 저렴한 대체품을 시장에 내놓는 경우, APDN의 시장 위치가 크게 위협받을 수 있다. 셋째, 치료용 DNA 생산 서비스에 대한 과도한 집중으로 인해 다른 사업 분야에서의 수익성 향상 기회를 상실할 수 있다. 상기 사업의 성공 여부가 불확실할 경우, 전반적인 재무 상태에 심각한 부정적 영향을 미칠 수 있다. 마지막으로, 핵산 기반 치료제의 제조 및 상용화에 필요한 자금과 자원이 제한적일 경우, 고객이 상업화 단계에서 필요한 지원을 제공하지 못할 위험이 있으며, 이는 회사의 매출 및 성장 전망에 악영향을 미칠 수 있다 .
뉴스
(2024-12-18) 미국 주식 선물은 수요일 연방준비제도의 금리 결정과 경제 데이터 발표를 앞두고 상승했습니다. 다우 지수는 9연속 하락하며 1978년 이후 최장 기록을 경신했습니다.link
재무
APDN(응용 DNA 과학)의 최근 재무 성과를 살펴보면, 회사는 지속적인 순손실을 기록하고 있으며, 2023년 9월 30일 기준으로 누적 적자가 3억 247만 7,147달러에 이르고 있다. 2023년 회계 연도 중에는 순손실이 1,002만 2,916달러를 기록하였고, 운영 활동으로 인한 현금 흐름은 마이너스 621만 7,677달러였다. 이는 주로 COVID-19 테스트 수익의 감소와 관련되어 있으며, 2022년 1,882만 2,804달러였던 수익이 2023년에는 1,341만 4,000달러로 줄어들었다. 또한 제품 매출도 약 35% 감소하여 2022년 188만 2,804달러에서 2023년 121만 8,185달러로 감소하였다. 한편, APDN은 연구 개발에 상당한 비용을 투자하고 있으며, 2023년에는 연구 개발 비용이 약 373만 5,078달러로 2022년에 비해 약 5% 감소하였다. 이러한 상황에서도 회사는 합성 DNA 생산 서비스 개발에 초점을 맞추고 있으며, 이에 따른 자본 지출은 2024년 회계 연도 동안 300만 달러 미만일 것으로 예상하고 있다.녹색 방법을 사용할 때, APDN은 수익을 창출하기 위해 추가적인 자본 조달이 필요할 수 있으며, 현재 유동 자산은 주로 약 715만 1,800달러의 현금 및 현금성 자산으로 구성되어 있다. 불확실한 재정 상태와 상장 유지의 어려움 등을 고려할 때, 주식 시장에서의 경쟁력 유지가 어려워질 수 있음을 나타낸다.
대차대조표
APDN의 대차대조표는 다음과 같다. 유동자산에는 현금 및 현금성 자산 715만 달러, 외상매출금 323만 달러, 재고자산 130만 달러가 있다. 비유동 자산으로는 유형자산 146만 달러, 사용권 자산 72만 달러, 그리고 기타 자산이 포함되어 있다. 그에 반하여 유동부채에는 외상매입금 119만 달러, 단기부채 133만 달러 등으로 구성되어 있으며, 비유동 부채는 주로 장기 채무로 이루어져 있다. 이 대차대조표를 통해 볼 때, APDN은 상당한 누적 적자에도 불구하고 현금성 자산 비중이 높고 자산 관리에 신경 쓰고 있는 것으로 보인다. 그러나 부채 비율도 높아 유동성 위기에 대한 대비가 필요하다. APDN의 사업 및 시장의 특성을 고려할 때, 특히 DNA 및 생명공학 관련 연구 개발과 관련된 자산 할당이 중요한데, 이는 장기적으로 연구 개발 지출 감소와 연결되어 있다. 회사는 연구 개발 비용을 최적화함으로써 DNA 생산 서비스 발전에 필요한 기초를 마련하려고 하며, 이는 회사 자산 구조 전체에 영향을 미치는 중요한 요소로 작용하고 있다. APDN의 자산 배분은 주로 유전학 및 생명공학 제품과 서비스의 생산을 지원하는 데 집중되어 있으며, 이는 주로 치료용 DNA 생산 서비스 및 MDx 테스트 서비스 분야에 반영된다.
손익계산서
업데이트를 통해 추가될 예정입니다.
현금흐름표
업데이트를 통해 추가될 예정입니다.
주요 부채 및 전환사채들
| 항목 | 금액 (천 달러) | 이자율 및 조건 | 만기일 |
|---|---|---|---|
| 3.75% 소기업청(SBA) 할부 대출 | 117 | 3.75% 연이율 | 2050년 5월 |
| 전환사채 | 3,372 | 전환 가능한 사채, 전환 조건은 문서에 따라 다름 | - |
| D&.O 보험 약속어음 1 | 179 | 2023년 D&.O 어음은 6.85% 이자율, 분기별 납부 | 2024년 7월 |
| E&.O 보험 약속어음 2 | 215 | 2023년 E&.O 어음은 13.50% 이자율, 월별 납부 | 2024년 8월 |
APDN의 주요 부채는 위의 표에 나와 있는 다양한 유형의 대출 및 약속어음으로 구성되어 있다.
주가 영향 미치는 요인들
APDN의 주가 변동은 여러 가지 요인에 의해 영향을 받을 수 있다. 예를 들어, 화폐 가치 변동은 주가에 직접적인 영향을 미칠 수 있다. 만약 미국 달러가 강세를 보이는 경우, 내수 중심의 판매가 많은 APDN에게 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 이는 외국 고객에게는 비용 증가로 인식되어 수출이 감소할 수 있다. 반면, 달러가 약세를 보이면 해외 판매가 증가하여 긍정적인 영향을 미칠 수 있다. 또한, 거시 경제 상태도 중요한 변수이다. 경제가 회복세를 보이고 있는 시나리오에서는 연구 개발 투자가 활발하게 이루어져 APDN의 수익성이 개선될 수 있으며, 이는 주가에 긍정적인 영향을 줄 수 있다. 그에 반해, 경기 침체 시에는 연구 개발 예산이 줄어들어 회사의 성장이 둔화될 수 있으며 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있다. 국제 간의 갈등도 주가에 큰 영향을 미치는데, 예를 들어 미중 무역전쟁 같은 상황에서 APDN의 공급망이 타격을 받거나 비용이 증가하면 주가에 부정적인 영향을 줄 수 있다. 경쟁사의 부상도 중요한 팩터로, 경쟁 업체가 새로운 기술이나 더 낮은 비용 구조를 선보일 경우 APDN의 시장 점유율이 감소하여 주가가 하락할 가능성이 있다. 마지막으로, 시장 트렌드의 변화도 주가 변동에 영향을 줄 수 있다. 예를 들어, 바이오 기술에 대한 시장의 관심이 증가하면 투자자들이 APDN의 기술 잠재력에 주목하게 되어 주가에 긍정적인 영향을 줄 수 있다. 반대로, 만약 대체 기술이 시장에 등장하면 기술의 매력이 떨어져 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있다. 이러한 다양한 시나리오는 각각 APDN의 주가에 긍정적이거나 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 이는 회사의 사업 운영 및 외부 요인에 따라 결정될 수 있다.
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
APDN의 사업 성장이나 축소에는 여러 가지 요인이 영향을 미칠 수 있다. 이 회사는 DNA 및 RNA의 태깅과 검출에 특화된 기술을 보유하고 있어, 생명공학 및 의약품 연구에 대한 수요가 증가하면서 성장 기회를 가질 수 있다. 특히, 유전자 분석과 진단 기술의 발전은 APDN의 기술적 강점을 더욱 부각시킬 수 있다. 의료 분야에서의 혁신적 변화와 개인화된 맞춤형 치료법 수요 증가도 APDN에게 긍정적인 영향을 미칠 수 있다. 반대로, 기술 개발 속도가 빠른 업계 특성상 경쟁사의 등장과 신기술로 인해 APDN의 시장 점유율이 축소될 가능성도 존재한다. 또한, 국제적인 규제나 무역장벽 등이 회사의 운영에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 자금 조달의 어려움은 연구 개발을 지연시킬 위험이 있다. 공급망 문제나 원자재 가격의 변동도 비용 구조에 영향을 줄 수 있어 경영상의 부담이 될 수 있다. 이러한 요인들에 따라 APDN의 사업은 성장하거나 축소될 수 있으며, 이는 시장 환경과 기술 발전, 경제적 상황에 달려 있을 것이다.