회사 소개
해당 회사 LTH는 IT 및 디지털 서비스 분야에서 활동하며, 정보기술 솔루션을 제공하는 회사로 파악됩니다. 그들의 주요 수익원은 소프트웨어 개발, 시스템 통합 및 컨설팅 서비스를 통해 얻어지며, 클라이언트사의 IT 인프라 구축, 유지보수 및 업데이트에 기여합니다. LTH는 기술적 전문성을 토대로 고객사의 비즈니스 프로세스를 최적화하고 더욱 효율적이고 혁신적인 솔루션을 제공함으로써 시장에서 경쟁 우위를 확보하고 있는 것으로 보입니다.
주요 고객
LTH의 주요 고객은 크게 기업 고객, 중소기업, 그리고 공공 부문으로 나눌 수 있습니다. 기업 고객은 규모가 크고 복잡한 IT 인프라를 운영하는 대기업들로, 이들은 LTH의 기술적 전문성을 활용해 시스템 통합, 클라우드 솔루션, 보안 관리 등을 통해 운영 효율성을 극대화하려 합니다. 중소기업 고객들은 상대적으로 제한된 IT 리소스를 가지고 있으므로, LTH의 컨설팅 및 기술 지원을 통해 디지털 혁신을 이루고 비즈니스 경쟁력을 강화하고자 합니다. 공공 부문 고객은 정부 기관이나 공공 서비스 제공자들로, 주로 안전한 데이터 관리, 시스템 업그레이드 및 유지보수, 그리고 디지털 서비스 향상을 위해 LTH의 서비스를 이용합니다. 이러한 모든 고객들은 LTH의 제품과 서비스를 통해 운영의 효과성을 높이고, 비용을 절감하며, 최신 기술 트렌드에 맞춘 혁신적인 솔루션을 구현하기 위해 비용을 지불합니다[0][1].
회사의 비용구조
회사의 주요 비용 세그먼트는 다양한 요소들로 나뉩니다.
| 비용 세그먼트 | 설명 | 주요 공급업체 |
|---|---|---|
| 인건비 | 신규 및 기존 센터의 운영을 위한 인력 비용 | 자체 고용 |
| 시설 임대료 | 신규 센터와 기존 센터의 임대비용 | 부동산 소유주 |
| 감가상각비 | 센터 및 관련 설비의 감가상각비 | 해당 없음 |
| 에너지 비용 | 센터 운영에 필요한 전기 및 기타 에너지 비용 | 지역 에너지 공급자 |
| ICT 인프라 | 네트워크, 서버 및 클라우드 서비스 관련 비용 | 주요 클라우드 서비스 공급자 (예: AWS, Azure) |
| 마케팅 및 광고비 | 고객 유치를 위한 마케팅 및 광고 비용 | 광고 대행사 및 마케팅 플랫폼 |
| 법률 및 엔지니어링 | 신규 프로젝트 개발 관련 법률 및 엔지니어링 비용 | 법무법인, 엔지니어링 업체 |
| 금융 비용 | 대출 이자 등 금융 관련 비용 | 금융 기관 및 은행 |
예를 들어, 클라우드 사용에 대한 주요 비용은 Amazon Web Services(AWS)나 Microsoft Azure 같은 클라우드 서비스 업체들로부터 발생합니다. 시설 임대료와 관련해서는 부동산 소유주와의 임대 계약을 통해 비용이 발생하며, 인건비는 회사 내에서 고용된 직원들에 의해 발생합니다[0][1][2].
제품군
LTH의 주요 제품과 그들이 매출에 기여하는 부분을 분석하겠습니다. LTH는 주로 다음과 같은 세 가지 주요 제품과 서비스를 통해 수익을 창출합니다: 회원비 및 등록비, 센터 내 수익, 기타 수익.
주요 제품 및 서비스
| 제품/서비스 | 설명 | 수익 기여도 |
|---|---|---|
| 회원비 및 등록비 | LTH의 회원비와 등록비는 전체 수익의 가장 큰 부분을 차지합니다. 회원들은 정기적인 회비를 지불하며, 이는 안정적인 수익을 보장합니다. | $1,557.29M (70%) |
| 센터 내 수익 | 센터 내에서 제공되는 각종 서비스와 상품 판매로부터 발생하는 수익입니다. 여기에는 피트니스 클래스, 개인 트레이닝, 스파 서비스 등이 포함됩니다. | $597.04M (27%) |
| 기타 수익 | 이커머스 및 기타 부가 서비스로부터 발생하는 수익입니다. 다른 주요 수익원과 비교했을 때 비율은 낮지만, 꾸준히 증가하고 있는 추세입니다. | $62.26M (3%) |
상세 설명
- 회원비 및 등록비: LTH의 전체 수익 중 가장 큰 부분을 차지하는 항목으로, 2023년에는 $1,557.29M을 기록했습니다. 회원비는 주로 프리미엄 피트니스 센터 이용, 다양한 클래스 및 시설 접근 등을 포함합니다. 이는 안정적이고 지속 가능한 수익원으로 작용합니다[0][1].
- 센터 내 수익: 센터 내에서 제공되는 다양한 서비스와 상품 판매가 이에 해당됩니다. 여기에는 개인 트레이닝, 그룹 클래스, 스파 및 카페 서비스 등이 포함되며, 2023년에는 $597.04M의 매출을 기록했습니다. 이는 회원들의 높은 방문율과 서비스 이용률에 의해 증가했습니다[0][1].
- 기타 수익: 이 수익 항목은 주요 수익원은 아니지만, 이커머스와 기타 부가적인 서비스로부터 발생합니다. 2023년에는 $62.26M을 기록하며 꾸준한 성장을 보이고 있습니다[1].
경쟁 업체
LTH와 유사한 제품과 서비스를 제공하는 경쟁 업체들을 아래 표에 정리했습니다:
| 경쟁 업체 | 주요 제품 및 서비스 | 비고 |
|---|---|---|
| Planet Fitness | 회원비 기반 피트니스 서비스, 개인 트레이닝, 피트니스 클래스 | 고객층은 주로 일반 대중 |
| Equinox | 프리미엄 피트니스 센터, 개인 및 그룹 트레이닝, 고급 스파 서비스 | 고소득층 대상 |
| 24 Hour Fitness | 연중무휴 피트니스 서비스, 다양한 피트니스 클래스 및 트레이닝 | 체인점 규모 가장 큼 |
이들 경쟁 업체도 LTH와 유사한 방식으로 수익을 창출하고 있으며, 각기 다른 시장 세그먼트를 목표로 하고 있습니다. LTH는 프리미엄 서비스를 강조하며 높은 회원 충성도를 유지하는 데 주력합니다[0].
주요 리스크
LTH의 사업에 대한 가능한 위험 요인은 다음과 같습니다: 1) 현재 채무 및 임차 의무를 충족하거나 재금융을 하지 못할 경우, 현금 유출 능력이 제한될 수 있으며, 이로 인해 투자와 자본 지출을 줄이거나 지연하거나 중요 자산이나 사업을 처분하거나, 추가 부채나 자본을 조달하거나 채무를 재조정해야 할 수 있습니다 2) 미래에 자본을 조달하는 능력이 제한될 수 있으며, 이는 사업과 성장에 영향을 줄 수 있습니다 3) 핵심 인력을 유지할 수 없고, 고급 인력을 채용하거나 지원 구조를 최적화하지 못할 경우, 사업을 성공적으로 운영하거나 성장 목표를 달성할 수 없을 수 있습니다 4) 정부 법률 및 규제에 대한 적극적인 준수를 보장하지 않을 경우, 영향을 받을 수 있을 것입니다[0][1][2][3].
뉴스
재무
손익계산서
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 1.3B | 1.8B | 2.2B |
| 매출원가 | 844.1M | 1.1B | 1.2B |
| 매출총이익 | 474.0M | 754.3M | 1.0B |
| 영업비용 | 969.1M | 643.7M | 807.0M |
| 영업이익 | -495.2M | 110.6M | 225.2M |
| 영업외수익 | 224.5M | 113.2M | 130.4M |
| 세전 순이익 | -719.7M | -2.6M | 94.8M |
| 법인세 비용 | -140.3M | -825.0k | 18.7M |
| 당기순이익 | -579.4M | -1.8M | 76.1M |
대차대조표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 31.6M | 25.5M | 30.0M |
| 매출채권, 순액 | 6.5M | 13.4M | 23.9M |
| 재고자산 | 41.0M | 45.7M | 52.8M |
| 유동자산 총계 | 131.5M | 131.0M | 174.5M |
| 유형자산, 순액 | 4.7B | 5.0B | 5.4B |
| 비유동자산 총계 | 6.1B | 6.5B | 6.9B |
| 자산 총계 | 6.3B | 6.6B | 7.0B |
| 매입채무 | 71.3M | 74.0M | 81.3M |
| 단기차입금 | 71.2M | 67.1M | 132.6M |
| 유동부채 총계 | 406.3M | 457.4M | 557.2M |
| 장기차입금 | 3.7B | 4.0B | 4.1B |
| 비유동부채 총계 | 3.8B | 4.0B | 4.2B |
| 부채 총계 | 4.2B | 4.5B | 4.8B |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 2.7B | 2.8B | 2.8B |
| 이익잉여금 | -651.1M | -652.9M | -576.8M |
| 자본 총계 | 2.1B | 2.1B | 2.3B |
| 부채 및 자본 총계 | 6.3B | 6.6B | 7.0B |
현금흐름표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | -579.4M | -1.8M | 76.1M |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 235.1M | 228.9M | 244.4M |
| 비현금 운전자본 변동 | 26.7M | 3.4M | 6.5M |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | -20.0M | 201.0M | 463.0M |
| 유형자산 취득 | N/A | N/A | N/A |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -269.9M | -243.5M | -574.2M |
| 배당금 지급 | N/A | N/A | N/A |
| 차입금 변동 | -459.9M | 13.0M | 98.2M |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | 288.4M | 36.8M | 115.6M |
| 현금 순변동 | -1.5M | -5.8M | 4.4M |
주가 영향 미치는 요인들
LTH의 주가 변동에는 여러 가지 요인이 영향을 미칠 수 있습니다. 첫째, 환율 변화는 LTH의 주가에 중요한 영향을 줄 수 있습니다. 예를 들어, 원화가 강세를 보이면 수출 경쟁력이 낮아져 매출이 줄어들어 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 둘째, 거시 경제 상태는 LTH의 재무 성과에 직접적인 영향을 미칩니다. 예를 들어, 글로벌 경제가 회복되면 소비와 투자가 늘어나 주가에 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 셋째, 미-중 무역전쟁과 같은 국가 간 갈등도 중요한 변수입니다. 예를 들어, 미-중 무역전쟁이 심화되면 공급망 불안정이 발생해 주가에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 넷째, 경쟁사의 급부상도 주가에 영향을 줍니다. 예를 들어, 신기술을 보유한 경쟁사가 시장에 등장하면 LTH의 시장 점유율이 감소해 주가에 부정적인 영향을 받을 수 있습니다. 다섯째, 시장 트렌드 변화 역시 중요한 요인입니다. 예를 들어, 친환경 제품에 대한 수요가 증가하면 관련 기술에 투자한 LTH의 주가가 상승할 가능성이 있습니다. 이 외에도 금리 인상, 노동 및 공급망 문제, 인플레이션 등 여러 거시 경제 요인들이 복합적으로 작용해 LTH의 주가에 영향을 미칠 수 있습니다[0][1][2][3][4].
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
LTH의 미래는 여러 요인에 의해 영향을 받을 수 있으며 사업의 성장 또는 축소가 예상됩니다. 우선, 신규 센터의 오픈과 이들 센터의 성과가 주요 성장 동력입니다. LTH는 새로운 센터를 더욱 빠르게 개장하고자 임대 전략을 채택하여 초기 투자 비용을 줄이고 있습니다. 이로 인해 더 많은 지역에 신속하게 진출할 수 있는 기회를 제공받습니다[0][1]. 또 다른 성장 요인은 디지털 플랫폼의 확장입니다. 생체 인증 및 건강 데이터 분석 기술을 활용해 고객 맞춤형 건강 및 웰니스 프로그램을 제공함으로써, LTH는 고객 충성도를 높이고 신규 고객을 유치할 수 있습니다. 이러한 디지털 플랫폼은 고객이 언제 어디서나 건강 관리 서비스를 이용할 수 있도록 도와줍니다[2][1]. 그러나 특정 변수들이 사업 축소로 이어질 위험도 존재합니다. 예를 들어, 미국과 중국 간의 무역 긴장은 공급망에 불안정을 초래할 수 있으며, 이는 비용 증가와 같은 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 또한, 과도한 확대 전략으로 인한 운영 및 재무 부담도 주의해야 할 점입니다. LTH는 신규 사업 개발 및 확장 과정에서 상당한 비용을 감수해야 하며, 이는 성과로 연결되지 않을 경우 재무 상태에 부담이 될 수 있습니다[4]. 마지막으로, 시장 트렌드 변화도 중요한 변수입니다. 헬스케어 및 웰니스 산업의 최신 트렌드를 따르지 못할 경우 경쟁에서 뒤처질 위험이 있습니다. 그러나 새로운 트렌드와 기술을 빠르게 도입하여 고객 경험을 지속적으로 혁신할 수 있다면, LTH는 꾸준한 성장을 이룰 수 있을 것입니다[2][6].