회사 소개
New Jersey Resources Corporation는 주로 천연가스 유틸리티 서비스를 제공하고, 깨끗한 에너지 프로젝트 및 천연가스 저장 및 운송 자산에 투자하며, 고객에게 기타 소매 및 도매 에너지 서비스를 제공하는 뉴저지 기반의 다각화된 에너지 서비스 홀딩회사입니다. 회사는 네 가지 보고 세그먼트인 천연가스 유틸리티, 깨끗한 에너지 벤처, 에너지 서비스, 그리고 저장 및 운송 세그먼트에서 운영됩니다. 예를 들어 천연가스 분배부문에는 천연가스 서비스, 오프-시스템 판매, 용량 및 저장 관리 활동이 포함되며, 에너지 서비스 부문은 미국과 캐나다에서 천연가스 운송 및 저장용량 계약 포트폴리오를 유지하고 거래하며, 천연가스 소매 에너지와 에너지 관리 서비스를 제공합니다 .
주요 고객
New Jersey Resources Corporation(NJR)의 고객 세그먼트는 주거용 고객, 상업 및 산업용 고객, 그리고 파이프라인 용량 계약 및 기타 고객으로 나눌 수 있다. 주거용 고객은 주로 가정에서 사용하는 천연가스와 에너지 솔루션을 필요로 하는 사람들로, 난방, 온수 및 요리 등의 일상 생활에서 천연가스를 사용하기 때문에 NJR의 주요 고객군 중 하나이다. 상업 및 산업용 고객은 상업용 빌딩, 공장 및 기타 산업시설을 운영하는 회사들로, 이러한 고객들은 높은 에너지 사용량과 안정적인 에너지 공급을 필요로 하기 때문에 NJR의 천연가스 서비스와 에너지 관리 서비스를 정기적으로 이용한다. 파이프라인 용량 계약 고객은 천연가스를 저장하고 운송하는 데 필요한 용량을 사용하는 회사들로, 주로 천연가스 거래소나 천연가스 공급망의 다른 부분에서 활동하는 기업들이다. 이러한 고객들은 저장 용량 확보와 효율적인 천연가스 운송을 위해 NJR의 서비스를 이용하며, 안정적인 에너지 공급과 비용 절감을 위해 NJR과 긴밀히 협력한다[0][1][2][3].
회사의 비용구조
| 비용 항목 | 세부 설명 | 제공 업체 |
|---|---|---|
| 천연가스 구매 | 다양한 거래 완료 시 지불하는 천연가스 비용과 파생상품에서 발생한 실현 및 미실현 손익을 포함합니다. | 다양한 천연가스 공급자 및 파생상품 거래 파트너 |
| 저장 및 파이프라인 용량 계약 | 저장과 파이프라인 용량 확보를 위해 지불하는 수요 요금과 관련된 비용 | 저장 제공자 및 파이프라인 회사; 주로 FERC 규제 하에 운영 |
| 운영 및 유지보수 비용 | 직원 급여와 혜택, 재료와 소모품, 차량, 도구 및 장비 사용료, 계약자에게 지불하는 비용, 유틸리티 플랜트 유지보수, 고객 서비스, 전문 수수료, 보험 비용 등 | 내부 운영 팀 및 외부 서비스 제공 업체 |
| 소프트웨어 비용 | 내부 사용 소프트웨어 개발 또는 획득에 따른 설계, 코딩, 테스트 및 설치 비용. 유지보수 비용은 발생 시 경비 처리, 업그레이드 및 향상 비용 | IT 솔루션 제공 업체 |
| 임대 비용 | 운영 및 금융 리스에 대한 미래 지불 금액 | 다양한 리스 제공 업체 |
| 주식 기반 보상 | 직원과 이사회 멤버에게 부여된 주식 보상과 관련된 비용 | 주식 관리 서비스 제공 업체 및 내부재무 팀 |
주요 제공 업체는 천연가스의 경우 다양한 천연가스 공급자와 파생상품 거래 파트너가 있으며, 저장과 파이프라인 용량 비용은 저장 제공자 및 FERC 규제 하에 운영되는 파이프라인 회사들이 주요 제공 업체입니다[0][1][2].
제품군
New Jersey Resources Corporation(NJR)는 주요 제품과 서비스로 천연가스 유틸리티, 깨끗한 에너지 벤처, 에너지 서비스, 저장 및 운송 부문에서 수익을 창출하고 있습니다. 2022 회계연도 기준으로 이들 각각의 제품과 서비스가 회사 수익에 기여하는 비율은 다음과 같습니다.
| 주요 제품 및 서비스 | 수익 기여도 (천 달러) | % 기여도 |
|---|---|---|
| 천연가스 유틸리티 판매 | $951,626 | 48.45% |
| 천연가스 서비스 | $151,536 | 7.72% |
| 서비스 계약 | $33,932 | 1.73% |
| 설치 및 유지보수 | $22,250 | 1.13% |
| 재생 에너지 인증서 | $5,487 | 0.28% |
| 전기 판매 | $38,317 | 1.95% |
| 기타 (파생상품 등) | $760,432 | 38.74% |
| 총 수익 | $1,962,994 | 100% |
- 천연가스 유틸리티 판매: 가장 큰 수익을 차지하는 부분으로, 주거용 및 상업용 고객에게 천연가스를 공급하여 얻는 수익입니다.
- 천연가스 서비스: 천연가스 운송 및 저장 서비스로부터 얻는 수익으로, 상업용 고객 대상입니다.
- 서비스 계약: 에너지 관리 및 계약 기반으로 제공되는 서비스로부터 발생하는 수익입니다.
- 설치 및 유지보수: 천연가스 관련 장비의 설치 및 유지보수 서비스에서 오는 수익입니다.
- 재생 에너지 인증서: 청정 에너지 프로젝트를 통해 얻은 재생 에너지 인증서 판매 수익입니다.
- 전기 판매: 청정 에너지 프로젝트를 통해 생산된 전기를 판매하여 얻은 수익입니다.
- 기타 (파생상품 등): 파생상품 거래 및 기타 비경상적인 수익 등에서 발생하는 수익입니다[0][1][2][3][4].
경쟁사 비교
비슷한 제품과 서비스를 제공하는 다른 미국 상장 기업들 중 일부 경쟁사들은 아래와 같습니다:
| 경쟁사 이름 | 주요 제품 및 서비스 | 설명 |
|---|---|---|
| Exelon Corporation | 전기 및 천연가스 유틸리티 | 천연가스 및 전력 공급, 송전 및 배전 포함 |
| Dominion Energy | 천연가스 유틸리티, 전기 유틸리티 | 천연가스 저장, 운송 및 처리를 포함한 서비스 제공 |
| Sempra Energy | 천연가스 유틸리티, 전기 인프라 | 천연가스 및 전기 인프라에 중점을 둔 다양한 에너지 서비스 제공 |
| Duke Energy | 전기 및 천연가스 유틸리티 | 전기 생산, 송전 및 배전, 천연가스 유틸리티 서비스 포함 |
이들 경쟁사들은 모두 에너지 유틸리티 분야에서 다양한 제품과 서비스를 제공하며, NJR이 운영하는 유사한 시장에서 활동하고 있습니다.
주요 리스크
New Jersey Resources Corporation(NJR)의 비즈니스에 영향을 미칠 수 있는 잠재적인 위험 요인은 다음과 같습니다. 우선, 프로젝트의 제때 완료는 정부 규제 관련 승인 문제, 법적 도전권 일부로 인한 위험이 있으며, 기술적 도전, 확장 미비, 예상 수익 달성 실패, 비효율적인 사업 모델, 창업과 시공 지연, 시공 비용 초과, 계약 상 분쟁, 합의 불가능 문제와 같은 문제들이 발생할 수 있습니다. 또한, 비즈니스 개발 프로젝트를 수립할 수 없거나 예상 수익을 창출하지 못할 경우, 그로 인해 예상치 못한 재정적 결과와 프로젝트 투자의 가치가 저하될 수 있으며, 이러한 실패나 손실은 비즈니스, 영업 결과, 재정 상태 및 현금 흐름에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 또한 NJR의 수익 및 현금 흐름은 인프라 최적화에 의존하며, 물리적 자산을 최대화하는 능력이 수익 및 현금 흐름에 영향을 줄 수 있으며, 기후 변화와 관련된 기상변화가 이러한 자산 최적화 활동, 수익 및 현금 흐름에 미칠 수도 있습니다[0]. 또한, 회사는 과도한 기후변동이 서비스 제공 비용을 증가시킬 수 있으며, 인공지능 기술 등 새로운 기술에 따라 적응해야 하는 능력을 갖추지 못할 경우, 경쟁력이 저하되고 재정 상태, 영업 결과 및 현금 흐름에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다[0].
뉴스
(2024-10-16) 프리모 워터는 블루트리턴과의 합병에 따라 주당 82센트의 특별 배당금을 발표했으며, 이는 분기 배당금보다 811% 증가한 것입니다. 회사는 유기적 성장과 전략적 투자를 계속 추구하며 미래에 대한 좋은 위치를 점하고 있습니다.link
재무
손익계산서
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 2.2B | 2.9B | 2.0B |
| 매출원가 | 1.7B | 2.3B | 1.4B |
| 매출총이익 | 438.0M | 595.2M | 610.5M |
| 영업비용 | 149.7M | 188.7M | 203.5M |
| 영업이익 | 288.4M | 406.5M | 407.0M |
| 영업외수익 | 54.0M | 63.5M | 96.9M |
| 세전 순이익 | 234.4M | 342.9M | 310.1M |
| 법인세 비용 | 33.3M | 76.2M | 49.3M |
| 당기순이익 | 117.9M | 274.9M | 264.7M |
대차대조표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 현금 및 현금성 자산 | 4.7M | 1.1M | 954.0k |
| 매출채권, 순액 | 212.8M | 222.3M | 97.5M |
| 재고자산 | 213.2M | 294.0M | 226.5M |
| 유동자산 총계 | 634.3M | 756.1M | 532.1M |
| 유형자산, 순액 | 4.4B | 4.8B | 5.2B |
| 비유동자산 총계 | 5.1B | 5.5B | 6.0B |
| 자산 총계 | 5.7B | 6.3B | 6.5B |
| 매입채무 | 393.1M | 392.5M | 203.9M |
| 단기차입금 | 454.4M | 503.6M | 373.0M |
| 유동부채 총계 | 1.1B | 1.1B | 806.6M |
| 장기차입금 | 2.3B | 2.6B | 2.9B |
| 비유동부채 총계 | 3.0B | 3.3B | 3.7B |
| 부채 총계 | 4.1B | 4.4B | 4.5B |
| 자본금 및 추가 납입 자본 | 743.2M | 761.3M | 802.1M |
| 이익잉여금 | 934.6M | 1.1B | 1.2B |
| 자본 총계 | 1.6B | 1.8B | 2.0B |
| 부채 및 자본 총계 | 5.7B | 6.3B | 6.5B |
현금흐름표
| 항목 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|
| 당기순이익 | 117.9M | 274.9M | 264.7M |
| 감가상각비 및 무형자산상각비 | 111.4M | 129.2M | 152.9M |
| 비현금 운전자본 변동 | 20.5M | -67.7M | 91.9M |
| 영업활동으로 인한 현금흐름 | 391.0M | 323.5M | 479.0M |
| 유형자산 취득 | N/A | N/A | N/A |
| 투자활동으로 인한 현금흐름 | -622.1M | -590.6M | -538.6M |
| 배당금 지급 | -117.0M | -127.7M | -151.0M |
| 차입금 변동 | 251.6M | 379.7M | 179.3M |
| 재무활동으로 인한 현금흐름 | 117.8M | 262.5M | 59.7M |
| 현금 순변동 | -113.4M | -4.6M | 65.0k |
주가 영향 미치는 요인들
New Jersey Resources Corporation(NJR)의 주가 변동에는 다양한 요인이 영향을 미칠 수 있습니다. 첫째, 환율 변동이 큰 요인입니다. 예를 들어 달러 강세가 지속되면 수출 경쟁력이 약화되어 매출 감소로 이어질 가능성이 있으며, 이는 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 둘째, 거시경제 상황이 중요합니다. 경기 침체가 발생하면 에너지 소비가 감소해 실적이 악화될 수 있으며, 이는 주가 하락을 초래할 수 있습니다. 셋째, 국제적인 분쟁도 영향을 미칩니다. 미중 무역전쟁과 같은 상황이 발생하면 글로벌 공급망에 차질이 생기고 비용이 증가하여 수익성이 저하될 수 있으며, 이에 따라 주가도 하락할 수 있습니다. 넷째로, 경쟁사의 부상도 고려해야 합니다. 만약 새로운 경쟁자가 혁신적인 기술이나 가격 경쟁력을 무기로 시장에 진입하면 NJR의 시장 점유율이 감소할 수 있으며, 이는 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 마지막으로, 시장 및 트렌드 변화도 중요한 요인입니다. 친환경 에너지에 대한 수요 증가로 NJR이 관련 투자를 확대해 성공한다면, 이는 오히려 긍정적인 영향을 미쳐 주가 상승을 초래할 수 있습니다. 각 요인의 시나리오에 따라 NJR 주가는 크게 영향을 받을 수 있으며, 이는 투자자들이 신중히 고려해야 할 부분입니다.
주가 급등/급락 히스토리
회사 주요 이슈들
회사의 미래 전망
New Jersey Resources Corporation(NJR)의 미래 전망은 여러 가지 요인에 따라 크게 달라질 수 있습니다. 우선, 천연가스 가격과 공급의 변화는 NJR의 수익에 큰 영향을 미칠 수 있습니다. 국제 에너지 시장의 가격 변동, 천연가스 수급 상황, 그리고 새로운 파이프라인 개발 등이 주요 변수로 작용할 수 있습니다. 또한, 기후변화와 관련된 법률이나 규제가 강화될 경우 천연가스 사용의 제한으로 인해 수익성이 저하될 가능성도 존재합니다[0][1]. NJR은 친환경 에너지 프로젝트와 IT 시스템 업그레이드에 상당한 자본을 투자하고 있는데, 이러한 투자가 예정대로 성공적으로 진행될 경우 회사의 기술 경쟁력이 향상되어 수익 증가에 도움이 될 수 있습니다[0]. 반면, 규제 당국의 결정과 정책 변화는 예상치 못한 추가 비용을 발생시켜 투자 회수율에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 또한, 소비자 수요 변화와 고객 성장률도 중요한 요소입니다. 예를 들어, 경제 침체나 주택 시장의 부진은 신규 고객 유치에 어려움을 초래할 수 있으며, 이는 매출 감소로 이어질 수 있습니다[3]. 마지막으로, 글로벌 공급망 문제나 천연가스 공급원의 불안정성 또한 NJR의 재무 상태에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다[4]. 이러한 다양한 요인들은 NJR의 미래 성장을 좌우하는 핵심 요소로 작용할 것입니다.