회사 소개
Newpark Resources, Inc.는 환경에 민감한 제품을 제공하고 다양한 산업에 대여 및 서비스를 제공하는 지리적으로 다양한 공급 업체입니다. 회사는 Industrial Solutions와 Fluids Systems 두 가지 신고 대상 세그먼트를 통해 사업을 운영합니다. Industrial Solutions 세그먼트는 임시 작업장 접근 솔루션을 제공하며, 주로 미국과 영국을 중심으로 다양한 시장의 고객에게 재생 가능한 복합 매팅 시스템을 대여하고 관련 사이트 건설 및 서비스를 제공합니다. 또한 전력 전송이 주요 최종 시장인 제조된 재생 가능 컴포지트 매트를 전 세계 고객에 판매합니다. Fluids Systems 세그먼트는 북미와 유럽, 중동 및 아프리카, 그리고 아시아 태평양 일부 국가를 중심으로 석유, 천연 가스 및 지열 프로젝트 고객에게 드릴링 및 완공 유체 제품 및 관련 기술 서비스를 제공합니다. 최근 몇 년간 Fluids Systems 내에서 주요 초점은 키타 시장에 초점을 맞춘 더 유연하고 단순화된 비즈니스로 전환하는 것이었습니다[0].
주요 고객
NR의 주요 고객은 주로 유틸리티 회사, 인프라 건설 회사 및 석유와 천연가스 탐사 및 생산(E&P) 회사들입니다. 유틸리티 회사들은 전력 공급을 위한 인프라를 유지하고 확장하는 과정에서 NR의 재활용 복합 매트 솔루션을 사용합니다. 이러한 매트는 일시적인 작업 현장 접근을 용이하게 하고 환경에 미치는 영향을 최소화하기 때문에 유틸리티 회사들에게 큰 이점이 됩니다. 인프라 건설 회사들은 도로, 철도, 통신선 등의 건설 및 유지보수 과정에서 NR의 복합 매트를 사용하여 작업 현장을 관리하고 안정성을 높입니다. 석유와 천연가스 E&P 회사들은 NR의 드릴링 및 완공 유체 제품과 관련 기술 서비스를 활용하여 복잡한 지하 조건에서의 드릴링 작업을 효율적으로 수행합니다. 이들은 고도의 모니터링과 기술 지원이 요구되는 프로젝트에서 NR의 솔루션을 통해 작업의 안정성을 높이고 비용을 절감합니다. 또한, NR의 고객들은 주로 북미, 유럽, 중동 및 아프리카, 아시아 태평양 지역에 분포해 있으며, 이들은 프로젝트별로 단기 계약이나 임대 서비스 계약을 통해 NR의 제품과 서비스를 이용합니다[0][1][2].
회사의 비용구조
| 비용 세그먼트 | 설명 | 자원 제공 회사 |
|---|---|---|
| 원자재 | Fluids Systems 사업부는 주로 바나이트(바라이트)를 필요로 하며, 이 원재료는 다양한 제3자 공급업체로부터 조달됩니다. Industrial Solutions 사업부는 재생 가능한 복합 매팅 시스템을 제조하기 위해 HDPE(고밀도 폴리에틸렌)를 주로 사용합니다 | Fluids Systems: 다수의 제3자 공급업체 / Industrial Solutions: HDPE 제조업체 |
| 에너지 비용 | HDPE 생산과 관련하여 에너지 비용이 발생하며, 이는 최종 제품 비용에 영향을 미칩니다 | 에너지 공급업체 |
| 임대 비용 | 운영 리스와 금융 리스에 대한 비용이 포함됩니다 | - |
| 물류 및 운송 | 원재료와 완제품의 운송 및 물류 비용이 포함됩니다. 해상 운송과 육상 운송 서비스 이용 | 운송 서비스 제공업체 |
| 인건비 | 직원 임금, 복리후생 등의 비용 | - |
| 장비 및 설비 유지 보수 | 제조 공정과 서비스 제공에 필요한 기계 및 설비의 유지보수 비용 | - |
| IT 및 클라우드 서비스 | 사업 운영에 필요한 컴퓨터 하드웨어 및 소프트웨어, 클라우드 서비스 이용 비용 | 클라우드 서비스 제공업체 |
Newpark Resources, Inc.의 주요 원자재 공급업체는 Fluids Systems 사업부의 바나이트를 제공하는 다수의 제3자 공급업체와 Industrial Solutions 사업부의 HDPE 제조업체들이 포함됩니다. 이러한 비용 구조는 복합 재료 매트의 생산 및 유통, 드릴링 유체 시스템 구성 요소 생산 등과 같은 회사의 주요 운영 비용을 반영합니다[0][1][2].
제품군
Newpark Resources, Inc.의 주요 제품군은 Industrial Solutions와 Fluids Systems로 구분되며, 각각의 제품들은 회사의 주요 매출원입니다.
주요 제품 및 매출 기여도
| 제품군 | 제품 | 설명 | 2022 매출 기여도 |
|---|---|---|---|
| Industrial Solutions | 복합 매트(Composite Mats) | DURA-BASE®와 같은 재활용 가능한 복합 매트로, 주로 임시 작업장 접근을 위한 용도로 사용됩니다. | $192,993K (2022 총 매출) |
| 매트 대여 및 서비스 | 복합 매트의 대여 및 현장 서비스 제공을 통해 추가 매출을 창출합니다. | 대여 및 서비스 매출: $134,301K (13% 증가) | |
| Fluids Systems | 드릴링 및 완공 유체 제품 | 석유, 천연가스 탐사 및 생산을 위한 드릴링 유체 및 완공 유체를 제공합니다. | U.S. land market: $328.4M |
| 기술 서비스 | 드릴링 작업 지원을 위한 기술 서비스 제공으로 매출을 창출합니다. | 국제 매출: $206.1M (42% 증가) |
주요 경쟁사
NR의 주요 경쟁사는 비슷한 제품군을 제공하는 다른 기업들로, 이들 기업들은 NR과 직접 경쟁하며 시장 점유율을 나눠 갖고 있습니다.
| 경쟁사 | 제품군 | 설명 |
|---|---|---|
| Signature Systems Group | Composite Mats | 다양한 작업 환경에 맞춘 복합 매트를 제공 |
| Spartan Mat | Composite Mats | 목재 매트 및 복합 매트를 제공 |
상세 설명
- 복합 매트(Composite Mats): NR의 DURA-BASE®는 재활용 가능한 복합 매트 제품으로, 주로 전력 전송, 유틸리티, 인프라 건설 분야에서 사용됩니다. 경량 설계로 CO2 배출을 줄이고, 목재 매트 생산에 필요한 산림 벌채를 제거하여 환경 친화적입니다.
- 매트 대여 및 서비스: 고객들은 단기 계약이나 임대를 통해 DURA-BASE® 매트를 사용하며, 현장 설치 및 관리 서비스를 통해 작업 효율성을 극대화합니다.
- 드릴링 및 완공 유체 제품: 이 제품들은 복잡한 지하 탐사 작업에서의 기술적 요구 사항을 충족하며, 효율적인 드릴링 작업을 지원합니다.
NR은 이러한 다양한 제품과 서비스를 통해 다양한 산업 분야에서 경쟁력을 유지하고 있으며, 주요 고객들은 주로 유틸리티 회사, 인프라 건설 회사 및 석유와 천연가스 탐사 및 생산(E&P) 회사들입니다[0][1][2][3] .
주요 리스크
Newpark Resources, Inc.의 비즈니스 운영에 대한 가능한 위험 요소로는 다음 사항이 고려됩니다: 1. 노동조합화로 인한 위험: 자회사나 비즈니스 파트너가 노동조합화될 경우 파업이나 노동 중단, 임금 및 근로시간 규제 등으로 인해 고객과의 관계에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 2. 원자재 가격 및 가용성과 관련된 위험: 필수적인 원자재의 글로벌 조달로 인해 공급망 이상, 가격 상승 등으로 인해 생산에 영향을 줄 수 있으며, 가격 상승이 고객에게 전가되지 못할 경우 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 3. HDPE 및 바라이트 공급 의존성: HDPE와 바라이트 같은 주요 원료에 의존하는 “Industrial Solutions” 및 “Fluids Systems” 사업 부문에 대한 공급 위험이 있으며, 이는 원료 가격 변동 및 공급 제약으로 인해 미래 수익성을 제약할 수 있습니다. 4. 자연재해 및 계절성에 따른 위험: 심각한 날씨 현상이나 자연재해로 인해 운영이 방해를 받거나 재산 피해가 발생할 수 있으며, 시즌별 운영 제약으로 인해 재무 상태, 운영 결과, 현금 유입에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 5. 공중보건 위기와 관련된 위험: 공중보건 위기와 전염병으로 인해 경제 활동이 감소할 경우 수요와 가격에 부정적인 영향을 줄 수 있으며, 고정 비용이 높은 구조로 인해 대응 능력이 제한될 수 있습니다[0][1][2].
뉴스
재무
손익계산서
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 614.8M | 815.6M | 749.6M |
| 매출원가 | 529.6M | 694.1M | 611.1M |
| 매출총이익 | 85.2M | 121.5M | 138.5M |
| 영업비용 | 94.1M | 93.2M | 98.6M |
| 영업이익 | -8.8M | 28.3M | 40.0M |
| 영업외수익 | 9.4M | 44.8M | 14.8M |
| 세전 순이익 | -18.2M | -16.5M | 25.2M |
| 법인세 비용 | 7.3M | 4.4M | 10.7M |
| 당기순이익 | -25.5M | -20.8M | 14.5M |
대차대조표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 24.1M | 23.2M | 38.6M |
| 매출채권, 순액 | 180.5M | 222.9M | 159.5M |
| 재고자산 | 155.3M | 149.6M | 141.1M |
| 유동자산 총계 | 388.5M | 426.0M | 357.2M |
| 유형자산, 순액 | 287.8M | 216.9M | 216.0M |
| 비유동자산 총계 | 364.4M | 288.9M | 285.1M |
| 자산 총계 | 752.9M | 714.9M | 642.3M |
| 매입채무 | 84.6M | 93.6M | 70.1M |
| 단기차입금 | 19.2M | 22.4M | 16.9M |
| 유동부채 총계 | 150.4M | 162.9M | 136.3M |
| 장기차입금 | 117.9M | 111.5M | 75.5M |
| 비유동부채 총계 | 140.1M | 128.9M | 90.7M |
| 부채 총계 | 290.5M | 291.8M | 227.0M |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 636.0M | 642.4M | 640.8M |
| 이익잉여금 | 24.3M | 2.5M | 10.8M |
| 자본 총계 | 462.4M | 423.0M | 415.4M |
| 부채 및 자본 총계 | 752.9M | 714.9M | 642.3M |
현금흐름표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | -25.5M | -20.8M | 14.5M |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 42.2M | 38.6M | 31.4M |
| 비현금 운전자본 변동 | -23.8M | -79.1M | 42.8M |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | -3.0M | -25.0M | 100.0M |
| 유형자산 취득 | N/A | N/A | N/A |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -17.5M | 46.2M | -5.7M |
| 배당금 지급 | N/A | N/A | N/A |
| 차입금 변동 | 27.1M | 144.0k | -35.7M |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | 21.4M | -24.9M | -81.0M |
| 현금 순변동 | 920.0k | -3.7M | 13.3M |
뉴파크 리소스(NR)의 손익계산서 (Consolidated Statements of Cash Flows)
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 614.8M | 815.6M | 749.6M |
| 매출원가 | 529.6M | 694.1M | 611.1M |
| 매출총이익 | 85.2M | 121.5M | 138.5M |
| 영업비용 | 94.1M | 93.2M | 98.6M |
| 영업이익 | -8.8M | 28.3M | 40.0M |
| 영업외수익 | 9.4M | 44.8M | 14.8M |
| 세전 순이익 | -18.2M | -16.5M | 25.2M |
| 법인세 비용 | 7.3M | 4.4M | 10.7M |
| 당기순이익 | -25.5M | -20.8M | 14.5M |
주가 영향 미치는 요인들
뉴파크 리소스(NR)의 주가 변동은 여러 요인에 의해 영향을 받을 수 있습니다. 첫째, 원자재 가격 및 가용성은 큰 변수입니다. HDPE와 같은 주요 원자재의 가격 상승은 제조 비용을 증가시켜 수익성을 악화시킬 수 있습니다. 예를 들어, HDPE의 가격이 급등하면, 생산 비용이 급격히 증가하여 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다 . 둘째, 주요 천연자원의 가용성 변화입니다. 바라이트와 같은 필수 자원의 부족은 운영에 큰 타격을 줄 수 있습니다. 만약 특정 지역에서 바라이트 공급이 중단되면, 생산이 지연되거나 비용이 증가하여 주가에 부정적인 영향을 줄 것입니다 . 셋째, 국제적 갈등이나 정치적 불안정으로 인해 발생하는 영향입니다. 예를 들어, 미중 무역 전쟁이 심화되면, 수출입 관련 비용 증가와 공급망 혼란으로 인해 주가에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 넷째, 경쟁사의 등장 및 시장 변화입니다. 새로운 경쟁자가 더 나은 기술력이나 낮은 가격으로 시장에 진출하면 NR의 시장 점유율이 감소하고, 이는 주가 하락으로 이어질 수 있습니다 . 다섯째, 환율 변동입니다. 특히 NR은 많은 국제 사업을 운영하고 있어, 달러 대비 환율이 불리하게 변동할 경우, 수익이 감소하고 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 여섯째, 거시경제 환경입니다. 경제 불황이나 금융 긴축 정책이 시행되면, 전반적인 수요 감소로 인해 매출이 줄어들어 주가에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 반대로, 경제 호황이나 정부의 경기 부양 정책은 주가 상승에 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 마지막으로, 기술 혁신입니다. NR이 혁신적인 제품이나 기술을 개발하여 시장에서 차별화된 경쟁력을 확보하면, 이는 회사의 성장 가능성을 높여 주가에 긍정적인 영향을 줄 수 있습니다 .
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
NR(Newpark Resources)의 미래는 여러 가지 요인에 따라 성장하거나 축소될 가능성이 있다. 먼저, 전 세계적으로 지속 가능성과 환경 보호에 대한 관심이 증가하면서, NR의 친환경 제품과 서비스에 대한 수요가 높아질 수 있다. 이는 특히 재생 가능한 컴포지트 매트와 같은 제품의 판매 증가로 이어질 수 있다. 또한, 에너지 산업의 기술 혁신이 가속화되면, NR이 제공하는 드릴링 및 유체 관리 서비스에 대한 수요도 증가할 수 있다. 이는 새로운 석유, 천연가스 및 지열 프로젝트의 증가로 인해 더욱 명확해질 것이다. 반면에, 원자재 가격 변동과 공급망의 불안정성은 NR의 운영비용을 높여 수익성을 감소시키는 요인이 될 수 있다. 국가 간 정치적 불안정과 무역 갈등은 국제 사업 운영에 영향을 미쳐 매출에 부정적인 영향을 줄 수 있다. 또한, 시장 내 강력한 경쟁자의 등장도 NR의 시장 점유율을 감소시키는 위험 요소로 작용할 수 있다. 기술적인 문제나 큰 사고가 발생한다면, 회사의 신뢰도에 손상을 줄 수 있어 미래 성장에 장애물이 될 수 있다. 마지막으로, 고객사의 투자 축소나 경제 불황으로 인해 수요가 감소할 경우, NR의 전체적인 사업 규모도 축소될 가능성이 있다. 이러한 다양한 변수들은 NR의 미래에 양면적인 영향을 미칠 수 있다.