회사 소개
AUUD는 콜로라도주 볼더에 본사를 두고 있는 기술 회사로, 음성을 통한 소비자 참여 방식을 혁신하고 있습니다. 주로 독자적인 AI 플랫폼을 개발하여 오디오 및 팟캐스트 관련 혁신 기술을 비롯해, faidr라는 오디오 슈퍼앱을 통해 이를 활용하고 있습니다. faidr 앱을 통해 소비자들은 미국 내 모든 AM/FM 라디오 방송을 개인화된 오디오 콘텐츠로 상업 광고 없이 청취할 수 있는 기회를 제공합니다. 여기서 개인화된 콘텐츠란 최신 음악, 뉴스, 날씨 등의 정보를 포함합니다. 또한, faidr에는 광고를 쉽게 건너뛸 수 있는 팟캐스트 기능이 포함되어 있으며, 새로운 아티스트를 발견하고 큐레이션된 음악 스테이션을 제공하는 faidrRadio와 같은 독점 콘텐츠도 포함되어 있어, 이러한 다양한 기능들은 모두 소비자의 맞춤형 경험을 극대화합니다. Auddia는 또한 자기만의 차별화된 팟캐스트 기능을 발전시켰으며, 이를 통해 팟캐스터들이 자신의 브랜드를 구축하고 신규 콘텐츠 배급 경로를 통해 수익을 창출할 수 있도록 돕는 도구를 제공합니다. 비즈니스 모델은 주로 구독 수익 기반으로 운영되며, 소비자들이 광고 없는 청취 환경과 다양한 콘텐츠를 이용할 수 있도록 유도하고 있습니다. AI 플랫폼은 구글의 오픈 소스 TensorFlow 라이브러리 위에서 개발되어, 라디오의 음성 콘텐츠 종류를 인식하고, 각 콘텐츠의 시작과 끝을 식별할 수 있도록 훈련되고 있습니다. 이는 소비자들에게 개인화된 청취 경험을 제공하며, 전통적인 라디오 방송과 디지털 콘텐츠를 결합한 차별화된 서비스를 제공합니다.
주요 고객
AUUD의 고객 페르소나는 주로 오디오 콘텐츠에 높은 관심을 가진 다양한 세그먼트로 나눌 수 있습니다. 첫 번째 세그먼트는 최신 테크놀로지와 개인화된 경험을 선호하는 젊은 밀레니얼 및 Z세대입니다. 이들은 광고 없는 청취 환경을 선호하며, faidr를 통해 음악부터 뉴스까지 다양한 콘텐츠를 개인화하여 즐길 수 있습니다. 두 번째 세그먼트는 팟캐스트 제작자 및 관련 프로듀서로, 이들은 AUUD의 플랫폼을 통해 자신의 콘텐츠를 쉽게 관리하고, 청중과의 연결을 강화하며, 브랜드를 확장할 수 있는 기회를 가집니다. 팟캐스터들은 특히 광고 건너뛰기 기능과 독점 콘텐츠 제공을 통해 차별화된 경쟁력을 얻을 수 있습니다. 세 번째 세그먼트는 자택에서의 라디오 및 오디오 청취를 즐기는 중장년층으로, 이들은 과거 전통 라디오 방송을 즐기며 디지털 혁신을 통해 새롭게 변모한 서비스를 경험하고자 하는 경향이 있습니다. 이들은 faidr의 쉬운 사용자 인터페이스와 다양한 콘텐츠 선택지를 통해 고품질의 청취 경험을 즐길 수 있습니다. 마지막으로, 음악 큐레이션 서비스나 새로운 아티스트 발굴에 관심이 많은 음악 애호가도 주된 고객으로, 이들은 faidrRadio의 다양한 큐레이션 스테이션을 통해 자신만의 음악 세상을 구축하고자 합니다. 이러한 고객들은 AUUD의 혁신적인 서비스가 제공하는 맞춤형 경험과 가치를 인정하고, 구독을 통해 지속적으로 플랫폼을 이용하기를 원합니다.
회사의 비용구조
회사의 주요 비용 구조는 운영 비용, 데이터 처리 비용, 클라우드 서비스 사용료, 및 연구 개발 비용으로 구성되어 있습니다. 운영 비용에는 인건비, 시설 유지 비용, 법률 및 기타 전문 인력 비용이 포함되며, 이는 회사의 일상 운영에 필수적인 요소입니다. 데이터 처리 및 클라우드 서비스 비용은 회사의 핵심 AI 플랫폼과 오디오 서비스의 운영 및 확장에 중요한 역할을 하며, 주요 공급업체로는 아마존 웹 서비스(AWS)와 같은 클라우드 서비스 제공업체가 있습니다. 연구개발(R&.D) 비용은 기술 개발과 혁신에 투자하는 주요 비용 항목으로, AI 및 머신러닝 알고리즘의 개선, 신규 기능 개발 및 고유 기술의 특허 출원에 소요됩니다. 이러한 비용들은 모두 회사의 전략적 목표인 사용자 맞춤형 오디오 경험 제공을 지원합니다.
제품군
AUUD의 주요 제품은 주로 오디오 콘텐츠 플랫폼인 faidr와 관련된 다양한 기능을 포함합니다. 이 회사의 주요 제품 및 서비스는 다음과 같습니다:
- faidr App: faidr는 AUUD의 오디오 슈퍼앱으로, 사용자들이 전통적인 AM/FM 라디오 방송을 광고 없이 청취할 수 있는 기능을 제공하며, 개인화된 음악, 뉴스, 날씨 등의 컨텐츠를 제공합니다. 이러한 유료 구독 모델은 사용자들에게 맞춤형 콘텐츠 경험을 제공하여 매출에 기여합니다.
- faidrRadio: 이 서비스는 faidr 내에서 제공되는 독점 음악 스트리밍 기능으로, 사용자가 새로운 아티스트를 발견하고 큐레이션된 음악 스테이션을 즐길 수 있게 합니다. 주로 유료 구독 모델을 통해 수익을 창출합니다.
이 외에도 팟캐스트 관련 기능을 통해 팟캐스터들이 손쉽게 콘텐츠를 만들고 수익을 창출할 수 있도록 지원합니다. 이러한 서비스는 광고 및 구독을 통해 수익을 창출하며, 이러한 기술을 활용해 경쟁업체들과 차별화된 경험을 제공합니다. 유사한 제품을 제공하는 회사로는 아이 하트미디어(iHeartMedia)가 있으며, 이들은 디지털 오디오 및 팟캐스트 플랫폼을 통해 비슷한 시장을 공략하고 있습니다. 다음은 iHeartMedia와 같이 유사한 제품 라인을 보유한 경쟁사들입니다:
| 경쟁사 | 유사 제품 |
|---|---|
| 아이 하트미디어 (iHeartMedia) | 팟캐스트 플랫폼 및 오디오 스트리밍 서비스 |
주요 리스크
AUUD의 사업에는 몇 가지 특정 리스크가 존재하여, 이는 회사의 운영 및 성장에 부정적인 영향을 미칠 수 있다. 첫째, faidr 앱의 음악 라이센스 비용 변화는 회사의 수익성에 큰 영향을 미칠 수 있으며, 이러한 변화가 발생할 경우 콘텐츠 제공이 어려워질 수 있다. 둘째, 경쟁사의 동향 및 기술 발전에 의존하여 특정 고객층을 확보하지 못할 경우 자사 제품의 시장성이 저하될 위험이 있다. 셋째, 다양한 국가에서의 저작권 규정 준수 요구가 상이하여, 특정 지역에서의 서비스 제공이 제한될 수 있으며, 이는 사업 성과에 부정적 영향을 끼칠 수 있다. 넷째, 회사의 플랫폼이 해킹이나 사이버 공격의 타겟이 될 가능성이 있으며, 이러한 사건이 발생할 경우 고객의 데이터 유출과 같은 보안 문제가 발생할 수 있다. 다섯째, 자금 조달의 어려움 및 시장 변동성으로 인해 필요한 자금을 적시에 확보하지 못할 위험이 있으며, 이는 기술 개발 및 운영에 어려움을 초래할 수 있다.
뉴스
재무
AUUD의 2023년 재무 상태를 살펴보면, 회사는 계속되는 영업 손실로 인해 심각한 재정적 어려움을 겪고 있으며 2023년 말 기준 현금 잔고는 804,556달러로, 2024년 2월까지만 운영 자금을 지원할 수 있었습니다. 2023년의 순손실은 8,807,496달러로 2022년의 6,897,446달러 대비 손실이 확대되었습니다. 또한, 주요 영업 비용은 증가했으며, 특히 감가상각비와 연구개발 비용이 2023년에 크게 증가했습니다. 회사는 기존 부채 상환과 운영 자금 연장을 위해 추가 자금 조달을 적극적으로 추진하고 있으며, 2024년 2월과 3월의 추가 자금 조달로 3.6백만 달러를 확보했습니다. 회사의 누적 적자는 2023년 말 기준 80,543,330달러에 달하며, 수익성을 달성하기 위해서는 제품의 성공적인 개발 및 상용화가 필수적입니다. 이러한 재무적 어려움과 앞으로의 자금 확충 필요성은 회사의 계속 기업으로서의 능력에 대해 심각한 의문을 제기하고 있습니다.
대차대조표
Auddia Inc.의 2023년 12월 31일 기준 대차대조표는 다음과 같습니다:
| 항목 | 2023년 12월 31일 | 2022년 12월 31일 |
|---|---|---|
| 자산 | ||
| 유동 자산 | ||
| 현금 | $804,556 | $1,661,434 |
| 매출채권, 네트 | $494 | $137 |
| 선불 보험 | $28,993 | $0 |
| 유동 자산 총계 | $834,043 | $1,661,571 |
| 비유동 자산 | ||
| 자산 및 장비, 감가상각 공제 | $18,099 | $41,080 |
| 소프트웨어 개발비, 상각 공제 | $3,347,935 | $4,134,225 |
| 이연발행비용 | $170,259 | $222,896 |
| 선납 및 기타 장기 자산 | $32,712 | $51,754 |
| 비유동 자산 총계 | $3,569,005 | $4,449,955 |
| 자산 총계 | $4,403,048 | $6,111,526 |
| 부채 및 주주 자본 | ||
| 유동 부채 | ||
| 매입채무 및 미지급 부채 | $911,664 | $324,138 |
| 관련 당사자에게 지급할 어음 | $3,025,000 | $1,775,956 |
| 주식보상부채 | $45,964 | $161,349 |
| 유동 부채 총계 | $3,982,628 | $2,261,443 |
| 부채 총계 | $3,982,628 | $2,261,443 |
| 주주 자본 | ||
| 보통주 | $854 | $506 |
| 추가납입자본 | $80,962,896 | $75,585,411 |
| 누적 적자 | $(80,543,330) | $(71,735,834) |
| 주주 자본 총계 | $420,420 | $3,850,083 |
| 부채 및 자본 총계 | $4,403,048 | $6,111,526 |
이 대차대조표를 보면, AUUD는 약간의 유동 자산에 비해 높은 유동 부채를 가지고 있는 것을 알 수 있습니다. 현금이 줄어들고 있으며, 이는 현금 흐름 관리에 대한 압박을 시사합니다. 또한, 대부분의 비유동 자산이 소프트웨어 개발 비용에 집중되어 있음을 알 수 있는데, 이는 회사가 기술 및 제품 개발에 많은 투자를 하고 있음을 나타냅니다. 부채와 주주 자본의 균형은 부채가 크며, 이는 재정적 위험을 보여주는 지표입니다. 이러한 자산 배분과 관련해, AUUD의 사업이 기술 및 개발 중심임을 감안할 때 기술 개발 쪽에 자산이 많이 책정되는 것은 비즈니스 모델과 부합한다고 볼 수 있지만, 높은 부채 수준과 현금의 감소는 재정적 건전성에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다.
손익계산서
| 항목 | 2023년 12월 31일 | 2022년 12월 31일 |
|---|---|---|
| 수익 | $0 | $0 |
| 운영 비용 | ||
| 서비스의 직접 비용 | $181,679 | $180,690 |
| 판매 및 마케팅 | $1,096,106 | $1,673,692 |
| 연구개발 비용 | $781,017 | $654,879 |
| 일반 및 행정 비용 | $3,576,729 | $3,223,520 |
| 감가상각비 | $1,840,837 | $991,639 |
| 총 운영 비용 | $7,476,368 | $6,724,420 |
| 운영 손실 | ($7,476,368) | ($6,724,420) |
| 기타 비용: | ||
| 이자 비용 | ($1,331,128) | ($173,027) |
| 이자 수익 | $0 | $1 |
| 총 기타 비용 | ($1,331,128) | ($173,026) |
| 세전 순손실 | ($8,807,496) | ($6,897,446) |
| 소득세 | $0 | $0 |
| 순손실 | ($8,807,496) | ($6,897,446) |
| 주식 배당 당기순손실 | $ (12.93) | $ (13.79) |
| 총 보통주 주식 수 | 681,229 | 500,095 |
Auddia Inc.는 2023년 12월 31일 자로 총 수익을 보고하지 않았으며, 이는 그들이 여전히 제품의 개발과 강화 단계에 있기 때문입니다. 그들의 faidr 및 podcasting 앱을 시장에서 수익화하기 전까지는 자체적인 순수익 발생이 이루어지지 않았습니다. 이에 따른 손실은 2023년에 약 8.8백만 달러로, 2022년의 6.9백만 달러보다 증가한 것을 볼 수 있습니다. 이는 주로 이자 비용의 증가와 운영 비용의 증가에 기인합니다. 특히 감가상각비는 faidr 및 podcasting 앱의 증가된 상각에 의해 크게 증가했으며, 연구개발 비용도 소프트웨어 개발의 지속적인 개선 때문입니다.
Auddia의 연구개발 비용은 경쟁사보다 높은 편에 속하며 이는 기술 개발 및 혁신을 위해 필요한 투자입니다. 그러나 이러한 투자가 회사의 주요 잠재 고객 확보와 수익 창출로 연결되지 않는다면 계속적인 운영은 어려울 수 있습니다. 또, 판매 및 마케팅 비용의 감소는 관련 마케팅 비용에서의 감소 때문으로 보이며, 이는 새로운 앱 개선 및 업그레이드를 통한 고객 유치 전략과 관련이 있습니다.
숫자적으로 볼 때 운영 비용과 수익의 균형은 맞지 않으며, 이는 주로 제품을 상업화하기 전까지 회사가 예상했던 바입니다. Auddia의 주된 수익 창출은 faidr 제품의 성공적인 상업화와 Vodacast 플랫폼을 포함한 다양한 앱 개발의 성공에 크게 의존하고 있으며, 이를 통해 회사의 수익성이 향상될 수 있을 것입니다.
현금흐름표
| 항목 | 2023년 | 2022년 |
|---|---|---|
| 운영활동으로부터의 현금 흐름 | (4,504,207) 달러 | (4,752,750) 달러 |
| 투자활동으로부터의 현금 흐름 | (1,031,566) 달러 | (1,931,107) 달러 |
| 금융활동으로부터의 현금 흐름 | 4,678,895 달러 | 2,000,000 달러 |
| 현금 변화 | (856,878) 달러 | (4,683,857) 달러 |
AUUD의 2023년 현금 흐름은 운영 활동에서 약 450만 달러의 현금 유출을 보였고, 이는 주로 운영 손실과 연관이 있습니다. 투자 활동에서 약 100만 달러 이상을 사용했으며, 이는 주로 소프트웨어 개발 비용에 투자한 것으로 나타납니다. 반면, 금융 활동에서는 약 470만 달러의 현금을 조달하여 자금 유입을 기록했습니다. AUUD와 유사한 기술 중심 기업과 비교했을 때, 이와 같은 초기 기술 개발 및 상업화 단계에서 많은 기업들이 손실을 보고 있으며, 특히 오디오 플랫폼 및 소프트웨어 분야의 초기 스타트업들은 개발 및 마케팅 관련 높은 비용으로 인해 운영 활동에서 음의 현금 흐름을 보일 수 있습니다. 이러한 현금 흐름 패턴은 초기 투자를 바탕으로 시장에 성공적인 진입을 위한 지속적인 재정 조달이 필요함을 시사하며, 이는 AUUD의 경우에도 해당됩니다.
주요 부채 및 전환사채들
AUUD는 다양한 부채 관련 규정을 보유하고 있습니다. 주요 부채에는 다음과 같은 항목들이 포함되어 있습니다:
| 부채 유형 | 금액 | 이자율 | 만기일 | 기타 조건 |
|---|---|---|---|---|
| OID Note | $277,778 | - | - | 연체 수수료 $17,258 포함. |
| Economic Injury Disaster Loans (EIDL) | $365,300 | 3.75 % | 2050년 5월 | SBA의 담보이자 요구. |
| 전환사채 (Convertible Notes) | $606,000 | 2.5 % | - | 계약 당 3 %의 기본이자율, 무담보. |
이 정보는 AUUD의 재무 계좌에서 제공되었으며, 이러한 부채는 AUUD의 자본 조달 전략의 일환으로 볼 수 있습니다. 특히, 전환 사채는 보통 회사 성장을 위한 중요한 재무 도구로 사용됩니다.
주가 영향 미치는 요인들
AUUD의 주가 변동은 여러 요인에 의해 영향을 받을 수 있습니다. 첫 번째로, 환율 변동이 중요한 역할을 할 수 있습니다. 만약 달러 대비 주요 외화가 약세를 보인다면, 미국 외 시장에서의 수익성이 감소하여 주가가 하락할 수 있습니다. 두 번째로, 거시경제 상황은 직접적으로 주가에 영향을 미칩니다. 예를 들어, 경제 침체가 발생하면 광고 수익에 의존하는 AUUD의 비즈니스 역시 영향을 받아 주가가 하락할 가능성이 있습니다. 세 번째로, 미중 무역 전쟁과 같은 국가 간 갈등은 회사의 글로벌 전략에 부정적 영향을 미칠 수 있으며, 이로 인해 주가가 하락할 수 있습니다. 네 번째로, 새로운 경쟁자의 등장은 AUUD의 시장 점유율을 위협할 수 있으며, 이는 주가 하락 요인이 될 수 있습니다. 마지막으로, 시장 트렌드의 변화도 중요합니다. 음성 인식 기술이 더 널리 채택되면서 AUUD의 AI 기반 기술이 주목을 받아, 이를 통해 주가가 상승할 수 있는 긍정적 시나리오를 생각할 수 있습니다. 이러한 다양한 시나리오는 AUUD의 주가에 복합적인 영향을 미칠 수 있으며, 각 상황에 대한 대응 전략이 필요할 것입니다.
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
AUUD의 미래는 몇 가지 요인에 의해 결정될 수 있다. 첫째로, AI와 머신러닝 기술의 발전에 따라 오디오 콘텐츠를 더욱 개인화하고 분석하는 기술이 진전될 수 있어, AUUD의 서비스에 대한 수요가 증가할 가능성이 있다. 둘째로, 소비자들이 광고 없는 개인화된 오디오 경험을 선호하게 되면서 faidr와 같은 플랫폼이 인기를 끌 수 있다. 셋째로, AUUD의 글로벌 확장이 성공적으로 이루어진다면, 새로운 시장에서의 수익 창출 기회가 확대될 수 있다. 반면에, 경쟁이 심화되면서 시장 점유율이 감소할 위험도 존재한다. 네 번째로, 만약 규제 환경이 변화하거나 강화된다면, 기술적인 준수에 대한 부담이 증가할 가능성이 있으며, 이로 인해 비용이 증가할 수 있다. 또 다른 변수로는 경제 전반의 상황이 있다. 글로벌 경제가 둔화된다면 광고 시장 역시 수축할 수 있어 AUUD의 주요 수익원에 부정적 영향을 미칠 수 있다. 마지막으로, 콘텐츠 시장의 트렌드와 소비 성향 변화도 중요하다. 소비자들이 새로운 콘텐츠 형태나 플랫폼을 더 선호하게 되면, AUUD의 경쟁력이 시험대에 오를 수 있다. 이러한 다양한 요인들은 AUUD의 성장 또는 위축을 야기할 수 있는 잠재적 요인이 될 것이다.