회사 소개
SCCO는 주로 구리를 생산하고 판매하는 기업입니다. 구리 생산과정에서 가치 있는 금속 부산물을 회수하여 생산하고 판매합니다. 시장의 세력들이 제품의 판매 가격을 주로 결정하기 때문에 우리의 경영진은 구리 생산을 통한 가치 창출, 비용 통제, 생산 향상 및 현명한 자본 구조를 유지하여 수익성을 유지하는 데 초점을 맞춥니다. 우리는 자본 지출 프로그램, 탐사 노력 및 비용 절감 프로그램을 통해 이러한 목표를 달성하려고 합니다. 우리는 세계에서 생산량과 판매량 측면에서 가장 큰 구리 광산 회사 중 하나이며, 주요 운영은 페루와 멕시코에 있습니다. 또한 칠레와 아르헨티나에서 계속 활발한 탐사 활동을 진행하고 있습니다. 미래 전망 측면에서, 우리의 결과에 영향을 미치는 다양한 주요 요인들이 있습니다. 이 중 주요 판매 구조는 지난 3년간 약 77.6%의 수익이 구리 판매로부터 발생하였고, 약 10.9%는 몰리브덴 판매로부터 발생했습니다. 미래에 구리 가격이 안정될 것으로 예상되며, 몰리브덴 가격도 현재 수준에서 유지될 것으로 예상되고 있습니다[0].
주요 고객
SCCO의 고객들은 주로 건설, 전력, 전자 산업에 종사하는 기업들이며, 이들은 구리를 다양한 용도로 사용합니다. 주로 구리는 건설 자재, 전선 및 케이블, 전기 및 전자 장비에 필수적인 원재료로 사용되며, 이는 구리의 뛰어난 전도성 및 내구성 때문입니다. 주요 고객 세그먼트는 건설 및 건축 산업, 전력 생성 및 전송 산업, 전기 및 전자 제품 제조업체, 그리고 자동차 및 교통 산업 등입니다. 이들은 고품질의 구리를 정기적으로 공급받으려는 안정적이고 장기적인 계약을 선호합니다. 예를 들어, 건설 부문에서는 전기 배선, 배관, 난방 및 냉방 시스템 설치 시 구리를 사용합니다. 전력 산업에서는 전력 케이블, 변압기 및 기타 전력 전달 장비에 구리를 사용합니다. 전자 산업에서는 컴퓨터, 스마트폰, 기타 전자 기기의 부품 제작 시 구리를 사용합니다. 이러한 고객들은 SCCO가 제공하는 고품질의 구리가 그들의 제품의 성능과 안정성을 크게 높여주기 때문에 기꺼이 비용을 지불합니다[0].
회사의 비용구조
SCCO의 주요 비용 항목은 다음과 같습니다. 각 비용 항목의 설명과 이들을 제공하는 주요 회사들을 표 형태로 정리했습니다:
| 비용 항목 | 설명 | 주요 제공 회사 |
|---|---|---|
| 전력(Power) | 구리 생산 공정에서 사용되는 전력 비용으로, 전체 생산 비용의 약 13.3%~17.1%를 차지합니다 | 현지 전력 회사 |
| 노동 비용(Labor) | 직원들의 급여 및 복지 비용으로, 전체 생산 비용의 약 10.8%~13.4%를 차지합니다 | 현지 인력 채용 회사 |
| 연료(Fuel) | 운영에 필요한 연료 비용으로, 전체 생산 비용의 약 14.4%~16.8%를 차지합니다 | 주요 연료 공급업체 |
| 유지 보수(Maintenance) | 장비 및 시설의 유지 보수 비용으로, 전체 생산 비용의 약 19.6%~21.4%를 차지합니다 | 중장비 부품 공급업체 |
| 운영 자재(Operating materials) | 운영에 필요한 각종 자재 비용으로, 전체 생산 비용의 약 17.2%~20.1%를 차지합니다 | 여러 산업 자재 공급업체 |
| 기타(Other) | 위에 언급되지 않은 기타 비용들로, 전체 생산 비용의 약 16.0%~18.4%를 차지합니다 | 다양한 공급업체 |
이처럼 SCCO는 다양한 비즈니스 비용을 통해 구리 생산과 판매를 운영합니다. 이들 각 비용 항목은 구리의 생산성과 품질에 직접적인 영향을 미칩니다[0][1].
제품군
SCCO의 주요 제품과 그들의 수익 기여도는 다음과 같습니다. SCCO의 수익구조는 크게 구리, 몰리브덴, 은, 및 아연의 네 가지 주요 제품군으로 나뉩니다. 각 제품이 SCCO의 총 수익에 기여하는 비율은 구리 76.7%, 몰리브덴 11.4%, 은 4.2%, 아연 3.1%이며 기타 제품이 4.6%를 차지합니다[0]. 각 제품의 상세 설명은 다음과 같습니다:
- 구리 (Copper)
- 수익 기여도: 연간 수익의 약 76.7%를 차지합니다.
- 설명: 구리는 건설, 전력, 전자 산업에서 널리 사용되는 필수적인 금속입니다. SCCO는 세계에서 가장 큰 구리 생산 기업 중 하나로, 페루와 멕시코의 주요 광산에서 구리를 생산합니다.
- 몰리브덴 (Molybdenum)
- 수익 기여도: 연간 수익의 약 11.4%를 차지합니다.
- 설명: 몰리브덴은 강철 합금의 첨가제로 주로 사용되며, 이는 강철의 강도, 경도 및 내열성을 향상시킵니다. 몰리브덴 가격은 최근 몇 년간 크게 변동했으며, 2023년 평균 가격은 23.73달러로 2022년 대비 27.5% 증가했습니다[0].
- 은 (Silver)
- 수익 기여도: 연간 수익의 약 4.2%를 차지합니다.
- 설명: 은은 전자제품, 태양광 패널, 보석류 및 실버웨어에 사용됩니다. SCCO는 구리 생산 과정에서 은을 부산물로 회수하여 판매합니다.
- 아연 (Zinc)
- 수익 기여도: 연간 수익의 약 3.1%를 차지합니다.
- 설명: 아연은 주로 철강의 부식 방지 코팅, 합금 및 다양한 화학 제품에 사용됩니다.
- 기타 제품 (Other Products)
- 수익 기여도: 연간 수익의 약 4.6%를 차지합니다. 이 범주에는 주로 금, 황산 및 기타 부산물이 포함됩니다.
SCCO의 주요 경쟁사는 다음과 같습니다:
| 회사명 | 주요 제품 | 설명 |
|---|---|---|
| Freeport-McMoRan | 구리, 금 | 세계 최대의 구리, 금 생산 기업 중 하나 |
| BHP | 구리, 철광석, 석탄, 석유 | 다국적 광업, 석유 기업로 다양한 금속과 에너지원 생산 |
| Rio Tinto | 구리, 철광석, 알루미늄 | 광물, 금속의 주요 생산 기업 |
| Glencore | 구리, 아연, 니켈 | 광물 채굴 및 상거래에서 중요한 역할을 하는 다국적 기업 |
이들 경쟁사들도 SCCO와 유사한 다양한 금속을 생산, 판매하며, 글로벌 시장에서 중요한 위치를 차지하고 있습니다.
주요 리스크
SCCO의 사업에 영향을 미칠 수 있는 잠재적 위험은 다음과 같습니다. 첫째로, 굴벽 안전과 관련된 도전에 의해 부정적인 영향을 받을 수 있습니다. 광산이 깊어질수록 경사 안정성과 관련된 일부 지질학적 도전이 발생할 수 있으며, 예기치 못한 굴벽 실패 사태가 발생할 가능성이 있습니다. 둘째로, 노동 분쟁에 의해 부정적인 영향을 받을 수 있으며, 페루의 업무 운영과 결과에 부정적인 영향을 미칠 수 있는 파업과 같은 노동 분쟁을 경험해왔습니다. 세 번째로, 지역 사회 활동 및 기타 요인에 따른 업무 중지와 추가 비용으로 인한 위험이 존재합니다. 여러 해국 커뮤니티의 금융 요구에 의해 광업 활동이 중단되거나 비용이 증가할 수 있으며, 특히 페루의 Tia Maria 프로젝트는 커뮤니티 그룹과의 문제 해결을 시도하는 동안 지연을 겪었습니다[0].
뉴스
재무
손익계산서
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 10.9B | 10.0B | 9.9B |
| 매출원가 | 4.7B | 5.4B | 5.5B |
| 매출총이익 | 6.2B | 4.6B | 4.4B |
| 영업비용 | 168.6M | 166.7M | 182.2M |
| 영업이익 | 6.1B | 4.4B | 4.2B |
| 영업외수익 | 368.3M | 188.0M | 236.5M |
| 세전 순이익 | 5.7B | 4.2B | 4.0B |
| 법인세 비용 | 2.3B | 1.6B | 1.5B |
| 당기순이익 | 3.4B | 2.6B | 2.4B |
대차대조표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 3.5B | 2.3B | 1.8B |
| 매출채권, 순액 | 1.4B | 1.5B | 1.2B |
| 재고자산 | 972.9M | 1.0B | 1.0B |
| 유동자산 총계 | 6.1B | 5.2B | 4.4B |
| 유형자산, 순액 | 10.5B | 10.5B | 10.6B |
| 비유동자산 총계 | 12.2B | 12.1B | 12.3B |
| 자산 총계 | 18.3B | 17.3B | 16.7B |
| 매입채무 | 591.9M | 657.6M | 652.6M |
| 단기차입금 | 373.6M | 77.3M | 78.0M |
| 유동부채 총계 | 2.2B | 1.2B | 1.4B |
| 장기차입금 | 7.1B | 7.0B | 7.0B |
| 비유동부채 총계 | 7.8B | 7.9B | 7.9B |
| 부채 총계 | 10.1B | 9.1B | 9.2B |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 3.5B | 3.5B | 3.5B |
| 이익잉여금 | 7.8B | 7.7B | 7.0B |
| 자본 총계 | 8.2B | 8.1B | 7.5B |
| 부채 및 자본 총계 | 18.3B | 17.3B | 16.7B |
현금흐름표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | 3.4B | 2.6B | 2.4B |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 806.0M | 796.3M | 833.6M |
| 비현금 운전자본 변동 | 190.7M | -840.2M | 310.0M |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | 4.3B | 2.8B | 3.6B |
| 유형자산 취득 | N/A | N/A | N/A |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -972.9M | -666.8M | -1.4B |
| 배당금 지급 | -2.5B | -2.7B | -3.1B |
| 차입금 변동 | N/A | -300.0M | N/A |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | -2.5B | -3.0B | -3.1B |
| 현금 순변동 | 839.3M | -875.3M | -926.5M |
주가 영향 미치는 요인들
SCCO 주가 변동의 원인은 여러 가지가 있을 수 있습니다. 구리 가격 변동은 가장 중요한 요소 중 하나입니다. 가상 시나리오로 글로벌 경기침체가 발생하여 구리 수요가 줄어들 경우, SCCO의 매출 감소로 이어져 주가가 하락할 가능성이 높습니다[0]. 반대로, 중국의 경제 성장 및 인프라 투자 확대가 이루어져 구리 수요가 증가한다면 SCCO의 매출 증가로 이어져 주가가 상승할 수 있습니다[0]. 미국과 중국 간 무역 전쟁과 같은 국제 분쟁은 세계 구리 공급망에 영향을 미쳐 가격 변동성을 일으킬 수 있습니다. 예를 들어, 무역 전쟁이 심화되어 구리 수출이 제한되면 SCCO의 이익 감소로 주가 하락이 예상됩니다. 경쟁자의 등장도 중요한 변수입니다. 새로운 경쟁자가 첨단 기술을 도입하여 생산비를 낮추고 시장에 진입한다면 SCCO는 시장 점유율을 잃어 주가가 하락할 가능성이 있습니다. 또한, 주요 운영국가인 멕시코와 페루의 정치적, 경제적 상황 변화도 주가에 영향을 미칠 수 있습니다. 예를 들어, 멕시코의 광업에 대한 세금 인상과 같은 정책 변경은 비용 증가를 초래하여 주가 하락을 유발할 수 있습니다[2][3]. 한편, 페루와 멕시코 통화의 환율 변동도 중요한 요인입니다. 페루 솔화나 멕시코 페소 가치가 상승하면 비용 증가로 이어져 주가가 하락할 수 있습니다[3]. 이러한 다양한 요인들이 복합적으로 작용하여 SCCO의 주가를 좌우합니다.
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
SCCO의 미래는 다양한 요인에 의해 좌우될 것입니다. 우선, 글로벌 경제 상황이 개선되고 인프라 개발이 확대되면 구리 수요가 증가하여 SCCO의 매출 성장으로 이어질 수 있습니다. 특히, 전기차와 재생에너지 산업의 발전에 따라 구리는 중요한 원료로 사용되기 때문에 이러한 산업의 성장도 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 반면, 글로벌 경제 불황이나 무역 전쟁 등의 요인으로 구리 수요가 감소하면 SCCO의 매출 감소로 이어질 수도 있습니다. 또한, 경쟁 업체의 기술 발전으로 인해 생산 비용이 절감되고 시장 점유율이 감소할 경우 SCCO는 어려움을 겪을 수 있습니다. 질병 발생이나 자연재해로 인해 주요 생산국인 멕시코와 페루의 광산 운영이 중단될 경우도 주의해야 할 요소입니다. 반대로, SCCO가 신기술을 도입하여 생산비를 절감하거나 새로운 구리 매장지를 발견하여 생산 능력을 확장하면 긍정적인 미래를 기대할 수 있습니다. 환경 규제 강화에 따라 지속 가능한 광업 방식으로 전환하는 것도 장기적으로는 경쟁 우위를 제공할 수 있습니다. 다양한 외부 및 내부 요인들이 복합적으로 작용하여 SCCO의 미래를 결정하게 될 것입니다.